Biến động là một thuật ngữ quan trọng đối với bất kỳ ai liên quan đến lĩnh vực tài chính và đầu tư, tuy nhiên, thường được bao phủ bởi sự mơ hồ. Ở bản chất của nó, biến động đề cập đến mức độ biến đổi trong giá giao dịch của các chứng khoán, cho thấy tần suất và mức độ mà giá có thể tăng hoặc giảm cho một tập hợp lợi nhuận.

Các biến động giá này được đo đạc trong các khoảng thời gian nhất định - hàng ngày, hàng tháng và hàng năm - để cung cấp một cái nhìn thống kê về sự phân tán của lợi nhuận của một công cụ tài chính. Nói một cách đơn giản, càng lớn những đợt dao động giá này (lên hoặc xuống), càng cao mức độ biến động. Ngược lại, những biến động giá nhỏ hơn dẫn đến mức độ biến động thấp hơn.

Tại sao sự biến động lại quan trọng đối với một nhà đầu tư, bạn có thể hỏi? Mức độ biến động phơi bày mức độ rủi ro hoặc sự không chắc chắn về quy mô thay đổi trong giá trị của một cổ phiếu; mức độ biến động cao hơn có nghĩa là giá trị của một cổ phiếu có thể được phân tán trên một phạm vi giá trị lớn hơn. Điều này có nghĩa là giá cổ phiếu có thể thay đổi mạnh mẽ trong một khoảng thời gian ngắn theo bất kỳ hướng nào, dẫn đến khả năng cao hơn cho các rủi ro hoặc lợi nhuận không mong đợi.

Một mức độ biến động thấp, ạ̊p hơn, cho thấy rằng giá trị của một chứng khoán không dao động mạnh mẽ mà thay đổi theo một tốc độ nhất định trong một khoảng thời gian nhất định. Đối với nhà đầu tư ngại rủi ro, biến động thấp thường được ưa chuộng hơn. Hiểu biết về biến động cung cấp một bức tranh tổng quan về các rủi ro - những đỉnh và đáy mà đầu tư của bạn có thể trải qua - giúp bạn có thể đưa ra quyết định thông minh hơn.

Một ví dụ về biến động thấp (EUR/USD). Giá trong năm qua dao động trong khoảng 15%.

Và một tài sản có biến động cao. (BTC/USD) đã di chuyển trong khoảng 150% trong năm qua.

Biến động Lịch sử So với Biến động Ngụ ý

Khi bạn tiến sâu vào thế giới phức tạp của Biến động, hai loại nổi lên từ sương mù của thuật ngữ tài chính: Biến động lịch sử và biến động ngụ ý.

Biến động lịch sử,theo đúng tên của mình, tập trung vào quá khứ. Nó được dẫn xuất từ độ lệch chuẩn hoặc phương sai của sự biến động giá trong quá khứ của một tài sản. Biến động lịch sử cung cấp một đánh giá khách quan về hướng và biến động của thị trường trong quá khứ bằng cách phân tích những thay đổi này trong một khoảng thời gian nhất định. Như một nhà đầu tư kinh nghiệm sẽ xác nhận, tuy nhiên, hiệu suất trong quá khứ không phải lúc nào cũng là dấu hiệu của kết quả tương lai. Đó chỉ là một phần của bức tranh khi cố gắng dự đoán hành vi giá trong tương lai.

Biến động ngụ ý, ngược lại, nhìn vào quả cầu của tương lai. Loại biến động này phát sinh từ giá thị trường hiện tại của một lựa chọn. Nó phản ánh những gì giá của chứng khoán 'gợi ý' về biến động tương lai của chứng khoán. Khi biến động gợi ý là nhìn về phía trước, nó phản ứng nhanh chóng với sự thay đổi trong tâm lý thị trường và do đó là một chỉ báo quan trọng của điều kiện thị trường trong tương lai.

Hiểu biết sự phân biệt giữa hai loại biến động này là rất quan trọng để phát triển một chiến lược đầu tư hoàn chỉnh. Nó giúp nhà đầu tư đánh giá các rủi ro tiềm năng và lợi nhuận bằng cách cân đối hành vi thị trường quá khứ với hành vi thị trường dự kiến.

Khám phá Biến động trong Thị trường Tài chính Truyền thống

Bây giờ khi chúng ta đã xem xét kỹ hơn về ý nghĩa của biến động và cách đo lường nó, hãy khám phá xem nó thể hiện ra sao trong thị trường tài chính truyền thống.

Thị trường chứng khoán, một trong những thị trường tài chính được giao dịch phổ biến nhất, cung cấp đủ bằng chứng về sự biến động. Ví dụ, trong những giai đoạn khủng hoảng tài chính, cổ phiếu đã được biết đến với việc dao động mạnh mẽ đáp ứng với điều kiện kinh tế thay đổi. Sự biến động này có thể tạo ra cảm giác sợ hãi hoặc hứng thú giữa các nhà đầu tư, tùy thuộc vào khả năng chịu risk và chiến lược đầu tư của họ.

Một ví dụ về sự biến động cao trong một Vụ Sụp đổ Ngân hàng vào đầu năm nay (SilverGate.io):

Thị trường ngoại hối, xử lý việc trao đổi tiền tệ, cũng thể hiện sự biến động đáng kể. Ở đây, giá trị của một loại tiền tệ so với loại khác có thể thay đổi nhanh chóng do nhiều yếu tố khác nhau bao gồm các chỉ số kinh tế, thay đổi lãi suất, sự kiện địa chính trị và thậm chí cả thiên tai. Bản chất hoạt động 24/7 của thị trường ngoại hối cũng đóng góp vào sự biến động cao của nó.

Hàng hóa, cho dù là kim loại quý như vàng hoặc bạc, tài nguyên năng lượng như dầu và khí đốt, hoặc các sản phẩm nông nghiệp như lúa mì hoặc cà phê, cũng dễ bị biến động. Sự thay đổi về cung cầu, không ổn định chính trị, thời tiết hoặc sản lượng mùa vụ, và chính sách kinh tế đều có thể dẫn đến biến động giá cả đáng kể.

Tác động của Chiến tranh Nga-Ukraina đối với giá dầu:

Giải mã Biến động trên thị trường tiền điện tử

Khi chuyển từ thị trường truyền thống sang thế giới của tiền điện tử, chúng ta nhận thấy rằng biến động đóng một vai trò ngày càng quan trọng hơn. Thị trường tiền điện tử nổi tiếng với mức độ biến động cao. Một lý do cho sự tăng biến động trong thị trường tiền điện tử là do nó còn rất non trẻ. Là một thị trường mới, thị trường thường phải đối mặt với những đợt biến động giá lớn khi nhà đầu tư vẫn đang cố gắng ước lượng giá trị của những tài sản kỹ thuật số này một cách chính xác.

Một yếu tố khác góp phần vào sự biến động của thị trường tiền điện tử là sự thiếu thanh khoản. Vì thị trường nhỏ hơn so với thị trường tài chính truyền thống, nó có thể bị ảnh hưởng mạnh hơn bởi các lệnh mua và bán cá nhân.

Ngoài ra, tiền điện tử thường dễ bị thương mại đầu cơ, dẫn đến những biến động giá nhanh chóng. Phương tiện truyền thông (bạn có thể tìm thấy nghiên cứu rất thú vị về điều nàyở đây) Các thay đổi công nghệ, tin tức quy định và thay đổi tâm trạng đều có tác động lớn đến giá của tiền điện tử.

Biểu đồ của Bitcoin (BTC/USD) trong 7 năm qua, mức biến động giá lên đến hơn 35000%

Nghiên cứu trường hợp: Biến động và Bitcoin

Bitcoin, loại tiền điện tử đầu tiên và nổi tiếng nhất thế giới, là một trường hợp nghiên cứu xuất sắc để hiểu về biến động trong lĩnh vực tiền điện tử. Kể từ khi ra đời, Bitcoin đã trải qua những biến động giá ấn tượng, thu hút sự hấp dẫn và lo lắng về tiền điện tử.

Lịch sử cho thấy, Bitcoin đã có mức độ biến động cao. Ví dụ, vào tháng 12 năm 2017, giá của Bitcoin gần như đạt 20.000 đô la, chỉ để rơi xuống dưới 3.500 đô la một năm sau. Đến năm 2021, giá đã tăng mạnh trở lại, đạt đỉnh mới, trước khi trải qua sự rút lui đáng kể tính đến hôm nay, đang ở mức khoảng 30.000 đô la.

Sự biến động này có thể được quy cho một số yếu tố. Đầu tiên, giống như thị trường tiền điện tử rộng lớn, sự mới mẻ và vấn đề thanh khoản tương đối của Bitcoin đóng góp vào sự biến động của nó. Hơn nữa, sự đầu cơ đóng một vai trò quan trọng, với các nhà giao dịch vội vàng mua hàng trong kỳ vọng giá tăng hoặc bán ra do nỗi sợ hãi, dẫn đến những biến động giá ấn tượng.

Yếu tố quan trọng khác là sự ảnh hưởng của tin tức quy định đối với giá của Bitcoin. Các thông báo về việc trừng phạt hoặc ủng hộ tiền điện tử từ phía chính phủ hoặc các tổ chức tài chính đã được biết đến là nguyên nhân gây ra sự biến động giá mạnh. Ví dụ, khi Tesla của Elon Musk thông báo chấp nhận thanh toán bằng Bitcoin, đã dẫn đến một đợt tăng giá đáng kể.

Cuối cùng, tính khan hiếm tích hợp sẵn của Bitcoin (tổng nguồn cung bị giới hạn ở mức 21 triệu) cũng đóng góp vào sự biến động của nó. Khi có sự tăng mạnh về nhu cầu về Bitcoin, giá thường tăng đáng kể vì nguồn cung có hạn.

Mẹo Thực Tiễn Cho Việc Quản Lý Biến động Tiền Điện Tử

Trong khi Biến động có thể mang lại cơ hội đầu tư, nó cũng có thể tạo ra rủi ro đáng kể. Do đó, việc có chiến lược quản lý biến động này là rất quan trọng, đặc biệt là trong bối cảnh của tiền điện tử. Một trong những chiến lược quan trọng đó là đa dạng hóa danh mục đầu tư. Bằng cách phân tán đầu tư vào nhiều tài sản khác nhau, bạn có thể tiềm năng bù đắp mất mát ở một nơi bằng lợi nhuận ở nơi khác.

Nguồn:https://www.americancentury.com/

Tiếp theo, cập nhật tin tức và xu hướng thị trường là điều quan trọng. Điều này không chỉ bao gồm tin tức về các loại tiền điện tử cụ thể mà còn bao gồm các diễn biến kinh tế và quy định rộng lớn khác có thể ảnh hưởng đến thị trường tiền điện tử. Chúng tôi sẽ giúp bạn với phần Tin tức của chúng tôi, mà bạn có thể tìm thấy ở đây.

Cuối cùng, việc áp dụng quan điểm dài hạn cũng có thể hữu ích. Trong khi các loại tiền điện tử có thể rất biến động trong ngắn hạn, nhiều loại đã thể hiện sự tăng trưởng đáng kể trong dài hạn. Do đó, đầu tư với quan điểm dài hạn và tránh xa những biến động giá ngắn hạn có thể là một bước đi khôn ngoan.

Tương lai của Biến động trong tiền điện tử

Khi nhìn vào tương lai, chúng ta có thể mong đợi điều gì về sự biến động trên thị trường tiền điện tử? Điều này là một câu hỏi phức tạp với nhiều yếu tố đang di chuyển. Tuy nhiên, có một số xu hướng và yếu tố mà chúng ta có thể xem xét.

Một yếu tố ảnh hưởng là sự tích hợp tiếp tục của tiền điện tử vào hệ thống tài chính chính thống. Khi các tổ chức tài chính truyền thống hơn chấp nhận hoặc đầu tư vào tiền điện tử, chúng ta có thể thấy sự thanh khoản tăng và có thể là sự ổn định hơn.

Tuy nhiên, ở phía bên kia, chúng ta có tác động không thể dự đoán của các quy định. Khi các chính phủ trên toàn thế giới đấu tranh với cách quản lý và lập pháp cho tiền điện tử, các luật pháp mới có thể mang lại sự biến động bổ sung.

Cuối cùng, tỷ lệ đổi mới công nghệ và sự cạnh tranh trong không gian tiền điện tử cũng có thể ảnh hưởng đến biến động. Khi các đồng tiền mới xuất hiện và các đồng tiền hiện có phát triển, sự thay đổi trong động lực thị trường có thể tạo ra biến động.

Kết luận: Chấp nhận Biến động trong không gian tiền điện tử

Trong thế giới tiền điện tử luôn thay đổi, biến động không chỉ là một đặc điểm; nó là một người bạn đồng hành không thể thiếu. Nó có thể là một thanh gươm hai lưỡi, mang lại cơ hội cho lợi nhuận cao, đồng thời cũng mang theo tiềm năng cho những mức lỗ đáng kể.

Chìa khóa để điều hướng những sóng nước lên xuống này là hiểu và quản lý rủi ro. Bằng cách hiểu biến động là gì và những yếu tố ảnh hưởng đến nó, bạn sẽ được trang bị tốt hơn để lên kế hoạch chiến lược đầu tư của mình. Bằng cách đa dạng hóa danh mục đầu tư, luôn cập nhật thông tin và duy trì cái nhìn chiến lược dài hạn, bạn có thể tiềm năng biến biến động thành lợi thế của mình.

Cuối cùng, sự biến động trên thị trường tiền điện tử không phải là điều gì đáng sợ mà là điều cần chấp nhận, vì nó có thể mở ra cơ hội cho nhà đầu tư thông minh sẵn lòng chấp nhận những rủi ro tính toán.