OTC vs біржа：шифруванняВеликі інвестори真正的赚钱方式

Бачите, як великі інвестори в криптосвіті без проблем переказують десятки мільйонів доларів, а ціна при цьому залишається незмінною? Секрет у OTC-ринку.

Що таке OTC-торгівля

Простими словами, OTC (позабіржова торгівля) - це коли покупці та продавці обходять біржу, безпосередньо обговорюючи ціну та кількість через брокера, а потім здійснюючи розрахунок. Немає публічної книги обліку, немає книги замовлень, контрагенти визначають все шляхом переговорів.

Для порівняння з традиційним фінансовим ринком облігацій OTC, крипто OTC в основному використовується для:

• Великі інвестори (один раз кілька мільйонів доларів)
• Великі інвестори та інституційні інвестори
• Операції, які потребують захисту конфіденційності

OTC vs Біржа: в чому різниця?

Як заробити на OTC торгівлі

1. Модель маркет-мейкера

Ставтеся до себе як до постачальника ліквідності, одночасно розміщуючи ордери на купівлю та продаж, заробляючи на спреді. Великі інвестори можуть через OTC одним махом викупити ціле замовлення, а потім розподілити його на біржі для арбітражу.

2. Кросплатформний арбітраж

Ціна OTC vs Ціна на біржі часто не збігаються. Деякі монети занижені на OTC, розумні гроші купують на дні OTC, а потім продають на біржі. Ось чому ви часто бачите, як певна монета раптово злітає — Великі інвестори на OTC завершили накопичення, і починають піднімати ціну на біржі.

3. Хеджування та управління ризиками

Установи фіксують ціну та час великих угод через OTC, хеджуючи ризики волатильності за допомогою ф'ючерсів/опціонів. Звичайним роздрібним інвесторам це не під силу.

Ями OTC

⚠️ Ризик контрагента — якщо інша сторона втече або не виконуватиме зобов'язання, ваші гроші можуть бути втрачені.

⚠️ Без регулювання — Саме через приватні операції, чорні схеми також не рідкість.

⚠️ Ціни не прозорі — деякі OTC-брокери навмисно занижують або завищують ціни, отримуючи різницю.

⚠️ Регуляторна відповідність — Країни мають різні вимоги до OTC, які стосуються перевірки KYC/AML

Чому інституції віддають перевагу OTC

1. Великі інвестори не можуть виводити великі замовлення на біржу — 10 мільйонів доларів монет Bitcoin, потрапивши на біржу, відразу ж знижують ціну, в результаті чого відбувається збиток.
2. Потрібна конфіденційність — не хочу, щоб за мною стежили
3. Гнучкий графік — біржа працює 7*24 без вихідних, OTC може налаштувати спосіб та час розрахунків.
4. Безпека — зниження ризику через брокерів і стороннє зберігання (ескроу)

Уроки для роздрібних інвесторів

OTC ринок — це гра великих інвесторів, роздрібні трейдери зазвичай не можуть брати участь. Але через інструменти моніторингу на блокчейні (наприклад, Whale Alert), спостерігаючи за великими переказами, ви можете заздалегідь вловити рухи інститутів — ось де знаходиться справжнє джерело альфа.

Коли ви бачите, що певна монета раптово з'являється з великими OTC-транзакціями, ціна на біржі починає зростати, це і є так звана операція «розумних грошей». Навчитися розпізнавати цей сигнал корисніше, ніж будь-який технічний індикатор.