Волатильность цены Биткойна уменьшается перед встречей FOMC

Фаза консолидации рынка продолжается

В середине сентября Биткойн на короткое время достиг месячного максимума в предторговле, протестировав значения выше $114,000. BTC в последний раз торговался на этом уровне 23 августа, прежде чем упасть ниже $109,000 1 сентября. В этот момент он нашел дно и вошел в фазу консолидации, пытаясь отскочить.

Киты, владеющие более чем 1,000 монет, изменили тактику в прошлом месяце и начали накапливать BTC. В этот период в сети появилось 13 новых кошельков с балансом, превышающим 1,000 монет. Общее количество биткойн-китов достигло 2,087.

Аналогичный паттерн был зафиксирован на блокчейне Ethereum в августе. Согласно данным, количество китов ETH, контролирующих более 10,000 монет, увеличилось на 48 за месяц, достигнув 1,275.

Поддержка китов стала основной причиной ралли в августе. В конце прошлого месяца крупные инвесторы зафиксировали прибыль, и BTC столкнулся с давлением в сентябре.

На этой неделе Биткойнbriefly превысил уровень $114,000, но вынужден был отступить из-за давления со стороны продавцов. Криптовалюта торгуется по цене $113,300, и важно не упускать из виду, что его активная консолидация продолжается дольше, чем ожидалось.

Индекс относительной силы (RSI) показывает, что BTC перекуплен. Поэтому вероятность скачка в ближайшие дни низка. Напротив, риски снижения возросли, так как киты изменили тактику и теперь ждут снижения после августовских пампов.

Хотя ведущая цифровая валюта продолжает торговаться в узком диапазоне, золото увеличило свою стоимость. Американский фондовый рынок также растет в первой половине месяца, но более скромными темпами.

Учитывая сильную корреляцию между BTC и индексом S&P 500, аналитики предсказывают, что криптовалюта войдет в бычий период, но немного позже. Инвесторам потребуется время для перераспределения капитала в пользу BTC.

Согласно данным, из-за сильных продаж китов в августе стоимость BTC ослабла на 6.43%.

В сентябре валюта увеличилась на 4,63%, но все еще не обладает способностью восстановить позиции, утраченные с 22 августа. В 2023-2024 годах сентябрь, как правило, завершался небольшим укреплением Биткойна, но амплитуда колебаний оставалась низкой на протяжении этого периода.

Еще одним важным индикатором для оценки краткосрочных перспектив цифровой валюты является настроение на фьючерсном рынке.

Открытый интерес по фьючерсным контрактам на BTC упал до 41,1 миллиарда долларов накануне.

Ставка бессрочного свопа по-прежнему остается в положительной зоне. Однако соотношение между длинными и короткими позициями (Long/Short) уменьшается, создавая дополнительные риски для актива.

Негативное общественное мнение в социальных медиа стабилизирует стоимость BTC

При оценке краткосрочных перспектив цифровой валюты, помимо технических индикаторов, можно обратить внимание на настроение в социальных сетях.

В сентябре негативные прогнозы для Биткойна и Эфира доминировали на Telegram, X, Reddit и 4Chat. Увеличение пессимистичного настроения стало результатом недавнего падения BTC и ETH.

Длительная консолидация вызывает беспокойство у пользователей. Многие предсказывают, что Биткойн упадет ниже $100,000, а Эфир ниже $3,500. В настоящее время крупнейшие криптовалюты торгуются значительно выше этих уровней.

Возврат негативности часто ускоряет достижение локальных минимумов. Поэтому многие в экспертных кругах считают, что уровень в $110,000 может быть фундаментальной точкой для Биткойна. Это означает, что поддержка должна увеличиваться, когда здесь возникают риски падения, так как большинство трейдеров в настоящее время не заинтересованы в негативном сценарии.

Если, наоборот, позитивные настроения начинают доминировать в социальных сетях, особенно когда стоимость актива увеличивается, следует быть готовым зафиксировать прибыль и вывести средства.

На этой неделе снова наблюдался приток инвестиций в Bitcoin ETF. Если приток продолжится в ближайшие дни, цена может вырасти до $115,000. Однако, приближаясь к этому психологическому уровню, криптовалюта неизбежно столкнется с сильным сопротивлением.

С начала 2025 года чистые притоки средств в BTC ETF составили $16 миллиард. За тот же период Ethereum ETF привлекли $10 миллиард. Однако в сентябре ETF, ориентированные на эфир, столкнулись с оттоком в $840 миллион, в то время как фонды Биткойна успешно привлекли $638 миллион.

Ведущую цифровую валюту также покупают инвестиционные и программные компании.

Фед может поддержать новый рост биткойна

На следующей неделе ожидается решение по процентной ставке Федрезерва. Эксперты согласны с тем, что регулятор снизит процентную ставку на 0,25%.

Ослабление денежно-кредитной политики создаст условия для притока капитала в рискованные активы. В этом случае наиболее привлекательными инструментами для инвесторов будут акции ИТ-компаний и цифровые валюты.

Биткойн, как правило, растёт после решения ФРС понижать процентные ставки.

Согласно прогнозам аналитиков, трейдеры перераспределят часть капитала в пользу Биткойна и альткойнов после смягчения денежно-кредитной политики. В этом случае ведущая цифровая валюта может突破 уровень сопротивления в диапазоне от $113,000 до $114,000 и вырасти до $116,000.

Кроме того, некоторые наблюдатели отмечают, что если быки станут активными, результат нового ралли может достичь $119,000.

Сокращение обмена BTC также должно способствовать увеличению стоимости актива. Согласно CryptoQuant, в августе с бирж ушло 79 000 BTC. Это составляет 8,87 миллиарда долларов.

Тренд оттока криптовалюты с адресов бирж усилился в начале осени. На 11 сентября на биржах находилось 2.473 миллиона BTC, что на 0.1% меньше за последние 24 часа.

Средняя цена покупки для краткосрочных инвесторов составляет $109,400.

Для долгосрочных инвесторов, которые покупают криптовалюту более года, эта цена составляет 36,700 долларов.

Поэтому невозможно исключить, что холдеры снова начнут продавать, когда BTC попытается снова расшириться и приблизится к $120,000. Однако вероятность такого быстрого роста в ближайшие недели низка, учитывая снижение институциональных покупок криптовалюты.

CryptoQuant отмечает, что если компания MicroStrategy приобрела 134 000 монет в прошлом ноябре, это количество снизилось до 3 700 BTC в августе.

Институциональный спрос уменьшился, что привело к ослаблению волатильности биткойна. Снижение амплитуды колебаний криптовалюты также связано с уменьшением числа транзакций в блокчейне.