Sınır Ötesi Ödeme Platformunun On-Chain Davranışlarını Ortaya Çıkarmak: 55 Milyar USDT'nin Arkasındaki Hikaye

Son zamanlarda, 汇旺支付 adında bir sınır ötesi ödeme platformu, düzenleyici kurumların yüksek dikkatini çekti. Bu platform, özellikle TRON üzerinde sıkça USDT işlemleri gerçekleştirmesi nedeniyle dolandırıcılık fonlarının alımı, transferi ve çekim faaliyetlerine katılmakla suçlanıyor. Zincir üzerindeki davranış özelliklerini daha iyi anlamak için, bir blockchain güvenlik şirketi, zincir üzerindeki kara para aklama araçları ve kamu verileri temelinde, bu platformun TRON üzerindeki USDT yatırma ve çekme işlemlerini detaylı bir şekilde analiz etti.

Fon Akışı Genel Durumu

2024 yılının 1 Ocak tarihinden 2025 yılının 23 Haziran tarihine kadar olan verilere göre, bu platformun fon akışı aşağıdaki özellikleri göstermektedir:

• Toplam çekim tutarı 57,246,854,379 USDT
• Toplam depozito tutarı 54,475,887,524 USDT

Bu, son bir buçuk yıl içinde platformda sürekli olarak büyük miktarda para girişi ve çıkışı olduğunu ve çekim miktarının her zaman depozito miktarından yüksek olduğunu, ikisi arasındaki farkın 27.71 milyar USDT'ye kadar çıktığını ve belirgin bir "net para çıkışı" özelliği gösterdiğini belirtmektedir.

Dönemsel Fon Hareketleri

Platformın fon akışı sürekli aktif kalmış ve aşağıdaki üç zaman diliminde belirgin zirveler yaşanmıştır:

1. 8 Temmuz 2024: Belirgin bir zirve ilk kez ortaya çıktı, hem yatırma hem de çekme işlemleri 1 milyar USDT'yi aştı.
2. Mart ve Mayıs 2025: İki kez çekim miktarı 1.1 milyar USDT'ye yakın veya onu aşacak.

İşlem Sıklığı Analizi

Çekim işlem sayısı 2024 yılının Şubat ayından itibaren merdiven şeklinde artış gösterdi ve 2025 yılının Mayıs 12'sinde zirveye ulaştı, tek günde neredeyse 150,000 işlem ile "yüksek frekanslı çekim" özelliğini sergiledi. Buna karşılık, depozit işlem sayısı genel olarak artış göstermesine rağmen, daha az dalgalanma ile günlük depozit işlem sayısı neredeyse 140,000'e düzenli bir şekilde yükseldi ve genel kullanıcı aktivitesi belirgin bir şekilde düşmedi.

Dikkate değer olan, 2025 yılının Mart ve Mayıs aylarındaki çekim tutarlarının zirve yapmasının, işlem sayısındaki eş zamanlı artışla birlikte gerçekleşmesidir; iki zirve neredeyse örtüşmektedir.

Kullanıcı Davranış Analizi

2024 yılının başından itibaren, platformun TRON üzerinde aktif depozit adresi sayısı 30 binden fazla 80 binden fazla bir artış göstererek istikrarlı bir büyüme trendi sergilemiştir. Bu, platformun hala yeni kullanıcıları çekmeye devam ettiğini göstermektedir, ancak büyüme hızı yavaşlamıştır.

Aktif Adres Analizi

On-chain analiz araçları aracılığıyla, bu platformun çekim davranışlarının belirli bir "fonların yoğunlaşması" özelliği gösterdiği tespit edilmiştir. İlk üçteki çekim adresleri toplamda 1.9 milyar USDT'den fazla çekim gerçekleştirmiştir ve bu adresler 2023 yılına kadar izlenebilir, uzun süre boyunca aktif kalmıştır.

Dikkate değer olan, bazı yüksek miktarda çekim adreslerinin "OFAC yaptırımı", "hırsızlık" gibi etiketlenmiş adreslerle etkileşimde bulunduğu, ayrıca başka bir adresin belirli bir teminat platformu tarafından kontrol edilen bir cüzdan adresi olabileceğidir.

Depozitolar açısından, en yüksek üç adresin toplam depozito miktarı 2.5 milyar USDT'yi aşıyor, bunlar arasında en yüksek tek adresin depozitosu 1.665 milyar USDT olup, bu miktar en yüksek çekim miktarına sahip adresten çok daha fazladır. Bu yüksek depozito adreslerinin de bazı platformlar veya garanti hizmetleri ile ilişkili olduğu şüphesi var.

Aktif Zaman Analizi

Rastgele seçilen 10 normal kullanıcı adresinin analizi sonucunda:

• Çekim işlemleri genellikle UTC zamanı 01:00-16:00 arasında yoğunlaşmaktadır, bunun içinde 07:00-13:00 yüksek frekanslı zaman dilimidir.
• Deposit işlemleri esas olarak UTC saatiyle 03:00-10:00 arasında yoğunlaşmaktadır ve çekim adresinin aktif dönemleriyle kısmen örtüşmektedir.

Bazı adresler, istikrarlı bir şekilde para yatırma davranışı sergileyerek, belirli dönemlerde neredeyse hiç işlem aktivitesi göstermemektedir.

Uluslararası Düzenleme Dinamikleri

Son zamanlarda, birçok uluslararası düzenleyici kurum ve uygulayıcı, bu platform ve onunla bağlantılı varlıklara karşı bir dizi eylemde bulundu:

• Temmuz 2024'te, bir kripto para şirketi bu platformla ilgili olarak yaklaşık 30 milyon USDT'yi dondurdu.
• 2025 Mayıs'ında, ABD Hazine Bakanlığı, bu gruba hizmet vermek için ABD finansal kurumlarını yasaklama önerisinde bulundu ve bunu "siber suçluların tercih ettiği pazar" olarak nitelendirdi.
• Birleşmiş Milletler raporu, bu platformun Güneydoğu Asya'daki "internet dolandırıcılığı endüstrileşmiş ekosistemi"nin bir parçası haline geldiğini ve toplamda 240 milyar dolardan fazla kripto para aldığını belirtiyor.
• Bu platformla ilgili birden fazla kripto suç kanalı sosyal platformlarda yasaklandı.
• 15 Mayıs 2025'te, şüpheli bir bağlantılı teminat platformu faaliyetlerini durdurdu.

Bu düzenleyici dinamikler, uluslararası toplumun bu platform ve benzeri hizmetlere yüksek düzeyde dikkat ve sıkı denetim tutumunu yansıtmaktadır.

Bu analiz, platformun on-chain etkinliklerini anlamak için temel veri desteği sağlamakta ve bu tür sınır ötesi ödeme hizmetlerinin daha fazla düzenlenmesi gerekliliğini vurgulamaktadır.