Почему серебро становится привлекательным инвестиционным выбором, превосходящим золото, в 2025 году

Цены на серебро резко выросли за последнее время, и мировые инвесторы начинают осознавать возможности, скрывающиеся за этим движением. А что же такое серебро на самом деле и почему оно кажется более привлекательным, чем золото в текущей ситуации? Давайте разберемся подробно.

История серебра — больше, чем просто украшения

До того, как бумажные деньги получили власть, серебро уже являлось настоящей мерой стоимости. Человечество использовало Silver для добычи и накопления богатства уже более 4000 лет.

• С древних времен Silver лили в виде колец и слитков с стандартным весом (примерно 3000 лет до н.э.)
• В XVI веке Испания начала чеканить серебряные монеты, которые стали первой международной валютой, признанной на всех 7 континентах
• До 1857 года в США серебро оставалось законным платежным средством

Хотя роль официальной валюты прекратилась в 1935 году (после отмены золотого стандарта), Silver продолжает производиться в виде слитков и монет для инвестиций и по сей день.

Чем Silver лучше золота

То, что отличает Silver от золота и других драгоценных металлов, — уникальные свойства, которые невозможно заменить

Лучший проводник электричества → Silver — важный компонент во всей электронике

Высокий уровень отражения → увеличивает эффективность солнечных панелей в 2-3 раза

Антибактериальные свойства → используется в повязках, медицинском оборудовании и системах водоочистки

Гибкость и эластичность → подходит для микроэлектроники, требующей высокой точности

Эти факторы делают Silver важным товаром в эпоху чистой энергии, электромобилей, сетей 5G и искусственного интеллекта.

Рынок Silver сталкивается с неизбежным дефицитом

Отчет World Silver Survey 2025 от The Silver Institute показывает интересные данные: рынок Silver находится в структурном дефиците (Structural Deficit) уже 4-й год подряд

Это означает, что: мир использует Silver больше, чем может произвести и переработать вместе взятых.

###Спрос растет

Промышленный спрос достиг рекордных значений — 680,5 миллиона унций в 2024 году (примерно 59% от общего спроса)

Основной драйвер — отрасли будущего:

• солнечные энергетические системы
• электромобили
• электроника 5G и AI

###Предложение отстает

Несмотря на взрыв спроса, предложение сталкивается с структурными проблемами:

• неэластичное производство
• побочные продукты при добыче свинца, цинка, меди (которые могут снизиться)
• глобальные запасы сокращаются

Эта ситуация — «Идеальный шторм», который вынуждает цены расти, чтобы найти баланс.

Цена серебра по сравнению с золотом: соотношение Gold/Silver Ratio — что оно говорит

Gold/Silver Ratio (GSR) — это показатель, который показывает, сколько унций Silver нужно, чтобы купить 1 унцию золота.

• 2020 год (паника на рынке): GSR достиг рекордных 124:1 (инвесторы ищут убежище)
• 2011 год (высокая уверенность): GSR снизился до 31:1 (инвесторы готовы рисковать ради высокой доходности)
• Сейчас: GSR остается примерно на уровне 84:1 (выше долгосрочной средней)

Что это значит: рынок еще не оценил полностью индустриальные свойства Silver. Это разрыв, который может открыть возможности для инвесторов.

Золото против Silver: четкое сравнение

Для розничных инвесторов: Silver — инструмент для роста (Growth Investment), хотя и с большим риском.

4 способа начать инвестировать в Silver для тайцев

1. Физический серебряный металл(

Покупайте слитки или монеты у ведущих продавцов

Плюсы: реальная собственность, риск контрагента отсутствует Минусы: требует больших начальных вложений, есть спред )Premium(, расходы на хранение и страхование

) 2. Инвестиции через фонды и акции горнодобывающих компаний Покупайте паи фондов, инвестирующих в серебряные рудники по всему миру, или акции компаний-производителей

Примеры: Pan American Silver, Wheaton Precious Metals, Fresnillo, Hecla Mining

Плюсы: высокая ликвидность, не нужно хранить Минусы: риск, связанный с конкретной компанией, может не полностью совпадать с ценой Silver

3. Торговля фьючерсами

Для профессиональных инвесторов, понимающих рынок деривативов

Плюсы: использование кредитного плеча, возможность получать прибыль в обе стороны Минусы: очень высокий риск, есть дата истечения контракта, подходит опытным трейдерам

4. Торговля Silver через CFD ###Contract for Difference(

Гибкий и популярный способ для краткосрочных и среднесрочных инвестиций

Плюсы:

• меньшие вложения )с кредитным плечом(
• гибкость: спекуляции на рост и падение
• отсутствие затрат на хранение )не нужно хранить(
• высокая ликвидность, возможность входа и выхода 24/5

Минусы: риск из-за кредитного плеча, выбирайте надежного брокера

Преимущества и риски, которые нужно учитывать

)Возможности инвестирования Silver

1. Более высокая доходность, чем у золота — высокая волатильность, но GSR высокое = огромный потенциал
2. Устойчивый спрос — тренды на чистую энергию, EV, цифровые технологии продолжаются
3. Легкий доступ — цена за унцию значительно ниже золота
4. Защита от инфляции — долгосрочная история сохранения стоимости

###Риски, которые нужно управлять

1. Высокая волатильность — цена нестабильна, подходит только для тех, кто готов к рискам
2. Чувствительность к экономической ситуации — при замедлении производства спрос Silver может снизиться
3. Косвенные издержки ###при физическом хранении( — расходы на хранение, страхование, риск кражи
4. Отсутствие дивидендов — доход только от разницы цен

Итог: Silver — это «товар», который меняется

Silver — это не только драгоценный металл для коллекционеров. Это актив, который движется — на стыке истории денег, науки и технологий, рынка.

Рост цен на серебро — не случайность, а результат масштабных и фундаментальных факторов, которые сейчас сходятся:

• дефицит предложения
• взрывной промышленный спрос
• глобальные экономические изменения
• рынок, который еще не оценил Silver должным образом

Для заинтересованных инвесторов: существует множество вариантов — от физического хранения до торговли деривативами, — выбор зависит от целей, стиля и уровня риска.

Инвестиции связаны с риском. Взвешенно принимайте решения и регулярно изучайте информацию перед вложениями.