Con đường sinh tồn của thị trường đầu tư

Thế giới đầu tư đầy thách thức, thật hiếm hoi có người có thể tồn tại lâu dài trong đó. Chúng ta thường nghe những câu chuyện người khác kiếm tiền, nhưng thực tế là chỉ có một số ít người có thể thu lợi từ đó. Đây là một trò chơi tàn khốc.

Kinh tế và thị trường đều có những biến động theo chu kỳ, không có thị trường bò hay thị trường gấu vĩnh viễn. Mỗi nhà đầu tư cần tìm ra con đường sinh tồn phù hợp với bản thân, điều này phụ thuộc vào tính cách và sở thích cá nhân. Một số người giỏi giao dịch ngắn hạn, một số người tập trung vào đầu tư vào các dự án cơ bản, còn có người thực hiện đầu tư xuyên chu kỳ, chiến lược của mỗi người không hoàn toàn giống nhau.

Tuy nhiên, có một điểm cực kỳ quan trọng: về lâu dài, việc quá chú trọng vào biến động giá có thể dẫn đến kết quả đầu tư kém. Khi một người dễ dàng kiếm tiền từ giao dịch, dễ dàng sinh ra ảo tưởng rằng mình có thể làm mọi thứ. Nhưng cuối cùng, thị trường sẽ phân phối lại lợi nhuận. Có thể kiếm được và giữ lại lợi nhuận phụ thuộc rất nhiều vào tâm lý của nhà đầu tư.

Hành vi đầu tư hoặc giao dịch về bản chất phản ánh những đặc điểm bên trong của một người, như sự cân bằng giữa khát vọng và khả năng tự kiềm chế. Điều này quyết định việc mọi người chọn mua, bán hay giữ lại. Mỗi quyết định đều có logic riêng, dựa trên phán đoán cá nhân về tiền bạc, cơ bản, đầu cơ, xu hướng thị trường và nhiều yếu tố khác.

Như người xưa đã nói, không phải thế giới bên ngoài đang thay đổi, mà là tâm hồn con người đang thay đổi. Nói cách khác, không phải thị trường đang dao động, mà là trái tim con người đang dao động.

Câu hỏi thực sự đáng suy nghĩ không phải là "Khi nào bắt đầu tăng" hay "Có thể tăng đến mức nào", mà là bạn có tin rằng đây là một xu hướng dài hạn hay không. Nếu thiếu niềm tin này, tốt nhất là không nên nắm giữ, nếu không biến động của thị trường sẽ liên tục ảnh hưởng đến phán đoán của bạn, và cuối cùng có thể dẫn đến thất bại. Tâm không ổn định thì hành vi cũng không vững.

Sự cám dỗ của các điểm nóng thị trường

Lĩnh vực đầu tư đầy hấp dẫn, thị trường luôn thay đổi sẽ tạo ra những điểm nóng mới. Đặt cược sớm có thể mang lại lợi nhuận lớn, trong khi chậm chân có thể đối mặt với rủi ro lớn.

Đối với những người xây dựng ngành thực sự và nhà đầu tư dài hạn, họ quan tâm hơn đến việc xây dựng và phát triển các yếu tố cơ bản, chứ không phải là biến động giá ngắn hạn hay chu kỳ thị trường.

Ngay cả trong thị trường gấu, một số dự án có nền tảng vững chắc, chẳng hạn như vũ trụ ảo và trò chơi tiền điện tử, có thể thể hiện sự ổn định hơn do có nhu cầu thực tế từ người dùng. Dù vậy, chúng vẫn khó có thể hoàn toàn thoát khỏi ảnh hưởng của xu hướng vĩ mô.

Sự cám dỗ của các điểm nóng không liên quan đến chu kỳ thị trường, mà là đặc tính vốn có của thị trường. Chỉ có điều, trong thị trường gấu, số tiền có thể sử dụng ít hơn, và số người có thể hưởng lợi cũng giảm tương ứng.

Cám dỗ càng lớn, rủi ro tiềm ẩn càng cao. Đây là một mối quan hệ hai chiều.

Những người tham gia thị trường tiền mã hóa

Thị trường tiền điện tử chủ yếu được thúc đẩy bởi hai nhóm: một nhóm cố gắng đánh bại lạm phát, nhóm còn lại cố gắng vượt qua Bitcoin hoặc Ethereum.

Điều này có ảnh hưởng quan trọng đến sự phát triển của thị trường.

Đối với nhóm đầu tiên, như các tổ chức tài chính truyền thống, nếu họ cho rằng tài sản tiền điện tử có thể mang lại lợi nhuận vượt qua lạm phát, họ sẽ tăng cường phân bổ vốn vào thị trường này, đẩy giá lên. Ngược lại, nếu họ cho rằng tiền pháp định hoạt động tốt hơn, họ có thể giảm bớt tài sản tiền điện tử, dẫn đến giá giảm. Nhóm nhà đầu tư này không phải là nhóm bản địa của thị trường tiền điện tử, nhưng quy mô vốn của họ lớn, có thể tạo ra ảnh hưởng đáng kể đến thị trường, đặc biệt trong thời kỳ thị trường gấu.

Một loại khác là những người ủng hộ trong ngành, họ đã thúc đẩy sự phát triển của Bitcoin, Ethereum và sau này là DeFi, NFT, trò chơi tiền điện tử, vũ trụ ảo và Web3. Nhóm người này mặc dù cũng quan tâm đến sự thay đổi giá trị so với tiền pháp định, nhưng họ chú trọng hơn đến việc có thể vượt trội hơn BTC hoặc ETH hay không. Trong thị trường gấu, họ thường trở thành lực lượng hỗ trợ chính của thị trường.

Rủi ro của việc đầu tư toàn bộ

Trong bất kỳ thị trường nào, điều quan trọng nhất là có thể tồn tại liên tục, chứ không phải là kiếm được bao nhiêu lợi nhuận trong ngắn hạn. Đầu tư toàn bộ vốn vào một thời điểm nào đó thực sự có thể mang lại lợi nhuận cao, nhưng ngoài một số ít người may mắn, đây thường không phải là lựa chọn tốt nhất. Một khi đã thử đầu tư toàn bộ vốn, rất có thể sẽ lặp đi lặp lại, điều này xuất phát từ lòng tham trong bản chất con người. Những trường hợp thành công cá biệt không thể chứng minh rằng đây là một chiến lược tốt, từ góc độ xác suất, rủi ro của việc đầu tư toàn bộ vốn lớn hơn nhiều so với lợi nhuận tiềm năng.

Kết luận

Thế giới là phức tạp và biến đổi, không có quy tắc đầu tư nào là đúng tuyệt đối. Quan điểm trên có thể không áp dụng trong một số trường hợp. Thuốc tốt cho một người có thể là độc dược cho người khác. Chìa khóa nằm ở việc hiểu bản thân, tìm ra con đường đầu tư phù hợp với mình, đó mới là mục tiêu cuối cùng.