Чи є депозити (CDs) хорошою інвестицією прямо зараз? Ось що вам потрібно знати

Коли Федеральна резервна система розпочала свою агресивну кампанію підвищення ставок у середині 2021 року для боротьби з інфляцією, у світі заощаджень сталася тихіша революція. Сертифікати депозиту, відомі як CDs, раптово перетворилися з забутої фінансової інструменту на один із найпривабливіших варіантів для консервативних інвесторів. Сьогодні, коли деякі CDs пропонують річні відсоткові доходи (APYs), що перевищують 5%, питання вже не в тому, чи заслуговують CDs вашої уваги — а в тому, чи варто діяти зараз, поки це вікно ще відкрите.

Розуміння роботи CDs у сучасному ринку

Сертифікат депозиту — це по суті угода про заощадження з фіксованим терміном між вами та фінансовою установою. Ви погоджуєтеся тримати свої гроші на депозиті протягом фіксованого періоду — зазвичай від трьох місяців до п’яти років — і в обмін отримуєте гарантовану ставку відсотка. Механіка проста: внесіть $10,000 у однорічний CD з ставкою 5% APY, і через 12 місяців зможете зняти $10,500.

Що робить цю ситуацію винятковою — це порівняння з історією. Ще два роки тому знайти CD із навіть 3% APY вважалося щасливим випадком. Драматична зміна зумовлена підвищенням ставок Федеральною резервною системою, яка досягла приблизно 5,3% для ефективної ставки федеральних фондів. Коли центральний банк підвищує ставки, фінансові установи передають ці збільшення споживачам, роблячи продукти заощаджень більш привабливими як спосіб утримання депозитів.

Питання часу: чому варто діяти швидше?

Ключовий фактор для потенційних інвесторів у CDs — це прогнозований графік зниження ставок. Аналітики ринку розділяються щодо того, коли Федеральна резервна система почне знижувати ставки, з оцінками від початку 2024 року до середини року. Хоча ніхто не може з упевненістю передбачити, коли розпочнеться цикл зниження, одне залишається ясним: ставки такого рівня не з’являються часто.

Виклик у тому, що вищі APYs не обов’язково перетворюються у прибутки на фондовому ринку. Однак, що пропонують CDs — це стабільність і передбачуваність. На відміну від інвестицій у акції, CDs усувають тривогу щодо таймінгу ринку. Ваша віддача фіксована і гарантована, що робить їх особливо цінними під час періодів турбулентності на ринку, коли вартість портфеля значно коливається.

Оцінка відповідності CDs вашій фінансовій картині

Перед тим, як вкладати кошти у CD, важливо чесно оцінити свою ситуацію. За словами менеджерів портфелів у фінансових послугах, CDs найкраще працюють як частина диверсифікованої стратегії, а не як самостійна інвестиція. Вони виконують конкретну функцію: збереження капіталу з помірним доходом.

CDs ідеально підходять для трьох типів інвесторів. По-перше, для тих, хто наближається до пенсії і цінує безпеку понад зростання. По-друге, для тих, хто створює резервний фонд і потребує гарантованого доступу до капіталу у визначені терміни. По-третє, для власників портфелів, які шукають буфери волатильності під час ринкових спадів.

Основний недолік — обмежена ліквідність. Більшість CDs передбачають штрафи за дострокове зняття — іноді суттєві — якщо вам потрібно отримати доступ до коштів раніше за терміном. Якщо існує ймовірність, що вам знадобляться гроші раніше, ніж закінчиться термін, високоприбуткові ощадні рахунки або рахунки ринкових грошей можуть бути кращим вибором, хоча й із трохи нижчими ставками.

Пошук найкращих умов для CD

Ринок CD стає дедалі конкурентоспроможнішим. Цифрові банки та традиційні фінансові установи активно пропонують ставки понад 5% для різних термінів. Ваша стратегія має включати порівняння кількох факторів:

Тривалість терміну: коротші періоди (6-9 місяців) забезпечують швидший доступ до вашого капіталу та зароблених відсотків, що дозволяє потенційно реінвестувати за вищими ставками, якщо вони зростуть. Довші терміни (18-24 місяці) зазвичай пропонують трохи вищі APYs, але блокують ваші гроші на тривалий час.

Порівняння ставок: різниця у 0,2% APY може здатися незначною, але вона суттєво накопичується з часом. На інвестицію $10,000 протягом року різниця між 5,0% і 5,2% становить $20 — це не кардинально, але принцип важливий, коли ви проводите due diligence.

Структура штрафів: уважно читайте дрібний шрифт щодо штрафів за дострокове зняття. Вони можуть бути мінімальними або значними, іноді знищуючи місяці накопиченого відсотка.

Висновок щодо CDs як поточної інвестиції

Чи є CDs хорошою інвестицією прямо зараз? Для інвесторів, які цінують безпеку і прагнуть максимізувати доходи у категорії заощаджень, відповідь однозначно — так, але з обмеженнями. Поточне середовище є рідкісним злиттям високих відсоткових ставок і економічної невизначеності, що робить CDs особливо привабливими.

Однак ця можливість має свої обмеження. Коли Федеральна резервна система зрештою повернеться до зниження ставок, APYs знизяться пропорційно. Вікно для закріплення ставок понад 5% не залишиться відкритим назавжди. Ті, хто розглядає CDs, мають підходити до рішення з відповідною терміновістю, не панікуючи, але й не будучи байдужими.

Основна істина про CDs залишається незмінною: вони не створені для збагачення через агресивне зростання. Вони створені для збереження багатства з помірним приростом. У епоху економічної невизначеності та ринкової волатильності ця пропозиція ніколи не виглядала так привабливо.