Чорний лебідь: непередбачувана катастрофа фінансового світу

Завжди дивувався людській наївності. Ми роками будуємо складні моделі прогнозування, а потім дивуємося, коли все летить у тартарари. Так, я кажу про "чорних лебедів" – ті рідкісні, але руйнівні події, які ніхто не бачить, поки вони не клюнуть тебе в гаманець.

Пам'ятаєте, як раніше європейці були впевнені, що лебеді тільки білі? Поки в 1697 році якийсь голландець не притягнув з Австралії чорного. Так і у фінансах – ми віримо тільки в те, що бачили раніше, поки реальність не б'є під дих.

Наш "геній" Насім Талеб це відмінно описав у своїй книзі. Чорний лебідь – це подія, яка:

• Хрін передбачиш – воно за межами звичайних очікувань
• Б'є як кувалда – наслідки глобальні
• Заднім числом всі такі розумні – "А я говорив!"

Ця теорія показує жорстоку правду життя: ми ніколи не будемо готові до всього, як би не намагалися. Ми як індики перед Днем Подяки – нас годують кожного дня, створюючи ілюзію безпеки, поки не приходить час ножа.

Подивіться на історію:

Пузир доткомів 2001 року. Усі вливали гроші в інтернет-компанії, думаючи, що це "нова економіка". Бум! Nasdaq впав на 78%. Тисячі безробітних айтішників. А потім усі розумники почали пояснювати, чому це було "очевидно".

Криза 2008-го? Той самий сценарій. Ніхто не бачив проблеми, навіть Грінспен, який потім дивувався "недивності" катастрофи. Безробіття злетіло, мільйони будинків відібрали, Lehman Brothers зник. І знову, заднім числом всі знали про проблеми субстандартних кредитів.

В крипті те ж саме! Terra впала, Celsius збанкрутував, FTX зник разом з мільярдами клієнтських грошей. Щоразу біткоїн падав на тисячі доларів за лічені дні.

Що робити? Не бути ідіотом:

• Диверсифікуй активи – не тільки криптою єдиною
• Розподіли ризики – не тримай все на одній біржі
• Використовуй крахи як можливість – купуй, коли всі в паніці
• Морально готуйся до найгіршого – воно точно станеться

Ефект "чорного лебедя" нікуди не зникне. Ми будемо продовжувати потрапляти в ці пастки, тому що наш мозок не пристосований для розуміння екстремальних подій. Просто пам'ятайте – те, що ви вважаєте неможливим, вже летить до вас на всіх парах.

І так, я не даю фінансових порад. Або даю? А яка різниця – коли прийде чорний лебідь, ніякі поради не допоможуть.