Trò lừa bịp Rug Pull càn quét thế giới tài sản tiền điện tử, hàng triệu nhà đầu tư chịu thiệt hại

Trong thị trường Tài sản tiền điện tử, có người trở nên giàu có chỉ sau một đêm nhờ nắm bắt cơ hội, nhưng cũng có người mất trắng do các nhà phát triển dự án rút lui một cách độc ác. Gần đây, giá của một đồng coin đã tăng vọt 800% chỉ trong vài giờ, thu hút sự chú ý của thị trường. Tuy nhiên, một số nhà phân tích cảnh báo rằng đây có thể là một trò lừa bịp được lên kế hoạch kỹ lưỡng. Hành vi gian lận được gọi là "Rug Pull" này đang lan rộng với quy mô công nghiệp trong lĩnh vực Tài sản tiền điện tử.

Quy mô đáng kinh ngạc của các dự án Rug Pull

Thông qua phân tích hợp đồng của các chuỗi công khai chính, dữ liệu cho thấy có hơn 300.000 tài sản tiền điện tử tồn tại với các hành vi Rug Pull ở nhiều mức độ khác nhau, trung bình mỗi ngày có hàng trăm "coin bẫy" được đặt trên mạng. Trên Ethereum, khoảng 260.000 địa chỉ độc lập hoạt động trong việc tạo ra và quảng bá các token lừa đảo. Những kẻ lừa đảo này tận dụng các công cụ phát hành coin tiện lợi và số lượng người dùng khổng lồ để đưa ra mồi nhử chính xác. Mặc dù lợi nhuận trung bình từ một dự án lừa đảo khoảng 1,65 triệu đô la Mỹ, nhưng số lượng lớn đã khiến tổng số thu nhập bất hợp pháp lên tới hơn 500 tỷ đô la Mỹ.

Tình hình trên các chuỗi công cộng khác cũng đáng lo ngại. Một chuỗi công cộng đã ghi nhận 530 sự kiện Rug Pull, tổng lợi nhuận vượt quá 10.000 USD, liên quan đến 7.680 mã thông báo và 4.640 nhà phát triển lừa đảo. Một chuỗi công cộng mới nổi khác, mặc dù khối lượng dữ liệu nhỏ hơn, nhưng đã có 4 hợp đồng bị rút hết thanh khoản.

Dữ liệu cho thấy, đã có hơn 7 triệu nhà đầu tư bị thiệt hại trực tiếp bởi trò lừa bịp Rug Pull, có nghĩa là tài sản của hàng triệu cá nhân và gia đình đã bị tổn thất.

Các loại và đặc điểm của Rug Pull

Rug Pull cứng: Lừa đảo hoàn toàn

Rug Pull cứng là một thủ đoạn lừa đảo cực đoan, kẻ lừa đảo thông qua việc cài đặt mã độc hoặc lỗ hổng, rút hết tính thanh khoản của dự án trong một lần. Ví dụ, một địa chỉ trên một chuỗi công khai liên kết với 88 token Rug và 6 hồ thanh khoản bị rút cạn, tỷ lệ cao tới 1466.67%.

Một số băng nhóm lừa đảo thậm chí thực hiện hành vi phạm tội trên nhiều chuỗi công khai cùng một lúc, lợi dụng các hoạt động xuyên chuỗi để tránh bị theo dõi. Hành vi của họ đã dẫn đến việc giá token giảm xuống còn 0 chỉ trong chốc lát, khiến các nhà đầu tư chịu thiệt hại nghiêm trọng.

Nhiều địa chỉ lừa đảo thể hiện đặc điểm phạm tội tần suất cao. Ví dụ, một địa chỉ trên một chuỗi công cộng liên kết với 45 token Rug Pull và 37 bể thanh khoản bị rút cạn. Những địa chỉ này giống như châu chấu, triển khai token hàng loạt, nhanh chóng rút cạn, sau đó im hơi lặng tiếng hoặc đổi danh tính để bắt đầu lại.

Số lượng token Rug Pull cứng rất lớn có vòng đời cực ngắn, có token thậm chí chỉ tồn tại trong 0 ngày hoặc 1 ngày. Điều này chứng minh cho các mô hình trò lừa bịp như "貔貅盘" - token hoàn thành việc lừa đảo trong một khoảng thời gian ngắn ngay sau khi ra mắt, không cho nhà đầu tư bất kỳ thời gian nào để phản ứng và rút lui.

Rug Pull mềm: Nước ấm nấu ếch

So với những biện pháp bạo lực của Rug Pull cứng, Rug Pull mềm kín đáo và xảo quyệt hơn. Nó thường chỉ rút khoảng 50% tính thanh khoản, tạo ra ảo giác "giảm giá chậm" hoặc "nhóm dự án tạm thời điều chỉnh". Những kẻ lừa đảo có thể bịa ra đủ lý do, như "di chuyển hợp đồng", "nâng cấp hệ thống"... khiến một số nhà đầu tư do tâm lý may rủi hoặc không phản ứng kịp thời mà không thể thoát ra kịp lúc, cuối cùng phải chịu tổn thất lớn trong bối cảnh giảm giá liên tục.

Số lượng token Rug Pull được triển khai năm 2023 đạt mức cao kỷ lục

Dữ liệu cho thấy, vào năm 2023, số lượng token lừa đảo được triển khai trên Ethereum đạt đỉnh lịch sử, vượt qua 125.000, chiếm gần 42,3% tổng số trong vòng năm năm qua. Tuy nhiên, vào năm 2024, số lượng triển khai giảm mạnh xuống khoảng 69.000. Hoạt động lừa đảo thể hiện tính chu kỳ rõ ràng, với số lượng triển khai hàng năm của các chuỗi công khai chính gần 50.000 trong khoảng thời gian từ 2021-2023. Đáng chú ý, vòng đời trung bình của các hợp đồng lừa đảo đã giảm từ 356 ngày vào năm 2021 xuống chỉ còn 3,8 ngày vào năm 2025, điều này đặt ra yêu cầu cao hơn cho các mô hình quản lý rủi ro.

Đề xuất phòng ngừa

Đối mặt với quy mô gian lận như vậy, người dùng cần nâng cao cảnh giác, hiểu các thủ đoạn phổ biến của Rug Pull:

1. Cảnh giác với những cam kết lợi nhuận cao
2. Cẩn thận với các dự án đội ngũ ẩn danh
3. Kiểm tra xem có được kiểm toán hay không
4. Theo dõi tình hình khóa thanh khoản
5. Cảnh giác với sự thổi phồng quá mức trên mạng xã hội
6. Giữ cảnh giác với những đồng coin tăng giá nhanh trong thời gian ngắn.

Trước khi đầu tư, việc kiểm tra xem hợp đồng có mã nguồn mở, có được kiểm toán bởi các tổ chức kiểm toán nổi tiếng hay không, nền tảng đội ngũ có thể xác minh được hay không, tình hình khóa thanh khoản, v.v. nên trở thành bước cần thiết.

Kết luận

Rug Pull không còn là hành vi lừa đảo rời rạc mà đã trở thành một chuỗi ngành công nghiệp đen trưởng thành. Hàng trăm nghìn đồng tiền lừa đảo, hàng trăm nghìn người thực hiện lừa đảo, hàng trăm triệu đô la thu nhập bất hợp pháp, hơn bảy triệu nạn nhân, những con số này không chỉ phản ánh tổn thất của các nhà đầu tư cá nhân mà còn là một cú sốc nghiêm trọng đối với nền tảng niềm tin của toàn bộ ngành công nghiệp blockchain và Tài sản tiền điện tử. Việc phơi bày sự thật về Rug Pull không chỉ nhằm cảnh báo các nhà đầu tư về rủi ro mà còn nhằm thúc đẩy ngành xây dựng một hệ thống quản lý hoàn thiện hơn, bảo vệ sự phát triển lành mạnh của thị trường.