Cách giao dịch trong thị trường tăng và giảm: Hướng dẫn thực tế cho nhà giao dịch

Hiểu về Tâm lý Thị trường: Định nghĩa Bullish và Bearish

Trong thị trường tiền điện tử và tài chính truyền thống, hai cảm xúc cơ bản thúc đẩy quyết định giao dịch: Bullish và Bearish. Triển vọng Bullish có nghĩa là các nhà giao dịch dự đoán giá sẽ tăng và điều chỉnh vị thế bằng cách tích trữ tài sản. Ngược lại, quan điểm Bearish phản ánh kỳ vọng giá giảm, khiến các nhà giao dịch phải thoái vốn hoặc mở vị thế bán khống.

Khi tâm lý Bullish kéo dài trong thời gian dài, thị trường bước vào Thị trường tăng giá (Bull Market)—đặc trưng bởi xu hướng tăng liên tục và dòng vốn chảy vào nhiều hơn. Tương tự, điều kiện Bearish kéo dài xác định Thị trường giảm giá (Bear Market), đặc trưng bởi giá giảm và hành vi tránh rủi ro. Hiểu rõ bạn đang ở chế độ thị trường nào là rất quan trọng để định vị đúng đắn.

Hãy xem xét quỹ đạo của Bitcoin: nó tăng từ khoảng $1,000 đầu năm 2017 lên gần $20,000 vào tháng 12 cùng năm, nhờ vào sự chấp nhận của các tổ chức và tâm lý Bullish lan rộng. Ngược lại, đợt điều chỉnh của Ethereum năm 2018—từ $1,400 tháng 1 đến $85 đến tháng 12—phản ánh những lo ngại ngày càng tăng về khả năng mở rộng và cạnh tranh, khiến nhà đầu tư thoái lui mạnh mẽ.

Nhận diện các tín hiệu Bullish và Bearish: Sự khác biệt chính

Các mẫu hình kỹ thuật xác nhận đảo chiều Bullish

Mẫu hình Bullish Engulfing xảy ra khi một cây nến xanh lớn hoàn toàn bao phủ thân cây nến đỏ trước đó. Mẫu này báo hiệu kết thúc xu hướng giảm, đặc biệt khi xuất hiện tại các mức hỗ trợ hoặc vùng cầu chính. Khối lượng giao dịch cao làm tăng độ tin cậy—bán tháo cố gắng đẩy giá thấp hơn, nhưng lực mua áp đảo, buộc giá đóng cửa trên mức cao của ngày hôm trước.

Mẫu Hammer và Inverted Hammer cho thấy khả năng đảo chiều tăng. Hammer có bóng dưới dài với thân nhỏ, cho thấy các nhà bán lẻ cố gắng đẩy giá xuống nhưng gặp lực mua mạnh ở mức thấp hơn. Inverted Hammer thể hiện cấu trúc ngược lại nhưng mang ý nghĩa Bullish tương tự—bán lẻ thiếu quyết tâm, báo hiệu khả năng bật tăng sắp tới.

Morning Star gồm ba cây nến: một cây giảm thể hiện quyền kiểm soát của người bán, tiếp theo là cây nhỏ thể hiện lực bán giảm, cuối cùng là cây tăng xác nhận quyền kiểm soát của người mua. Bộ ba này dự đoán đảo chiều với độ chính xác cao.

Three White Soldiers là ba cây nến tăng liên tiếp, mỗi cây mở cửa cao hơn mức đóng của cây trước. Khối lượng tăng đều trong ba cây làm tăng sức mạnh tín hiệu, mặc dù các nhà giao dịch nên chú ý đến các đợt chốt lời trước khi xu hướng tiếp tục tăng.

Nhận diện các mẫu hình đảo chiều Bearish

Mẫu hình Bearish Engulfing phản ánh ngược lại với Bullish Engulfing, báo hiệu bắt đầu xu hướng giảm. Một cây nến đỏ lớn bao phủ toàn bộ thân cây nến xanh trước đó, giá ban đầu tăng trên mức đóng của ngày hôm trước rồi sau đó bị bán tháo đẩy xuống dưới mức thấp của ngày trước. Kết hợp với RSI quá mua hoặc khối lượng giảm sẽ xác nhận mạnh hơn.

Mẫu hình Evening Star gồm ba cây nến: một cây tăng lớn, một cây nhỏ có bóng trên dài (chứng tỏ giá cao hơn bị từ chối), và một cây giảm mạnh đóng cửa dưới trung bình của các cây trước. Mẫu này dự báo kiệt quệ xu hướng tăng hiệu quả.

Three Black Crows gồm ba cây nến giảm mạnh liên tiếp phản ánh áp lực bán dữ dội. Sau khi hình thành, có thể xuất hiện một cây nến bật tăng kỹ thuật trước khi xu hướng giảm tiếp tục—đây là cơ hội vào lệnh bán khống lý tưởng.

Hanging Man xuất hiện tại đỉnh của xu hướng tăng, có bóng dưới dài và thân nhỏ phía trên. Bóng dưới cho thấy lực mua hỗ trợ, nhưng áp lực bán mạnh tại đỉnh giá báo hiệu yếu kém. Xác nhận đến khi cây nến tiếp theo đóng cửa dưới thân Hanging Man, xác lập rõ ràng bắt đầu xu hướng giảm.

Các quy tắc giao dịch thực tế cho Thị trường Bullish và Bearish

Tìm nhiều tín hiệu xác nhận trước khi xuống tiền. Giao dịch Bullish đáng tin cậy kết hợp giá tăng, khối lượng mở rộng và các tin tức tích cực cùng lúc. Nếu giá tăng trong khi khối lượng giảm và có tiêu đề tiêu cực, cần hoài nghi. Tương tự, các lệnh bán ra có độ tin cậy cao khi giá giảm cùng với khối lượng tăng và các yếu tố cơ bản xấu đi.

Xác định điểm vào lệnh tối ưu dựa trên các mức kỹ thuật. Xu hướng tăng luôn có các đợt điều chỉnh về hỗ trợ hoặc trung bình động—đây là các điểm vào lý tưởng để mở vị thế mua dài hạn. Xu hướng giảm cũng có các đợt bật tăng tại các mức kháng cự—thời điểm lý tưởng để mở vị thế bán khống. Giao dịch từng phần và đặt lệnh dừng lỗ trên/dưới các mức swing gần nhất.

Chống lại tâm lý FOMO bằng cách nhận biết rằng ngay cả các thiết lập Bullish hoặc Bearish rõ ràng cũng có thể đảo chiều bất ngờ. Thị trường “fakeout” khiến nhà giao dịch nhảy vào vị thế ngay trước khi xu hướng đảo chiều. Tin tức bất ngờ đến mà không báo trước. Chuẩn bị tâm lý để đối mặt với biến động giá tiêu cực bất kể độ tin cậy của bạn.

Đặt mục tiêu thoát ra rõ ràng trước khi vào lệnh. Các mức chốt lời và dừng lỗ rõ ràng giúp tránh bị chủ quan khiến thắng lợi thành thua lỗ. Khi thị trường đột ngột đảo chiều—như thường lệ—các mức thoát ra đã định sẵn sẽ thực thi tự động thay vì dựa vào cảm xúc.

Kết luận: Làm thế nào để Bullish và Bearish phục vụ cho chiến lược giao dịch của bạn

Nhận diện thị trường có đặc điểm Bullish hay Bearish giúp định hướng vị thế, nhưng không đảm bảo thành công tuyệt đối. Các nhà giao dịch thành công kết hợp nhận diện mẫu hình Bullish và Bearish với quản lý rủi ro chặt chẽ, nhiều tín hiệu xác nhận và thực thi kỷ luật. Thị trường tôn trọng sự chuẩn bị—những người có kế hoạch rõ ràng cho xu hướng tăng và giảm sẽ điều hướng tốt hơn nhiều so với những nhà giao dịch phản ứng cảm xúc, thiếu chuẩn bị.