Guide du marché baissier : quelques leçons essentielles et règles de survie spécifiques

Auteur : Five Fireball Leader, Vernacular Blockchain

Après que l'industrie de la cryptographie ait connu un violent marché haussier en 2021, alors que les prix ont diminué de moitié et que le sentiment du marché a continué de sombrer dans un ralentissement, couplé à une série d'événements tels que le crash de Luna et les orages de FTX, l'ensemble du marché a été gravement affaibli et des points chauds ont été créés sur le marché. étaient ternes.

Le marché baissier est long, comment se préparer à un éventuel marché haussier ? Cet article publié en juin de l'année dernière est toujours applicable au marché baissier actuel, profitez-en~

À ce stade, personne ne devrait douter que nous sommes dans un marché baissier, et non dans les premiers stades d'un marché baissier. Quant à savoir si c'est à mi-parcours ou à la fin, c'est une question d'opinion, chacun a ses propres raisons et arguments raisonnables, donc en fin de compte, le temps nous donnera la réponse.

On dit que chaque marché baissier est une période de réflexion, d’apprentissage et de construction. Nous allons donc suivre cette idée et réfléchir aux leçons que nous avons tirées de ce marché baissier et à la manière de mieux survivre à ce marché baissier.

01 Quelles leçons apprises

• Les bras ne peuvent pas tordre les cuisses

Qu'il s'agisse d'institutions ou de nombreux vieux poireaux dotés de certaines connaissances financières, ils n'ignorent pas complètement les changements dans l'environnement macroéconomique : ils savent qu'une hausse des taux d'intérêt signifie une baisse de la valorisation des actifs risqués et une réduction des bilans signifie un resserrement de la liquidité du dollar américain. dans...

Cependant, beaucoup de gens ne se sont toujours pas présentés, ou du moins ont conservé de nombreuses positions dans le cercle, parce qu'ils avaient la « foi » et croyaient que cette fois-ci serait différente.

Ces croyances ne sont certainement pas infondées ou aveuglément fanatiques. ** Par rapport au marché baissier de 2018, tout le monde était confus. Outre l'utilisation de la blockchain BTC, nous avons désormais Defi, NFT et Web3. L'univers multi-chaînes a fondamentalement pris forme, ainsi que l'expansion et la couche d'ETH. 2 avance de manière ordonnée et la fusion ETH 2.0 est certaine au second semestre de l'année. Plus important encore, les praticiens du secteur ne sont plus confus. Nous avons déterminé la direction générale du progrès. Il ne reste plus que Build , Construisez, Construisez... **

De plus, de plus en plus d’institutions entrent sur le marché, et de plus en plus de pays reconnaissent le Bitcoin et l’utilisent même comme monnaie légale !

Tout a l'air si beau ~

Cependant, les soi-disant « bonnes choses » et les fondamentaux de l'industrie ne sont toujours pas à la hauteur des changements dans l'environnement macroéconomique en dehors de l'industrie, et le bras ne peut pas se tordre la cuisse.

Après tout, c'est toujours un monde dominé par Web2 et Cefi, pas Web3 et Defi.

• Les lois sont faites pour être enfreintes

Le plus bas de chaque marché baissier n'est jamais inférieur au plus haut du marché haussier précédent. C'est une règle que presque tout le monde connaît.

C’est aussi l’une des raisons pour lesquelles le BTC se situe depuis de nombreuses années autour de 20 000. C’est le consensus de nombreuses personnes, et on peut même dire que c’est leur dernière ligne de défense psychologique.

Cependant, ce qui devrait être cassé est toujours cassé

Il est une fois de plus prouvé que la règle qui a été correcte à plusieurs reprises dans le passé peut ne pas l'être cette fois-ci.

En d’autres termes, lorsqu’une règle est connue de plus en plus de personnes et forme même un consensus, le jour où elle sera enfreinte se rapproche. **

Tout comme chaque fois que le sentiment du marché devient constant, qu’il s’agisse de panique ou de cupidité, le marché commence souvent à se retourner et à aller dans la direction opposée, pour ne jamais revenir.

Cela me fait réfléchir à la question de savoir si la théorie du marché haussier de la prochaine série de réduction de moitié du Bitcoin fonctionnera toujours ? Ou du moins, le timing de l’arrivée du marché haussier et le prix de la devise ATH suivront-ils toujours les règles du passé ? Après tout, cette théorie est fondamentalement inconnue de tous, tant à l’intérieur qu’à l’extérieur du cercle.

• Préparez-vous à l'avance au pire

**Quand le marché des capitaux va mal, c'est pire qu'on ne l'imagine, bien pire. **

Nous pensions que Terra et UST, avec une valeur marchande de plusieurs dizaines de milliards, étaient presque « trop gros pour échouer », trop gros pour échouer !

Nous pensions que les grandes institutions comme Celieus et les 3 Flèches disposaient de tant d'experts techniques et financiers et étaient extrêmement riches. Comment pourraient-elles se retrouver en faillite, en liquidation et devenir insolvables ?

**Cependant, les faits ont prouvé que quelle que soit la taille d'un projet, il peut toujours s'effondrer, quelle que soit la valeur marchande, il peut toujours être anéanti en quelques jours seulement, et quelle que soit la force du leader et équipe, ils peuvent toujours tout perdre d'un seul geste imprudent. **

Après tout, en termes de valeur marchande, Fannie Mae et Freddie Mac sont plus grands, et en termes d'équipe, Lehman et Long-Term Capital ont plus de génies.

Cependant, je peux toujours "mourir pour toi"

**Sur le marché financier, il n'existe pas de « trop gros pour faire faillite » ou de « trop fort pour faire faillite ». **

02 Quels préparatifs doivent être effectués

Je pense que vous auriez dû voir récemment de nombreux "Guide de survie du marché baissier" provenant de diverses sources, y compris des titres amusants tels que "Comment dépenser 5 yuans par jour" et "Conseils de sélection de Bridge Hole".

Le guide de survie du marché baissier, pour parler franchement, ne consiste en rien de plus que trois choses !

• reste en vie

**Selon les anciennes règles haussières et baissières, la durée du marché baissier devrait être de 1 à 2 ans, vous devriez donc au moins encaisser lors du marché haussier de l'année dernière pour disposer de suffisamment de fonds pour protéger votre vie pendant 2 ans. **En d'autres termes, avoir un revenu de trésorerie stable, qu'il s'agisse d'un emploi ou d'une entreprise, bref, la première chose dont vous devez vous assurer est la survie.

Bien entendu, étant donné que c’est la première fois que le monde de la cryptographie connaît une hausse des taux d’intérêt, une contraction du bilan et une éventuelle récession économique de l’extérieur, il existe une certaine probabilité que ce marché baissier soit plus long que les précédents. Cela peut arriver ou non, mais vous devez au moins être préparé physiquement et mentalement. **

• Investissement décidé ou Degen

** Outre la survie, s'il y a des fonds supplémentaires ou un excédent, alors les prix actuels du BTC et de l'ETH, qu'ils soient au plus bas ou non, sont au moins entrés dans une assez bonne fourchette d'investissement fixe. **À partir de maintenant, investissez dans BTC+ETH chaque semaine ou chaque mois. Achetez petit quand il est petit et achetez gros quand il est grand. Si vous attendez le prochain marché haussier, vous obtiendrez plusieurs fois le profit.

Pour être un peu plus radical, vous pouvez choisir Degen (Degen est l'abréviation de dégénéré, ce qui signifie joueur et vétéran DeFi)**. ** Bien que les pools miniers APY avec des centaines et des milliers de dollars sur Defi soient fondamentalement devenus des bulles et partis avec le vent, des choses comme Uni V3 sont toujours jouables. Par exemple, si le prix actuel de l'ETH est de 1 000 dollars américains, votre résultat net est de 500 et vous êtes optimiste quant au rebond à court ou moyen terme jusqu'à 1 500. Vous pouvez ensuite accéder à Uniswap V3 et utiliser l'ETH et l'USDC dans vos mains pour créer un LP compris entre 500 et 1 500. Normalement, lorsque le marché fluctue peu, les frais de traitement ont également un taux annualisé d'environ 10 à 20 %. Par exemple, le marché a connu des hauts et des bas rapides récemment. A court terme, les frais de dossier annualisés peuvent même atteindre plusieurs centaines, ce qui reste une très bonne option « cash flow ».

Alternativement, les acteurs plus avancés peuvent toujours maintenir un certain niveau de profit dans un marché baissier ou éviter des pertes plus importantes grâce à des options de vente protectrices et des options d'achat couvertes.

• Apprentissage continu

**Vous devez savoir que la plupart des bons projets qui ont éclaté pendant le marché haussier sont nés lors du marché baissier précédent. **Par exemple, Uniswap, AXS, Solana, qui ont brillé dans ce cycle... ETH dans le cycle précédent, IOTA, la monnaie mille fois supérieure, etc. **De ce point de vue, le marché baissier est un bon moment pour créer de véritables « grandes opportunités ». **

Cela vous oblige à continuer à apprendre, à suivre constamment le développement technologique et les tendances chaudes de l'industrie, puis à juger de la voie possible pour l'éclatement du prochain marché haussier et à tendre une embuscade à l'avance dans le marché baissier.

Ce sont quelques-unes des tendances technologiques qui se produisent dans l'industrie. Ce n'est qu'en les comprenant que nous pourrons nous préparer aux « grandes opportunités » qui se présenteront au cours des 1 à 2 prochaines années. On dit même que le prochain cycle de marché haussier n'a peut - être rien à voir avec les tendances techniques ci - dessus. La trajectoire de l'épidémie est un coin que la plupart des gens n'ont pas vu aujourd'hui, ce qui impose des exigences élevées en matière de vision et même de chance aux investisseurs. .

**Cependant, si vous n'étudiez pas, quelle que soit la qualité de votre vision ou de votre chance, vous ne pourrez rien voir. Comme le dit le proverbe, les opportunités sont toujours réservées à ceux qui sont préparés. **

Par conséquent, dans un marché baissier, continuez à apprendre et préparez-vous à accueillir la bénédiction du prochain cycle de marché haussier.