Verdade sobre negociação: um jogo numérico de padrões e probabilidades

Autor: AsymTrading

Compilação: AididiaoJP, Foresight News

A maioria dos traders falha, não porque lhes falte métodos, indicadores ou informações, mas porque não compreendem realmente o que é o trading.

Em “Análise Psicológica do Trading”, Mark Douglas destrói completamente a ideia de que “o trading é previsão, busca de certeza, busca de acerto”. Pelo contrário, ele redefine o mercado: é um ambiente de probabilidades, onde a sua vantagem só se manifesta ao longo de um período suficientemente longo.

Por isso, muitos traders experientes resumem a ideia central de Douglas numa frase simples:

Trading é um jogo numérico de reconhecimento de padrões.

Este artigo pretende esclarecer exatamente o que essa frase significa e como interpretá-la corretamente, pois uma má compreensão pode silenciosamente destruir o seu sistema de trading que até então funcionava bem.

Trading, não é previsão

A visão mais fundamental de Douglas é bastante direta:

Você nunca sabe exatamente o que vai acontecer a seguir, e nem precisa saber.

No nível de uma única operação, o mercado é incerto. Nenhum padrão, indicador ou notícia garante o resultado da próxima operação. Quando você tenta sempre encontrar certeza numa única trade, o medo, a hesitação e as emoções entram em cena.

Segundo Douglas, trading não é prever a subida ou descida do próximo segundo, mas sim, como executar o plano de forma eficaz na incerteza.

Padrões não são responsáveis por prever — eles apenas definem “vantagem”

Douglas não nega o reconhecimento de padrões. Na verdade, ele acredita que o trader deve ter seus próprios métodos de trading.

O que ele quer corrigir é a mentalidade de como o trader enxerga esses padrões.

Um padrão de trading eficaz não significa:

• Que essa operação “deva” dar lucro
• Que o mercado “deva” uma vitória a você
• Que uma perda prove que o método “falhou”

Um padrão indica apenas uma coisa:

Historicamente, após a ocorrência de determinado gráfico ou condição, a probabilidade de lucro é maior.

Só isso.

Padrões apenas indicam probabilidades, não garantem resultados. Assim que você começa a esperar um resultado específico, deixa de ser um “trader de probabilidades” e passa a tentar “manter a autoestima”.

Resultados são aleatórios, probabilidades não

Essa é uma distinção muito importante em “Análise Psicológica do Trading”:

• O resultado de cada operação é aleatório.
• Mas a distribuição de probabilidades de uma série de operações não é aleatória.

Um método de trading realmente eficaz pode até perder 5 vezes seguidas. Isso não significa que o método seja inválido, apenas que não corresponde à sua fantasia de “certeza”.

Douglas acredita que, ao avaliar seu desempenho, o trader deve agir como um cassino:

Não avaliar o ganho ou perda de uma única operação, mas sim, o longo prazo, com uma grande quantidade de amostras.

Lucro vem de 【valor esperado × número de repetições】, e não do acerto ou erro de uma única decisão.

“Tudo é possível”, na verdade, é sua vantagem

Douglas repete constantemente:

Tudo é possível.

A maioria das pessoas ouve isso e pensa que é uma ameaça, mas a intenção de Douglas é o contrário.

Quando um trader realmente aceita que “tudo é possível”, ele perceberá que:

• Perder deixa de parecer algo pessoal
• Definir e executar stops torna-se mais eficiente
• A hesitação desaparece
• A autoconfiança excessiva também diminui

Aceitar a aleatoriedade não é pessimismo, mas uma forma de libertação.

Ao abandonar a obsessão pela certeza, sua capacidade de execução melhora.

O estado de “fluxo” emocional é de neutralidade, não de excitação ou entusiasmo

O “estado de fluxo” é frequentemente mal interpretado como uma sensação de alta excitação ou algo místico.

A definição de Douglas é bastante simples. Entrar em “fluxo” significa:

• Não ter emoções ligadas ao resultado do trading
• Não precisar provar que está “certo”
• Não temer “errar”
• Assim que o plano é executado, não há impulsos de interferência

Nesse momento, você realiza a próxima operação apenas porque o plano exige, não por sentir-se confiante ou assustado.

O estado de fluxo é uma entrega absoluta ao processo de trading, mesmo na incerteza.

Por que chamá-lo de “jogo numérico”?

Douglas nunca promoveu slogans, mas a lógica matemática por trás de seu pensamento é muito clara:

• Reconhecer padrões, encontrar vantagem probabilística.
• Essa vantagem cria um viés na probabilidade.
• Você deve repetir e executar muitas operações que estejam alinhadas com essa vantagem.
• O resultado final só se manifesta após um número suficiente de operações.

Por isso, os experientes resumem tudo numa frase simples:

Trading é um jogo numérico de reconhecimento de padrões.

Não é previsão, não é intuição, não é crença.

Trata-se de probabilidades, repetição e disciplina.

Por que a maioria ainda não consegue fazer bem?

Muitos traders reconhecem racionalmente a teoria de Douglas, mas emocionalmente e na prática rejeitam suas conclusões.

Eles ainda tendem a:

• Julgar-se pelo sucesso ou fracasso de uma única operação
• Esperar que cada padrão seja “infalível”
• Sentir-se ofendido por perdas
• Alterar regras durante o trading
• Parar de seguir estratégias eficazes após algumas perdas

Em outras palavras, eles dizem acreditar na probabilidade, mas agem como se cada operação fosse uma certeza.

O foco de Douglas não é ensinar a encontrar melhores métodos de trading.

Ele ensina como usar corretamente um método, uma vez que você o tenha.

Em última análise

Este artigo nos ensina uma verdade simples, mas difícil de aceitar:

Você não pode controlar o resultado, mas pode controlar a execução.

Os padrões fornecem probabilidades, não garantias. Lucros consistentes exigem “entorpecimento” emocional e repetição de ações.

Quando o trader deixa de tentar “provar que está certo” e começa a deixar que os “números de probabilidade” trabalhem a seu favor, o trading realmente entra nos trilhos.

Essa é toda a essência por trás daquela frase:

O mercado é um jogo numérico de reconhecimento de padrões.