Apa itu PENDLE?

Pendle adalah protokol keuangan terdesentralisasi (DeFi) yang dibangun di atas blockchain Ethereum yang bertujuan untuk memberikan pengguna platform yang sederhana dan intuitif untuk perdagangan, pertanian hasil, dan penyediaan likuiditas aset hasil yang ditokenisasi. Dengan kata lain, itu memungkinkan pengguna untuk mendapatkan bunga atas aset kripto mereka dengan berpartisipasi dalam pertanian hasil, di mana mereka meminjamkan aset mereka ke kolam likuiditas sebagai imbalan atas hadiah. Protokol ini unik karena memungkinkan pengguna untuk memperdagangkan dan menentukan harga hasil yang ditokenisasi ini, menjadikannya lebih mudah diakses dan transparan bagi pasar lebih luas. Token asli dari protokol Pendle disebut PENDLE, dan digunakan untuk tata kelola dan staking dalam platform.

Sejarah Pendle (PENDLE)

Pendle diluncurkan pada bulan Juli 2021 oleh tim pengembang yang dipimpin oleh Tong dan Josh, yang sebelumnya telah bekerja pada beberapa proyek blockchain lainnya. Ide untuk Pendle berasal dari pengalaman mereka menggunakan protokol DeFi lain dan melihat kurangnya opsi untuk perdagangan dan penetapan harga aset yield yang diterapkan. Mereka melihat peluang untuk membuat platform yang lebih ramah pengguna yang akan memungkinkan siapa pun untuk berpartisipasi dalam pertanian yield dan penyediaan likuiditas.

Pada bulan September 2021, Pendle mengumpulkan $3.5 juta dalam putaran pendanaan yang dipimpin oleh Mechanism Capital dan dengan partisipasi dari perusahaan modal ventura terkemuka lainnya. Dana tersebut digunakan untuk mengembangkan protokol lebih lanjut dan memperluas basis pengguna. Ini diikuti oleh peluncuran Pendle V2 pada bulan Oktober 2021, yang memperkenalkan beberapa fitur baru seperti kolam multi-agunan dan antarmuka pengguna yang ditingkatkan.

Sejak diluncurkan, Pendle terus berkembang dalam popularitas, dengan total nilai terkunci (TVL) lebih dari $200 juta per Mei 2023. Platform ini juga telah membentuk kemitraan dengan beberapa protokol DeFi terkemuka lainnya, seperti Aave dan Curve, untuk memperluas jangkauannya dan menawarkan pengguna lebih banyak opsi untuk pertanian hasil dan penyediaan likuiditas.

Mengintip ke masa depan, Pendle berencana untuk terus mengembangkan fitur-fitur baru dan kemitraan untuk membuat DeFi lebih mudah diakses dan ramah pengguna. Mereka juga telah menyatakan komitmennya terhadap keamanan dan transparansi, melakukan audit secara berkala dan memberikan pengguna informasi terperinci tentang risiko dan imbalan penggunaan platform mereka.

Bagaimana cara kerja Pendle?

Pendle bekerja dengan memungkinkan pengguna untuk melakukan perdagangan dan mendapatkan hasil dari aset hasil yang ditokenisasi, yang dibuat dengan mendepositkan cryptocurrency ke dalam kolam likuiditas. Hasil yang ditokenisasi ini kemudian dapat diperdagangkan dan dipatok harganya di platform, menciptakan pasar yang lebih transparan dan mudah diakses untuk pertanian hasil. Pengguna juga dapat mendapatkan imbalan tambahan dengan melakukan staking token PENDLE mereka di platform.

Proses yield farming di Pendle melibatkan penyetoran cryptocurrency ke dalam kolam likuiditas dan menerima token sebagai imbalan, yang mewakili sebagian dari hasil kolam tersebut. Token-token ini kemudian dapat digunakan untuk perdagangan dan penetapan harga aset yield yang mendasarinya, atau mereka dapat digunakan untuk menebus aset yang mendasarinya itu sendiri. Pengguna dapat mendapatkan imbalan dengan menyimpan token-token ini atau dengan menyediakan likuiditas ke dalam kolam.

Untuk memastikan keamanan dan transparansi platform, Pendle menggunakan kontrak pintar untuk mengotomatisasi proses yield farming dan penyediaan likuiditas. Kontrak-kontrak ini secara teratur diaudit untuk memastikan bahwa mereka berfungsi sebagaimana yang dimaksud dan dana pengguna aman. Selain itu, token PENDLE digunakan untuk tata kelola, memungkinkan pengguna untuk memberikan suara pada proposal dan perubahan pada platform.

Perdagangan

Fitur perdagangan Pendle memungkinkan pengguna untuk memperdagangkan aset hasil yang ditokenisasi di platform, menciptakan pasar yang lebih transparan dan mudah diakses untuk pertanian hasil. Pengguna dapat membeli dan menjual hasil yang ditokenisasi ini menggunakan berbagai cryptocurrency, seperti Ethereum dan USDC. Platform ini juga menawarkan beberapa pasangan perdagangan, termasuk PENDLE/ETH, PENDLE/USDC, dan PENDLE/DAI.

Untuk memfasilitasi perdagangan, Pendle menggunakan model automated market maker (AMM), yang menggunakan formula matematika untuk menentukan harga hasil tokenisasi berdasarkan pasokan dan permintaan di kolam likuiditas. Ini berarti bahwa pengguna dapat menukar hasil tokenisasi kapan saja, tanpa perlu bursa terpusat atau buku pesanan. Selain itu, platform ini mengenakan biaya perdagangan rendah sebesar 0,3%, yang didistribusikan ke penyedia likuiditas sebagai imbalan atas partisipasi mereka.

Antarmuka pengguna

Antarmuka pengguna Pendle dirancang agar intuitif dan ramah pengguna, sehingga memudahkan pengguna untuk berpartisipasi dalam pertanian hasil, penyediaan likuiditas, perdagangan, dan staking. Antarmuka platform dapat diakses melalui peramban web, dan pengguna dapat menghubungkan dompet mereka ke platform untuk mengelola aset kripto dan transaksi mereka.

Antarmuka ini dirancang untuk memberikan pengguna semua informasi yang mereka butuhkan untuk membuat keputusan yang terinformasi tentang investasi mereka, termasuk informasi harga real-time, data historis, dan metrik risiko. Selain itu, platform ini menyediakan panduan-panduan terperinci dan tutorial untuk membantu pengguna menjelajahi platform dan memahami risiko dan imbalan dari yield farming dan penyediaan likuiditas. Antarmuka pengguna terus diperbarui dan ditingkatkan untuk memberikan pengalaman terbaik mungkin bagi pengguna, dan umpan balik dari komunitas aktif dicari dan diintegrasikan.

Kemitraan

Pendle telah membentuk kemitraan dengan protokol DeFi terkemuka lainnya untuk memperluas jangkauannya dan menawarkan lebih banyak opsi kepada pengguna dalam pertanian hasil dan penyediaan likuiditas. Sebagai contoh, Pendle telah bermitra dengan Aave, salah satu protokol peminjaman DeFi terbesar, untuk membuat aset hasil yang ditokenisasi berdasarkan tingkat bunga Aave. Hal ini memungkinkan pengguna untuk berpartisipasi dalam pertanian hasil di platform Aave secara lebih transparan dan mudah diakses, sambil juga memberikan peluang penghasilan tambahan kepada penyedia likuiditas.

Kemitraan kunci lainnya untuk Pendle adalah dengan Curve, sebuah bursa terdesentralisasi (DEX) terkemuka untuk stablecoin. Pendle dan Curve telah bekerja sama untuk menciptakan aset hasil tokenized berdasarkan kolam stablecoin Curve, memungkinkan pengguna untuk mendapatkan hasil dari aset stablecoin mereka dengan cara yang lebih fleksibel dan efisien. Dengan bermitra dengan protokol DeFi terkemuka lainnya, Pendle dapat menawarkan kepada pengguna berbagai peluang penghasilan yang lebih luas dan pilihan aset hasil yang lebih beragam untuk dipilih.

Keamanan

Pendle sangat serius dalam hal keamanan dan telah menerapkan beberapa langkah untuk memastikan keamanan dana dan data pengguna. Platform ini menggunakan kontrak pintar untuk melakukan transaksi dan menyimpan data pengguna, yang diaudit oleh perusahaan keamanan blockchain terkemuka untuk memastikan integritas dan keandalannya. Selain itu, Pendle menggunakan enkripsi standar industri dan protokol keamanan untuk melindungi data pengguna dan mencegah akses yang tidak sah.

Untuk meningkatkan keamanan lebih lanjut, Pendle juga telah menerapkan sistem dompet multi-tanda tangan (multisig), yang memerlukan beberapa pihak untuk menandatangani transaksi sebelum dapat dilaksanakan. Hal ini memastikan bahwa tidak ada pengguna tunggal atau entitas yang memiliki kendali penuh atas dana pengguna, mengurangi risiko pencurian atau aktivitas jahat. Terakhir, platform ini memiliki program hadiah bug bounty untuk mendorong para peneliti keamanan mengidentifikasi dan melaporkan kerentanan atau kelemahan dalam sistem.

Fitur Utama Pendle: Tokenisasi Hasil, Penyedia Likuiditas, Metrik Risiko, Tata Kelola, dan AMM

Pendle menawarkan berbagai fitur yang membuatnya menjadi pilihan menarik bagi pengguna yang ingin berpartisipasi dalam pertanian hasil dan penyediaan likuiditas. Ini termasuk kemampuan untuk melakukan perdagangan aset hasil yang di-tokenisasi, melakukan staking token PENDLE untuk mendapatkan imbalan tambahan, dan berpartisipasi dalam keputusan tata kelola di platform. Antarmuka pengguna dirancang untuk menjadi intuitif dan ramah pengguna, dengan informasi harga real-time, data historis, dan metrik risiko untuk membantu pengguna membuat keputusan yang terinformasi tentang investasi mereka. Selain itu, Pendle telah membentuk kemitraan dengan protokol DeFi terkemuka lainnya untuk menawarkan pengguna lebih banyak kesempatan mendapatkan pendapatan dan pilihan aset hasil yang lebih luas untuk dipilih.

Sumber: CryptoRobin (via Google)

Tokenisasi Hasil

Tokenisasi Pendapatan Pendle adalah fitur unik dari platform yang memungkinkan pengguna untuk mengonversi pendapatan masa depan dari aset mereka, termasuk yang ada di platform DeFi lainnya. Ini memungkinkan pengguna untuk memonetisasi pendapatan mereka di muka, memberi mereka likuiditas tambahan yang dapat digunakan untuk tujuan lain. Untuk mencapai hal ini, kontrak pintar Pendle membuat token yield yang mewakili pendapatan masa depan dari suatu aset, yang kemudian dapat diperdagangkan atau dijual seperti token lainnya.

Tokenisasi Yield menawarkan sejumlah manfaat bagi pengguna, termasuk peningkatan fleksibilitas dan efisiensi modal yang ditingkatkan. Dengan mengonversi hasil yield masa depan mereka menjadi token, pengguna dapat membuka nilai aset mereka dalam bentuk yang lebih likuid dan dapat diperdagangkan, yang dapat digunakan untuk investasi atau tujuan lainnya. Selain itu, Tokenisasi Yield juga dapat membantu mengurangi persyaratan modal bagi pengguna yang terlibat dalam pertanian yield, karena mereka dapat memonetisasi hasil yield masa depan mereka di muka dan menggunakan likuiditas untuk tujuan lain.

penyediaan likuiditas

Fitur penyediaan likuiditas Pendle memungkinkan pengguna untuk mendapatkan biaya dengan menyediakan likuiditas ke berbagai kolam platform. Kolam-kolam ini terdiri dari berbagai aset hasil tokenisasi, yang dibuat dengan membagi hasil yang dihasilkan oleh protokol DeFi berbeda menjadi token yang dapat diperdagangkan. Dengan menyediakan likuiditas ke kolam-kolam ini, pengguna dapat mendapatkan bagian dari biaya yang dihasilkan oleh perdagangan aset yang telah diberi token. Biaya yang diperoleh oleh pengguna dinyatakan dalam token PENDLE, yang dapat dipertaruhkan untuk mendapatkan imbalan tambahan atau dijual di berbagai bursa kripto.

Salah satu manfaat utama fitur penyedia likuiditas Pendle adalah fleksibilitasnya. Pengguna dapat memilih kolam likuiditas mana yang akan disediakan likuiditas berdasarkan toleransi risiko, tujuan investasi, dan kondisi pasar. Platform ini juga menawarkan metrik risiko real-time dan data historis untuk membantu pengguna membuat keputusan yang terinformasi tentang kolam mana yang akan diinvestasikan.

Metrik risiko

Pendle menawarkan rangkaian metrik risiko yang komprehensif untuk membantu pengguna membuat keputusan yang terinformasi tentang investasi mereka. Metrik risiko ini memberikan informasi real-time tentang aset-aset yang mendasari di setiap kolam, serta data historis tentang kinerjanya. Beberapa metrik risiko utama yang disediakan oleh Pendle meliputi volatilitas historis, korelasi aset, kedalaman likuiditas, dan rasio kolateralisasi. Dengan menganalisis metrik risiko ini, pengguna dapat membuat keputusan yang terinformasi tentang kolam mana yang akan diinvestasikan dan seberapa besar likuiditas yang akan disediakan.

Salah satu manfaat utama dari metrik risiko Pendle adalah transparansinya. Semua metrik risiko yang disediakan oleh platform tersebut dapat diakses secara publik, yang memungkinkan pengguna untuk melakukan analisis mereka sendiri dan memverifikasi keakuratan informasi. Selain itu, metrik risiko Pendle dirancang agar mudah dipahami, bahkan bagi pengguna yang baru mengenal DeFi dan yield farming. Platform ini menyediakan sumber daya pendidikan untuk membantu pengguna memahami berbagai metrik risiko dan bagaimana metrik tersebut dapat digunakan untuk membuat keputusan investasi yang lebih baik.

Partisipasi tata kelola

Fitur partisipasi tata kelola Pendle memungkinkan pemegang token PENDLE untuk berpartisipasi dalam proses tata kelola platform. Ini termasuk kemampuan untuk memberikan suara pada proposal terkait peningkatan platform, perubahan pada parameter protokol, dan keputusan kunci lainnya. Dengan berpartisipasi dalam proses tata kelola, pemegang token PENDLE dapat memiliki pengaruh langsung dalam arah masa depan platform dan memastikan bahwa kepentingan mereka diwakili.

Salah satu manfaat utama fitur partisipasi tata kelola Pendle adalah inklusivitasnya. Berbeda dengan struktur tata kelola tradisional yang seringkali membutuhkan jumlah modal besar atau hambatan lain untuk masuk, proses tata kelola Pendle terbuka untuk semua pemegang token PENDLE. Ini berarti bahkan pemegang kecil dapat memiliki dampak yang berarti pada proses pengambilan keputusan platform.

Pendle AMM

Automated Market Maker (AMM) Pendle adalah fitur kunci dari platform yang memungkinkan perdagangan terdesentralisasi dari opsi dan produk yield farming. Algoritma AMM menentukan harga opsi berdasarkan pasokan dan permintaan pasar, memungkinkan pengguna untuk membeli dan menjual opsi tanpa memerlukan pihak lawan. Ini berarti bahwa pengguna dapat terlibat dalam perdagangan opsi secara sepenuhnya terdesentralisasi dan tanpa izin, tanpa perlu adanya perantara atau bursa terpusat.

Selain perdagangan opsi, AMM Pendle juga mendukung penyediaan likuiditas untuk produk yield farming. Hal ini memungkinkan pengguna untuk menambah likuiditas ke dalam kolam multi-collateral, yang kemudian dapat digunakan untuk memfasilitasi strategi yield farming. AMM Pendle dirancang untuk efisien dan ramah pengguna, dengan slippage dan biaya gas rendah, sehingga dapat diakses oleh pengguna dari berbagai ukuran.

Apa itu token PENDLE?

Token utilitas asli PENDLE adalah token utilitas asli protokol Pendle. Ini melayani beberapa fungsi penting dalam ekosistem platform, termasuk menyediakan likuiditas, imbalan staking, dan partisipasi dalam tata kelola. PENDLE adalah token ERC-20 yang dapat dibeli, dijual, dan diperdagangkan di sejumlah pertukaran terdesentralisasi populer.

Salah satu fungsi utama token PENDLE adalah menyediakan likuiditas ke dalam pool protokol. Pengguna yang menyediakan likuiditas ke pool Pendle akan mendapatkan imbalan berupa token PENDLE, yang dapat dipertaruhkan untuk mendapatkan imbalan tambahan. Selain itu, token PENDLE digunakan untuk membayar biaya transaksi dalam platform, yang membantu memastikan bahwa jaringan tetap aman dan efisien.

Penggunaan kasus lain yang penting untuk token PENDLE adalah partisipasi tata kelola. Pemegang token PENDLE memiliki kemampuan untuk berpartisipasi dalam proses tata kelola platform, termasuk memberikan suara pada keputusan kunci terkait peningkatan, perubahan parameter protokol, dan masalah penting lainnya. Hal ini memastikan bahwa proses pengambilan keputusan platform terdesentralisasi dan mencerminkan kepentingan penggunanya.

vePendle

vePendle adalah token tata kelola yang memberikan pengguna kekuatan suara dalam ekosistem Pendle. Token ini diperoleh dengan melakukan staking token PENDLE di kolam tata kelola platform, di mana token tersebut dikunci untuk jangka waktu tertentu. Selama periode ini, pengguna menerima token vePendle, yang mewakili kekuatan suara mereka dalam Pendle DAO. Semakin lama token PENDLE distaking, semakin banyak token vePendle yang diterima pengguna, yang pada gilirannya meningkatkan kekuatan suara mereka dalam DAO.

vePendle menawarkan sejumlah manfaat bagi pengguna, termasuk kemampuan untuk berpartisipasi dalam tata kelola platform dan memengaruhi arah perkembangannya. Hal ini memungkinkan pengguna memiliki suara dalam keputusan penting seperti peningkatan protokol, struktur biaya, dan kemitraan. Selain itu, vePendle juga memberikan pengguna imbalan berupa biaya perdagangan, yang dibayarkan secara proporsional kepada pemegang vePendle.

Apakah Pendle (PENDLE) merupakan investasi yang baik?

Seperti halnya dengan setiap investasi, keputusan apakah Pendle merupakan investasi yang baik pada akhirnya bergantung pada toleransi risiko individu dan tujuan investasi. Namun, dari perspektif fundamental, pendekatan inovatif Pendle terhadap perdagangan opsi terdesentralisasi dan pertanian hasil memiliki potensi untuk merevolusi ruang DeFi. Dengan memungkinkan pengguna untuk melakukan perdagangan dan pertanian opsi pada berbagai aset secara terdesentralisasi dan ramah pengguna, Pendle membawa fungsionalitas baru ke dalam ekosistem blockchain yang sebelumnya tidak tersedia.

Selain itu, fokus Pendle pada kolateral multi dan manajemen risiko juga membedakannya dari banyak platform DeFi lainnya. Fitur-fitur ini memungkinkan pengguna untuk mengelola paparan risiko dengan lebih efektif dan melindungi diri dari potensi kerugian, yang dapat membantu mengurangi sebagian volatilitas dan risiko yang melekat dalam ruang DeFi. Secara keseluruhan, meskipun keberhasilan investasi tidak pernah dijamin, pendekatan inovatif Pendle dan fokus pada manajemen risiko menjadikannya pilihan yang potensial menarik bagi mereka yang ingin berinvestasi dalam ruang DeFi.

Bagaimana cara memiliki PENDLE?

Salah satu cara untuk memiliki PENDLE adalah melalui pertukaran kripto terpusat, jadi langkah pertama adalah membuat akun Gate.iodan lengkapi proses KYC. Setelah Anda menambahkan dana ke akun Anda, periksa langkah-langkah untuk membeli PENDLE di pasar spot atau pasar derivatif.

Ambil Tindakan pada PENDLE

Periksa harga PENDLE hari ini dan mulai trading pasangan mata uang favorit Anda:

• PENDLE_USDT