Traderların Dört Başarı Unsuru: Beş Yılda Yüzlerce Fon Ekibinin Gözlemleri

Uzun yıllar aile ofisi deneyimi olan bir FOF yatırımcısı, yakın zamanda traderların başarısına dair görüşlerini paylaştı. Kariyeri, mobil internetin altın çağında başladı ve son birkaç yıldır teknoloji odaklı aile ofisinde varlık tahsisi üzerine çalıştı. 2020'deki kripto para boğa piyasası, bu alana olan ilgisini artırdı; o dönemde, küçük bir sermaye ile birkaç dijital varlıkla ilgili risk sermayesine yatırım yaptılar ve önemli getiriler elde ettiler.

Bu yatırımcının benzersiz geçmişi, ona makro bir perspektiften piyasanın genel görünümünü anlama, farklı katılımcıların piyasa stratejilerini net bir şekilde görme ve zamanla değişen kâr modeli evrimini izleme yeteneği kazandırıyor.

Başarılı Traderların Ortak Özellikleri

Fon ve genel ortak (GP) seçerken, bu yatırımcı esas olarak üç temel faktöre odaklanmaktadır: performans, ekip ve strateji.

başarı

Fonların performansı güvenilir verilerle desteklenmelidir. Kripto alanındaki ikincil piyasalarda, bilgi şeffaflığı genellikle yetersizdir, bu nedenle performansın doğruluğu, sürdürülebilirliği ve geçmiş kazançların neden analizleri özellikle önemlidir. Anahtar, hangi geçmiş performansların geleceği temsil edebileceğini ve hangilerinin edemeyeceğini ayırt etmektir.

ekip

Ekip değerlendirmesi, arka plan, güvenilirlik ve iletişim becerileri gibi unsurları içerir. Üç ana nokta dikkate alınır:

1. Dürüstlük en önemli koşuldur. Kendi kendine işlem yapanlar disipline bağlı kalmalı ve kendilerine karşı dürüst olmalıdır; varlık yöneticileri ise müşterilerine karşı dürüst olmalı ve kaliteli hizmet sunmalıdır.

2. Kendi başına hareket etmek son derece önemlidir. En iyi ticaret ekipleri genellikle sade bir yapı korur, ana üyelerin sayısı beşten fazla olmamalıdır ve lider doğrudan ticarete katılmalıdır.

3. Küresel bakış açısı ve sürekli evrim yeteneği. Yapısal değişikliklerle karşı karşıya kalan kurucular, karar vermekte cesur olmalı ve kararlı bir şekilde uygulamalıdır; bu, ekibin risk alma kabiliyeti ve gelişim potansiyelini belirler.

strateji

Stratejilerin mevcut piyasa talepleri ve sektör gelişim trendleriyle uyumlu olması gerekir. Kripto alanındaki ikincil piyasa ile geleneksel ikincil piyasa arasında arka plan yapısı, müşteri yönetimi, strateji karmaşıklığı ve uyum gibi alanlarda farklılıklar bulunsa da, bu aynı zamanda büyük gelişim fırsatlarını da beraberinde getirir.

Traderların Sürekli Gelişim Yöntemleri

1. Piyasa ile iletişimi sürdürün, ancak kendi yargınıza sahip olun, akıntıya kapılmayın.

2. Daha yüksek boyutlu bir bakış açısı geliştirin, kripto alanına küresel bir perspektiften bakın, kripto alanının bakış açısıyla sınırlı kalmayın.

3. "Sokak Akıllılığı" (Street Smart)'ı geliştirmek. İyi traderlar genellikle olayların özüne yaklaşabilir, en doğrudan alım satım kararlarına ve değer yargılarına odaklanırlar.

4. Başarılı kişilerden öğrenin. Mevcut belirsiz piyasa ortamında, yüksek boyutlu düşünenlerin rehberliğini aramak son derece önemlidir.

Kurumlar Kripto Varlıkları Nasıl Yapılandırır

Kurumsal yatırımcıların kripto para varlıklarına yönelik tahsis stratejileri, fonların özelliklerine ve tercihlerine göre değişiklik göstermektedir. Bu yatırımcı, bireysel olarak ikincil piyasa yatırımlarını tercih etmektedir. Kripto ikincil piyasasını dört kategoriye ayırmaktadır:

1. Madencilik ve uzun vadeli tutma türleri
2. Teknik yüzey ticareti, grafik analizi ve nicel ticaret dahil
3. Öznel yargılara ve "değer"e dayalı ticaret
4. DeFi yatırımı, ürün mantığını ve oyun kurallarını anlamaya daha fazla odaklanır.

Mevcut Pazarın İyi Performans Gösteren Stratejileri

1. Para Birimi Tabanlı Güçlendirme Stratejisi:

   • TVL oyunları, stakleme ve airdrop alma.
   • Kuantum Ticaret

2. İndirimli olarak Bitcoin satın almak veya madenciliğe katılmak

3. Kısa vadeli Bitcoin performansını aşan stratejiler, örneğin CTA (Emtia Ticaret Danışmanı)

Bunlar arasında, kripto para ticareti en çekici varlık sınıfı olarak kabul edilmektedir ve iyi bir likidite, dikkate değer bir ölçek kapasitesi ve kontrol edilebilir riskler sunmaktadır.

Önerilen Okuma

1. "Uzman Spekülasyon İlkeleri": Ticaret sistemini sistematik olarak açıklıyor.
2. Merkez bankası tarihi, para politikası ve bankacılıkla ilgili kitaplar, örneğin "Simyacı"
3. İnsan doğasını tartışan edebi eserler, örneğin Çin Ming ve Qing romanları ile Fransız kısa hikayeleri.

Bu okumalar, piyasa işleyişinin arkasındaki teknoloji ve insani faktörleri anlamaya yardımcı olur ve karmaşık menfaat ilişkilerini ele almak için içgörüler sağlar.