Виникнення нових стейблкоїнів: дослідження інноваційної сили ринку стейблкоїнів
Ринок криптовалют завжди славився високою волатильністю, але сегмент стейблкоїнів став відносно зрілим блакитним океаном. Наразі загальна ринкова капіталізація стейблкоїнів перевищує 200 мільярдів доларів, з яких централізовані стейблкоїни, такі як USDT та USDC, займають майже 90% ринкової частки. Однак розвиток децентралізованих стейблкоїнів ніколи не зупинявся, попит на них постійно зростає.
Нещодавно концепція стейблкоїнів з доходом привернула широку увагу. USDe, запущений Ethena, швидко став третім за капіталізацією стейблкоїном, досягнувши 5,9 мільярда доларів. Ethena також співпрацювала з BlackRock для запуску USDtb, який забезпечує стабільний дохід через фізичні активи, що ще більше вдосконалює їхній асортимент продуктів.
Надихнувшись успіхом Ethena, на ринку з'явилося більше проектів зі стейблкоїнами, що приносять дохід. У цій статті ми зосередимося на трьох нових проектах: Usual, Anzen та Resolv, розглянувши їх механізми прив'язки та джерела доходу.
Звичайний: стейблкоїн з прибутком RWA на потужному фоні
USD0, що випускається Usual, є стейблкоїном, що приносить дохід на основі короткострокових державних облігацій. Користувачі, які заморожують USD0, можуть отримати USD0++, а також $USUAL як додаткову винагороду. Проект має на меті повернути 90% вартості користувачам, порушуючи традиційну модель централізованих емітентів стейблкоїнів.
Команда Usual має помітний фон, включаючи колишніх членів французького парламенту та радників президента, що забезпечує проекту потужну перевагу в питаннях регулювання та підтримки з боку уряду.
В аспекті механізму проекту випуск токенів USUAL пов'язаний з TVL USD0, використовуючи інфляційну модель, але обсяги випуску будуть коригуватися в залежності від зростання доходів протоколу. Нещодавно ринкова капіталізація USD0 швидко зросла, перевищивши PyUSD, досягнувши 1,4 мільярда доларів, APY USD0++ досягає 50%.
Usual також уклав угоду з Ethena, приймаючи USDtb як заставу, і планує стати основним власником USDtb. Це співробітництво надасть користувачам Usual більше можливостей для отримання прибутку, одночасно збільшуючи TVL Ethena.
Anzen: Піонер токенізації кредитних активів
USDz, випущений Anzen, підтримує кілька ланцюгів постачання, а активи за його спиною складають портфель приватних кредитних активів. Завдяки співпраці з ліцензованим американським брокером Percent, Anzen в основному інвестує в американський ринок, підтримуючи різноманітність активів для розподілу ризиків.
Партнерська мережа Anzen є потужною і складається з таких фінансових гігантів, як BlackRock, JP Morgan та Goldman Sachs. Проект завершив фінансування на етапі seed у розмірі 4 мільйони доларів США та успішно залучив 3 мільйони доларів США через Fjord.
У дизайні токенів Anzen використовує модель ve, власники ANZ можуть отримати veANZ шляхом блокування, щоб брати участь у розподілі доходів від протоколу. Наразі загальна заблокована вартість Anzen досягла 94,72 мільйона доларів США, демонструючи сильний тренд зростання.
Resolv пропонує два основних продукти: USR та RLP. USR є стейблкоїном, який надмірно забезпечений ETH, тоді як RLP використовує надлишкові застави для надання додаткових можливостей доходу.
Resolv використовує нейтральну стратегію Delta для управління забезпеченням, з великим обсягом ETH, що застава на блокчейні, одночасно зберігаючи частину в якості гарантії для ф'ючерсів. Ця стратегія поєднує дохід від застави на блокчейні та доходи від фінансування, надаючи користувачам різноманітні доходи.
У розподілі доходів 70% використовується як базова винагорода для власників stUSR та RLP, 30% розподіляється як ризикова премія для RLP. Такий дизайн дозволяє RLP отримувати вищі прибутки, але також несе більші ризики, особливо коли ставка фінансування є негативною.
Нещодавно Resolv запустився в мережі Base та оголосив про акцію з балами, готуючи ґрунт для можливого випуску монет. Наразі TVL Resolv досягає 183 мільйонів доларів, а рівень застави становить 126%, стейблкоїн stUSR та RLP пропонують річні доходності 12.53% та 21.7% відповідно.
З появою цих інноваційних проектів ринок стейблкоїнів зазнає революції. Вони не лише надають користувачам більше можливостей для отримання доходу, але й сприяють розвитку всієї криптоекосистеми в більш зрілий і привабливий напрямок. Однак інвестори повинні бути обережними, беручи участь у цих нових проектах, і повністю розуміти їх ризики та потенційні доходи.
Ця сторінка може містити контент третіх осіб, який надається виключно в інформаційних цілях (не в якості запевнень/гарантій) і не повинен розглядатися як схвалення його поглядів компанією Gate, а також як фінансова або професійна консультація. Див. Застереження для отримання детальної інформації.
15 лайків
Нагородити
15
6
Поділіться
Прокоментувати
0/400
RugResistant
· 13год тому
гм... ще один стейблкоїн понці на підході. вже бачив цей шаблон раніше
Переглянути оригіналвідповісти на0
Hulin
· 22год тому
Йти нудно🐴 ручка
Переглянути оригіналвідповісти на0
GasOptimizer
· 08-05 07:38
Ця арбітражна можливість з різницею доходності майже 2,3% — хто це витримає?
Переглянути оригіналвідповісти на0
AirdropHarvester
· 08-05 07:28
стейблкоїн також може приносити прибуток бик бик
Переглянути оригіналвідповісти на0
FOMOSapien
· 08-05 07:18
Не можу сказати про шиткоїн, просто запитаю, чи насправді стейблкоїн безпечний?
Переглянути оригіналвідповісти на0
ZenZKPlayer
· 08-05 07:12
Шестий бог не на місці, вже не граю зі стейблкоїнами.
Дослідження нових стейблкоїнів з прибутком: інноваційні механізми та ринковий потенціал Usual, Anzen та Resolv
Виникнення нових стейблкоїнів: дослідження інноваційної сили ринку стейблкоїнів
Ринок криптовалют завжди славився високою волатильністю, але сегмент стейблкоїнів став відносно зрілим блакитним океаном. Наразі загальна ринкова капіталізація стейблкоїнів перевищує 200 мільярдів доларів, з яких централізовані стейблкоїни, такі як USDT та USDC, займають майже 90% ринкової частки. Однак розвиток децентралізованих стейблкоїнів ніколи не зупинявся, попит на них постійно зростає.
Нещодавно концепція стейблкоїнів з доходом привернула широку увагу. USDe, запущений Ethena, швидко став третім за капіталізацією стейблкоїном, досягнувши 5,9 мільярда доларів. Ethena також співпрацювала з BlackRock для запуску USDtb, який забезпечує стабільний дохід через фізичні активи, що ще більше вдосконалює їхній асортимент продуктів.
Надихнувшись успіхом Ethena, на ринку з'явилося більше проектів зі стейблкоїнами, що приносять дохід. У цій статті ми зосередимося на трьох нових проектах: Usual, Anzen та Resolv, розглянувши їх механізми прив'язки та джерела доходу.
Звичайний: стейблкоїн з прибутком RWA на потужному фоні
USD0, що випускається Usual, є стейблкоїном, що приносить дохід на основі короткострокових державних облігацій. Користувачі, які заморожують USD0, можуть отримати USD0++, а також $USUAL як додаткову винагороду. Проект має на меті повернути 90% вартості користувачам, порушуючи традиційну модель централізованих емітентів стейблкоїнів.
Команда Usual має помітний фон, включаючи колишніх членів французького парламенту та радників президента, що забезпечує проекту потужну перевагу в питаннях регулювання та підтримки з боку уряду.
В аспекті механізму проекту випуск токенів USUAL пов'язаний з TVL USD0, використовуючи інфляційну модель, але обсяги випуску будуть коригуватися в залежності від зростання доходів протоколу. Нещодавно ринкова капіталізація USD0 швидко зросла, перевищивши PyUSD, досягнувши 1,4 мільярда доларів, APY USD0++ досягає 50%.
Usual також уклав угоду з Ethena, приймаючи USDtb як заставу, і планує стати основним власником USDtb. Це співробітництво надасть користувачам Usual більше можливостей для отримання прибутку, одночасно збільшуючи TVL Ethena.
Anzen: Піонер токенізації кредитних активів
USDz, випущений Anzen, підтримує кілька ланцюгів постачання, а активи за його спиною складають портфель приватних кредитних активів. Завдяки співпраці з ліцензованим американським брокером Percent, Anzen в основному інвестує в американський ринок, підтримуючи різноманітність активів для розподілу ризиків.
Партнерська мережа Anzen є потужною і складається з таких фінансових гігантів, як BlackRock, JP Morgan та Goldman Sachs. Проект завершив фінансування на етапі seed у розмірі 4 мільйони доларів США та успішно залучив 3 мільйони доларів США через Fjord.
У дизайні токенів Anzen використовує модель ve, власники ANZ можуть отримати veANZ шляхом блокування, щоб брати участь у розподілі доходів від протоколу. Наразі загальна заблокована вартість Anzen досягла 94,72 мільйона доларів США, демонструючи сильний тренд зростання.
Resolv: Інноваційний застосунок нейтральної стратегії Delta
Resolv пропонує два основних продукти: USR та RLP. USR є стейблкоїном, який надмірно забезпечений ETH, тоді як RLP використовує надлишкові застави для надання додаткових можливостей доходу.
Resolv використовує нейтральну стратегію Delta для управління забезпеченням, з великим обсягом ETH, що застава на блокчейні, одночасно зберігаючи частину в якості гарантії для ф'ючерсів. Ця стратегія поєднує дохід від застави на блокчейні та доходи від фінансування, надаючи користувачам різноманітні доходи.
У розподілі доходів 70% використовується як базова винагорода для власників stUSR та RLP, 30% розподіляється як ризикова премія для RLP. Такий дизайн дозволяє RLP отримувати вищі прибутки, але також несе більші ризики, особливо коли ставка фінансування є негативною.
Нещодавно Resolv запустився в мережі Base та оголосив про акцію з балами, готуючи ґрунт для можливого випуску монет. Наразі TVL Resolv досягає 183 мільйонів доларів, а рівень застави становить 126%, стейблкоїн stUSR та RLP пропонують річні доходності 12.53% та 21.7% відповідно.
З появою цих інноваційних проектів ринок стейблкоїнів зазнає революції. Вони не лише надають користувачам більше можливостей для отримання доходу, але й сприяють розвитку всієї криптоекосистеми в більш зрілий і привабливий напрямок. Однак інвестори повинні бути обережними, беручи участь у цих нових проектах, і повністю розуміти їх ризики та потенційні доходи.