مقدمة

يستخدم المتداولون استراتيجيات تداول مختلفة استنادًا إلى تفضيلاتهم. إحدى النهج الشهيرة هي استخدام فترات زمنية محددة كأساس لتطوير استراتيجيات التداول. في سوق التداول، تنطوي الاستثمارات المحافظة على الاحتفاظ بالأصول لفترة مُمتدة وتراكم الثروة تدريجيًا. من ناحية أخرى، يختار بعض المتداولين الاستثمارات القصيرة الأجل من خلال التداول اليومي لتحقيق أرباح سريعة. نهج التداول الشائع الآخر هو التداول المتأرجح، الذي يهدف إلى تأمين الأرباح بطريقة ثابتة وتدريجية.

التداول المتأرجح هو واحد من أكثر أساليب التداول انتشارا في مختلف الأسواق المالية، بما في ذلك الفوركس، والأسهم، والعملات الرقمية. يتضمن في المقام الأول التداول على المدى القصير والمتوسط، مستفيدا من تقلبات الأسعار من خلال التحليل الفني لالتقاط الأرباح من الفروقات في الأسعار.

ما هو التداول المتأرجح؟

التداول المتأرجح هو استراتيجية مضاربة قصيرة إلى متوسطة الأجل، حيث يحتفظ المستثمرون بمراكز في العملات الرقمية أو الأصول الأخرى لفترة تتراوح عادة من عدة أيام إلى عدة أشهر. يهدفون إلى تحقيق أرباح من الفروقات الناتجة عن التقلبات في الأسعار. ونظرًا لاتجاهات السوق، يكون فترة التداول المتأرجح عادةً أكثر مرونة.

يراقب المتداولون المتأرجحون عن كثب اتجاهات السوق وتحركات الأسعار. من خلال تحليل ودراسة سعر هدف الاستثمار ، يقوم المتداولون المتأرجحون بتقييم الاتجاه العام للسوق لتحديد التوقيت الأمثل لشراء أو بيع الأصول لتحقيق أقصى قدر من الأرباح. إذا تنبأت بشكل صحيح بحركة وتوقيت الدخول ، يمكنك الاستفادة من الاستثمار ، وهذا هو السبب في أن التحليل الفني يلعب دورا مهما في التداول المتأرجح. يمكن للمستثمرين الجمع بين المؤشرات والنماذج المختلفة لاتخاذ قرارات تداول مستنيرة تحقق أعلى الأرباح المحتملة.

ثلاثة استراتيجيات تداول شائعة وأربعة أنواع من اتجاهات السوق

تم تصميم استراتيجيات تداول مختلفة بناء على متطلبات وتفضيلات المستثمرين. أدناه ، سنناقش استراتيجيات التداول الثلاث الأكثر شيوعا ، مصنفة وفقا لمدة الاستثمار. يختلف نهج إدارة الأصول أيضا عبر الفوركس وأسواق الأسهم والعملات المشفرة الفورية. يختار المستثمرون عادة الاحتفاظ بأصل عندما يكونون متفائلين بشأن السوق. إذا لم يتعافى السعر كما هو متوقع ، فقد يخرجون من السوق ويقبلون الخسائر خلال الفترة الزمنية المحددة مسبقا. عادة لا يتم تضمين العقود الآجلة الدائمة في هذا النوع حيث يتم فرض معدلات تمويلها ثلاث مرات يوميا ، مما يجعل من غير المرجح الاحتفاظ بها لأكثر من عام قبل البيع. من ناحية أخرى ، يركز التداول اليومي والتداول المتأرجح على استغلال تقلبات الأسعار لتحقيق الربح. بغض النظر عما إذا كان السوق يرتفع أو ينخفض ، يهدف المتداولون إلى الاستفادة من تغيرات الأسعار التي تم إنشاؤها.

التداول المتأرجح، التداول اليومي والاحتفاظ بالشراء

التداول المتأرجح

فترة التداول المتأرجح تتراوح من عدة أيام إلى عدة أشهر. ببساطة، يتضمن الربح من تقلبات اتجاه الأسعار. لذلك، فإن تطبيق التحليل الفني وإدارة المخاطر أمر حاسم. يمكن تنفيذ الصفقات بمبالغ صغيرة بشكل منتظم، مما يؤدي إلى تراكم الأموال تدريجياً.

التداول اليومي

مميز بإيقاع تداول سريع، يهدف التداول اليومي إلى تحقيق أرباح قصيرة الأجل من خلال إتمام أوامر الشراء والبيع خلال ساعات قليلة، عادة مركزة خلال يوم واحد، وأحيانًا قصيرة جدًا كبضع دقائق. إنها استراتيجية تداول قصيرة الأجل ومضاربية تتضمن اتخاذ أرباح سريعة وإجراءات وقف الخسارة، مما يتطلب مراقبة سوقية مستمرة أثناء عملية التداول. يمكن تنفيذ صفقات متعددة في يوم واحد وتكلفة المعاملات عالية.

شراء واحتفظ

تتضمن هذه الاستراتيجية تراكم الثروة تدريجيًا مع مرور الوقت من خلال الاحتفاظ بالأصول لفترة زمنية ممتدة، تمتد عادة على عدة سنوات، دون البيع. هذا هو نهج الاستثمار على المدى الطويل الذي يُلاحَظ فيه غالبًا خلال شروط السوق الصاعدة وفترات الازدهار الاقتصادي.

كسر، تجميع، عكس الاتجاه واسترداد

الكسر

خلال فترة الاندفاع، عندما يخترق سعر السوق مرحلة التوحيد، سواء عن طريق الكسر فوق خط مقاومة أو أسفل خط دعم، ينتقل من مرحلة التوحيد الجانبية إلى مرحلة الاتجاه، مما يقدم فرصا للربح. في الاتجاه، يمكن أن يكون دخول المراكز الطويلة فوق مستوى الاندفاع أو المراكز القصيرة أدناه مستوى الانهيار ثم الخروج عند مستوى وقف الخسارة مفيدا.

توحيد

عندما يتعرض السعر لتقلبات صغيرة على مدى فترة معينة دون اتجاه صاعد أو هابط واضح، فمن الصعب في كثير من الأحيان توقع حركات الأسعار المستقبلية. خلال فترة التوحيد، يتذبذب السعر بين خطوط الدعم والمقاومة. في مثل هذه الحالات، يمكن استخدام التداول المتأرجح عن طريق الذهاب إلى الطويل عند مستوى الدعم والقصير عند مستوى المقاومة، بهدف تحقيق ربح داخل نطاق تقلب السعر.

عكس

يحدث انعكاس عندما يتغير اتجاه السعر من اتجاه هابط إلى اتجاه صاعد أو من اتجاه صاعد إلى اتجاه هابط. يُوصى بتأكيد انعكاس الاتجاه قبل بدء التداولات. في رسوم بيانية الشموع، عندما تكون الظل العلوي والظل السفلي بنفس الطول، فإن ذلك يشير إلى ضعف الاتجاه الهابط أو الصاعد السابق، مما يدل على احتمالية حدوث انعكاس. يمكن للمستخدمين وضع الطلبات في هذه النقطة.

استراحة

إذا لم يظهر السعر اتجاها واضحا ولكن حركة جانبية بعد الانعكاس ، فيمكنك وضع مركز بيع عند مستوى التصحيح قبل الاتجاه الصعودي السابق. إذا وصل السعر إلى مستوى التصحيح السابق ، وصعد ، وانعكس ، وانخفض إلى ما دون خط الدعم ، فقد يمثل فرصة ربح لأولئك الذين وضعوا صفقات بيع بسعر مستوى التصحيح. ومع ذلك ، من المهم ملاحظة أن هناك أيضا احتمال ألا يخترق السعر ما دون خط الدعم بعد الوصول إلى مستوى التصحيح. نظرا لأن نهج التداول هذا يعتمد على التنبؤ بتحركات الأسعار ، فإنه ينطوي على مخاطر أعلى ويجب مراعاته بعناية قبل استخدامه.

بواسطة Gate.io

كيف يعمل التداول المتأرجح

يستخدم تجار التأرجح التحليل الفني لتحليل حركات الأسعار والزخم لتطوير استراتيجيات التداول الخاصة بهم. عادةً ما يركزون على التداول في الأسواق الرئيسية ذات حجم تداول كبير، حيث يولد الحجم الأعلى زخمًا وتقلبات سعرية كبيرة. وعلى الجانب الآخر، إذا كانت السيولة غير كافية وحجم التداول غير كافٍ، فإن السوق ستشهد تقلبات سعرية ضئيلة، مما يجعل من الصعب تحقيق أرباح بشكل فعال.

هناك اعتقاد بأن أفضل طريقة للاستثمار هي تخصيص 2-5٪ من إجمالي الأموال في حساب التداول لكل أصل استثماري. عند إدارة محفظة من الصفقات المتأرجحة المتعددة ، يجب أن تتوافق النسبة المئوية لإجمالي الأموال المخصصة مع تحمل الفرد للمخاطر. يتمثل أحد الجوانب الرئيسية لتنفيذ الصفقات المتأرجحة في تقليل الخسائر مع التقاط اتجاهات السوق. يمكن تحقيق ذلك من خلال استخدام نسبة المخاطرة إلى المكافأة 1: 3 ، حيث تتم موازنة وحدة واحدة من المخاطر مقابل ثلاث وحدات من العائد المحتمل. يساعد هذا النهج في تحديد مستويات جني الأرباح ووقف الخسارة.

مخاطر التداول المتأرجح

إدارة المخاطر الفعالة مهمة جدًا في التداول المتأرجح. إنها تنطوي ليس فقط على اختيار أهداف استثمارية ذات سيولة جيدة، مع التركيز عادةً على الأسواق الكبيرة، ولكن أيضًا على تخصيص الأموال لأهداف استثمارية مختلفة لتنويع المخاطر. على سبيل المثال، أثناء الاستثمار في البيتكوين، يمكنك أيضًا تخصيص الأموال للعملات البديلة ذات سيولة عالية وحركات سعرية فريدة لا تعتمد فقط على اتجاه السوق العام.

في الأدوات المالية التقليدية مثل الفوركس والأسهم ، يواجه المتداولون المتأرجحون مخاطر الفجوة الشائعة. أثناء إغلاق السوق ، قد تحدث عوامل (مثل الأخبار أو الأحداث المهمة) التي يمكن أن تؤثر على أسعار السوق. يمكن أن يتسبب ذلك في ارتفاع سعر الأوراق المالية أو انخفاضه ، مما سينعكس في أسعار الافتتاح عند إعادة فتح السوق ، سواء بين عشية وضحاها أو خلال عطلة نهاية الأسبوع. كلما طالت مدة إغلاق السوق ، زادت المخاطر المرتبطة به. قد يفوت المتداولون المتأرجحون فرص الربح حيث قد يتغير اتجاه السوق عند إغلاق السوق. هذا يختلف عن سوق العملات المشفرة ، الذي يعمل 24/7. لذلك ، لا يحتاج المتداولون إلى القلق بشأن مخاطر الفجوة.

التداول المتأرجح والتحليل الفني

يُعتبر التداول المتأرجح استراتيجية مضاربة حيث يهدف المستثمرون إلى تحقيق ربح من فروق أسعار الأصول استنادًا إلى توقعات حركات الأسعار. لتقديم تقييم دقيق لظروف السوق وتحديد نقاط الدخول والخروج الأمثل، فإن الإلمام بتحليل الرسوم البيانية والبيانات أمر أساسي. من خلال تطبيق التحليل الإحصائي والنماذج لتحديد أنماط السوق، يمكن للمستثمرين تحقيق أرباح من التداول المتأرجح.

استخدام EMA لتحديد التقاطعات الصاعدة والهابطة

يمكن لخطوط الدعم والمقاومة في الشموع اليابانية مساعدة المستثمرين في تحديد نقاط الدخول والخروج المواتية. يمكن للمستثمرين استخدام المتوسطات المتحركة الأسية (EMAs) لتتبع اتجاهات الأسعار، وتحديد النطاقات السفلية والعليا، وتحديد خطوط الدعم والمقاومة.

من خلال تقييم تقاطعات الأسعار للمتوسط المتحرك البسيط 10 يومًا (EMA10)، والمتوسط المتحرك البسيط 20 يومًا (EMA20)، والمتوسط المتحرك البسيط 60 يومًا (EMA60)، يمكنك تحديد ما إذا كانت الأسعار تتجه صعودًا أو هبوطًا. عندما تتجاوز الأسعار أو تعبر هذه المتوسطات المتحركة، يمكن اعتبارها إشارة صاعدة، مشيرة إلى احتمال وجود اتجاه صعودي. وعلى العكس، إذا انخفض سعر السهم دون هذه المتوسطات المتحركة، يشير ذلك إلى اتجاه هابط، وفي مثل هذه الحالات، إذا كنت تحتفظ بمراكز طويلة مسبقًا، فمن الأفضل أن تغلق مراكزك وتفكر في اتخاذ مراكز قصيرة.

اعادة فيبوناتشي هي أداة مساعدة أخرى يمكن أن تحدد مستويات الدعم والمقاومة المحتملة، فضلا عن نقاط ارتداد الأسعار المحتملة، وفقًا للنسبة الذهبية بين خط الدعم الأدنى وخط المقاومة الأعلى.

أمثلة على التداول المتأرجح

Gate.io

عندما يدخل سعر السوق في اتجاه هابط لمدة 1-3 فترات، فإن ذلك يشير إلى إشارة هبوطية. في هذه النقطة، يمكن تطبيق نظرية إليوت الموجية. النظرية هي نهج تحليل فني يشير إلى أن حركة سعر الأمان تتبع في الغالب نمطًا متقطعًا من الارتفاعات والانخفاضات، تشبه أنماط الموجات مع صعود وهبوط متناوبين، بدلاً من التقلبات الحادة والكبيرة. تعتبر هذه النظرية مفيدة لتوقع اتجاهات السوق حيث يميل الاتجاه العام إلى التطور في نفس الاتجاه. علاوة على ذلك، يمكن استخدام نظرية فيبوناتشي كأداة مساعدة لتحديد النقاط الرئيسية في حركة السعر.

لتنفيذ استراتيجية التداول المتأرجح بناء على هذه المبادئ ، يمكنك وضع أوامر مركز قصير عند أدنى نقطة في الفترة الثالثة (عند 22,314 دولارا) حتى الوصول إلى أدنى نقطة في الفترة الخامسة (عند 19,611 دولارا) ، ووضع أوامر مركز شراء في نهاية الفترة الخامسة وانتظر موجة ارتداد صعودية وفقا لنظرية موجات إليوت. يمكنك تحقيق ربح قدره 2,703 دولار (22,314 دولار - 19,611 دولار) من المراكز القصيرة الموضوعة في الفترة الثالثة، وربح قدره 8,108 دولار (27,719 دولار - 19,611 دولار) من المركز الطويل الذي تم وضعه في الفترة الخامسة عندما يصل السعر إلى 27,719 دولار قبل الدخول في التوحيد. تمت هذه التجارة على مدار أسبوعين تقريبا ، من 3 مارس إلى 17 مارس 2023 ، بناء على حركة سعر الأوراق المالية ، مما يمثل استراتيجية تداول متأرجحة.

التداول اليومي مقابل التداول المتأرجح

بالمقارنة مع طبيعة التداول بالشراء والاحتفاظ، يحمل كل من التداول اليومي والتداول المتأرجح مخاطر أعلى للخسائر، وتكون تكاليف التداول أيضًا أعلى مقارنة بالاحتفاظ على المدى الطويل. علاوة على ذلك، على الرغم من أن التداول اليومي والتداول المتأرجح يشتركان في طبيعة التداول المماثلة، إلا أن المتطلبات الأساسية لكل استراتيجية تداول تختلف. يتطلب التداول اليومي مراقبة السوق المكرسة طوال اليوم، بينما يتطلب التداول المتأرجح رأسمال كافٍ لتراكم الأرباح. يعتمد التوازن بين الوقت والمال على تفضيلات التداول للمستثمرين.

يتمتع المتداولون بالتداول المتأرجح بمزيد من المرونة في إدارة الوقت، دون الحاجة إلى مراقبة السوق باستمرار

بينما يشترك التداول المتأرجح والتداول اليومي في بعض الشبهات فيما يتعلق بالربح من تقلبات السوق، إلا أن الفارق الرئيسي بينهما يكمن في تكرار الصفقات. يركز التداول المتأرجح على المواقف القصيرة إلى المتوسطة التي تستمر من عدة أيام إلى عدة أشهر، بينما يتضمن التداول اليومي فتح وإغلاق المواقف خلال نفس اليوم وبالتالي لديه أعلى تردد تداول. لذلك، يمكن اعتبار التداول اليومي وظيفة بدوام كامل تتطلب تكريس اليوم بأكمله لمراقبة اتجاهات السوق وضبط استراتيجيات التداول وفقًا لذلك.

التداول المتأرجح يتطلب مزيدًا من الأموال

نظرًا لاختلاف مدد الزمن، يواجه التداول المتأرجح وتداول اليوم درجات متفاوتة من التقلبات في أسعار الأوراق المالية، مما يتطلب استراتيجيات استثمار مختلفة. يستغرق التداول المتأرجح إطارًا زمنيًا أطول، مما يسمح بإجراء عدة صفقات ضمن اتجاه قد يستمر عدة أيام من دون إغلاق المراكز. من ناحية أخرى، ينطوي تداول اليوم على فتح وإغلاق المراكز خلال نفس اليوم. من أجل تجنب التصفية القسرية بسبب الهامش غير الكافي، يتطلب التداول المتأرجح عادةً مزيدًا من الأموال من تداول اليوم.

استنتاج

هدف تجار التأرجح هو التعرف على حركات الأسعار المحتملة في السوق والاستفادة من التأرجحات أو الاتجاهات. بينما قد لا تؤدي عوائد الاتجاهات القصيرة إلى المتوسطة إلى أرباح كبيرة، إلا أن تراكم هذه الأرباح مع مرور الوقت يمكن أن يولد عوائد سنوية كبيرة.

إذا كنت لا ترغب في قضاء قدر كبير من الوقت جالسا أمام جهاز كمبيوتر يراقب اتجاهات السوق ، فيمكنك اختيار استراتيجية التداول المتأرجح الأكثر مرونة فيما يتعلق بوقت التشغيل ، وودية إلى حد ما لأولئك الذين لديهم وقت محدود. يمكن تعديل مدة استثمارك بمرونة بناء على اتجاهات السوق المختلفة. طالما أن هناك هامش صيانة كاف في مراكزك ، فقد تكسب أرباحا مع تأرجح السوق بمرور الوقت. لذلك ، يعتبر الكثير من الناس أن التداول المتأرجح أكثر ملاءمة للمستثمرين المبتدئين للبدء. ومع ذلك ، مع تغير ظروف السوق باستمرار ، حتى مديري الصناديق ذوي الخبرة لا يمكنهم التنبؤ بشكل صحيح بالحركة المستقبلية لأسعار الأوراق المالية ، ناهيك عن المبتدئين ذوي الخبرة التجارية المحدودة. يمكن أن تؤدي التنبؤات غير الصحيحة للسوق إلى خسائر كبيرة.

يكمن جوهر التداول المتأرجح في التقاط اتجاهات السوق عن طريق دخول السوق كلما كان هناك تقلب كبير في الأسعار. كلما زاد التذبذب ، زادت العوائد المحتملة. في هذه المرحلة ، يمكن تطبيق التحليل الفني للتنبؤ بحركة السعر المستقبلية ، وتحديد وقت الدخول والخروج من السوق ، وتحديد النقاط الحاسمة للتداول. يمكن استخدام أدوات التحليل الفني المختلفة لتحديد أي من اتجاهات السوق الأساسية الأربعة التي من المحتمل أن تظهرها أداة التداول ، مما يشكل الأساس لوضع استراتيجيات التداول. على الرغم من أن التداول المتأرجح لا يحتاج إلى مراقبة السوق بشكل مستمر مثل التداول اليومي ، إلا أنه لا يزال يتطلب القدرة على قراءة الرسوم البيانية وتحليل البيانات لتطبيق التحليل الفني بشكل فعال. توفر دراسة أنشطة التداول السابقة وأنماط الأسعار نظرة ثاقبة لتحركات الأسعار المستقبلية ، مما يمكن المتداولين من اغتنام فرص التداول الدقيقة.

أخيرًا، على الرغم من أن التداول المتأرجح في أسواق العملات الرقمية يزيل مخاطر الفجوة المرتبطة بالأدوات المالية التقليدية، إلا أن مخاطر السوق الناتجة عن التقلبات السريعة والمتقلبة في الأسعار أعلى حتى من أسواق الأسهم، حيث يؤدي نسبة معينة من الانخفاض إلى تفعيل الحد الأدنى. لذلك، يحتاج المستثمرون إلى ممارسة الحذر وقد ينظرون في تنفيذ استراتيجيات إدارة المخاطر مثل استخدام نسبة المخاطرة مقابل المكافأة بمقدار 1:3 أو تحديد مستويات وقف الخسارة المحددة بناءً على رأس المال الأولي الخاص بهم. بهذه الطريقة، يمكن للمستثمرين مراقبة السوق بدقة أكبر والاستمتاع بعوائد بطيئة ولكن ثابتة مع مرور الوقت.