บทนำ

ในโลกแห่งสกุลเงินดิจิทัลที่เคลื่อนไหวอย่างไร้ความแน่นอน การเข้าใจแนวโน้มของตลาดเป็นสิ่งสำคัญสำหรับการลงทุนอย่างมีประสิทธิภาพ มุ่งไปที่บรรยากาศที่รุ่งเรืองของตลาดตุ๊กตาและเช่นเดียวกันก็เช่นเสนอฉันที่จะตรวจสอบคู่ค้าของพวกเขา - ตลาดหมี ช่วงเวลาเหล่านี้ที่ราคาทั่วไปลดลงนั้นเสนอความท้าทายและโอกาสที่เป็นเอกลักษณ์สำหรับนักลงทุน การเข้าใจตลาดหมีเป็นส่วนสำคัญของชุดเครื่องมือลงทุนในสกุลเงินดิจิทัลของคุณ

เข้าใจตลาดหมี

ตลาดหมีเป็นช่วงเวลาที่ราคาของหลักทรัพย์ลดลงหรือคาดว่าจะลดลงบนตลาดหุ้นในระยะเวลายาว คำนี้มักใช้เมื่อราคาลดลงอย่างน้อย 20% หรือมากกว่าจากจุดสูงล่าสุดและนักลงทุนโดยทั่วไปไม่มีความเชื่อมั่น ตลาดได้รับชื่อจากวิธีที่หมีโจมตีเหยื่อของมัน - และตัดพวงมือลงแทรกมาแทนราคาลง

ในกลุ่มสกุลเงินดิจิทัล ตลาดหมีจะแสดงให้เห็นว่าราคาเหรียญตกต่ำอย่างต่อเนื่อง ด้วยความผันผวนของสกุลเงินดิจิทัล ตลาดหมีเหล่านี้สามารถเป็นไปได้อย่างกระชับ มันถูกหลักการระดับนักลงทุนที่มีทิศทางลบให้มากขึ้น การขายออกเพิ่มขึ้น และบ่อยครั้ง บรรยากาศของความกลัว ความไม่แน่นอน และการสงสัย (ที่เรียกว่า FUD)

สำคัญที่จะจำไว้ว่าตลาดหมีเช่นเดียวกับตัวตลาดตุ๊กตาของมัน เป็นส่วนหนึ่งของวัฒนธรรมตลาดที่เป็นธรรมชาติ แม้ว่าพวกเขาอาจเสนอความท้าทายในระยะสั้น แต่พวกเขายังมักจัดเตรียมเวทีสำหรับเฟสถัดไปของการเติบโตและขยายตัว

ตัวอย่างของราคาลดลงอย่างรวดเร็วที่กำหนดระยะเวลาของตลาดหมี

ตัวอย่างของตลาดหมีในสกุลเงินดิจิทัล

ในโลกของสกุลเงินดิจิทัลตลาดหมีที่โดดเด่นที่สุดเกิดขึ้นในปี 2018 และ 2021 หลังจากตลาดกระทิง Bitcoin ในปี 2017 และ 2020 ช่วงเวลาประเภทนี้มักเรียกว่า "Crypto Winter" ทําให้ราคา Bitcoin ลดลงประมาณ 80% จากจุดสูงสุดและ altcoins อื่น ๆ ก็ลดลงใกล้เคียงกันหรือชันกว่า ในช่วงตลาดหมีนี้นักลงทุนจํานวนมากโดยเฉพาะผู้ที่ยังใหม่กับการซื้อขาย crypto ประสบกับความสูญเสียที่สําคัญ นอกจากนี้ยังเป็นบทเรียนที่มีค่าโดยเน้นย้ําถึงความผันผวนของตลาดสกุลเงินดิจิทัลและความสําคัญของการลงทุนอย่างมีข้อมูลและการจัดการความเสี่ยง

อย่างที่คุณเห็นในทั้งสองสถานการณ์ราคาลดลงประมาณ 80% จากด้านบน

อีกกรณีหนึ่งเกิดขึ้นหลังจากเหตุการณ์ฟองสัญญาณ Bitcoin ปี 2013 ราคา Bitcoin ลดลงมากกว่า 80% ในระยะเวลาปีเดียว ทำให้เกิดตลาดหมีรุนแรงที่ยืนค้างจนถึงปลายปี 2015

ผลของตลาดหมีต่อผู้ถือเหรียญคริปโต

ในช่วงตลาดหมี นักลงทุนในสกุลเงินดิจิทัลอาจเผชิญกับความท้าทายจำนวนมาก ซึ่งเมื่อราคาลดลง มูลค่าของสินทรัพย์ของพวกเขาลดลง อาจนำไปสู่การสูญเสียที่มีน้ำหนักมาก สิ่งนี้อาจสร้างวงจรของความรู้สึกเสียใจในหมู่ลงทุน ทำให้มีความกดดันในการขายและการลดราคามากขึ้น

นอกจากผลกระทบด้านการเงิน ตลาดหมียังสามารถมีผลต่อจิตวิญญาณของนักลงทุนด้วย ความกลัว ความไม่แน่ใจ และความสงสัย (FUD) สามารถทำให้การขายขาดทะลุทะลวงเกิดขึ้น ซึ่งเป็นการเสริมทำให้ตลาดตกลงไปอีกต่อไป นักลงทุนอาจสูญเสียบทแรงใจและสูญเสียความเชื่อในกลยุทธ์การลงทุนของตน

อย่างไรก็ตาม ตลาดหมียังมีโอกาสที่จะเสนอ 'โอกาสในการซื้อ' สำหรับคนที่ต้องการเข้าสู่ตลาดหรือขยายการถือครองของตนในราคาที่ต่ำกว่า นอกจากนี้ พวกเขายังเป็นการเตือนที่ชัดเจนถึงความสำคัญของหลักการลงทุนที่ดี เช่น การหมักหลายและการวางแผนระยะยาว

ในช่วงปีหลังจากตลาดหมี คุณสามารถเห็นได้ว่า Bitcoin กลับมาที่ ATH อย่างมั่นคง

กลยุทธ์ในการเดินทางในตลาดหมีในสกุลเงินดิจิตอล

แม้ว่าตลาดหมีจะน่ากลัว แต่มันไม่ได้เป็นเหตุผลในการกังวลเสมอไป ด้วยแผนที่ถูกต้อง นักลงทุนสามารถผ่านพายุได้อย่างดี และบางทีอาจพบวิธีใหม่ในการเพิ่มมูลค่าเงินของตนเอง นี่คือวิธีหลักๆ ในการจัดการกับตลาดสกุลเงินดิจิทัลแบบหมี

1. การมองมุมมองในระยะยาวเป็นสิ่งสำคัญเนื่องจากว่าวงจรของตลาดเป็นส่วนปกติของการลงทุน และการตกตลาดไม่ค่อยนานนาน การมองมุมมองในระยะยาวสามารถช่วยป้องกันไม่ให้ตัดสินใจโดยรีบร้อนโดยใช้ราคาเปลี่ยนแปลงในระยะสั้น
2. การลงทุนโดยใช้วิธีเฉลี่ยต้นทุนเป็นวิธีหนึ่งที่คุณซื้อสินทรัพย์บางประเภทในปริมาณที่กำหนดไว้ในกำหนดเวลาที่เป็นประจำ โดยไม่คำนึงถึงราคาของมัน เมื่อทำแบบนี้ นักลงทุนสามารถลดผลกระทบจากตลาดที่ไม่แน่นอนและผลกระทบลบทิศที่เกิดจากการลงทุนมากๆในเวลาที่ไม่เหมาะสม
3. การความหลากหลายหมายถึงการกระจายการลงทุนของคุณออกไปทั่วทั้งหลายทรัพย์สินที่แตกต่างกันเพื่อลดความเสี่ยง สกุลเงินดิจิทัลที่แตกต่างกันอาจตอบสนองต่างกันต่อการเปลี่ยนแปลงในตลาด ดังนั้นการมีพอร์ตการลงทุนที่มีหลายรูปแบบอาจช่วยลดความเสี่ยงที่จะเสียเงิน
4. การปรับน้ำหนักพอร์ตโฟลิโอคือกระบวนการในการคืนค่าพอร์ตโฟลิโอของคุณให้เหมือนเดิมเพื่อให้คุณสามารถรักษาระดับความเสี่ยงที่ต้องการไว้ ระหว่างตลาดหมี ราคาเปลี่ยนแปลง จึงเป็นสำคัญที่ต้องปรับการถือครองของคุณเพื่อทำให้ทันที
5. คำสั่งหยุดขาดทุนสามารถจำกัดจำนวนเงินที่คุณสามารถขาดทุนในตลาดหมีและจัดการความเสี่ยง นอกจากนี้คุณควรลงทุนเงินที่คุณสามารถขาดทุนได้โดยเฉพาะในตลาดเชียร์โตที่ทรุดตกได้ง่าย
6. สำคัญที่จะเรียนรู้สิ่งใหม่ ๆ และทราบว่าเกิดอะไรขึ้นในตลาด ถ้าคุณทราบว่าสิ่งที่ทำให้ตลาดหมีเกิดขึ้น คุณอาจสามารถพบโอกาสสำหรับการเติบโตและฟื้นตัว

บทบาทของตัวบ่งชี้ตลาดในการระบุตลาดหมี

ในทางเดียวกันนักนำทางใช้เข็มทิศเพื่อหาทาง นักลงทุนใช้ตัวบ่งชี้ตลาดเพื่อเข้าใจแนวโน้มของตลาดและการระบุตลาดหมีที่เป็นไปได้ นี่คือตัวบ่งชี้สำคัญหลายอย่างที่สามารถส่งสัญญาณถึงเริ่มขึ้นของตลาดหมี:

• ความผันผวนสูง:ความผันผวนที่เพิ่มขึ้นอาจเป็นสัญญาณของความไม่มั่นคงในตลาดและอาจเป็นตัวชี้วัดที่มีโอกาสเข้ามาในตลาดหมี
• ปริมาณการซื้อขายลดลง:การลดลงของปริมาณการซื้อขายที่สำคัญอาจบ่งชี้ถึงความสนใจของนักลงทุนที่ลดลง ซึ่งมักเป็นสัญญาณก่อนตลาดหมี
• ข่าวเชิงลบ: เหตุการณ์ข่าวที่ไม่ดีหรือการเปลี่ยนแปลงในนโยบายกฎหมาย สามารถมีผลต่ออารมณ์ของตลาดและทำให้ราคาลดลงได้
• ปัจจัยทางเศรษฐกิจ: เงื่อนไขเศรษฐกิจที่กว้างขวางสามารถมีผลต่อตลาดคริปโต การหดตัวของเศรษฐกิจหรือความไม่แน่นอนอาจส่งผลให้เกิดตลาดหมี

สำคัญที่จะระบุถึงความสัมพันธ์สูงระหว่างตลาดเครื่องหมายด้านคริปโตและตลาดหลักทรัพย์แบบดั้งเดิม โดยเฉพาะหลังจากการระบาดของ COVID-19 นั้น นักลงทุนสถาบันในตลาดหลักทรัพย์ได้หมุนหลายพอร์ตโฟลิโอของพวกเขาเพื่อรวมถึงสินทรัพย์ดิจิทัล ซึ่งส่งผลให้ทั้งสองตลาดตอบสนองอย่างเป็นอย่างดูในการเปลี่ยนแปลงของเศรษฐกิจรวม เช่น การเปลี่ยนแปลงในอัตราดอกเบี้ยและการเงินเฟ้อ

ตลาดหมี

พบแนวโน้มที่คล้ายกันในภาคเครือข่ายคริปโต การเคลื่อนไหวภายนอกเช่นการเพิ่มราคาน้ำมันเนื่องจากความตึงเครียดทางนโยบายต่างประเทศและการเพิ่มอัตราเงินเฟ้อระดับโลกมีผลต่อตลาดคริปโต ธนาคารกลางโดยเฉพาะธนาคารแห่งสหรัฐฯ เริ่มเพิ่มอัตราดอกเบี้ยเป็นการตอบสนอง ทำให้การลงทุนที่มีความเสี่ยงสูงเช่นคริปโตเคอร์เรนซีไม่น่าสนใจในสายตาของนักลงทุน

ความดันทางกฎหมายก็มีบทบาทในเรื่องนี้ด้วย โดยมีหน่วยงานเช่น คณะกรรมการหลักทรัพย์และแลกเปลี่ยนสหรัฐฯ ที่ขู่เจาะจงดำเนินการกฎหมายต่อโครงการคริปโตบางราย สร้างอากาศของความกลัวและความไม่แน่นอน การห้ามการขุด Bitcoin ในจีนและการดำเนินการกฎหมายต่อ Ripple ได้เพิ่มความไม่มั่นคงในตลาด ร่วมกับการพังทลายของตลาดคริปโตระดับสูงเช่น TerraUSD, LUNA, และในช่วงเร็ว ๆ นี้ FTX ทำให้ความเชื่อของนักลงทุนถูกสั่นสะเทือน ทำให้อารมณ์ในตลาดหมีเพิ่มขึ้น

การเข้าใจและติดตามตัวบ่งชี้เหล่านี้ สามารถช่วยให้นักลงทุนทำการตัดสินใจที่มีข้อมูลอย่างมีเหตุผล และเตรียมพร้อมสำหรับเงื่อนไขของตลาดหมีที่เป็นไปได้ โปรดจำไว้ว่า ขณะที่ตัวบ่งชี้เหล่านี้สามารถให้ข้อมูลสารพัดที่มีประโยชน์ แต่พวกเขาไม่สามารถทำนายได้เสมอไป

ตลาดหมี vs ตลาดวัว

หลังจากผ่านภูมิประเทศที่ซับซ้อนของตลาดหมีขั้นตอนต่อไปคือการเปรียบเทียบกับภูมิประเทศของตลาดกระทิง ในทางตรงกันข้ามกับตลาดหมีซึ่งโดดเด่นด้วยราคาที่ลดลงและความเชื่อมั่นเชิงลบในหมู่นักลงทุนตลาดกระทิงมีลักษณะเป็นราคาที่เพิ่มขึ้นและความเชื่อมั่นในเชิงบวกในหมู่นักลงทุน มันเป็นช่วงเวลาที่โดดเด่นด้วยราคาที่เพิ่มขึ้นและความรู้สึกในแง่ดีในหมู่นักลงทุน การเปลี่ยนแปลงในตัวชี้วัดทางเศรษฐกิจสภาพแวดล้อมด้านกฎระเบียบและความเชื่อมั่นของนักลงทุนมักเป็นตัวเร่งปฏิกิริยาสําหรับการเปลี่ยนเฟสในตลาดแม้ว่าทั้งสองขั้นตอนของตลาดจะได้รับอิทธิพลจากปัจจัยภายนอกที่หลากหลาย ตัวอย่างเช่นสภาพเศรษฐกิจที่เอื้ออํานวยการพัฒนาที่เอื้ออํานวยในนโยบายการกํากับดูแลหรือความก้าวหน้าทางเทคโนโลยีที่สําคัญอาจนําไปสู่การเกิดขึ้นของตลาดกระทิง

อย่างไรก็ตาม การชะลอในเศรษฐกิจ ข้อจำกัดมากขึ้น ความตึงเครียดทางทิศทางทางการเมืองหรือเหตุการณ์ลบที่สำคัญภายในอุตสาหกรรมสกุลเงินดิจิทัลอาจเป็นเหตุให้เกิดการเปลี่ยนจากตลาดขาบวกเป็นตลาดหมี โปรดจำไว้ว่าตลาดมีลักษณะวนเวียน และตลาดหมีจะเป็นฉากตั้งแต่การวิ่งของวัวถัดไป มากเช่นตลาดขาบวกบ่อยครั้งนำหน้าตลาดหมี

ความเสี่ยงและโอกาสที่เกี่ยวข้องกับตลาดหมี

การนำทางในตลาดหมีในโลกของสกุลเงินดิจิทัลไม่ได้ห่างจากความเสี่ยง ราคาที่ลดลงสามารถทำให้มูลค่าการลงทุนลดลงอย่างรวดเร็ว และหากไม่จัดการอย่างเหมาะสม ความสูญเสียสามารถเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็ว นี่คือบางความเสี่ยงที่สำคัญที่เกี่ยวข้องกับตลาดหมี:

• ขาดทุน:การสูญเสียทุนคือความเสี่ยงที่เกิดขึ้นทันทีที่ตลาดหมี เมื่อราคาลดลง มูลค่าของการลงทุนของคุณก็ลดลงไป ซึ่งอาจทำให้เกิดความสูญเสียมาก
• การตัดสินใจโดยมีอารมณ์: เมื่อราคาลดลงและคนโกรธ นักลงทุนอาจกระทำอย่างรวดเร็วด้วยความกลัวหรือตื่นตระหนกและตัดสินใจผิด นี่หมายถึงว่าผู้คนมักขายในราคาต่ำกว่าที่ตัดสินใจโดยขึ้นอยู่กับการวิเคราะห์
• การแก้ไขตลาด:การปรับราคาตลาดเป็นเสมอ มีความเสี่ยงเสมอเมื่อตลาดไม่แน่นอน นักลงทุนใหญ่ที่เรียกว่า "ปลาวาฬ" สามารถใช้การถือหุ้นมากเพื่อเปลี่ยนราคาและวิธีคิดของคนเกี่ยวกับตลาด
• ความเสี่ยงด้านสภาพความสามารถในการชำระหนี้:ในช่วงตลาดหมียาวนาน โครงการและตลาดคริปโตอาจจะไม่สามารถชำระเงินให้กับบิลของพวกเขาได้ ซึ่งอาจหมายความว่าเงินลูกค้าหายไป
• ความเสี่ยงทางกฎหมาย: ในช่วงตลาดหมี หน่วยงานกำกับการดูแลอาจให้ความสนใจมากขึ้นต่อสินทรัพย์ดิจิทัล ซึ่งอาจทำให้มันยากขึ้นในการใช้งาน

โอกาสในตลาดหมี

ถึงมีความเสี่ยง ตลาดหมียังมีโอกาสมากมาย นักลงทุนที่มีสติปัญญาสามารถใช้การตกของตลาดเป็นประโยชน์โดยการใช้โอกาสเหล่านี้

• การซื้อเมื่อตลาดลง:เมื่อตลาดลง คุณสามารถซื้อสินทรัพย์ในราคาที่ต่ำกว่า นักลงทุนอย่างฉลาดมักซื้อในช่วงราคาตกเพื่อเพิ่มสินทรัพย์และเป็นได้ว่าจะทำกำไรมากขึ้นเมื่อตลาดกลับมา
• การสำรวจสินทรัพย์ใหม่:ตลาดหมี อาจเป็นเวลาที่ดีที่จะสำรวจโครงการใหม่หรือสินทรัพย์ที่มีมูลค่าต่ำ และตัดสินใจว่าจะลงทุนหรือไม่ ซึ่งเมื่อราคาลง อาจมีสินทรัพย์ที่มีศักยภาพในการเติบโตมากมายที่อาจเป็นที่รู้จัก
• โอกาสในการเรียนรู้:ตลาดหมีเป็นโอกาสที่ดีในการเรียนรู้ มันสามารถช่วยให้คุณเรียนรู้เพิ่มเติมเกี่ยวกับตลาด และพัฒนาทักษะการจัดการความเสี่ยง การวิเคราะห์ทางเทคนิค และการปรับสมดุลพอร์ตโฟลิโอของคุณ
• การเก็บเกี่ยวขาดทุนภาษี:หากคุณเสียเงินในตลาดหมี คุณอาจสามารถใช้มันเพื่อลดกำไรที่ต้องเสียภาษีผ่านกระบวนการที่เรียกว่า "การเก็บขาดทุนภาษี"
• การเสริมความเข้มงวดในการจัดการความเสี่ยงของคุณ: ตลาดหมีเป็นเวลาที่ดีในการทดสอบและปรับปรุงกลยุทธ์การจัดการความเสี่ยงของคุณ นี้จะทำให้คุณเตรียมการได้ดีขึ้นสำหรับความผันผวนของตลาดในอนาคต

สรุป

ในโลกที่เปลี่ยนแปลงของการลงทุนในสกุลเงินดิจิทัล สำคัญมากที่จะเข้าใจว่าตลาดหมีและตลาดของวัวทำงานอย่างไร ตลาดหมี ซึ่งมีราคาลดลงและความเศร้าโศกของนักลงทุน ดูเหมือนจะน่ากลัวในขั้นตอนแรก แต่เหมือนที่เราเห็นในการมองนี้ ก็สามารถเป็นที่ดีในการค้นพบโอกาสใหม่และการปรับปรุงกลยุทธ์

นักลงทุนสามารถทำนายการตกตลาดได้ดีขึ้นหากพวกเขาทราบสาเหตุและอาการที่บ่งชี้ถึงการตลาดหมีมีอีกด้วย นอกจากนี้การทราบความเสี่ยงจากตลาดหมีสามารถช่วยให้นักลงทุนปรับปรุงกลยุทธ์การลงทุน เขจัยสูญเสียได้ และหลีกเลี่ยงการตัดสินใจในตอนนี้ อีกทั้ง นักลงทุนที่ฉลาดสามารถใช้โอกาสที่มาพร้อมกับตลาดหมีได้ เช่น พวกเขาสามารถซื้อสินทรัพย์ในราคาต่ำกว่า ค้นหาโครงการที่ถูกตลาด และเรียนรู้การจัดการความเสี่ยงได้ดียิ่งขึ้น

แม้ว่าตลาดคริปโตจะผ่านช่วงขาลงไม่กี่ครั้ง แต่มันยังแสดงให้เห็นว่ามันสามารถฟื้นตัวและเติบโตได้เสมอ หลังจากทั้งหมีตลาดแต่ละตลาดจะเป็นที่วางเมล็ดพันธุ์สำหรับการวิ่งของวัวตัวถัดไป ซึ่งเป็นส่วนธรรมชาติของวิธีการทำงานของตลาด ในฐานะนักลงทุน วิธีที่ดีที่สุดในการจัดการกับวงจรเหล่านี้คือ ให้เป็นผู้อดทน ให้เรียนรู้ต่อเนื่อง และวางแผนล่วงหน้า

จำไว้ว่าเสียงคำรามของหมีก็เป็นบทเรียนด้วย ดังนั้น ในขณะที่คุณเห็นตลาดหมี ควบคุมหายใจลึกๆ เรียนรู้ให้มากที่สุดที่จะทำได้ และเตรียมพร้อมที่จะเรียนรู้จากนั้น ไม่ใช่เพียงพอที่จะผ่านตลาดหมีไปได้เท่านั้น คุณต้องการที่จะเจริญและเติบโตในตลาดหมี