Крипто-ипотека: мои отношения любви и ненависти с использованием биткоина для покупки дома

Я наблюдал за развитием крипто-ипотечного пространства, и, черт возьми, если это не увлекательно и не ужасно одновременно. Используете свои драгоценные биткойны или эфириум для получения кредита на жилье? Пять лет назад я бы посмеялся над этой идеей. Сейчас? Я серьезно рассматриваю это.

Эти ипотечные кредиты с поддержкой криптовалют позволяют использовать ваши цифровые активы в качестве залога, не продавая их. Привлекательность очевидна - зачем ликвидировать мой BTC, который может стоить вдвое больше в следующем году, просто чтобы внести первоначальный взнос? Но давайте будем честными, вся эта система иногда ощущается как строительство дома на зыбучих песках.

В основном существует три разновидности этого финансового коктейля: покупка ипотеки (buying недвижимости с помощью криптовалютных collateral), рефинансирование обналичивания (using криптовалюты для рефинансирования существующих loans) и бридж-кредиты (краткосрочное финансирование, одновременно жонглируя properties). Большинство платформ принимают BTC, ETH или стейблкоины, хотя некоторые позволяют использовать микс токенов - защитное одеяло, которое я определенно хотел бы.

Сравнивая их с традиционными ипотечными кредитами, я смеюсь. Традиционные банки хотят получить вашего первенца, образец крови и налоговые декларации за 30 лет. Крипто-ипотека? «У вас есть биткоин? Круто, вот твой дом». Одобрение происходит молниеносно по сравнению с работой с ипотечными динозаврами, но вы заплатите за это удобство более высокими ставками.

Процесс довольно прост, но ощущается как финансовый парашютный спорт:

1. Найдите кредитора (and молитесь, чтобы он все еще был на месте через пять years)
2. Докажите, что вы владеете криптовалютой (да, эти ключи действительно ваши)
3. Переведите свои драгоценные монеты на эскроу-счет (goodbye, сладкие freedom)
4. Подпишите документы с подробным описанием того, что произойдет, когда биткоин неизбежно рухнет на 30%
5. Получите свои наличные и купите недвижимость
6. Совершайте платежи и надейтесь, что криптовалюта не упадет
7. В конечном итоге получите свой залог обратно (if все пойдет well)

Преимущества звучат великолепно на бумаге: сохраните свою криптовалюту, избегайте налогов на прирост капитала, потенциально двойное повышение курса. Но, Боже, изменчивость не дает мне спать по ночам. Что происходит, когда биткоин падает на 20% за день? Вы либо раскошелитесь на большее количество обеспечения, либо наблюдаете, как ваша криптовалюта ликвидируется быстрее, чем вы успеваете сказать «революция блокчейна».

Большинство продавцов все еще смотрят на вас, как будто у вас три головы, когда вы упоминаете крипто-ипотеки. А регулирование? Это Дикий Запад. Правила могут измениться завтра, оставив ранних последователей с пустыми руками.

Средний американец должен почти $145K по своей ипотеке - представьте себе этот долг, связанный с американскими горками Биткойна! Прежде чем прыгнуть в это, я бы серьезно оценил свою терпимость к риску и диверсифицировал бы любые залоги. Ставить все на одну криптовалюту - все равно что играть в русскую рулетку с вашим домом.

При всех своих недостатках, это нововведение раздвигает границы. Традиционные ипотечные кредиты со ставками 7,5% в 1971 году (which раздулись до 20% к 1980) году показывают, что даже у «стабильных» финансовых продуктов бывают моменты безумия.

Подходит ли вам криптоипотека? Только если вы можете спать, пока ваш дом, по сути, находится на графике цен Биткойна. Я? Я осторожно заинтригован, но держу одну ногу крепко на традиционной земле.