Chiến lược lợi nhuận từ Stablecoin: Lựa chọn đa dạng và phân tán rủi ro

Khi chỉ số đô la Mỹ ở mức cao và các tài sản rủi ro giảm, việc nắm giữ tài sản đô la Mỹ và thu lợi nhuận trở thành lựa chọn tốt. Gần đây, một số dự án DeFi hàng đầu cũng đang tích cực tận dụng tài sản đô la Mỹ nhàn rỗi để kiếm lợi nhuận. Bài viết này sẽ giới thiệu một số chiến lược thu lợi từ Stablecoin, để các nhà đầu tư tham khảo.

Convex：USDD+3Crv池

USDD là một loại Stablecoin được quản lý bởi một tổ chức. Tính đến ngày 27 tháng 10, tổng số lượng phát hành của USDD là 725 triệu, giá trị tài sản thế chấp đạt 2,23 tỷ USD, tỷ lệ thế chấp vượt quá 300%. Trong đó, lượng thế chấp bằng USDC lên đến 990 triệu, vượt xa số lượng phát hành của USDD, cho thấy hệ số rủi ro tương đối thấp.

Trên nền tảng Convex, tỷ lệ lợi suất hàng năm của hồ USDD+3Crv là 19.66%, APR của USDD+FRAXBP là 21.18%. Hồ đầu tiên bao gồm bốn loại stablecoin: USDD, DAI, USDT, USDC, trong khi hồ thứ hai bao gồm ba loại stablecoin: USDD, FRAX, USDC. Các bước thực hiện là trước tiên gửi stablecoin được hỗ trợ vào hồ USDD+3Crv thông qua lối vào Curve trên trang của Convex, sau đó đặt cược token LP nhận được vào Convex.

Canto：USDT+NOTE组合

Canto là chuỗi công khai DeFi tương thích với EVM trong hệ sinh thái Cosmos, cung cấp dịch vụ DEX, cho vay và stablecoin NOTE. Hiện tại, tổng giá trị tài sản bị khóa của Canto là khoảng 100 triệu USD.

Nền tảng cho vay của Canto cho thấy, APR của LP NOTE/USDT là 32.14%, APR của LP NOTE/USDC là 29.47%. NOTE là một Stablecoin được đúc thông qua thế chấp thừa tại Canto, sẽ không xảy ra thanh lý khi tài sản thế chấp là USDC và USDT. Đề xuất sử dụng một phần USDT để thế chấp đúc NOTE, sau đó dùng NOTE và USDT còn lại để cung cấp tính thanh khoản, và cuối cùng là staking LP token vào nền tảng cho vay.

Cần lưu ý rằng các thao tác chéo chuỗi của Canto tương đối phức tạp, việc ra vào đều cần nhiều bước.

Velodrome: sự kết hợp sUSD+LUSD

Velodrome là sàn giao dịch phi tập trung trên mạng lưới Optimism, mã nguồn của nó xuất phát từ một dự án nổi tiếng của một nhà phát triển trên Fantom. Hiện tại, TVL của Velodrome là 82 triệu USD, xếp hạng trên Optimism vượt qua một số DEX chính.

sUSD và LUSD lần lượt là hai dự án stablecoin an toàn phát hành token. Hiện tại, APR khai thác thanh khoản cho cặp giao dịch sUSD/LUSD trong Velodrome là 16,12%.

Helio: HAY+BUSD组合

Helio Protocol là giao thức cho vay và staking thanh khoản trên chuỗi BNB, cho phép người dùng thế chấp vượt mức để vay stablecoin tập trung HAY. Hiện tại TVL của Helio là 92 triệu đô la.

Nhà đầu tư có thể cung cấp tính thanh khoản cho cặp giao dịch HAY/BUSD Stablecoin trên một sàn giao dịch phi tập trung lớn, sau đó sẽ nhận được token LP để staking vào Helio. Trang Farming của Helio cho thấy APR của HAY/BUSD Stable LP là 19.77%.

Hệ sinh thái Wombat Exchange: Nhiều lựa chọn stablecoin

Wombat Exchange là nền tảng giao dịch stablecoin trên chuỗi BNB, với các đặc điểm như trượt giá thấp, chia sẻ tính thanh khoản. Dự án này đã nhận được sự hỗ trợ đầu tư từ nhiều tổ chức nổi tiếng.

Trong bể chính của Wombat, APR của USDC, USDT, DAI, BUSD lần lượt là 11,44%, 11,14%, 10,85%, 7,57% (bao gồm lợi nhuận tăng tốc từ việc khóa WOM và nắm giữ veWOM).

Xung quanh Wombat còn xuất hiện các ứng dụng tương tự từ các nền tảng khác, như Wombex Finance và Magpie, cung cấp cho người dùng tỷ suất lợi nhuận cao hơn. Hiện tại, TVL của Wombex khoảng 90 triệu USD, APR gửi của các ổn định币 dao động từ 12.71% đến 17.16%. TVL của Magpie khoảng 26 triệu USD, APR của các ổn định币 dao động từ 9.65% đến 14.52%.

Cuối cùng, hãy lưu ý rằng rủi ro trên thị trường tiền mã hoá là rất cao, các sự cố an toàn thường xuyên xảy ra. Các nhà đầu tư nên phân tán rủi ro, tìm hiểu sâu về các điểm rủi ro cụ thể của từng dự án, và thực hiện công việc nghiên cứu đầy đủ.