DeFi理財工具的新範式:從復雜到簡單的演變

近期,一家名爲Glider的初創公司完成了400萬美元的融資,由某知名風投機構領投。這家公司旨在簡化鏈上投資流程,降低DeFi參與門檻。這一融資反映出,隨着Intent、大語言模型等新技術的發展,DeFi領域正面臨重組和簡化的機遇。

Glider源於2023年底某公司的內部創業項目,最初是一個鏈上機器人工具,可以組合不同的操作步驟來簡化用戶的投資流程。雖然幫助用戶進行理財並不是新鮮事,但Glider試圖通過以下方式重塑這一領域:

1. 整合現有DeFi工具,包括各個賽道的領先協議
2. 允許用戶構建和分享投資策略,支持跟投和復制交易

然而,涉及用戶資金流轉的產品總是敏感的。大多數用戶可以接受去中心化來換取資金安全,但基本不能接受去中心化增加安全風險。這也是鏈上產品尚未取代中心化交易所的重要原因之一。

早在2020年,就有類似的項目嘗試簡化DeFi策略,但最終未能留住用戶。主要原因在於,鏈上收益策略是公開的,散戶在資金量和技術上難以與大戶競爭,很難捕捉到高收益機會。

當前,我們正進入資產管理的平民時代。雖然富人仍青睞ETF等傳統工具,但鏈上化的ETF正逐漸興起。從APY計算展示到持續運行的策略市場,都顯示出市場對此類產品的需求。然而,由於鏈上的透明性,難以長期保持策略的獨特性和高效性。

未來,生息資產上鏈可能成爲重要趨勢。近年來,RWA(真實世界資產)正在加速發展。無論是復雜的資產類型還是多樣的DeFi策略,都在推動交易所用戶向鏈上遷移。一些創新項目已經證明了流動性和資產上鏈的可行性。

總的來說,DeFi理財工具正從復雜走向簡單。雖然AI的引入帶來了新的機遇,但同時也面臨着責任劃分等挑戰。未來,信息流和資金流的分離,以及打造UGC策略社區,可能是這一領域的發展方向。盡管挑戰依舊存在,但加密貨幣作爲一個開放的創新空間,仍將繼續蓬勃發展。