Американские сенаторы призывают Налоговую службу США пересмотреть налоговую политику в отношении шифрования заステкать, какова реакция отрасли?

В ноябре 2025 года республиканец-сенатор от штата Индиана Тодд Янг официально направил письмо в Министерство финансов с просьбой пересмотреть налоговые руководства по застейкать криптоактивы, опубликованные в 2023 году. В этих руководствах указано, что награды за застейкать подлежат налогообложению в момент получения, а не традиционно при продаже, что вызвало сильное противодействие со стороны сторонников цифровых активов.

В качестве члена Комитета по финансам Сената, Young указал, что эта политика вызывает неопределенность для налогоплательщиков и может повлиять на оценку финансовых поступлений от законодательных предложений. Этот спор возник в то время, когда обе партии Конгресса ведут переговоры о регулировании структуры рынка цифровых активов, что отражает значительные разногласия по налоговой политике в отношении Криптоактивов.

Споры по налоговой политике шифрования и реакции отрасли

В текущей налоговой политике США в отношении криптовалют самым спорным вопросом является момент налогообложения наград за застейкать. Руководство IRS, выпущенное в 2023 году, требует от налогоплательщиков подтверждать доход и уплачивать соответствующие налоги в момент получения наград за застейкать, а не дожидаться продажи или обмена этих активов. Этот подход существенно отличается от налоговых принципов традиционных инвестиционных активов и вызвал широкие опасения в отрасли цифровых активов. Представители отрасли указывают на то, что такая практика по сути является налогообложением еще не реализованных доходов, что может создать ненормальное давление на денежный поток участников.

Организации по защите цифровых активов активно лоббируют Конгресс или IRS с целью отмены этого решения. Они считают, что награды за застейкать должны облагаться налогом только при продаже или обмене. Эта позиция поддерживается частью законодательного корпуса обеих партий, которые полагают, что текущая политика может подавлять участие в блокчейн-сетях, что, в свою очередь, может повлиять на безопасность сети и операционную эффективность. Аргументы в поддержку отсрочки налогообложения подчеркивают, что стоимость наград за застейкать на момент получения может быть нестабильной, и предварительное налогообложение не соответствует принципам налоговой справедливости и может препятствовать технологическим инновациям.

Действия сенатора и политический контекст

Сенатор Тодд Янг, как важный член Комитета по финансам Сената, его действия имеют значительный политический вес. В письме к Министру финансов Скотту Бессенту Янг не только требует пересмотреть налоговые рекомендации на 2023 год, но и просит IRS предоставить конкретную информацию о процессе публикации этого решения, а также любые планы по его пересмотру или разъяснению. Это действие перекликается с отчетом о цифровых активах, опубликованным правительством Трампа в июле, который также призывал Министерство финансов и IRS пересмотреть рекомендации на 2023 год.

Young в своем письме отметил, что руководство 2023 года “создает неопределенность для налогоплательщиков, что может усложнить оценку финансовых поступлений от законодательных инициатив и привести к неожиданной путанице с предстоящей законной рамкой”. Это заявление отражает озабоченность законодателей по поводу последовательности политики, особенно в ключевой момент, когда Сенат ведет двухпартийные переговоры по мерам регулирования рынка цифровых активов, принятым Палатой представителей. Ясность налоговой политики имеет решающее значение для здорового развития рынка цифровых активов.

Криптоактивы заステкать налоговые споры основные вопросы

Момент налогообложения: налогообложение при получении vs налогообложение при продаже

Политическая основа: Руководство IRS 2023 года

Причина возражения: налогообложение не реализованных доходов

Поддержка: соответствует принципам налогообложения компенсации за услуги

Политическая позиция: Республиканская партия продвигает изменения, часть демократов поддерживает статус-кво

Влияние на отрасль и трудности налогоплательщиков

Текущая налоговая политика в отношении застыковки оказывает существенное влияние на инвесторов в криптоактивы и участников сети. Для обычных налогоплательщиков необходимость уплачивать налоги при получении наград за застыковку означает, что им необходимо использовать другие средства для уплаты налогов, в то время как сами активы награды еще могут не генерировать денежный поток. Эта ситуация особенно сложна в условиях значительных колебаний цен на криптовалюту, когда налогоплательщики могут быть вынуждены продавать активы в неблагоприятных рыночных условиях для сбора налогов, что увеличивает финансовые риски.

С точки зрения работы сети блокчейна, застейкать является ключевым механизмом для обеспечения безопасности и эффективности сети Proof of Stake. Если налоговая политика подавляет активность пользователей в застейке, это может ослабить безопасность сети и децентрализованные характеристики. Некоторые отраслевые аналитики предупреждают, что такая политика может привести к перемещению застейкательных активностей в юрисдикции с более благоприятной налоговой политикой, что приведет к потере конкурентного преимущества США в области блокчейн-инноваций. Данные показывают, что доля США на глобальном рынке криптоактивов застейка уже начала снижаться.

Политические разногласия и законодательные перспективы

Разногласия в налоговой политике отражают более широкие различия в политических позициях. Демократы, включая сенатора от Массачусетса Элизабет Уоррен и сенатора от Миннесоты Тину Смит, поддерживают существующие рекомендации. На слушаниях в Финансовом комитете в прошлом месяце Смит утверждала, что за стейкинг награды выплачиваются как компенсация и должны облагаться налогом в момент получения, что соответствует традиционным налоговым принципам.

Смит подчеркнула: “Наша налоговая система обычно облагает налогом компенсацию за предоставление кому-либо ценных услуг, независимо от того, как они получают вознаграждение. Они должны уплачивать налоги с этой компенсации.” Она также отметила, что отсрочка налогообложения за награды за застейкать фактически создает налоговую субсидию для этой работы, что не пропорционально выгодно участникам с большими финансовыми возможностями в блокчейне. Эта позиция отражает озабоченность по поводу концентрации богатства и справедливого налогообложения.

С точки зрения законодательной перспективы, реформы налоговой политики в области цифровых активов сталкиваются со сложной политической средой. Хотя республиканцы в целом поддерживают пересмотр действующих руководящих принципов, внутри Демократической партии существуют разногласия, и некоторые члены больше сосредоточены на налоговой справедливости и защите доходов. С приближением промежуточных выборов 2026 года, налоговая политика в области цифровых активов может стать одной из тем соперничества между двумя партиями, и любые значительные реформы могут потребовать включения в более широкий налоговый законодательный пакет.

Международное сравнение и лучшие практики

Спор по налоговой политике США в отношении налогообложения за стакинг криптоактивов не является уникальным случаем; подходы к этому вопросу различаются в разных юрисдикциях мира. Некоторые страны ЕС используют более гибкий подход, позволяя налогоплательщикам учитывать награды за стакинг по рыночной стоимости на момент получения, но подтверждая налогооблагаемый доход только при продаже. Великобритания рассматривает возможность классификации наград за стакинг как прирост капитала, а не доход, облагая налогом при реализации, что более соответствует налоговым принципам традиционных инвестиционных активов.

Практика Сингапура особенно заслуживает внимания, поскольку налоговые органы четко заявили, что если деятельность по заSTEКУ не является торговлей или бизнесом, награды могут рассматриваться как капитальные активы и облагаться налогом только при их реализации. Это различие основано на намерениях участников и масштабах деятельности, что создает более благоприятную налоговую среду для мелких участников. В отличие от этого, подход США «один размер подходит всем» считается недостаточно гибким и не учитывает различные природу и масштабы деятельности по заSTEКУ.

С учетом глобальных тенденций, все больше стран переоценивают налоговую политику в отношении криптоактивов, чтобы сбалансировать отношения между налоговыми поступлениями, стимулированием инноваций и справедливостью для налогоплательщиков. Эксперты рекомендуют, чтобы США рассмотрели возможность введения минимального порога, то есть небольшие награды за застейкать могут быть освобождены от налогов или отложены, или предоставить более четкие рекомендации по расчету базовой стоимости, чтобы облегчить налоговую нагрузку для налогоплательщиков.

Рекомендации по соблюдению и стратегии налогоплательщика

В текущей политической среде участникам шифрования необходимо применять осторожные налоговые стратегии соблюдения. Во-первых, налогоплательщики должны детально фиксировать даты получения всех наград за застыкание, рыночную стоимость и количество, эта информация является ключевой для точного расчета налогооблагаемой базы. Во-вторых, рассмотрите возможность использования профессионального налогового программного обеспечения или консультации с налоговыми специалистами, чтобы обеспечить точную отчетность о доходах от застыкания и соблюдение сложных налоговых норм.

Для активных участников застейка может быть выгодно рассмотреть создание специализированных организаций (например, обществ с ограниченной ответственностью) для проведения застейковых операций с точки зрения налогообложения. В некоторых случаях это может позволить рассматривать доход как бизнес-доход, что позволит вычесть связанные с ним расходы. Кроме того, налогоплательщикам следует внимательно следить за изменениями в политике, так как IRS заявило, что опубликует больше руководств по налогообложению цифровых активов, что может дать более четкие указания по налогообложению застейка.

С точки зрения долгосрочного планирования инвесторы могут рассмотреть возможность переноса застыковки активов в юрисдикции с более благоприятным налоговым режимом или корректировки стратегии застыковки для оптимизации налоговых последствий. Тем не менее, любая стратегия должна осуществляться в рамках закона и с консультацией у профессионального налогового консультанта. С учетом изменения регуляторной среды соблюдение норм и гибкость будут ключевыми для преодоления налоговой неопределенности.

Когда сенаторы обсуждают в Конгрессе сроки налогообложения за застейканные награды, тысячи держателей криптоактивов тихо подсчитывают свои налоговые обязательства — этот спор о «когда налогообложение» далеко не простой технический вопрос, а касается ключевой проблемы здорового развития блокчейн-сетей. Налоговая политика должна быть столь же точна, как код Сатоши Накамото, но в реальной политике она становится неясной. Возможно, настоящие реформы наступят только тогда, когда США поймут, что чрезмерные налоги толкают инновации за границу.

Часто задаваемые вопросы

Почему существует спор о налоговой политике по застейканным криптоактивам?

Споры в основном сосредоточены вокруг времени налогообложения. Руководство IRS требует уплаты налогов в момент получения награды, в то время как представители отрасли считают, что налоги следует взимать при продаже, поскольку налогообложение нереализованной прибыли может создать давление на денежные потоки.

Каковы основные требования сенатора Тодда Янга?

Young требует от IRS пересмотреть налоговые руководства по застекированным активам за 2023 год, предоставить информацию о процессе принятия этого решения и рассмотреть возможность внесения изменений для устранения неопределенности для налогоплательщиков и несоответствий в политике.

Как сенаторы-демократы защищают действующую политику?

Сенатор-демократ Тина Смит считает, что награды за заステейкать являются компенсацией за предоставленные услуги и, согласно традиционным налоговым принципам, должны облагаться налогом в момент получения; отсрочка налогообложения создаст несправедливую налоговую субсидию.

Как действующая налоговая политика влияет на блокчейн-сеть?

Возможно, это снизит мотивацию пользователей участвовать в застеках, повлияет на безопасность сети и децентрализованные характеристики, а также приведет к перемещению деятельности по застейке в юрисдикции с более благоприятным налогообложением.

Как налогоплательщикам справляться с текущей налоговой неопределенностью?

Рекомендуется подробно фиксировать всю информацию о наградах за застейканные токены, консультироваться с налоговыми специалистами, использовать профессиональное налоговое программное обеспечение и внимательно следить за изменениями в политике для корректировки стратегий соблюдения.