El yuan digital ha recorrido un camino de investigación y desarrollo de diez años desde su inicio en 2014. Aunque el alcance de los pilotos se ha ampliado gradualmente, cubriendo más de la mitad de las provincias de China, la situación de uso real no es ideal: plataformas de pago móvil maduras como WeChat Pay y Alipay tienen una competitividad demasiado fuerte, lo que ha llevado a un crecimiento lento en la tasa de penetración general y a que el objetivo de un lanzamiento unificado a nivel nacional aún no se haya logrado.

Hasta recientemente, el Banco Central finalmente envió una nueva señal. El Banco Popular de China anunció el 29 de diciembre un ajuste importante en el sistema: a partir del 1 de enero de 2026, todos los bancos comerciales que gestionen billeteras de yuan digital pagarán intereses según la cantidad de yuan digital que tengan los usuarios. ¿Qué significa esto? En pocas palabras, poseer yuan digital ya no será sin retorno; la introducción de este mecanismo de incentivo claramente busca aumentar la voluntad de los usuarios de usarlo.

Este cambio refleja una comprensión central del banco: la simple conveniencia ya no es suficiente para atraer a los usuarios, también se necesita un beneficio tangible. Desde el punto de vista técnico, la solución subyacente del yuan digital ya está madura; desde el punto de vista político, los pilotos ya cubren áreas suficientemente amplias. Ahora, lo que hay que romper es el problema de la tasa de uso y la actividad. La incorporación del mecanismo de intereses podría convertirse en un punto de inflexión clave en esta promoción a largo plazo.

Es importante destacar que esto también marca una reevaluación del posicionamiento del yuan digital por parte del banco central: de ser simplemente una herramienta de pago, evoluciona gradualmente hacia un activo digital con atributos financieros. En futuras competencias, no solo se tratará de conveniencia y seguridad, sino también de comparar la rentabilidad.