Перспектива теорії Доу на тенденції

Згідно з Теорією Дау, тренд ціни може бути поділений на три типи:

1. Довгостроковий тренд, також відомий як основний тренд, використовується для опису бикового ринку та ведмежого ринку. Довгострокові тенденції, як правило, можуть тривати кілька місяців або кілька років.

2. Середньостроковий тренд, також відомий як тренд корекції, вказує на значне підсилення або корекцію ціни. Середньостроковий тренд, як правило, триває кілька тижнів або кілька місяців.

3. Короткострокові тенденції, також відомі як незначні тенденції, використовуються для опису короткотривалих коливань цін і, зазвичай, можуть тривати від одного до кількох днів. Хвиля зазвичай триває менше 6 днів і мало ймовірно може перевищити 3 тижні.

Що таке тривалі, середньострокові та короткострокові тенденції?

• Довгострокова тенденція

1. Теорія Дау ділить довгострокові тенденції на бикові та ведмежі ринки. Биковий ринок, також відомий як довгостроковий ринок, вказує на ринок, який загалом рухається вгору; в іншому випадку ринок, який йде у спадній тенденції, є ведмежим ринком, також відомий як короткостроковий ринок.

2. Еволюція бикового ринку зазвичай може бути розділена на три фази:

   1. На першому етапі ринок починає підніматися, а трейдери починають збільшувати позиції. Цей етап призначений для далекоглядних трейдерів тенденцій (таких як професійні трейдери з лівого боку) та далекоглядних трейдерів вартості (інвесторів), щоб увійти на ринок і побудувати свою експозицію. Вони можуть побачити за межі ведмежої тенденції, яка зараз триває, і знають, що відновлення наближається. Підтримуючись таким розсудом, вони вкладають великі кошти в покупку активів, покинутих трейдерами, які не настільки далекоглядні, як вони, і глибоко розчаровані затягнутим ринком. В результаті ціна поступово піднімається, що збільшує торговий оборот. Зауважте, що ведмежа тенденція ринку все ще триває на поточному етапі, можливо, вона на своєму найгіршому.

   2. Ринок стабільно росте на другому етапі. Обсяг торгів постійно зростає, оскільки ціна валюти безперервно зростає, і починається активний ринок. На цьому етапі криптовалютна інвестиція стає гарячою темою через високі доходи, і найбільше виграють досвідчені трейдери та терплячі трейдери націнки.

   3. Третій етап нарешті настає, коли ціни на валюту різко зростають і встановлюють нові рекорди щодня, тоді як деякі інвестори стають мільйонерами вночі. Люди поглиблюються в радості і легко можуть забути про те, що биковий ринок тривав два роки або навіть довше, і настав час закрити свої позиції.

• Середньостроковий тренд

1. Середньостроковий тренд є критичним спадним трендом на биковому ринку або важливим зростаючим трендом на ведмежому ринку, який зазвичай триває від трьох тижнів до кількох місяців.

2. Середньостроковий тренд може легко сприйматися невірно. З одного боку, середньостроковий тренд, який різко змінюється від початкового тренду й триває довгий час, може бути сприйнятий як зміна довгострокового тренду.

3. З іншого боку, початковий етап довгострокових тенденцій може бути неправильно тлумачений як тимчасова тенденція. Наприклад, на початку бичого ринку зростання цін може бути прочитано як тимчасовий стрибок на ведмежому ринку. Навпаки, коли починає формуватися ведмежа тенденція, зниження цін може легко сприйматися як середньострокова корекція на бичому ринку.

• Короткостроковий тренд

1. Короткостроковий тренд, як правило, вказує на короткочасні цінові коливання, які відбуваються менше, ніж за 6 днів, і рідко перевищують три тижні.

2. Короткострокові тенденції працюють, щоб скласти середньострокові тенденції та з'єднати довгострокову тенденцію та середньострокову тенденцію. Загалом кажучи, більшість середньострокових рухів цін складаються з серії легко впізнаваних невеликих хвиль.

3. Згідно з Теорією Доу, порівняно з тривалими та середньостроковими тенденціями, короткострокова тенденція найлегше піддається маніпулюванню та, отже, має невелике значення для професійних трейдерів.

Тенденції є основою для проведення технічної та вартісної торгівлі

• Торгівля вартістю

Трейдери-вартісні роблять інвестиційні рішення на основі фундаментального аналізу. Фундаментальний аналіз, також відомий як базовий аналіз, відноситься до стратегії оцінки факторів, які можуть впливати на внутрішню вартість та ціну зашифрованих активів. До них входять макроекономічне середовище, умови у галузі та умови діяльності компанії. На основі цього інвестори оцінюють інвестиційну вартість та її розумну вартість перед здійсненням угод. Напрямок угоди визначається після порівняння вартості активу з поточними ринковими цінами.

• Технічна торгівля

Для технічних трейдерів вся ринкова інформація схована і відображається в торгових тенденціях. В кінці ведмежого ринку всі фактори, пов'язані з технічним аналізом, такі як ринок, поведінка трейдерів та темперамент трейдерів, знаходяться в основі руху тенденції. Те ж саме стосується всіх факторів, пов'язаних з фундаментальним аналізом, таких як галузь, економіка та економічна політика, які також знаходяться в основі руху тенденції. Це означає, що всі фактори технічного аналізу та всі фактори фундаментального аналізу резонують один з одним в кінці ведмежого ринку. Навпаки, в кінці бикового ринку застосовується протилежне.

Технічна торгівля та торгівля вартістю взаємозалежні та незалежні одна від одної

Як вартісна торгівля, так і технічна торгівля є частиною ринкової поведінки. Обидва вони взаємозалежні і незалежні одне від одного, і кожен з них вважає існування іншого основою для свого власного існування.

Нижче наведено приклад повного та розвиваючогося процесу циклів биків та ведмедів на криптовалютному ринку. Подивимося, як змінюється ринковий настрій, торгове поведінка та менталітет трейдерів у цьому процесі:

1. Ринок падає і довго залишається в застої. Хоча ринок уткнувся в депресію, трейдери вартості бачать срібне відблиск в темряві і починають відкривати позиції та купувати активи. Технічні трейдери, які використовують аналіз з лівого боку, також починають інвестувати та купувати дешево в очікуванні невідкладного бикового ринку. Покупна сила починає відновлюватися.

2. Вершина зростаючого тренду перевищила найвище відскоку в спекулятивному ринку, і навіть якщо буде корекція, ціна не опуститься до рекордного мінімуму. Відновлення ринку очевидне, і трейдери, які розуміють тенденцію, починають відкривати позиції з правого боку.

3. По мірі надходження більше покупок на ринок починає розгортатися, і биковий тренд стає очевидним. Інвестори стрімко рушають за позитивним трендом, а праворуч трейдери збільшують свої позиції. Наразі ринок повністю перетворився на биківський ринок, де транзакції активні, і бикові новини скрізь, що підштовхують ціни валют та обсяг торгів постійно зростати.

4. Ціна постійно б'є нові рекорди. Трейдери-вартість починають питати себе, чи бульбашки ринку розбавлять вартість активів, тому вони починають продавати монети, щоб закрити позиції. Також лівосторонні трейдери відчувають тиск через ринкову лихоманку і мають натяк на наближення піку ціни. В результаті вони також починають закривати свої позиції, готуючись до виходу.

5. Ринок нарешті змінюється, що призводить до того, що злякані трейдери з правого боку масово продають активи. Продажі збільшуються в обсязі, а ціна монети починає падати.

6. Ринок переживає міцний відскок. Трейдери, які грають на падіння, продовжують короткі позиції; песимістичний тренд відновлюється після короткого відскоку.

7. Ринок продовжує падати, і сплячий тренд здається вічним. Якщо це трейдери вартості, лівобічні трейдери чи правобічні трейдери, вони всі утримують короткі позиції, чекаючи на закінчення ведмежої хвилі.

8. Ринок продовжує свій ведмежий тренд. Обсяги тонкі, ринок немов застояна вода - хвиль не видно, і криптоторгівля стає останньою темою, про яку люди хочуть говорити. Більшість трейдерів, які довгий час застрягли на ринку і зазнали великих втрат, вже втратили віру в торгівлю. Лише трейдери вартісної вартості та лівобічні трейдери, які вже почали нову подорож у пошуках прибутку, є винятком. Торговельний обсяг невеликий, а діапазон та частота зміни цін підтримуються на помірному рівні.

Історія знову й знову повторюється, і цикли обертаються. Коли інвестори йдуть проти вищезазначеного тренду, вони будуть йти за циклом, щоб втратити гроші, оскільки контртрендова торгівля також повторюється. Це є еволюційним процесом для всіх трендів та транзакцій. Хоча три тренди можуть легко переплутати, між ними все ще є великі відмінності, що дозволяє трейдерам розрізняти між ними.

Огляд

В широкому розумінні тенденція - це закон, який описує ситуації, в яких увесь природний і соціальний феномени у світі, включаючи ті, що в матеріальній і духовній формах, рухаються регулярно відповідно до певного періоду та амплітуди. Рух у тенденції - це фундаментальний спосіб руху всього. Бик-ведмідь цикл також є рухомою тенденцією, яка вказує на те, що ринок коливається між биковими та ведмежими тенденціями хвилястим, звивистим способом, а не прямолінійним, одностороннім шаблоном. Розуміння закону тенденцій дуже важливе для досягнення успіху в торгівлі

Реєстраціяна платформі контрактів Gate.io почати торгувати!

Відмова від відповідальності

Зверніть увагу, що ця стаття призначена лише для інформаційних цілей і не надає інвестиційних порад. Gate.io не несе відповідальності за будь-які інвестиційні рішення. Інформація, пов'язана з технічним аналізом, ринковим судженням, торговельними навичками та обміном думками трейдерів, не повинна вважатися надійною для інвестиційних цілей. Інвестування несе потенційні ризики та невизначеності, і ця стаття не гарантує прибутку від будь-яких інвестицій.