تحطيم أسطورة الخصوصية في Zcash: Arkham تحدد 53٪ من المعاملات

حدد أركام 53٪ من جميع أنشطة Zcash بقيمة \420 مليار دولار، مما ربط 37٪ من رصيد ZEC (\2.5B) بكيانات معروفة دون كسر التشفير. باستخدام أنماط السلوك وتبادل البيانات، يتحدى هذا سرد الخصوصية لدى Zcash، حيث تضعف التفاعلات الواقعية الخصوصية.

آركام تكشف عن 53٪ من نشاط زيكاش

!

Zcash فقد طبقة كبيرة من غموضها. أعلنت شركة تحليلات البلوكشين Arkham أنها قامت الآن بتصنيف أكثر من 53٪ من جميع معاملات Zcash، بما في ذلك الأنشطة المحمية والشفافة. الإجمالي المرتبط بالأشخاص والمؤسسات المحددة يقارب $420 billion. كما قالت Arkham إنها قامت بوضع علامة على 48٪ من جميع مدخلات ومخرجات المعاملات وربطت 37٪ من إجمالي أرصدة ZEC، التي تعادل حوالي \2.5 مليار دولار، بكيانات معروفة.

بالنسبة لشبكة تركز على الخصوصية، ضرب هذا الرقم المجتمع كأنه بقعة باردة من الواقع. وصفت الشركة الإطلاق بأنه توسعة كبيرة لمنصة الاستخبارات الخاصة بها. يمكن للمستخدمين الآن تتبع حاملي ال ZEC الكبار، والمتداولين الرئيسيين، والمحافظ المؤسسية في الوقت الفعلي. ومع ذلك، تساءل النقاد بسرعة عما يعنيه ذلك لدور Zcash الطويل كسلسلة بلوكشين تركز على الخصوصية أولا.

حجم كشف أركام غير مسبوق بالنسبة للعملات الرقمية التي تركز على الخصوصية. بينما ادعت شركات التحليلات سابقا قدراتها على تتبع معاملات عملات الخصوصية، تمثل هذه المرة الأولى التي تقوم فيها شركة كبرى بقياس تغطيتها بهذا الدقة. يمتد حجم العمليات المحددة $420 billion عبر كامل تاريخ Zcash، مما يشير إلى أن Arkham يمكنها تتبع الأنماط إلى الأيام الأولى للشبكة.

كيف تتبعت آركام نصف الشبكة دون كسر التشفير

لم يدع أركام أنه فك تشفير زيكاش. بدلا من ذلك، استخدم مزيجا من أنماط السلوك، وتجميع الكيانات، وبيانات التبادل، والمصادرات، وتسميات المحافظ المعروفة. مع مرور الوقت، تسمح هذه الإشارات للمحللين بربط النشاط بأشخاص ومؤسسات حقيقية. تتجنب هذه المنهجية الحاجة لكسر إثباتات المعرفة الصفرية أو تشفير المعاملات المحمية—فهي ببساطة تتبع السلوك البشري المحيط بتلك المعاملات.

ومن الأمثلة التي شاركها أركام ممتلكات زكاش التابعة للحكومة الأمريكية. تعود أصول الأموال إلى مصادرة من مؤسس ألفا باي ألكسندر كازيس قبل ثماني سنوات. يظهر آركام أن حوالي \737,000 دولار من ZEC تم مصادرتها ثم تضاعفت قيمتها لاحقا. هذه المحفظة الآن تجلس بشكل علني على لوحة تحكم أركام، مما يوفر رؤية فورية لممتلكات العملات الرقمية الحكومية.

كما أشارت الشركة إلى متداول كبير اشترى ZEC بقيمة 4.49 مليون دولار خلال انهيار السوق في أكتوبر. بعد خمسة أسابيع، نقل المتداول تلك الأموال إلى بورصة جيميني. إذا تم بيع Arkham في تلك المرحلة، يقدر أن الأرباح قد تتجاوز 6.6 مليون دولار. تظهر هذه الأمثلة مقدار النشاط الذي يمكن رسمه دون لمس البيانات المشفرة مباشرة. يعيش المسار في كيفية تحريك المستخدمين للأموال، وأين يودعون، وعدد مرات تكرار الأنماط.

منهجية تتبع أركام

تجميع أنماط السلوك: تحديد أنماط المعاملات المتكررة التي تربط العناوين بالكيانات

تكامل بيانات التبادل: الاستفادة من معلومات اعرف الهوية من البورصات المركزية

سجلات المصادرة المعروفة: تتبع المحافظ التي صادرتها الحكومة مع وثائق عامة

شبكات وسم الكيانات: ربط العناوين من خلال العلاقات والتفاعلات المعروفة

تمثل تفاعلات التبادل أضعف حلقة في خصوصية Zcash. عندما يودع المستخدمون ZEC محمية في البورصات التي تتطلب KYC، ترتبط هويتهم الحقيقية بعناوين البلوكشين. تصبح المعاملات اللاحقة من تلك العناوين قابلة للتتبع حتى لو تم تحميلها لاحقا. هذا يخلق ثغرات دائمة يمكن للتحليلات المتقدمة استغلالها.

سرد الخصوصية يتلقى ضربة مباشرة

بنت Zcash اسمها على المعاملات المحمية. لسنوات، روجت لنفسها كواحدة من أقوى أدوات الخصوصية في عالم العملات المشفرة. إعلان آركام الآن يتحدى تلك الصورة بشكل عام. للتوضيح، ليس كل نشاط Zcash مكشوف. لا تزال العناوين المحمية تخفي تفاصيل المعاملات على مستوى البروتوكول باستخدام إثباتات المعرفة الصفرية التي تظل سليمة رياضيا.

ومع ذلك، تدعي Arkham أن الاستخدام في العالم الحقيقي يضعف هذه الحماية بمجرد تفاعل المستخدمين مع البورصات أو المؤسسات أو الكيانات المعروفة. هذا يخلق انقساما حادا. يجادل دعاة الخصوصية بأن شركات التحليلات تعتمد بشكل مفرط على الافتراضات وأن الخصوصية على مستوى البروتوكول تبقى سليمة. يرد مؤيدو آركام بأن السلوك المالي الحقيقي يترك دائما آثارا، حتى على سلاسل الخصوصية.

التوقيت أيضا مهم. تواصل الجهات التنظيمية حول العالم تشديد الضغط على أدوات الخصوصية. دفعت قوة العمل المالي (FATF) إلى وضع قواعد سفر تلزم مزودي خدمات العملات الرقمية بمشاركة معلومات المرسل والمستلم. تواجه عملات الخصوصية شطبها من البورصات الكبرى بسبب مخاوف الامتثال التنظيمي. قد تعزز بيانات أركام الحجة بأن السرية الكاملة على نطاق واسع بدأت تتلاشى بالفعل في الواقع.

التأثير النفسي على عرض القيمة في Zcash كبير. اختار المستخدمون المهتمون بالخصوصية Zcash تحديدا معتقدين أن أنشطتهم المالية ستظل سرية. اكتشاف أن 53٪ من نشاط الشبكة يمكن تحديده — و37٪ من جميع أرصدة ZEC المرتبطة بكيانات معروفة — يقوض هذه الثقة بشكل جذري. حتى لو اعتقد المستخدمون الأفراد أن معاملاتهم الخاصة لا تزال خاصة، فإن تأثير الخصوصية في الشبكة يعتمد على خصوصية الجميع، وليس فقط خصوصيتك.

ماذا يعني هذا لزيكاش والسوق

على المدى القصير، يمنح إطلاق Arkham المتداولين والمحللين وجهات إنفاذ القانون منظورا قويا جديدة لتدفقات ZEC. الحركات الكبيرة ستظهر الآن بشكل أسرع. سلوك الحيتان سيكون أسهل في الدراسة. قد تصبح ردود فعل السوق أكثر حدة وأكثر اعتمادا على البيانات مع وصول المشاركين إلى معلومات كانت غامضة سابقا حول توزيع العرض وأنماط التداول.

القدرة على تتبع الحاصلين الرئيسيين تغير ديناميكيات السوق. في السابق، كانت المعاملات الكبيرة من Zcash تحدث بشكل غير مرئي، حيث لم يتمكن المشاركون في السوق من تقييم ما إذا كانت الحيتان تتراكم أو توزع. تزيل منصة الاستخبارات من Arkham هذا التفاوت المعلوماتي، مما قد يقلل من التقلبات الناتجة عن التحركات الكبيرة غير المتوقعة، وفي الوقت نفسه يتيح التفاوض الأعلى بينما يرصد المتداولون نشاط الحيتان في الوقت الحقيقي.

تكتسب أجهزة إنفاذ القانون قدرات كبيرة. القدرة على تحديد 37٪ من جميع أرصدة ZEC وربطها بكيانات معروفة تحسن بشكل كبير من قدرة التحقيق. تواجه المنظمات الإجرامية التي تستخدم Zcash لغسل الأموال مخاطر متزايدة للكشف. بينما قد يحسن هذا مكانة Zcash التنظيمية من خلال إثبات أنها ليست “مظلمة” حقا، إلا أنها تقوض حالة الاستخدام للمستخدمين الشرعيين الباحثين عن الخصوصية.

على المدى الطويل، يدفع هذا زيكاش إلى حساب هوية صعب. إذا كان بالإمكان ربط أكثر من نصف النشاط بكيانات، فقد يحتاج المشروع إلى إعادة التفكير في كيفية تعريفه والدفاع عن الخصوصية في المستقبل. قد تتطلب المواد التسويقية التي تركز على عدم قابلية التتبع والخصوصية الكاملة إلى مراجعة لتعكس حقيقة أن التحليل السلوكي يمكن أن يضر بشكل كبير بخصوصية الهوية.

تواجه Zcash مفترقات استراتيجية: مضاعفة تعزيز الخصوصية التقنية لمقاومة التحليل السلوكي، أو التحول نحو “الخصوصية الانتقائية” حيث يدير المستخدمون خصوصيتهم بوعي من خلال أنماط تفاعل دقيقة. ويعترف الأخير بأن الخصوصية المثالية لا يمكن تحقيقها بمجرد لمسها للبنية التحتية المنظمة، بينما تتطلب الأولى استثمارا كبيرا في البحث والتطوير مع آفاق نجاح غير مؤكدة.

الدرس الأعمق: الخصوصية لا تعني الاختفاء

ومع ذلك، الخلاصة ليست أن Zcash “معطل”. التشفير الذي يقوم عليه المعاملات المحمية لا يزال سليما—لم تقم آركام بفك إثباتات المعرفة الصفرية أو فك تشفير العناوين المحمية. تعمل آليات الخصوصية على مستوى البروتوكول تماما كما تم تصميمها. الدرس الأعمق أصعب: الخصوصية على السلسلة لا تعني الاختفاء في العالم الحقيقي بمجرد دخول السلوك البشري إلى النظام.

يقوم المستخدمون بإيداع المنصات في البورصات، أو التفاعل مع المحافظ المعروفة، أو اتباع أنماط متوقعة بإنشاء بيانات وصفية يمكن للتحليلات المتقدمة جمعها في صور شاملة. وهذا يعكس التحديات التي يواجهها مستخدمو تور وتطبيقات المراسلة المشفرة—حيث تعمل أدوات الخصوصية التقنية بشكل مثالي حتى تكشف أنماط السلوك البشرية عن هوياتها من خلال تحليل التوقيت، أو رسوم التفاعل، أو بصمة السلوك.

بالنسبة للمستخدمين، الرسالة بسيطة. أدوات الخصوصية لا تزال قوية. لكنها ليست عباءات سحرية. في اللحظة التي تلمس فيها العملات الرقمية الحكومات أو البورصات أو البنية التحتية العامة، تصبح الظلال أضعف. الحفاظ على الخصوصية الحقيقية يتطلب الانضباط: تجنب تفاعلات التبادل، عدم إعادة استخدام العناوين، إدارة توقيت المعاملات بعناية، وفهم أن الخصوصية المثالية تتطلب أمانا تشغيليا مثاليا لا يحققه القليلون باستمرار.

بالنسبة لبقية السوق، يمثل هذا اللحظة تحولا. عصر “المجهول المفترض” في سلاسل البلوك تشين الكبرى بدأ يحل محله بهدوء لصالح شفافية قابلة للقياس، سواء أعجبت المشاريع ذلك أم لا. تواجه عملات الخصوصية التي تسوق بناء على ادعاءات عدم التتبع تدقيقا متزايدا مع تحسن قدرات التحليلات. قد تحتاج المشاريع إلى إعادة صياغة مقترحات القيمة حول الخصوصية الانتقائية أو الاختيارية بدلا من الخصوصية المطلقة.

التداعيات التنظيمية واستجابة التبادل

يأتي كشف أركام في وقت تراجع فيه الجهات التنظيمية حول العالم في تقنيات تعزيز الخصوصية. القدرة على تحديد 53٪ من نشاط Zcash قد تحسن فعليا المكانة التنظيمية للعملة من خلال إثبات أنها ليست “مظلمة” حقا ويمكن مراقبتها للكشف عن النشاط غير المشروع. وهذا بشكل متناقض قد يمنع إزالة القوائم بينما يقوض في الوقت نفسه حالات استخدام الخصوصية.

قامت البورصات الكبرى بإزالة عملات الخصوصية من القوائم بسبب الضغط التنظيمي وتكاليف الامتثال. نجت Zcash من هذه التطهيرات جزئيا لأنها توفر خصوصية اختيارية—حيث يمكن للمستخدمين اختيار معاملات شفافة أو محمية. بيانات آركام التي تظهر أن المعاملات الشفافة تهيمن على الاستخدام الفعلي قد تطمئن الجهات التنظيمية بأن Zcash لا تدعم الأنشطة الإجرامية بشكل أساسي.

ومع ذلك، يخلق هذا أزمة هوية لزيكاش. إذا تطلب القبول التنظيمي التضحية بالخصوصية لإثبات قابلية التتبع، فإن العملة تفقد تمييزها الأساسي. المستخدمون الباحثون عن الخصوصية سينتقلون إلى حلول بديلة، بينما قد يستخدم من يقبلون الشفافية بيتكوين أو إيثيريوم بسيولة أفضل واعتماد أوسع.

الفجوة الفنية مقابل العملية في الخصوصية

يبرز نجاح آركام الفجوة المتزايدة بين بروتوكولات الخصوصية التقنية (what guarantee) رياضيا وبين الخصوصية العملية (what المستخدمين achieve) فعليا. توفر براهين Zcash بدون معرفة خصوصية تقنية قوية—حيث تبقى مبالغ المعاملات، وعناوين المرسل، وعناوين المستلمين مخفية تشفيريا في المعاملات المحمية.

لكن الخصوصية العملية تعتمد على الأمان التشغيلي الذي يفتقر إليه معظم المستخدمين. ربط المعاملات المحمية بالهويات المثبتة من قبل التبادل، أو إعادة استخدام العناوين عبر مجموعات محمية وشفافة، أو اتباع أنماط توقيت متوقعة، كلها تخلق ثغرات يستغلها تحليل السلوك. الخصوصية التقنية دون انضباط تشغيلي توفر شعورا زائفا بالأمان.

يمتد هذا الدرس إلى ما هو أبعد من Zcash ليشمل جميع تقنيات الخصوصية. تواجه شبكات VPN والرسائل المشفرة وأدوات التصفح المجهولة تحديات مماثلة—تطبيقات تقنية مثالية تضعف بسبب الاستخدام البشري غير الكامل. أضعف حلقة نادرا ما تكون التشفير، بل الأنماط السلوكية المحيطة باستخدامها.