Ще одна стратегія виграшу на ринку Meme, полягає в збільшенні прибутку для пасивних постачальників ліквідності.

Автор: @jackmelnick_, Голова Децентралізованих фінансів Berachain

Компіляція: Фелікс, PANews

8 місяців тому я написав пост про витрати на LP, тоді він не викликав багато підписатися, але вчора кількість переглядів збільшилася втричі, тому цей пост використовує найновіший приклад для повторної перевірки цього методу.

Умова: щоб цей метод працював краще, вам потрібно якнайшвидше розмістити memecoin і визнати, що певна мемкойн має певні переваги в середньостроковій перспективі, і об'єм у ньому великий. У цьому прикладі використовується BUCK Токен.

Як було зазначено в попередньому пості, вам потрібно встановити діапазон v3, нижня межа якого трохи нижча за поточну ціну токена (зазвичай близько 25%), а верхня межа трохи вища (у цьому прикладі обрано приблизно 100 BUCK/SOL або приблизно 2,5 долара США/BUCK). Таке налаштування дозволяє максимально зменшити кількість SOL, яку вам потрібно буде внести до LP, і поступово, зі зростанням ціни, DCA (постійний поступ) дозволить вам поступово переходити з memecoin на SOL.

Давайте розмовляти про Непостійні втрати (IL): цитуючи @AbishekFi тут:

IL - це інструмент, а не збиток*......** Вимірювання доходу LP є гарячою темою, але насправді це залежить від ваших уподобань як LP. Ви хочете активи A чи активи B*? Або ви готові, щоб ваша позиція була вищою?*

Єдиний спосіб, як це може статися, це коли один або обидва активи в Токені вам зростуть, що призведе до Непостійних втрат. Проте, якщо ви проводите LP з двох активів, які вам не принципові, ви просто створюєте у блокчейні DCA, яке одночасно створює витрати.

Як вже зазначив @shawmakesmagic, це може бути дуже цінним інструментом для розробників Токен, особливо для штучного інтелекту з постійними витратами. Надання Ліквідності в межах v3 для пари Токен дозволяє розробникам використовувати витрати для заробітку/оплати витрат та одночасно брати участь у пампінгу Токен. Це безпосередньо впливає на вартість у довгостроковому плані (залежно від того, як налаштовано діапазон).

Для того щоб довести, що цей метод є ефективним, розглянемо простий приклад BUCK, автор розділив його на початковий капітал, Непостійні втрати, витрати та Рентабельність інвестицій.

Вчора було створено BUCK/SOL LP, що надає 17 SOL і 892,000 BUCK. Причиною цього є широка привабливість руху Gamestop, швидкість обертання Токен, висока волатильність та об'єм.

Встановіть діапазон від верхньої межі 100 BUCK/SOL (близько 2,5 доларів США) до нижньої межі 8 500 BUCK/SOL (0,029 доларів США), що на 20% нижче за ринкову ціну близько 6900 BUCK/SOL, щоб забезпечити, що Токен не вийде за межі, якщо BUCK різко впаде.

Це означає загальну вартість приблизно 4000 доларів США у SOL та 30000 доларів США у BUCK (пов'язано з подальшими розрахунками Непостійні втрати).

Через 10 годин після вилучення LP вона згенерувала:

• 29.3 SOL і 156,000 BUCK (вартість)
• 25,1 SOL і 841 456 BUCK (LP)

3.4 тисячі доларів США, вкладені на 10 годин, призвели до витрат у розмірі 1.25 тисячі доларів США, що приблизно дорівнює 88% витрат на день. Це абсолютно неймовірна цифра, навіть без складних відсотків, APY досягає 32,120%.

У цьому випадку Непостійні втрати призвели до втрати приблизно 50,000 BUCK Токенів, які були замінені іншими 8 SOL, з погляду Непостійні втрати це мізерно.

Для того, щоб уточнити:

• Загальна кількість (депозит) = 17 SOL та 892,000 BUCK
• Вилучено (загалом) = 54.4 SOL і 997,000 BUCK
• Загальний прибуток LP = 37.4 SOL та 105,000 BUCK

Очевидно, що Непостійні втрати, які створює пул, значно компенсуються витратами, які створює об'єм. Це було оптимізовано в Токен парах для збереження ціни приблизно на одному рівні з високим об'ємом.

Що є ще більш безглуздим, це можна подальшо вдосконалити:

• Підвищення рівня комісій за LP з 1% до 2%, оскільки Ліквідність більша, об'єм більший
• Затяжка верхньої межі початкового діапазону для подальшої концентрації Ліквідність, якщо ціна памп, то з часом перебалансувати діапазон
• Якщо ви хочете уникнути падіння після Токенпамп (без зворотного обміну), ви можете збільшити свій LP та перебалансувати діапазон нижньої межі, щоб знову досягти 20% поточної мінімальної ціни, тим самим отримавши прибуток від SOL, який ви вже DCA.

На ринку MEME попит на волатильність угод дуже високий, чутливість до цін дуже низька, тому позиціювати себе як пасивного LP є відмінною стратегією для максимізації прибутку. Особливо це стосується Токен-пар з тривалим строком утримання та великим об'ємом угод, а також урахування невизначеності користувачів щодо утримання SOL або MEME.

Пов'язане читання: Глибоке вивчення двох механізмів DEX: як вирішити ризики прибутку для LP?