Глобальные рынки ориентируются на смешанные сигналы по мере продвижения недели; заметка о тенденциях сектора к концу квартала

Понедельник задает тон для важного торгового периода, при этом индийские акции открываются сдержанно на фоне противоречивых международных сигналов. На предстоящей неделе ожидаются значительные события, от решений крупных центральных банков до важных данных по инфляции, которые могут изменить настроение инвесторов на глобальных рынках.

Торговая ситуация в Азиатско-Тихоокеанском регионе

Более широкий азиатский рынок продемонстрировал неоднородные показатели за ночь, на фоне геополитической напряженности между Японией и Китаем, которая негативно влияет на настроение. Экономический спад в Японии в третьем квартале превзошел первоначальные прогнозы, что оказало давление на доходность государственных облигаций и сигнализирует о замедлении регионального роста. Одновременно важными остаются данные по торговле из Китая, поскольку рынки анализируют структурные изменения во второй по величине экономике мира.

На двустороннем фронте Индия и Россия формализовали комплексную 16-пункта рамочную программу, охватывающую оборону, торговлю, экономику, здравоохранение, академическую сферу, культуру и коммуникации — что свидетельствует о новых усилиях по углублению экономического партнерства за пределами традиционных секторов. Присутствие заместителя госсекретаря США Алисон Хукер в Индии на следующей неделе подчеркивает приверженность Вашингтона укреплению стратегического и экономического взаимодействия в Южной Азии.

Динамика сырьевых товаров и валют

Драгоценные металлы сохранили устойчивость, золото удерживается выше отметки $60 за унцию. В поддержку спроса, центральный банк Китая продлил серию накоплений резервов до 13 месяцев подряд в ноябре, что укрепляет привлекательность как безопасного актива. Нефть торгуется немного дешевле, но остается выше за баррель, что обусловлено опасениями по поводу поставок из России и Венесуэлы.

Доллар США стабилизировался после двух недель снижения, оказывая стабилизирующее влияние на валютные рынки.

Производительность американских акций

Американские рынки в пятницу показали небольшие приросты, поддерживаемые данными по инфляции, которые усилили спекуляции о снижении ставок. Индекс PCE вырос до 2,8% в сентябре с 2,7% ранее, что соответствует ожиданиям. Индекс потребительского доверия впервые за пять месяцев показал улучшение, участники рынка снизили опасения по поводу инфляции.

Производительность секторов оставалась разнородной: технологический Nasdaq Composite вырос на 0,3% и достиг однумесячного максимума, индекс S&P 500 прибавил 0,2%, продолжая четвертую подряд сессию роста, а индекс Dow Jones — на 0,2%. Европейские индексы закрылись в пятницу с разнонаправленной динамикой — индекс Stoxx 600 снизился после утреннего роста и завершил с небольшим снижением, однако за неделю вырос на 0,4%. Немецкий DAX превзошел ожидания с ростом на 0,6%, в то время как лондонский FTSE 100 снизился на 0,5%, а парижский CAC 40 остался практически без изменений.

Перспективы на следующую неделю

Инвесторам следует внимательно следить за решением Федеральной резервной системы и предстоящими внутренними данными по инфляции в розничной торговле, поскольку торговый импульс набирает силу. Слияние решений центральных банков Австралии, Бразилии и США, вероятно, станет основным фактором формирования рыночных настроений и механизмов определения цен в течение всей сессии.

Отказ от ответственности: Представленные здесь взгляды являются аналитическими и не должны интерпретироваться как официальная позиция какого-либо институционального органа.