Analisis teknis adalah metode penting untuk investasi pasar. Setelah menguasai pengetahuan dasar tentang grafik lilin dan rata-rata bergerak, kita membutuhkan beberapa indikator untuk membantu kita menilai tren pasar dan pergerakan harga. Indeks Saluran Komoditas (CCI) sangat dihargai di kalangan investor karena kesederhanaannya, kemudahan penggunaan, dan sensitivitas tinggi.

Pengenalan

Indeks Saluran Komoditas (CCI), juga dikenal sebagai indikator tren, adalah salah satu indikator referensi teknis yang paling sering digunakan untuk mengukur apakah harga pasar telah melebihi kisaran distribusi normal. Ini adalah indikator unik di antara indikator jenuh beli/jenuh jual berdasarkan prinsip statistik dan diperkenalkan oleh analis teknis pasar saham Amerika Donald Lambert pada tahun 1980-an. CCI menekankan pentingnya deviasi mutlak rata-rata dalam analisis teknis dan banyak digunakan dalam perdagangan berbagai aset.

Tidak seperti indikator lain yang overbought/oversold seperti KDJ dan RSI, yang memiliki batas 0-100, nilai CCI fluktuatif antara positif dan negatif tak terhingga dan tidak perlu di pusatkan di sekitar 0. Hal ini berarti bahwa indikator tidak menjadi kurang berguna dalam fenomena redupnya indikator, di mana mungkin terjadi perubahan harga yang tiba-tiba dan besar dalam jangka pendek. Sebagai hasilnya, CCI dapat membantu investor untuk lebih baik menilai situasi pasar, terutama selama kondisi pasar non-normal.

Mengapa nilai CCI fluktuatif antara negatif dan positif tak terhingga? Ini terkait dengan metode perhitungannya:

Rumus perhitungan untuk CCI mencakup beberapa variabel: N adalah periode perhitungan, TP adalah harga khas, MA adalah harga rata-rata, MD adalah deviasi rata-rata, dan 0,015 adalah konstan.

TP = (Harga Tertinggi + Harga Terendah + Harga Penutup) ÷ 3

MA = Jumlah Harga Penutupan selama N Hari Terakhir ÷ N

MD = Jumlah Selisih Mutlak antara MA dan Harga Penutupan selama N Hari Terakhir ÷ N

Penyebut rumus mewakili deviasi antara harga dan rata-rata pergerakan selama periode yang diberikan, sementara penyebut (MD * 0.015) mewakili deviasi rata-rata. Rasio kedua ini menunjukkan besarnya deviasi saat ini relatif terhadap deviasi rata-rata. Ketika nilai berfluktuasi antara -100 dan +100, itu menunjukkan bahwa harga berada dalam pasar yang terikat kisaran dan tidak signifikan sebagai referensi. Namun, ketika nilai melebihi +100 atau jatuh di bawah -100, itu menunjukkan bahwa deviasi harga saat ini signifikan dan layak mendapat perhatian. Dengan menggabungkannya dengan indikator lain, investor dapat membuat rencana investasi yang terinformasi.

Bagaimana cara menggunakan CCI di platform perdagangan?

Untuk mengatur indikator CCI pada platform PC Gate.io, navigasi ke versi profesional antarmuka pasar, pilih ikon "indikator teknis" di sisi kiri, dan masukkan "CCI" di bilah pencarian pada jendela pop-up. Klik untuk menambahkannya ke grafik, dan akan ditampilkan di sub-window.

Indikator diatur dengan panjang default 20 tetapi dapat disesuaikan berdasarkan gaya trading pribadi. Periode yang lebih pendek membuat indikator lebih responsif terhadap perubahan jangka pendek namun juga menghasilkan lebih banyak noise, sementara periode yang lebih panjang menghasilkan sensitivitas yang lebih rendah namun mengurangi jumlah sinyal palsu.

Dari grafik, seperti yang ditunjukkan di bawah ini, CCI adalah garis yang fluktuatif dengan batas atas dan batas bawah masing-masing -100 dan +100. Tidak ada batasan untuk batas atas dan batas bawah.

Penggunaan dasar

Ketika garis CCI berada di atas +100, itu menunjukkan bahwa harga pasar berada di area yang kuat, sementara ketika berada di bawah -100, itu menunjukkan bahwa harga pasar berada di area yang lemah.

Sinyal Beli:

1. Ketika garis CCI naik di atas -100 setelah sebelumnya berada di bawahnya, dan terus naik, itu menunjukkan bahwa harga mungkin telah keluar dari zona lemah dan membentuk sinyal beli, seperti yang terlihat pada titik 1 pada grafik harga BTC untuk jangka waktu 15 menit pada tanggal 7 Februari 2023. BTC naik dari 22.690 menjadi 22.870 setelah sinyal beli ini terbentuk.

2. Selain itu, ketika kurva CCI naik di atas garis +100 dan memasuki rentang yang jauh berbeda dari rata-ratanya, itu menunjukkan bahwa harga telah memasuki keadaan yang kuat dan membentuk sinyal beli, seperti yang ditunjukkan pada titik 2 dari grafik.

Sinyal Jual:

1. Ketika garis indikator CCI turun di bawah -100 setelah berada di atasnya dan terus turun, itu menunjukkan bahwa harga mungkin telah keluar dari zona kuat dan membentuk sinyal jual, seperti yang ditunjukkan pada titik 3 dari grafik harga BTC pada kerangka waktu harian dari November hingga Desember 2021. BTC turun dari 65.000 menjadi sekitar 56.000 setelah sinyal jual ini terbentuk.

2. Ketika kurva CCI jatuh di bawah garis -100 dan memasuki rentang yang jauh berbeda dari rata-ratanya, itu menunjukkan bahwa harga telah memasuki keadaan lemah dan membentuk sinyal jual, seperti yang ditunjukkan pada titik 4 dalam grafik. Setelah sinyal jual ini terbentuk, BTC turun dari 56.700 menjadi sekitar 42.600.

Penggunaan Khusus

Divergensi CCI merujuk pada situasi di mana arah garis CCI tepat berlawanan dengan grafik lilin. Divergensi CCI terbagi menjadi dua jenis: divergensi puncak dan divergensi bullish.

Divergensi bullish

Divergensi bullish dalam CCI mengacu pada situasi di mana kurva CCI stabil dan membentuk serangkaian terendah yang lebih tinggi pada posisi rendah, jauh di bawah garis -100 pada grafik candlestick, sementara tren harga pada grafik terus menurun, membentuk serangkaian terendah yang lebih rendah. Fenomena ini biasanya diinterpretasikan sebagai sinyal beli jangka pendek, menunjukkan bahwa harga mungkin akan rebound dalam waktu dekat. Misalnya, pada 7 Februari 2023, pada grafik harga BTC dalam jangka waktu 15 menit, saat BTC turun dari 22.975 menjadi 22.653, harga terus menurun, tetapi dasar indikator CCI naik, menunjukkan divergensi dasar. Akibatnya, harga BTC naik dari 22.653 menjadi 23.041.

Divergensi teratas

Ketika kurva CCI berada pada posisi tinggi jauh di atas garis +100 dan harga pada grafik candlestick terus membentuk serangkaian puncak yang lebih tinggi, kurva CCI membentuk serangkaian puncak yang lebih rendah, yang disebut divergensi atas. Divergensi atas biasanya menunjukkan sinyal akan terjadinya pembalikan posisi tinggi, menandakan bahwa harga saham kemungkinan akan turun dalam jangka pendek, yang merupakan sinyal penjualan.

Sebagai contoh, pada grafik harga ETH pada kerangka waktu harian dari Juli hingga September 2022, ETH naik dari 1602 menjadi 2003 dari 18 Juli hingga 13 Agustus. Namun, dua titik tertinggi CCI mengalami penurunan, membentuk divergensi puncak. Selanjutnya, ETH mulai menurun selama setengah bulan dan mencapai titik terendah sebesar 1435.

Kesimpulan

Indikator CCI sederhana dan mudah digunakan, dengan sensitivitas tinggi yang membuatnya nyaman untuk mengembangkan rencana perdagangan. Dibandingkan dengan indikator jenuh beli/jenuh jual lainnya seperti RSI dan KDJ, CCI tidak mengalami pengurangan sensitivitas, sehingga dapat digunakan untuk penilaian yang lebih akurat ketika RSI dan KDJ menjadi kurang sensitif. Ketika CCI bergerak dalam kisaran -100 hingga +100, disarankan untuk menggunakan indikator lainnya bersamaan dengan itu.

Secara keseluruhan, penting untuk menggabungkan penggunaan indikator dengan analisis pola lilin dan indikator umum lainnya. Bergantung hanya pada satu indikator akan mengakibatkan tingkat keberhasilan yang lebih rendah dalam berinvestasi. Artikel ini memperkenalkan dasar-dasar indikator CCI, namun pemahaman yang lebih mendalam tentang maknanya diperlukan untuk lebih memanfaatkan keuntungannya. Dalam proses investasi, juga perlu untuk menemukan cara terbaik untuk menggunakan indikator melalui praktik dan observasi, membentuk sistem investasi Anda sendiri, dan melakukan investasi yang terarah.