Индекс страха и жадности: чем рынок дышит, куда ветер дует

Ох уж эти эмоции на крипторынке! Сколько раз я сам становился жертвой собственной жадности, покупая на пике, или трясся от страха, не решаясь войти в рынок после обвала. Знакомо, да? Именно поэтому я решил глубже разобраться в так называемом "индексе страха и жадности" — инструменте, который якобы показывает настроение толпы.

Что это за зверь такой?

Индекс страха и жадности — это числовой показатель от 0 до 100, где ноль — это когда все в панике распродают активы (типа "спасайся, кто может!"), а сотня — когда все, как сумасшедшие, скупают всё подряд.

Смотрю на эту шкалу и вспоминаю, как в марте 2020-го индекс упал до двойки. Тогда я, как и многие, смотрел на падающий биток и думал: "Всё, конец пришёл криптовалютам". А ведь это был идеальный момент для закупки! Но страх парализовал.

Как они это считают?

Интересно, что этот "волшебный" индекс составляют из разных компонентов:

• 25% — волатильность (скачет цена — значит страшно)
• 25% — объём торгов (много торгуют — жадничают)
• 15% — соцсети (что там в твиттерах пишут)
• 10% — доминирование биткоина (все бегут в BTC — боятся)
• 10% — поисковые запросы в Google

Забавно, что создатели индекса думают, будто могут измерить мои эмоции по моим запросам в Google! Хотя, если честно, когда я в панике искал "почему биткоин падает" в прошлом году, они были не так уж неправы.

Где этот индекс подсмотреть?

Есть несколько сайтов, где можно глянуть текущие значения:

• Alternative.me — классика жанра
• CoinMarketCap — там же, где цены смотрим
• CoinStats — обновляют каждые 12 часов

Не нашёл его в TradingView напрямую, но умельцы пишут скрипты для интеграции через API.

Как я использую этот индекс

Когда все в панике (индекс ниже 25), я начинаю присматриваться к покупке. Проверяю графики на часовом и четырехчасовом таймфрейме, смотрю RSI и MACD для подтверждения.

Когда рынок в эйфории (индекс выше 75), задумываюсь о фиксации прибыли или даже шортах, если вижу перегрев на графиках.

Помню ноябрь 2021-го, когда индекс перевалил за 80, а биток пробил $60 тыс. Все вокруг кричали о $100 тыс к Рождеству. А я, глядя на индекс, решил зафиксировать часть позиций. Не скажу что продал на самом пике, но был близок.

Почему этот индекс иногда врёт

Не думайте, что это волшебная палочка. Рынок может оставаться в зоне страха или жадности месяцами. Например, в 2022 году мы почти полгода сидели в "крайнем страхе", и каждая покупка в этот период казалась удачной только до следующего падения.

Я не доверяю этому индексу как единственному сигналу. Использую его скорее как контекст — если вижу технический сигнал на покупку и индекс в зоне страха, чувствую себя увереннее.

Практические советы от бывалого

• Не верьте слепо индексу. Технический анализ и новости не менее важны
• Тестируйте свои стратегии на демо-счёте или с малыми суммами
• Установите стоп-лоссы! Особенно если торгуете с кредитным плечом
• Анализируйте исторические данные — как индекс соотносился с ценой в прошлом

Индекс страха и жадности — всего лишь один из инструментов, который помогает мне понять, когда большинство ошибается. Ведь на рынке часто выигрывает тот, кто идёт против толпы. Когда все в панике — покупай, когда все жадничают — продавай.

А в конце дня, самая сложная задача — это контроль собственных эмоций. Никакой индекс не спасёт, если вы сами поддадитесь всеобщей панике или эйфории.