Недавно при просмотре торговых записей я заметил довольно странное явление: днём, следя за рынком, такие криптовалюты как ETH, XRP, ZEC показывают либо медленный спад, либо боковое движение, из-за чего трудно заработать даже пару процентов, а потом всё резко возвращается назад. Но стоит наступить поздней ночью или ранним утром, как рынок вдруг оживает, рост может удвоиться или утроиться, и это вызывает удивление.

Позже, изучая глобальные торговые данные, я действительно обнаружил некоторые закономерности. Время азиатской сессии трейдеры в основном более консервативны, доля розничных инвесторов высока, и в краткосрочной перспективе преобладает фиксация прибыли и давление на продажу, поэтому днём рынок не растёт. Тогда как во время работы европейских и американских институтов в рынок начинают входить реальные деньги, и движение становится значительно активнее.

Ключевым фактором является разница во времени и информационный разрыв. Политика Федеральной резервной системы, новости SEC, заявления крупных игроков Уолл-стрит — все эти важные новости выходят в основном в европейское и американское время. Как только новость выходит и совпадает с периодом высокой ликвидности, рынок может взлететь прямо в небо.

Еще одна техническая причина — роботы-алгортимы и крупные игроки предпочитают торговать ночью. Когда ликвидность высокая, возможность для манипуляций и поднятия цен выше, проскальзывание минимально, издержки контролируемы. Поэтому часто можно наблюдать внезапные крупные объемы и рост в районе 2-3 часов ночи.

Но, конечно, рынок не глуп. Как только идея «ночью обязательно расти» станет общим мнением, вероятность «обратных» рывков и ловли на короткую позицию существенно возрастет. Лично я уже на себе испытал, как в преддверии сна смотрел на ETH — всё было спокойно, а утром меня разбудили пробитие стоп-лоссов.

Поэтому советую всем — не ограничивайтесь только анализом по времени, нужно учитывать технический и новостной фон. Особенно стоит следить за политической ситуацией в США. Леверидж — это опасная вещь, ночью волатильность велика, и один неправильный ход может привести к обнулению счета.

Рынок подчиняется определённым закономерностям, но и эти закономерности можно использовать. Быть бдительным важнее, чем гоняться за горячими трендами.

(Рынок подвержен рискам, всё вышесказанное — личные наблюдения, не является инвестиционной рекомендацией)