¿Cómo leer los colores del mercado interno y externo? Domina la fuerza de compra y venta, y descifra los secretos del libro de órdenes de las acciones

Al abrir el software de análisis, la pantalla con las cinco mejores cotizaciones se despliega ante tus ojos: órdenes de compra en verde, órdenes de venta en rojo, los números parpadean constantemente. Pero, ¿sabes qué representan estos colores? ¿Por qué a veces los colores de las órdenes internas y externas cambian y el precio reacciona de manera evidente? Estos datos, que parecen complejos, en realidad son una manifestación directa del estado de ánimo del mercado.

Domina las cinco mejores cotizaciones y comprende la lógica de las órdenes en el mercado

Antes de profundizar en las órdenes internas y externas, es necesario entender la estructura de las cinco mejores cotizaciones. Estas muestran las diez cotizaciones más competitivas del mercado actual: cinco órdenes de compra y cinco de venta.

Cinco mejores órdenes de compra (normalmente en verde) representan a las personas dispuestas a comprar en el mercado, ordenadas de arriba hacia abajo, siendo la primera la de mayor precio; Cinco mejores órdenes de venta (normalmente en rojo) representan a quienes desean vender, ordenadas de arriba hacia abajo, siendo la primera la de menor precio.

Por ejemplo, si la primera orden de compra es a 1160 yuanes por 1415 lotes, y la primera orden de venta es a 1165 yuanes por 281 lotes, esto indica que en el mercado actual la persona dispuesta a pagar más ofrece 1160 yuanes por 1415 lotes, y la que desea vender a menor precio pide 1165 yuanes por 281 lotes. La diferencia de 5 yuanes es la zona donde compradores y vendedores aún no logran ponerse de acuerdo.

Orden interna y externa: ¿quién impulsa las transacciones?

La esencia de las órdenes internas y externas es distinguir quién está impulsando activamente la transacción.

Cuando un inversor quiere vender rápidamente, elige colocar una orden a precio de la primera compra (1160 yuanes) para vender directamente, esto es el vendedor que se ajusta a la demanda del comprador, aceptando pasivamente la cotización del comprador. Esta transacción se registra como orden interna. Cuanto más datos de orden interna se acumulen, mayor será la urgencia de vender en el mercado, reflejando una sensación de venta apremiante.

Por otro lado, cuando un inversor quiere comprar rápidamente, coloca una orden a precio de la primera venta (1165 yuanes) para comprar directamente, esto es el comprador que se ajusta a la oferta del vendedor, buscando activamente un precio favorable. Esta transacción se registra como orden externa. Cuanto más datos de orden externa se acumulen, mayor será la demanda de compra en el mercado, indicando una motivación de追價 (seguir el precio).

El uso de colores en las órdenes internas y externas responde a esto: el software de análisis suele usar verde para mostrar los datos de orden externa (compra), y rojo para los datos de orden interna (venta), permitiendo a los traders identificar rápidamente quién domina en el mercado en ese momento.

Relación orden interna-externa: la psicología del mercado detrás de los números

Relación orden interna-externa = volumen de orden interna ÷ volumen de orden externa

Esta sencilla fórmula oculta una profunda psicología del mercado:

• Relación > 1 (orden interna > orden externa): los vendedores están más activos, la fuerza de venta supera a la de compra, señal de mercado bajista. La probabilidad de caída del precio es mayor.

• Relación < 1 (orden interna < orden externa): los compradores están más activos, la fuerza de compra supera a la de venta, señal de mercado alcista. La probabilidad de subida del precio es mayor.

• Relación ≈ 1: fuerzas de compra y venta equilibradas, el mercado está en una situación de indecisión a corto plazo.

Zonas de soporte y resistencia: aplicación práctica de la relación orden interna-externa

La relación orden interna-externa solo tiene sentido cuando se combina con la posición del precio.

La formación de zonas de soporte suele ocurrir cuando la orden interna es mayor que la externa. Cuando el precio cae a cierto nivel, aparecen muchas órdenes de compra en ese precio, indicando que muchos consideran que ese nivel es “suficientemente barato” y están dispuestos a construir posiciones alcistas. Estas órdenes forman una especie de fortaleza que puede detener la caída y, en algunos casos, provocar un rebote.

La formación de zonas de resistencia sucede cuando la orden externa es mayor que la interna, pero el precio no logra seguir subiendo. Aunque los compradores siguen persiguiendo el precio, este se detiene por debajo de cierto nivel. Esto suele deberse a que quienes compraron a precios más altos no quieren perder dinero y, al acercarse a su precio de entrada, comienzan a vender en masa para salir, generando una fuerte presión vendedora. Esa es la zona de resistencia.

Cuatro escenarios típicos en la práctica

Escenario 1: Orden externa > orden interna, el precio sube Este es el signo más saludable para los alcistas. Los compradores toman la iniciativa y el precio sube. Si además el volumen aumenta, la fuerza alcista se refuerza. Se recomienda operar en modo largo.

Escenario 2: Orden interna > orden externa, el precio baja Este es el signo más saludable para los bajistas. Los vendedores toman la iniciativa y el precio cae. Si el volumen aumenta, la presión bajista se intensifica. En este caso, se recomienda evitar posiciones largas.

Escenario 3: Orden externa > orden interna, pero el precio no sube y en cambio baja, con volumen variable Hay que tener cuidado con las “trampas de inducir compra”. Los grandes jugadores pueden colocar muchas órdenes de venta para atraer a los inversores minoristas a comprar (crear orden externa), pero en realidad están vendiendo en secreto. Cuando notas que las órdenes de venta en niveles como 1-3 aumentan, pero el precio cae de repente, eso es típico de una trampa de inducir compra.

Escenario 4: Orden interna > orden externa, pero el precio no baja y en cambio sube, con volumen variable Hay que tener cuidado con las “trampas de inducir venta”. Los grandes jugadores colocan muchas órdenes de compra para inducir a los minoristas a vender (crear orden interna), pero en realidad están acumulando en secreto. Cuando las órdenes de compra en niveles 1-3 aumentan y el precio sigue subiendo, eso indica una trampa de inducir venta.

Ventajas y limitaciones del indicador orden interna-externa

Ventajas:

• Alta inmediatez, datos y transacciones en tiempo real
• Concepto sencillo y fácil de entender
• Combinado con órdenes de compra/venta y volumen, permite juzgar tendencias a corto plazo rápidamente

Limitaciones:

• Fácil de manipular por los grandes jugadores (colocar y retirar órdenes en ciclos), confiar solo en esto puede engañar
• Solo refleja la acción en el momento, no predice tendencias a largo plazo
• Se debe usar junto con análisis técnico y fundamental, usarlo solo puede distorsionar la visión

La interpretación del color en orden interna-externa: regla clave

Los participantes del mercado deben recordar una lógica sencilla:

Verde (orden externa de compra) activa → señal alcista → el precio tiende a subir

Rojo (orden interna de venta) activa → señal bajista → el precio tiende a bajar

Pero esta lógica solo funciona cuando se combina con posición del precio, cambios en volumen y estructura de órdenes en el libro. Cualquier indicador aislado puede ser manipulado por los grandes jugadores; es necesario observar desde múltiples ángulos para aumentar la tasa de acierto.

Resumen

Las órdenes internas y externas reflejan directamente la mentalidad del mercado. Los cambios en los colores de estas órdenes son como un “electrocardiograma” del mercado: el verde que parpadea constantemente indica una fuerte demanda, el rojo que crece continuamente muestra una presión vendedora pesada. Aprender a interpretar este “electrocardiograma” permite captar mejor las oportunidades a corto plazo.

Pero la inversión financiera nunca puede depender solo de un indicador. La relación orden interna-externa, las zonas de soporte y resistencia, los indicadores técnicos, son solo herramientas. La verdadera ganancia proviene de una evaluación integral: observar los datos del libro de órdenes, entender los cambios en los fundamentos de las empresas y considerar el entorno económico general. Solo con una preparación adecuada, podrás avanzar con estabilidad en el mercado.