Errores de cumplimiento que los emprendedores de Web3 a menudo pasan por alto: salir al extranjero no significa cumplimiento

Desde 2021, muchos proyectos de Web3 han afirmado que han dejado de ofrecer servicios en la China continental y han trasladado sus entidades al extranjero. Sin embargo, en realidad, muchas empresas de criptomonedas aún están proporcionando servicios a usuarios de la China continental.

Al mismo tiempo, algunos desarrolladores están considerando la transición de Web2 a Web3. En comparación con los profesionales experimentados en Web3, los nuevos entrantes están más preocupados por la legalidad del proyecto y esperan decidir si entrar o no basado en límites legales claros y un control efectivo del riesgo.

Tanto los técnicos de Web3 que ya están involucrados como los ingenieros y responsables de desarrollo que se preparan para hacer la transición de Web2 enfrentarán un problema común en la etapa inicial del proyecto: ¿dónde debería establecerse el proyecto?

Teniendo en cuenta la estricta regulación de los proyectos Web3 en el continente chino, muchos equipos emprendedores tienden a "sacar el proyecto al extranjero"—registrándose en el extranjero, con equipos técnicos distribuidos en Hong Kong, Singapur, el sudeste asiático y otros lugares.

Desde la perspectiva de los fundadores o responsables técnicos de proyectos Web3, este enfoque de "registro en el extranjero + implementación remota" parece tener una ventaja natural de "Cumplimiento": el proyecto no está establecido en China, por lo que no está sujeto a las leyes chinas.

Sin embargo, la realidad es mucho más compleja de lo que se imagina. Según la experiencia del equipo legal que ha representado múltiples casos penales en los últimos años, aunque la estructura del proyecto esté en el extranjero, si se toca el límite de la ley china, sigue existiendo un alto riesgo de ser responsabilizado.

Por lo tanto, este artículo tiene como objetivo ayudar a los tomadores de decisiones técnicas en equipos de startups de Web3 a comprender una cuestión central: ¿por qué "el proyecto en el extranjero" también puede desencadenar riesgos legales en China?

¿Por qué la mayoría de los proyectos Web3 eligen salir al extranjero? Lógica de supervivencia en el contexto regulatorio

Para la mayoría de los emprendedores, la demanda más fundamental en la etapa inicial es "sobrevivir primero". El Cumplimiento parece importante, pero en las primeras etapas, donde los recursos son escasos y el ritmo es apresurado, a menudo se coloca en un segundo plano.

Pero aquellos emprendedores con una planificación a largo plazo prestarán atención a las políticas regulatorias, entenderán los límites legales y juzgarán qué cosas se pueden hacer y cuáles no, para decidir cómo construir el proyecto y dónde implementarlo.

De lo contrario, las consecuencias de caer en una trampa pueden ser muy graves. Ha habido proyectos de Web3 que pasaron de la vida a la muerte en solo 13 días, lo que se considera un caso típico del lado opuesto en un entorno de alta presión regulatoria.

¿Cuáles son los documentos clave de regulación que China tiene actualmente sobre Web3 que los responsables técnicos de los proyectos deben entender? Desde la perspectiva de la prevención de riesgos penales, enfóquese en los siguientes dos:

• El "Anuncio sobre la prevención de riesgos en la financiación mediante la emisión de tokens" publicado en 2017 ("94 anuncio")
• Notificación "924" sobre la prevención y gestión de los riesgos de especulación en el comercio de criptomonedas, emitida en 2021, (.

El espíritu central de estos dos documentos de política es: prohibir la emisión inicial de tokens )ICO( y definir claramente las actividades relacionadas con las criptomonedas como actividades financieras ilegales.

En particular, la notificación 924, que ha sido denominada por la industria como "el documento regulatorio más fuerte". No solo deja claro que las actividades de comercio de criptomonedas son ilegales, sino que también establece claramente que "las plataformas de comercio de criptomonedas extranjeras que realicen actividades relacionadas no pueden proporcionar servicios a residentes dentro de China".

Es por eso que la mayoría de los proyectos de Web3 optan por "salir al extranjero" para evitar riesgos.

Pero surge la pregunta: ¿realmente está el proyecto en el extranjero, es realmente seguro?

¿Salir al extranjero puede evitar las leyes chinas? Análisis de errores comunes de los responsables técnicos

Muchos proyectos consultan activamente a abogados en la etapa inicial: ¿en qué país deberían registrar la empresa? ¿Deberían elegir las Islas Caimán, las BVI o Singapur? ¿Deberían establecer una fundación o una estructura de empresa matriz y subsidiarias? Estas preguntas parecen ser parte de la estrategia empresarial, pero a menudo esconden una suposición central: creen que "registrarse en el extranjero puede eludir las leyes chinas".

Pero, basándose en la experiencia de varios casos penales, es necesario señalar claramente: aunque la estructura offshore tiene efectivamente un papel en la separación de riesgos comerciales, optimización fiscal y operaciones de capital, no puede constituir un escudo de exención frente a la legislación china en el ámbito de la responsabilidad penal.

En otras palabras, la función de la estructura offshore es "aislamiento comercial", y no "protección penal". Su principal utilidad se manifiesta en:

• Evitar las restricciones de la ley de valores de las autoridades regulatorias en lugares como Estados Unidos;
• Evitar la doble imposición, optimizar la planificación fiscal global;
• Lograr facilidades en el nivel de capital, como incentivos de opciones y diseño de estructuras de financiación;
• Separación de cuentas y responsabilidades con entidades dentro de China.

Pero si el proyecto en sí implica actividades prohibidas por la ley china, como la operación ilegal, la apertura de casinos, el lavado de dinero, el fraude en ventas piramidales, etc., incluso si la entidad de la empresa se encuentra en el extranjero, de acuerdo con los principios de "jurisdicción territorial" o "jurisdicción personal" en el código penal de nuestro país, las autoridades judiciales chinas aún tienen la autoridad para responsabilizar.

En cuanto a si realmente se nos responsabilizará, esto pertenece al "riesgo probabilístico".

Por lo tanto, al realizar consultas de diseño estructural para el proyecto, a menudo se vuelve primero al propio proyecto, entendiendo en detalle su modelo de negocio, ruta de financiamiento y público objetivo, en lugar de discutir desde el principio en qué registrarse o cómo se estructura. Solo entendiendo la esencia del proyecto se puede juzgar si tiene una base de Cumplimiento y se pueden ofrecer las soluciones más prácticas a los problemas.

¿Qué significa "ejecución penetrante"? Dimensiones clave que los proyectos Web3 deben tener en cuenta

En el trabajo diario, a menudo nos encontramos con preguntas similares:

• ¿Puedo establecer el proyecto en las Islas Caimán o Singapur?
• Si el servidor del proyecto está en el extranjero y no está abierto a los usuarios chinos, ¿no hay problema?
• Solo soy un consultor técnico/desarrollador externo, no participo en la operación, ni tengo contacto con los fondos, ¿todavía habrá riesgos?
• ¿Es más seguro si busco amigos extranjeros para que sean los fundadores del equipo en nombre, y yo solo estoy detrás de escena?
• ¿Al declarar en el libro blanco "no proporcionar servicios a usuarios de China", estoy exento de responsabilidad?

Detrás de estas cuestiones, en realidad, se refleja un error central: la falta de comprensión del modelo de "aplicación de la ley de penetración" de nuestros órganos judiciales.

El llamado "cumplimiento penetrante" se puede entender a partir de dos principios básicos: el principio de territorialidad y el principio de personalidad.

Principio de territorialidad: incluso si el proyecto está registrado en el extranjero, si se presentan las siguientes situaciones, también puede ser considerado como "la conducta ocurre dentro del país", lo que activa la legislación china:

• Los usuarios del proyecto provienen principalmente de China ), como la creación de comunidades en chino, promoción del proyecto a la población nacional, etc. (;
• Los miembros clave del proyecto o el equipo técnico se encuentran dentro de China.
• Existen actividades de promoción, cooperación comercial, liquidación, etc. ), incluso si se completan a través de empresas subcontratadas o agentes.

Principio de personalidad: De acuerdo con el artículo 7 de nuestro Código Penal, los ciudadanos chinos que cometan actos "que deban ser responsables penalmente según nuestras leyes" en el extranjero también pueden ser responsabilizados.

Por ejemplo, los desarrolladores chinos que participan en la construcción de plataformas de apuestas en la cadena, plataformas de recaudación de fondos de criptomonedas y canales de liquidación OTC en Dubái, aún pueden ser investigados por las autoridades judiciales chinas si violan las disposiciones pertinentes de nuestro código penal.

Por ejemplo: en un caso típico publicado en 2023 por la Suprema Fiscalía y la Administración Estatal de Divisas, una persona construyó un sitio web de intercambio de divisas ilegal ( para facilitar el intercambio de yuanes con divisas extranjeras mediante criptomonedas ), y fue condenada a cinco años de prisión por un tribunal de un distrito de Shanghái por delito de operación ilegal.

Por lo tanto, las manifestaciones comunes de "aplicación de la ley de penetración" en el ámbito de Web3 incluyen:

• Registro de penetración: incluso si la empresa está en las Islas Caimán, BVI o Singapur, si el usuario y la operación están en China, aún puede ser considerado como "delito implementado en el país";
• Identidad de la tecnología de penetración: incluso si el responsable técnico solo tiene la identidad de asesor o desarrollador ante el exterior, siempre que existan acciones como la presentación de código, la gestión de permisos de contratos, la participación en las ganancias del proyecto, el control de claves privadas, etc., todavía puede ser considerado como "el controlador real";
• Datos en la cadena de bloques: La regulación puede confirmar si el proyecto "sirve a usuarios en China" o está involucrado en apuestas, fraudes, lavado de dinero y otros riesgos ilegales a través de métodos como el rastreo en la cadena, auditorías KYT y perfiles de usuarios.

Para el responsable técnico, entender la lógica básica de la "aplicación de la ley de manera penetrante" es el primer paso para gestionar el riesgo del proyecto.

Conclusión

Muchas personas piensan que, siempre que un proyecto "salga al extranjero", podrá liberarse de la regulación de la ley china de una vez por todas. Pero la realidad es que, si un proyecto nunca ha sido sometido a una evaluación de riesgos legales, incluso si se establece en el extranjero, es difícil considerar que esté seguro.

Espero que este artículo pueda recordar a los emprendedores y responsables técnicos en el ámbito de Web3: la clave para saber si un proyecto tiene una base de cumplimiento no radica en el lugar de registro, sino en si el proyecto en sí mismo cruza las líneas rojas establecidas por las leyes chinas.

Solo al identificar el riesgo como un pensamiento fundamental en las primeras etapas, se puede hacer que el proyecto avance más lejos y viva más tiempo.