Hyiwang Ödeme'nin on-chain işlem modelini ortaya çıkarma: 550 milyar USDT'den fazla döngünün arkasındaki veri analizi

Son günlerde, Huiwang Ödeme adında bir platform, muhtemel yasa dışı fon faaliyetleri nedeniyle düzenleyici kurumların büyük dikkatini çekti. Bu platform, dolandırıcılık fonlarının alınması, aktarılması ve çekilmesiyle suçlanıyor, özellikle TRON ağında sık sık USDT işlemleri gerçekleştiriyor. Onların on-chain davranış özelliklerini daha derinlemesine anlamak için, on-chain kara para aklama araçları ve kamu verileri temelinde, Huiwang Ödeme'nin TRON ağındaki USDT alım-satım faaliyetlerini kapsamlı bir şekilde analiz ettik.

Bu makaledeki veriler, 1 Ocak 2024 ile 23 Haziran 2025 tarihleri arasındaki işlem kayıtlarını kapsamaktadır.

on-chain fon akışı durumu

Toplam Para Çekme ve Yatırma Miktarı

• Çekim toplamı: 57,246,854,379 USDT
• Toplam depozito: 54,475,887,524 USDT

Veriler, Huibang Ödeme'nin son bir buçuk yıl içinde yatırma ve çekme tutarlarının her ikisinin de 500 milyar USDT'yi aştığını ve sürekli büyük bir fon akışı sergilediğini gösteriyor. Dikkat çekici olan, çekim tutarının her zaman depozit tutarından yüksek olmasıdır; ikisi arasındaki fark 2.771.000.000 USDT'ye ulaşmakta ve belirgin bir "fon net akışı" özelliği göstermektedir.

Haftalık Fon Hareketleri

Huiwang ödeme platformunun fon akışları sürekli olarak aktif, aşağıdaki üç zaman diliminde belirgin zirveler ortaya çıkıyor:

1. 8 Temmuz 2024: Belirgin bir zirvenin ilk kez ortaya çıkması, hem para yatırma hem de çekme işlemlerinin 1 milyar USDT'yi aşması.
2. Mart ve Mayıs 2025: İki kez çekim tutarı 11 milyar USDT'ye yakın veya onu aşacak.

Para yatırma/çekme işlem sayısı

Veriler, 2024 Şubat ayından itibaren para çekme işlemlerinin sayısının merdiven şeklinde arttığını ve 12 Mayıs 2025'te zirveye ulaştığını, tek bir günde neredeyse 150.000 işlem yapıldığını gösteriyor; bu da "yüksek frekanslı çekim" özelliğini ortaya koyuyor. Buna karşılık, para yatırma işlemlerinin sayısı genel olarak artış göstermesine rağmen, dalgalanmalar daha az oldu ve para yatırma işlemleri de günde neredeyse 140.000'e düzenli olarak yükseldi, genel kullanıcı aktifliği belirgin şekilde düşmedi.

Dikkate değer olan, 2025 yılının Mart ve Mayıs aylarındaki çekim miktarı zirvesinin, işlem sayısındaki eş zamanlı artışla birlikte gelmesidir; iki zirve neredeyse örtüşmektedir.

Kullanıcı Davranış Analizi

Kullanıcı sayısındaki değişiklik

2024 yılının başından bu yana, Huiliang Ödeme'nin TRON zincirindeki aktif depozit adresi sayısı 30,000'in altından 80,000'in üzerine çıkarak istikrarlı bir büyüme trendi sergilemektedir. Şunu belirtmek gerekir ki, depozit adresleri kabaca kullanıcı sayısı olarak görülebilirken, çekim adresleri kullanıcıların özelleştirdiği alım adresleri olabileceğinden gerçek kullanıcılarla eşit değildir. Depozit adresi sayısındaki sürekli artış, platformun hala yeni kullanıcılar çekmeye devam ettiğini göstermekte, ancak büyüme hızı yavaşlama eğilimindedir.

Aktif Adres Analizi

Çekim Adresi İlk 3

1. Adres 1: Çekim Tutarı 8.16 Milyon USDT
2. Adres 2: Çekim Tutarı 5.8 milyon USDT
3. Adres 3: Çekim tutarı 5.12 milyon USDT

Bu adreslerin hepsi 2023 yılına kadar izlenebilir, uzun süre aktif ve on-chain izleri oldukça zengin. Dikkat çekici olan, adres 1'in sadece birden fazla Huobi sıcak cüzdanından para çekmekle kalmayıp, "OFAC yaptırımı", "hırsızlık", "BingX hacker'ı" olarak işaretlenmiş adreslerle de etkileşimde bulunması. Adres 2, muhtemelen bir teminat platformu tarafından kontrol edilen bir cüzdan adresidir. Adres 3 ise birçok işlem platformuyla etkileşimde bulunmuştur.

Para Yatırma Adresi Top 3

1. Adres 4: Yatırım Miktarı 16.65 milyar USDT
2. Adres 5: Yatırım Miktarı 4.49 milyon USDT
3. Adres 6: Yatırım tutarı 4.36 milyon USDT

Bunlar arasında, adres 4'teki mevduat 1.6 milyar USDT'ye ulaşarak, çekim miktarı en yüksek adresin 1.3 katıdır. En eski işlem 2022 yılına kadar izlenebilir ve muhtemelen bir teminat platformunun kontrolündeki cüzdan adresidir. Adres 5 ve adres 6'nın muhtemelen bir işlem platformunun sıcak cüzdan adresleri olduğu düşünülmektedir.

Aktif Zaman Analizi

10 rastgele seçilen normal para yatırma ve çekme adreslerinin işlem süreleri (UTC) istatistiklerini yaptığımızda, şunu bulduk:

• Çekim işlemleri esas olarak UTC saatine göre 01:00-16:00 arasında yoğunlaşmaktadır, bunlar arasında 07:00-13:00 yüksek frekanslı dönemdir. Bazı adreslerde 02:00-03:00 arasında işlem artışı görülmektedir. Bazı çekim adreslerinde 15:00-ertesi gün 00:00 arasında neredeyse hiç işlem yoktur.

• Para yatırma işlemleri, UTC zamanı 03:00-10:00 arasında yoğunlaşmakta ve çekim adresinin aktif olduğu zaman dilimi ile kısmen örtüşmektedir. Bazı para yatırma adresleri, 03:00-09:00 saatleri arasında istikrarlı bir şekilde fon yatırma davranışı göstermektedir.

Uluslararası Regülasyon Dinamikleri

Son zamanlarda, birçok uluslararası düzenleyici kurum ve kolluk kuvveti, Huibang Ödeme ve ilgili varlıklara karşı bir dizi eylemde bulundu:

• 2024 Temmuz'unda, Tether'in Huiwang Payment ile ilgili bir adresi dondurduğuna dair haberler geldi, bu adresle ilgili tutar yaklaşık 30 milyon USDT.

• Mayıs 2025'in başında, ABD Hazine Bakanlığı, ABD finansal kuruluşlarının bu gruba aracılık hesap hizmeti sunmasını yasaklamayı önerdi ve bunu "siber suçluların tercih ettiği pazar" olarak nitelendirdi.

• Aynı ay, Birleşmiş Milletler Uyuşturucu ve Suç Ofisi, raporunda bu platformun Güneydoğu Asya'da "internet dolandırıcılığı endüstrileşmiş ekosisteminin" bir parçası haline geldiğini ve toplamda 240 milyar USD'nin üzerinde kripto para aldığını belirtti.

• Ayrıca, raporlar, sosyal medya platformu Telegram'ın benzer teminat hizmetleriyle ilgili binlerce kripto suç kanalını kapattığını, bu platformlarda işlenen şüpheli işlem tutarının 8.4 milyar doları aştığını göstermektedir.

• Mayıs 2025 ortalarında, bir ilgili teminat platformu Telegram tarafından engellendiğini duyurarak faaliyetlerini durdurdu.

Sonuç

Bu analiz, HUIWANG ÖDEME'nin TRON üzerindeki fon akış durumu, işlem sıklığı ve aktif adreslerinin incelenmesi ile zincir üzerindeki faaliyetlerini anlama konusunda temel veri desteği sağlamaktadır. Bu veriler, platformun işletme özelliklerini ve olası riskleri yansıtarak, benzer platformların davranış modellerini anlamak ve değerlendirmek için önemli bir referans değeri taşımaktadır.