Криптоактивы: Биткойн находится на высоких уровнях консолидации, ожидая прорыва на новый уровень

С момента минимума в апреле Биткойн достиг максимального роста на 50%, превзойдя индекс Nasdaq и установив исторический максимум.

Однако резкий рост в краткосрочной перспективе также привел к накоплению определенного объема продаж. С 22 мая на рынке Биткойна началась масштабная распродажа. Это создало определенное давление на Биткойн, который находился на высоких уровнях и опережал американский фондовый рынок, став источником снижения его цены.

В этот четверг на рынке возникла паника, и Биткойн опустился до уровня поддержки в 100000 долларов. Затем цена продолжила расти и снова поднялась выше основной восходящей трендовой линии.

С учетом корректировки на американском фондовом рынке, покупательская активность по спотовым ETF на Биткойн ослабла, что делает трудным поглощение продаж для дальнейшего роста в краткосрочной перспективе. Стоит отметить, что с учетом снижения цен, объемы выводов из биржи значительно возросли на этой неделе, что указывает на то, что новые капиталы используют эту корректировку для накопления токенов.

Позитивные данные по занятости вне сельского хозяйства создали хорошую атмосферу для стабилизации и восстановления Биткойна, но для того чтобы действительно преодолеть новый уровень, возможно, потребуется добиться больших успехов в области торговых пошлин, политики Криптоактивов или снижения процентных ставок Федеральной резервной системой.

Политика, макрофинансовые и экономические данные

В мае в США количество рабочих мест увеличилось на 139 тысяч, что немного выше рыночного прогноза в 126 тысяч, достигнув самого низкого уровня с февраля. Уровень безработицы в мае составил 4,2%, что соответствует ожиданиям, ухудшения не произошло.

Данные оказались немного лучше ожиданий, что способствовало росту трех основных фондовых индексов США, в то время как золото упало.

В настоящее время рынок ожидает, что экономика США достигнет "мягкой посадки", то есть после нескольких лет быстрого роста и высокой инфляции экономика постепенно замедлится до устойчивого уровня роста, при этом не произойдет серьезного экономического спада или массовой безработицы. Текущие экономические и трудовые данные соответствуют этой характеристике: темпы роста ВВП хотя и замедлились, но в основном это связано с намеренной политикой ФРС по охлаждению, инфляционные данные постепенно снижаются, уровень безработицы стабилен, а число новых рабочих мест не сократилось значительно.

Однако в области торговых тарифов по-прежнему существует много неопределенности. Лидеры США и Китая провели первый разговор с момента начала торговой войны, представители обеих сторон вскоре проведут консультации в Великобритании, но до подписания соглашения еще предстоит пройти некоторое время.

Кроме того, на рынок на этой неделе также повлияло столкновение общественного мнения между известным предпринимателем и политиками. Этот спор привел к исторически крупнейшему однодневному падению акций связанных компаний и вызвал краткосрочное значительное падение индексов американского рынка и Биткойна. Однако это событие является случайным, и ожидается, что оно не окажет долговременного влияния на рыночную динамику.

В целом, на фоне немного лучших, чем ожидалось, данных по занятости вне сельского хозяйства и медленного прогресса в торговых переговорах, американские акции, облигации и доллар на прошлой неделе сохраняли хрупкий баланс, слегка наклоняясь в оптимистичную сторону.

Криптоактивы рынок

С начала апреля Биткойн опередил индекс Nasdaq в своем восстановлении. Американские акции накапливают силы, чтобы пробить прежние максимумы, в то время как Биткойн достиг исторического рекорда 22 мая.

С точки зрения технических индикаторов, Биткойн после достижения нового максимума провел двухнедельную коррекцию. На прошлой неделе он упал на 3,07%, на этой неделе значительно колебался с небольшим ростом на 0,08%. На недельном графике наблюдается длинная свеча с формой крестика. В процессе коррекции объем торгов сокращался.

Максимальная коррекция за две недели составляет около 10%, в целом остается выше предыдущих минимумов, а минимальная точка была зафиксирована в этот четверг, когда произошел откат к основной восходящей трендовой линии.

В условиях, когда рынок американских акций еще не достиг новых максимумов, такая коррекция Биткойна после достижения новых высот была предсказуема и является положительным явлением. Поддержание определенного времени колебаний, вероятно, неизбежно, и для достижения новых высот на рынке в будущем может потребоваться больший прогресс в таких областях, как торговые тарифы, политика шифрования или снижение процентных ставок Федеральной резервной системой.

Давление продажи и распродажа

С апреля Биткойн отскочил от минимальных значений, максимальный рост составил 50%.

С ростом исторического максимума, как краткосрочные, так и долгосрочные инвестиции начали фиксировать определенную прибыль. Это давление на продажу достигло своего пикового значения 22 мая, после чего постепенно уменьшилось.

Стоит отметить, что, несмотря на снижение распродаж, объем оттока из централизованных бирж продолжает расти. На этой неделе отток достиг 76520,72 токенов, что значительно выше обычного недельного оттока в 1-2 тысячи токенов. Этот значительный отток можно рассматривать как высокую оценку текущей цены со стороны долгосрочных инвесторов.

Перевод средств

После появления временной прибыли наблюдается небольшое отток средств из спотового ETF на Биткойн.

За последние две недели из спотовых ETF на Биткойн произошло отток средств: на прошлой неделе - 135 миллионов долларов, на этой неделе - 128 миллионов долларов. Это отток произошел на фоне значительного роста Биткойна и колебаний на американском фондовом рынке.

Хотя трудно предсказать, когда средства в этом канале снова начнут поступать, учитывая общую динамику американских акций, беспокойство о значительном падении может быть не столь обоснованным. Несмотря на то, что технически возможно продолжение снижения до 100000 долларов, это будет довольно сложно. В условиях хрупкого баланса спроса и предложения, прорывной рост может произойти всего за один-два дня.

Периодические индикаторы

Некоторый аналитический движок показывает, что индикатор Биткойна составляет 0.625 и находится в периоде роста.