Hoje, após a divulgação do ata da reunião do Banco do Japão, o mercado teve uma rápida alta de curto prazo. Do ponto de vista técnico, a formação triangular anterior já atingiu o limite de ruptura no gráfico de quatro horas, sendo que a curto prazo ainda é necessário um recuo para confirmar a validade desta quebra. Atualmente, estamos na fase de recuo.

O sinal-chave só será confirmado quando as ações nos EUA abrirem à noite. Nesse momento, a liquidez voltará a fluir, e o verdadeiro teste será se o mercado consegue se firmar acima de 88.000 no gráfico diário. Se conseguir se manter firme, a probabilidade de uma reversão de alta aumentará significativamente, e há possibilidade de continuidade na alta. No entanto, com base nas tendências anteriores, é comum que o mercado suba primeiro e depois corrija, e nossa posição de venda nesta pequena onda de mercado realmente é um pouco lamentável.

Também é importante estar preparado para o lado negativo — se o nível de 88.000 não for sustentado, o mercado continuará a recuar conforme o previsto anteriormente, seguindo o ritmo de consolidação na parte inferior. Nesse momento, é hora de testar a paciência, aguardando calmamente por uma oportunidade de entrada com melhor relação custo-benefício.

No grande ciclo, após reduzir posições, sobraram cerca de 30% de posições vendidas, e ainda não apareceu uma oportunidade abaixo de 84.000. A fase de liquidez escassa é um fato visível para todos. Manter uma posição de venda moderada também é uma boa estratégia; quando não há oportunidades, é melhor não aumentar posições, aguardando o momento certo.

Até março do próximo ano, antes de atingir um ponto de ciclo baixo, a estratégia de gerenciamento de posições será: distribuir pequenas quantidades em cada ponto de baixa esperado, e vender posições maiores na alta de recuperação. Se a entrada não estiver no ponto ideal, é melhor ficar de fora do que comprar na alta. Quando o mercado subir, vá reduzindo posições gradualmente, liberando espaço pouco a pouco, sem apostar tudo de uma vez.