Рынок буквально на взводе! На платформах для прогнозирования вероятность снижения ставки в декабре взлетела до 93%, в трейдерских чатах царит повсеместный оптимизм. Но давайте подойдем к этому хладнокровно — за этими цифрами скрывается другая история: вероятность сохранения ставки без изменений в январе уже достигла 68%.

Что нам говорит это сравнение? Краткосрочное смягчение политики может быть лишь "аперитивом". Если в декабре действительно снизят ставку — это как падение последней капли, а что потом, после всплеска эйфории? Если в январе последует пауза или даже дадут намек на ужесточение, ликвидность на рынке может резко сократиться. Это похоже на ситуацию, когда тебе сначала протягивают сигарету, а потом тут же забирают всю пачку.

История всегда повторяется. Помните, как все было в конце 2021 года? Казалось, что смягчение продлится, но политика внезапно изменилась, и массовые ликвидации позиций с высоким плечом оказались крайне болезненными. Сейчас все может быть еще изощреннее — декабрьское "тепло" расслабит рынок, а январское "экстренное торможение" застанет всех врасплох. Готовы ли ваши лонги, альткоины и уровень маржи к такому повороту?

Что делать розничному инвестору? Не поддавайтесь стадному инстинкту, думайте рационально:

Контролируйте уровень плеча, особенно если переносите позиции через Новый год — выживание важнее всего.

Держите оборонительные активы — крепко держитесь за спотовый BTC и ETH, не паникуйте из-за краткосрочных колебаний.

Сохраняйте кэш — если ожидания внезапно сменятся и рынок резко рухнет, это отличный шанс закупиться на минимумах.

Рынок всегда хитрее вас. Он показывает только то, что хочет показать. Те, кто действительно умеет играть, остаются спокойными в моменты всеобщей эйфории и находят возможности во времена паники.

Поворотные моменты в политике часто скрываются в самых неприметных деталях — наша задача не угадать направление, а быть готовыми к любому сценарию.