Bữa sáng sáng: Giá kim loại quý tăng vọt, thị trường tiền điện tử phân hóa, quyết định của Fed sắp tới, thị trường chờ tín hiệu

Nhìn tổng quan thị trường

Thứ Ba, thị trường chứng khoán Mỹ diễn biến trái chiều, tâm lý nhà đầu tư trở nên thận trọng trước thềm quyết định của Cục Dự trữ Liên bang. Chỉ số Dow Jones giảm nhẹ 0.38%, S&P 500 giảm 0.09%, Nasdaq tăng nhẹ 0.13%. Chỉ số Chìa khóa vàng Trung Quốc yếu hơn, giảm 1.37%. Thị trường chứng khoán châu Âu đồng loạt tăng, chỉ số DAX 30 của Đức tăng 0.49%, trong khi CAC 40 của Pháp và FTSE 100 của Anh giảm lần lượt 0.69% và 0.03%.

Kim loại quý vượt mốc quan trọng, bạc lập đỉnh lịch sử

Các nhóm kim loại quý dẫn đầu đà tăng, trong đó bạc nổi bật nhất, vọt lên mức 60.8 USD, vượt qua ngưỡng 60, tạo đỉnh lịch sử mới, giá cổ phiếu bạc Mỹ Latinh tăng hơn 11%, Công ty Bạc Mỹ cũng tăng hơn 7%. Vàng cùng chiều tăng 0.39%, đạt 4206 USD/ounce, đang tranh chấp ngưỡng 4200. Đợt tăng này phản ánh kỳ vọng của nhà đầu tư về điều chỉnh chính sách tiền tệ.

Thị trường Tiền điện tử tiếp tục phân hóa, Bitcoin liên tục tăng, Ethereum dẫn đầu

Lĩnh vực Tiền điện tử duy trì đà tăng. Bitcoin tăng liên tiếp 3 ngày, trong 24 giờ tăng 2.41%, hiện ở mức 87.72K USD. Ethereum thể hiện mạnh mẽ hơn, tăng 6.38% trong 24 giờ, hiện ở mức 2.95K USD. Nhìn chung, thị trường Tiền điện tử nhạy cảm với các thay đổi chính sách của Fed, nhà đầu tư tiếp tục chú ý đến tín hiệu thái độ của Powell trong ngày mai.

Cổ phiếu Mỹ biến động mạnh, JPMorgan giảm sâu do dự báo chi tiêu giảm

Giá cổ phiếu JPMorgan biến động, Thứ Ba tăng 1.1% lên 318.8 USD, gần mức cao lịch sử 322.25 USD, sau đó giảm mạnh 4.8% xuống 300.02 USD, trở thành cổ phiếu thành phần kém nhất của chỉ số Dow. Giám đốc bộ phận tiêu dùng ngân hàng cảnh báo thị trường tiêu dùng “hơi yếu”, đồng thời dự báo chi tiêu cả năm sẽ đạt 1050 tỷ USD, cao hơn dự kiến thị trường là 1010 tỷ USD. Goldman Sachs tăng 1.1% ngược chiều. Các cổ phiếu hot như Google, Broadcom, Tesla tăng trên 1%, Meta giảm hơn 1%. Lĩnh vực công nghệ sinh học và thuốc giảm cân giảm điểm.

Trước thềm quyết định của Fed: Không gian hạ lãi suất, tính độc lập chính trị gây chú ý

Ứng cử viên hàng đầu cho vị trí Chủ tịch Fed tiếp theo, ông Hasset, cho biết hiện còn hơn 25 điểm cơ bản không gian để hạ lãi suất, thị trường đồn đoán Powell có thể áp dụng chiến lược “hạ lãi suất trước rồi đặt giới hạn”, tức là hạ 25 điểm cơ bản trước, sau đó điều chỉnh tuyên bố để truyền đạt rằng ngưỡng chính sách trong tương lai sẽ cao hơn. Phương pháp này tương tự giai đoạn cắt giảm lãi suất ba lần trong năm 2019.

Chuyên gia chiến lược thị trường của quỹ phòng hộ đối lập lớn nhất thế giới, Invesco, chỉ ra rằng nếu thị trường trái phiếu nghi ngờ tính độc lập của Chủ tịch Fed mới, ngân hàng trung ương này có thể buộc phải chuyển sang mở rộng QE để giảm chi phí vay dài hạn(QE). Các nhà đầu tư trái phiếu quan tâm hơn đến tính bền vững tài chính và tính độc lập của ngân hàng trung ương, chứ không chỉ mức lãi suất quỹ. Điều này nhắc nhở nhà đầu tư rằng “uy tín của các quan chức công vụ là rất quan trọng”.

Tín hiệu thị trường lao động hỗn hợp, vị trí tuyển dụng vượt dự kiến nhưng tuyển dụng chậm lại

Số lượng vị trí tuyển dụng của Mỹ tháng 10 đạt 7.67 triệu, tăng nhẹ so với 7.66 triệu của tháng trước, vượt dự kiến trung bình của các nhà kinh tế là 7.12 triệu, cao nhất trong 5 tháng. Tuy nhiên, đồng thời xuất hiện hiện tượng giảm tuyển dụng và tăng sa thải, cho thấy xu hướng làm chậm thị trường lao động vẫn tiếp diễn. Lợi tức trái phiếu Mỹ kỳ hạn 10 năm tiếp tục tăng lên 4.19%, gây áp lực lên thị trường chứng khoán Mỹ. Chỉ số MOVE và VIX, chỉ số sợ hãi, tăng liên tiếp ngày thứ hai.

Các lĩnh vực công nghệ và không gian hoạt động sôi động

SpaceX đang tiến hành kế hoạch IPO, mục tiêu huy động hơn 30 tỷ USD, tìm kiếm định giá tổng thể 1.5 nghìn tỷ USD, dự kiến niêm yết sớm nhất vào giữa hoặc cuối năm 2026. Nếu thành công, sẽ trở thành thương vụ IPO lớn nhất từ trước đến nay. Trong chưa đầy sáu năm, định giá SpaceX đã tăng hơn 22 lần từ mức 36 tỷ USD vào tháng 3 năm 2020, hiện đã vượt qua Tesla.

Meta đang phát triển mô hình Llama mới thay thế và các mô hình AI tiên tiến, mã là “Avocado”, thời gian ra mắt bị hoãn từ cuối năm sang quý I năm sau. Một số nhân viên nội bộ của Meta không hài lòng với việc mô hình R1 của DeepSeek Trung Quốc sử dụng kiến trúc Llama một phần.

Tổng hợp các điểm chính của thị trường

Chỉ số USD tăng 0.15% lên 99.24, USD/JPY tăng 0.62%, EUR/USD giảm 0.09%. Dầu WTI giảm 0.78% xuống 58.39 USD/thùng. Chỉ số hợp đồng tương lai Hồng Kông Hang Seng Night Market đóng cửa ở mức 25,399 điểm, thấp hơn 35 điểm so với đóng cửa hôm qua. FOMC của Fed sẽ công bố quyết định lãi suất và tóm tắt dự báo kinh tế, Powell sau đó sẽ tổ chức họp báo về chính sách tiền tệ, thị trường đang chờ đợi hướng đi của chính sách.