Introducción

Para aquellos que tengan confianza en la próxima dirección de una criptomoneda específica, los productos de ETF apalancados podrían ser una solución útil. Replican el movimiento del token, pero con un factor apalancado (3X o 5X), y también permiten a los usuarios invertir a favor o en contra de él.

Con Tokens de Apalancamiento ETF de Gate.io, los usuarios pueden estar expuestos a criptomonedas sin riesgos de liquidación, manteniendo márgenes y garantías. Lo que tienen que hacer es estar al tanto de las subidas y bajadas del mercado. Este producto se recomienda para movimientos a corto plazo.

¿Qué son los productos ETF apalancados?

Un ETF es básicamente un fondo de inversión negociado en un bróker o bolsa que utiliza derivados financieros y deuda para replicar los rendimientos de un activo subyacente o índice. Los ETFs apalancados de Gate.io son ETFs que siguen un movimiento específico de criptomonedas en proporciones de 3:1 (para productos 3X) y 5:1 (para productos 5X).

Son productos perpetuos gestionados por un fondo y pueden ser retenidos tanto tiempo como el inversor desee. Dado el mecanismo de ajuste de posiciones, que se cubrirá más adelante en este artículo, no se recomiendan los ETF apalancados a largo plazo. Además, los gestores de fondos reequilibran las cuotas diariamente, por lo que el precio nunca cae a cero.

ETFs tradicionales vs. ETFs apalancados de criptomonedas

Cuando los ETF (fondos cotizados en bolsa) se dispararon en las finanzas tradicionales, revolucionaron el mercado, reduciendo costos y permitiendo una mayor diversificación de cartera. El ETF SPDR ('Spider') es uno de los más famosos a nivel mundial y sigue los rendimientos del Índice S&P 500.

Los ETF disponibles en Gate.io funcionan de manera similar, pero se refieren a un solo activo (como Bitcoin o Ethereum, por ejemplo). Además, dado que son apalancados, su principal objetivo es potenciar los retornos del token subyacente.

Toma un ejemplo simple de un ETF apalancado de Bitcoin: si el precio de Bitcoin aumenta +5% en un día y tienes un ETF apalancado 3X de Bitcoin (llamado BTC3L), tu activo habría apreciado alrededor del 15% en el mismo día. Recuerda que la lógica funciona de la misma manera cuando los precios del mercado bajan, por lo que, de hecho, este es un activo arriesgado.

Los ETF apalancados son productos perpetuos, lo que significa que no tienen una fecha de liquidación, y puedes mantenerlos tanto tiempo como desees según tu estrategia de inversión.

Comprender los tickers de los ETF apalancados

Cuando vayas al Página de Tokens Apalancados ETFte enfrentarás a varios productos que se ofrecen, el primer paso antes de invertir es entender qué representan. El ticker del ETF apalancado está compuesto por tres partes principales:

1. El token
2. El multiplicador (3x o 5x)
3. La dirección (largos o cortos)

Gate.io actualmente ofrece multiplicadores de 3x y 5x de los tokens más negociados a nivel mundial, como BTC, ETH, SHIB, AXS, DOT, XRP, LTC y muchos otros.

También permite al inversor abrir posiciones “largas” o “cortas”. Una posición “larga” es cuando se cree que el activo subyacente aumentará su valor en el futuro, mientras que una posición “corta” es cuando se cree que el activo subyacente disminuirá.

Consejo profesional: ¿Sabías de la película "The Big Short"? En resumen, los protagonistas predijeron el colapso del mercado inmobiliario de EE. UU. en 2008-2009 e invirtieron fuertemente en su contra, obteniendo ganancias de cientos de millones basadas en su correcto análisis del mercado. La película se llama "The Big Short" porque abrieron posiciones cortas a gran escala.

Usando los ejemplos anteriores:

• El BTC3L representa un ETF que realiza alrededor de 3 veces el rendimiento del Bitcoin en la misma dirección.
• Similarmente, el BTC3S representa un ETF que realiza 3 veces lo que BTC hace pero en dirección opuesta.

¿Cuál es la diferencia entre el ETF apalancado y el trading perpetuo?

Mientras encomercio perpetuo, necesitas añadir garantía y tienes la posibilidad de ser liquidado dependiendo del mercado, esto no sucede con los ETFs apalancados de Gate.io.

Además, en el trading perpetuo, el apalancamiento varía con la fluctuación del valor de la posición actual, mientras que en los ETFs apalancados la posición se ajusta diariamente.

¿Cuál es la diferencia entre ETF apalancado y el trading con margen?

En el trading con margen, el usuario tiene el mismo objetivo que los ETFs de amplificar las ganancias comerciales, pero aún así necesita añadir préstamos con margen como garantía para la inversión total. Una vez más, los ETFs apalancados de Gate.io no requieren garantías ni préstamos. Además, no existe el riesgo de liquidación en productos ETF apalancados.

Ventajas de los ETF apalancados

• No se puede liquidar: cuando inviertes en tokens de ETF apalancados, sabes cuál es el valor máximo en riesgo. No existe la posibilidad de ser liquidado, por lo que esto facilita el proceso de análisis de la inversión;
• No necesita garantíano tienes el riesgo de que te llamen por margen y pierdas los activos que habrías puesto como garantía.

Desventajas de los ETF apalancados

• Alto riesgo: aunque parezcan atractivos y una forma fácil de obtener ganancias, es importante reforzar que cuando el activo va en una dirección diferente a la que esperabas, tus pérdidas también se multiplican
• Tarifas a pagar: aunque los usuarios no necesitan ofrecer garantías, vale la pena mencionar que se cobra una tarifa de gestión diaria del 0.1%.

¿A quién se recomiendan los ETF apalancados?

Los tokens apalancados están indicados para inversores expertos que ya están acostumbrados a la volatilidad del mercado de criptomonedas y podrían utilizarlos para cobertura o inversiones a corto plazo.

Además, este producto no se recomienda para inversiones a medio o largo plazo debido al mecanismo de ajuste de posición diario. El ETF tiene un precio específico y el inversor compra una cantidad de "acciones" (o "cuotas") a este precio particular. Si hay ganancias en un día, las posiciones seguirán abiertas, sin necesidad de ajustes. Si hay pérdidas, las posiciones se reequilibrarán y reducirán, lo que representa el efecto multiplicador de la pérdida del ETF.

En mercados lateralizados (con sucesivas subidas y bajadas), debido al mecanismo de ajuste de posiciones y los costos de fricción, es poco probable que un inversor obtenga beneficios de esta estrategia. Pero si tienes confianza en que un token específico se moverá unilateralmente en un corto periodo, vale la pena añadir esteproducto¡a tu cartera!

Conclusión

Si crees que cierto token experimentará un movimiento a corto plazo en los precios - subiendo o bajando - deberías echar un vistazo Tokens apalancados ETF de Gate.io. Estos productos ofrecen rendimientos potenciales si tus predicciones de precios son correctas y no incurren en riesgos de liquidación debido al reequilibrio diario realizado por los gestores de fondos de ETF. Esto significa que, en el peor de los casos, no perderás más de lo que invertiste, lo cual no ocurre cuando abres posiciones apalancadas en el Margin Trading o Futures Trading.

Y tenga en cuenta que junto con los posibles rendimientos, también existen riesgos potenciales; si el mercado va en una dirección diferente, sus pérdidas también se multiplicarán.

Los productos de ETF con apalancamiento de Gate.io son excelentes cuando hay fuertes indicadores de que un token seguirá una dirección específica, y si se hace correctamente, puede aumentar considerablemente sus ganancias.