Волл-стріт налаштована на помірний приріст на тлі ризикового настрою в понеділок

Інвестори прокинулися у змішаному, але обережно бичачому понеділку, оскільки ф’ючерси на американські акції сигналізують про незначне позитивне відкриття, оскільки ринки готуються до важливого тижня. Настрій відображає класичну енергію “позитивного понеділка”, коли глобальний апетит до ризику, здається, повертається, незважаючи на стійкі невизначеності на геополітичній арені.

Ф’ючерси на США малюють характерну картину

Нічна торгівля розповіла дещо суперечливу історію. У той час як ф’ючерси на S&P 500 знизилися на 48 пунктів, а ф’ючерси на Nasdaq 100 знизилися на 121.25 пунктів, ф’ючерси на Dow зафіксували втрати у 366 пунктів — що свідчить про те, що широкомасштабне ралі залишалося недосяжним, незважаючи на початковий настрій тижня. Однак це порівняно з закриттям у п’ятницю, яке створило набагато більш оптимістичний фон для наступного тижня.

У п’ятницю основні американські індекси закрилися у позитивній зоні. Індекс Dow піднявся на 104.05 пунктів (0.2%), щоб закритися на рівні 47,954.99, тоді як S&P 500 додав 13.28 пунктів (0.2%), досягнувши 6,870.40. Техно-орієнтований Nasdaq піднявся на 72.99 пунктів (0.3%), до 23,578.13, що свідчить про те, що інтерес до покупки наприкінці тижня поширився на всю ринкову глибину та ширину.

Рішення ФРС щодо процентної ставки висить у повітрі

Цього тижня ринкова динаміка майже напевно буде визначатися оголошенням монетарної політики Федеральної резервної системи, де очікується, що чиновники знизять ставку на 25 базисних пунктів у середу. Цей очікуваний крок уже почав змінювати очікування щодо зростання, інфляції та позиціонування портфеля, потенційно підтверджуючи позитивний настрій понеділка, який приймають інвестори у процесі розвитку тижня.

Світові ринки відображають змішану впевненість

Азійські акції продемонстрували роздільну динаміку вночі. Шанхайський Композитний індекс підскочив на 0.54% до 3,924.08, продовжуючи зростання на китайських ринках, тоді як Гонконгський індекс Hang Seng знизився на 1.23% до 25,765.36. Японські ринки залишалися стабільнішими, з Nikkei 225, що піднявся на 0.18% до 50,581.94, і ширшим Topix, що зріс на 0.65% до 3,384.31. Австралійський S&P/ASX 200 знизився на 0.12% до 8,624.40, через слабкість у гірничому секторі.

У Європі настрій став м’якшим із початком сесії. Французький CAC 40 знизився на 0.25%, тоді як британський FTSE 100 залишився майже без змін. Німецький DAX показав стійкість із зростанням на 0.21%, а швейцарський SMI піднявся на 0.40%, тоді як індекс Euro Stoxx 50 — проксі для настроїв великих компаній у зоні євро — знизився лише на 0.05%.

Сировинні ринки та безпечні активи у фокусі

Долар ослаб уночі, тоді як золото, торгуючись вище за $4,200 за унцію, сигналізувало про подальший попит на активи-укриття. Ринки нафти зросли, відображаючи як побоювання щодо виробництва, так і очікування економічного стимулювання від потенційних знижень ставки ФРС.

Наступний тиждень: аукціони казначейських облігацій та економічні дані

Крім рішення ФРС, інвестори зосередять свою увагу на вторинних аукціонах казначейських облігацій, запланованих на понеділок і вівторок. Аукціон 3-річних казначейських нот заплановано на 13:00 за східним часом, тоді як 3-місячні та 6-місячні казначейські біллі будуть виставлені на торги о 11:30 за східним часом. Ці події дадуть додаткові підказки щодо очікувань ринку фіксованого доходу на решту 2024 року і не тільки.

Позитивні цитати понеділка, що поширюються, свідчать про те, що незважаючи на слабкість ф’ючерсів уночі, базовий настрій перед цим важливим тижнем залишається конструктивним, а рішення ФРС виступає головним каталізатором, що формуватиме напрямок ринку у найближчі сесії.