KOL في دوائر العملات المشفرة "معلم الإشارات" يتجاوز الخطوط الحمراء! لجنة الخدمات المالية تتحرك أخيراً: الاعتماد على اللوائح الفرعية لقانون حماية المستثمرين

تعتزم لجنة الأوراق المالية والبورصات إصدار قوانين فرعية بموجب قانون حماية الأموال لتعزيز تنظيم أنشطة الترويج للعملات الرقمية وجذب المستثمرين، بهدف سد الثغرات الرقابية وتعزيز حماية المستثمرين.

للقضاء على ظاهرة الترويج العشوائي، تعتزم اللجنة استخدام قوانين فرعية بموجب قانون حماية الأموال لتعزيز الرقابة

مع استمرار ارتفاع اهتمام الاستثمار في العملات الرقمية في تايوان، ظهرت العديد من الشخصيات المعروفة باسم “مدرسي العملات” على وسائل التواصل الاجتماعي، حيث ينشئون مجموعات ترويجية تقدم تعليمات وتوصيات استثمارية. تتضمن هذه الأنشطة “دخول وخروج” السوق، وتؤثر على الأسعار وتضلل المستثمرين، مما يثير اهتمام الجهات الرقابية.

مصدر الصورة: البرلمان، النائب لي يانشو من الحزب الوطني الكومينول يطالب اللجنة المالية بتنظيم أنشطة الترويج للعملات الرقمية

قال النائب لي يانشو من الحزب الوطني الكومينول خلال استجوابه في لجنة المالية إن القوانين الحالية تمنع عمليات التأثير على الأسعار، لكن السوق مليء بأنشطة تقدم نصائح استثمارية حقيقية، مطالبًا اللجنة بتوضيح تنظيمها. وأكد رئيس اللجنة المالية بينغ جينلونغ أن اللجنة تخطط لاستخدام قوانين فرعية بموجب قانون حماية المستهلك المالي لتنظيم إعلانات وجذب وترويج خدمات التمويل عبر الشخصيات المؤثرة (KOLs)، بهدف بناء سوق افتراضي منظم.

وشدد بينغ على أن الأنشطة المشابهة موجودة بالفعل في الأسواق المالية التقليدية، وأن الترويج المالي عبر المؤثرين يجب أن يخضع لقيود محددة. ويتركز التركيز الآن على إدراج أنشطة تحليل واستشارات الأصول الرقمية ضمن نطاق الرقابة، لضمان حماية المستثمرين عند الاطلاع على المعلومات.

وفقًا لخطة اللجنة، ستتم مراجعة آليات التنظيم الذاتي في السوق التقليدي، خاصة فيما يتعلق بالتعاون بين شركات إدارة الأصول والمروجين عبر الإنترنت، وقد يُطلب من مزودي خدمات الأصول الرقمية (VASP) توقيع عقود تعاون رسمية مع الشخصيات المؤثرة، ودمجها في نظم الرقابة الداخلية. هذا يعني أنه في المستقبل، إذا أراد مدرسو العملات الترويج أو تقديم خدمات التوصية بشكل علني، فسيجب أن يعملوا ضمن إطار قانوني، ولن يكونوا بعد ذلك في فراغ تنظيمي.

مصدر الصورة: البرلمان، بينغ جينلونغ يؤكد أن الأنشطة المشابهة موجودة في الأسواق التقليدية، ويجب أن تخضع لقيود

حدود الترويج غير القانوني: من حالات “التشفير هوست” وBitMart، مخاطر الترويج غير القانوني

مؤخرًا، ظهرت عدة حالات توضح أن الحدود الرقابية أصبحت أكثر وضوحًا. من بين هذه الحالات، تحذير من قبل اتحاد السماسرة في تايوان من أن شخصية مشهورة في مجال العملات الرقمية، “تشفير هوست”، وشركته “Yongji Co.”، لم تقم بالتسجيل وفقًا لقانون مكافحة غسل الأموال الخاص بخدمات الأصول الرقمية، ولم تلتزم بالإفصاح عن المعلومات القانونية، مما أدى إلى إصدار تحذير رسمي.

وأوضحت الهيئة أن أنشطة الترويج المرتبطة بالعملات الرقمية ممنوعة، وتعد هذه الحالة الأولى التي يتم فيها ذكر شخصية مؤثرة بشكل رسمي في إطار نظام تسجيل الأصول الرقمية. رغم أن “تشفير هوست” رد بأن الاتحاد لا يمتلك قوة قانونية، إلا أن مسؤولي الهيئة أكدوا أن عدم التسجيل يعرض من يمارس أنشطة الترويج أو التشغيل على منصات تجارية لمخالفة القانون، خاصة إذا كانت هذه الأنشطة تعتبر امتدادًا لنشاطات البورصة، مما يعرضهم لمخاطر قانونية عالية.

قراءة إضافية
هل تورطت شخصيات مؤثرة في سوق العملات الرقمية في تايوان؟ تحذيرات من “تشفير هوست” بشأن الترويج غير القانوني، ونصائح قانونية لتجنب المخاطر

حالة أخرى مثيرة للقلق تتعلق بمنصة التداول الخارجية BitMart. حيث أعلنت هيئة الأوراق المالية والبورصات أن المنصة غير مرخصة، وذكرت بشكل خاص أن بعض الشخصيات المؤثرة على منصة Threads تقوم بتجنيد “فرق التوصية”، وتطلب من المشاركين استخدام رموز دعوة محددة للتسجيل. وأكدت الهيئة أن BitMart لم تُسجل وفقًا لقوانين مكافحة غسل الأموال، ولا يُسمح لها بتقديم خدمات أو الترويج داخل تايوان.

قراءة إضافية
تم ذكر منصة BitMart! شخصيات مؤثرة على وسائل التواصل تروج باستخدام رموز دعوة، وتحذير من اللجنة المالية

تذكر اللجنة الجمهور بعدم استخدام منصات خارجية غير مرخصة، وتجنب تحويل الأموال إلى حسابات مرتبطة. تعكس هذه الحالات أن أي شخص، سواء كان شخصية مؤثرة أو منصة خارجية، يشارك في الترويج غير القانوني للمستثمرين التايوانيين، فإنه يواجه تحذيرات من الجهات المختصة، وقد يؤدي ذلك إلى تحقيقات جنائية.

كشف خدعة “توليد تقارير التوصية” وخداع الأداء الوهمي، وتحذيرات للمستثمرين من الفخاخ

عندما يكون السوق في حالة ارتفاع، يستغل المحتالون خوف الفقد (FOMO) لدى المستثمرين، ويستخدمون أدوات ذكية لخلق أوهام. تنتشر في سوق العملات الرقمية أداة تُعرف بـ"مولد لقطات الشاشة للتقارير"، حيث يمكن إدخال نوع العملة، مضاعف الرافعة، سعر الافتتاح، والاسم، ليتم إنشاء تقرير أرباح وهمي بشكل فوري. غالبًا ما ينشئ هؤلاء “المدرسون المزيفون” مجموعات على Facebook وInstagram وLINE وTelegram، ويستخدمون حسابات وهمية وحوارات مزيفة لخلق جو من الثقة، ويبدأون عادةً بتقديم تجارب مجانية صغيرة، ثم يطلبون من المستثمرين إيداع أموال في محافظ وهمية أو منصات غير معروفة. بمجرد أن يتم تحويل الأموال، يختفي المدرسون والمجموعات فجأة، ويخسر المستثمرون أموالهم بالكامل.

بالإضافة إلى التزييف الفني، غالبًا ما تتضمن مجموعات التوصية هذه استراتيجيات “الربح من الفروق” أو “التعليم الاحترافي”، حيث يزعم بعض المؤثرين على منصة Threads أنه يمكن تحقيق مئات الآلاف من USDT باستخدام رأس مال بسيط، ويؤكدون أن جميع التقنيات يتم تعليمها من قبل المدرسين، ويمكن للمشاركين تكرارها. ومع ذلك، فإن هذه الادعاءات التي تعد بأرباح مفرطة وتتطلب رموز دعوة من منصات خارجية، تحمل مخاطر قانونية وأمنية كبيرة. وتكرر الجهات الرقابية والأجهزة الأمنية تحذيراتها بعدم الاعتماد على مجموعات التوصية بشكل أعمى، وأي مدرب يطلب تحويل أموال بشكل خاص أو يوجه إلى منصات غير منظمة يُعد خطراً كبيرًا. ويجب على المستثمرين بناء وعي مستقل بالمخاطر، وعدم الانخداع بصور الأرباح الوهمية.

اطلع على المزيد من أخبار “فوضى سوق العملات الرقمية”
هل يمكن التفاعل مع Star Vaults؟ منصة تداول في تايوان تثير الشكوك، وترويج غير مرخص
هل تعرفني حقًا؟ عبادة المشاهير وثقافة التملق، وكيف تحولت سوق العملات الرقمية إلى فخ للمتابعين
مولد لقطات الشاشة للتقارير! فوضى سوق العملات الرقمية: الجميع مدربون على التوصية، ويخدعونك للانضمام إلى مجموعات استثمار وهمية

التنظيم والتحديات العملية، قوانين VASP وآليات الرقابة الذاتية كمفاتيح مستقبلية

حاليًا، تتجه الرقابة على شخصيات مؤثرة في سوق العملات الرقمية في تايوان نحو مرحلة حاسمة. وأكدت النسخة المقترحة من قانون “الخدمة الأصول الرقمية” التي اقترحها حزب الشعب الديمقراطي ضرورة تنظيم الشخصيات المؤثرة (KOLs)، بحيث يُطلب من مزودي خدمات الأصول الرقمية (VASP) الكشف عن اسم الشركة ورقم الترخيص في الإعلانات والتسويق، ومنع الترويج المضلل أو الكاذب، مع اشتراط أن يكون لدى الشخصيات المؤثرة مؤهلات معينة.

مصدر الصورة: البرلمان، نسخة حزب الشعب الديمقراطي من مشروع قانون “خدمة الأصول الرقمية” تتطلب من مزودي الخدمة الكشف عن اسم الشركة ورقم الترخيص، وتحظر الترويج المضلل

لكن، يقول خبراء في القطاع المالي إن طلب أن يكون جميع الشخصيات المؤثرة ذات مؤهلات مالية محددة أمر صعب جدًا. لذلك، فإن الحل الوسط الحالي هو اعتماد نموذج مشابه لنظام جمعية إدارة الأصول والاستشارات الاستثمارية، حيث تقوم الشركات بمراجعة وتدقيق التعاون مع المؤثرين بشكل دوري، وتستخدم العقود لضمان الالتزام بالرقابة.

هذه الخطوة في تنظيم “مدرسي العملات” تأتي ضمن مسار مشروع قانون “الخدمة الأصول الرقمية” في تايوان. ومع تنفيذ نظام التسجيل للمزودين، ستُكمل هذه الإجراءات إطار الرقابة على أنشطة الترويج غير القانونية.

حاليًا، يوجد في تايوان مزودو خدمات الأصول الرقمية المرخصون على النحو التالي، مرتبين حسب الحروف:

1. شركة هوييا الرقمية (HOYA BIT)
2. شركة زون ووليت الرقمية (ZONE Wallet)
3. شركة ماي كوين (MaiCoin) ومنصات MAX
4. شركة كريبتو جو (KryptoGO)
5. شركة تروست ديجيتال (TWEX)
6. شركة تشينس (Chainss)
7. شركة بيتوبرو (BitoPro)
8. شركة إكسريكس (XREX)

قال رئيس اللجنة المالية بينغ جينلونغ إن مشروع القانون الخاص بالمنصة الرقمية سيُعطى أولوية، وسيتم وضع إرشادات الحفظ خلال ستة أشهر. وينبغي للمستثمرين اختيار المنصات المرخصة قانونيًا، والحذر من أي أنشطة ترويج غير مرخصة لضمان حقوقهم القانونية.