Обзор BTC за неделю (с 10 по 16 февраля)

На этой неделе цена BTC колебалась в узком диапазоне, открывшись на уровне 96481.47 долларов и закрывшись на уровне 96119.88 долларов, что соответствует снижению на 0.37% за неделю. Амплитуда колебаний цен сократилась до 5%, объем торгов явно уменьшился. BTC по-прежнему торгуется в диапазоне от 89000 до 110000 долларов.

Несмотря на то, что в США были опубликованы данные по CPI за январь, внедрены новые тарифные政策 и председатель Федеральной резервной системы Пауэлл представил полугодовой отчет по денежно-кредитной политике, влияние этих важных событий на рынок криптовалют было ограниченным. Похоже, что последствия этих событий уже были учтены рынком ранее.

С учетом того, что конфликт между Россией и Украиной может перейти к переговорам, рыночные настроения становятся более оптимистичными. Индекс доллара значительно упал, доходность американских государственных облигаций продолжает снижаться, в то время как индексы фондового рынка США почти достигли исторического максимума. Ранее негативные факторы теряют свое влияние, но рынку все еще необходимо дальнейшее подтверждение этой тенденции.

Биткойн в настоящее время продолжает торговаться в диапазоне от 89000 до 110000 долларов, цена пробила вторую восходящую трендовую линию и находится в узком диапазоне около 97000 долларов, ожидается, что вскоре будет выбран направление прорыва.

Макроэкономические данные

Данные CPI США за январь оказались выше ожиданий, рост по сравнению с прошлым годом составил 3%, по сравнению с предыдущим месяцем - 0,5%, что выше рыночных ожиданий в 2,9% и 0,3%. Основной CPI увеличился на 3,3% по сравнению с прошлым годом, также превысив прогноз в 3,1%. Это указывает на то, что экономика по-прежнему сильна, а инфляция немного возросла. Ожидания рынка по снижению процентных ставок в этом году были дополнительно пересмотрены, сейчас предполагается, что в декабре может быть только одно снижение ставок.

Председатель Федеральной резервной системы Пауэлл заявил на слушаниях в Конгрессе, что если экономика продолжит расти, а инфляция не снизится быстро до целевого уровня в 2%, Федеральная резервная система может сохранить текущую политику. В противном случае, если рынок труда неожиданно ослабнет или снижение инфляции превысит ожидания, может произойти умеренное смягчение денежно-кредитной политики. Эта позиция в основном совпадает с предыдущими заявлениями, что показывает, что направление политики Федеральной резервной системы было фактически одобрено правительством.

Кроме того, Соединенные Штаты объявили о введении политики "взаимных тарифов" для всех стран, однако не уточнили дату начала, поэтому влияние на рынок ограничено.

Более того, вызывает внимание, что конфликт между Россией и Украиной может достичь значительного прогресса. Сообщается, что обе стороны продвигают переговоры и открыли некоторые условия. Если конфликт будет завершен, это принесет значительные преимущества мировой экономике и финансовым рынкам.

В результате долларовый индекс упал на 1,22% до 106,813, доходность 10-летних государственных облигаций снизилась до 4,48%. Все три основных индекса американского рынка акций выросли: Nasdaq на 2,58%, S&P 500 на 1,47%, Dow Jones на 0,55%. Цена на золото увеличилась на 0,75%, достигнув нового максимума в 2942,60 долларов за унцию в течение торгов.

Снижение ставок Федеральной резервной системы и налоговая политика, похоже, уменьшают давление на уверенность рынка в росте, но необходимо дальнейшее наблюдение для подтверждения.

Ситуация с рыночным давлением

На этой неделе краткосрочные и долгосрочные держатели в совокупности продали 137178 биткойнов, что значительно меньше по сравнению с прошлой неделей. Объем торгов на бирже также сократился, что указывает на явное ослабление краткосрочной паники с продажами. В настоящее время средний уровень прибыли краткосрочных держателей составляет всего 6%, что не дает сильного стимула ни для фиксации прибыли, ни для остановки убытков.

Долгосрочные держатели на этой неделе приостановили продажи, объем позиций увеличился на 8000 монет.

Потоки средств в стабильные монеты и BTC ETF

На этой неделе из каналов стабильных монет, BTC спотового ETF и ETH спотового ETF вышло в общей сложности 252 миллиона долларов. При этом в стабильные монеты поступило 362 миллиона долларов, а из BTC спотового ETF и ETH спотового ETF вышло соответственно 584 миллиона и 29 миллионов долларов.

Выход средств из ETF-рынка является основной причиной того, что на прошлой неделе биткойн показал худшие результаты по сравнению с американскими акциями.

Индикаторы рыночного цикла

Согласно данным определенного аналитического движка, цикл индикатора BTC составляет 0.75, что указывает на то, что рынок находится в стадии роста.