Торговля фьючерсами - это инвестиционный продукт, широко используемый криптовалютными инвесторами. В отличие от рынка Spot Trading, где они покупают и продают активы, которыми владеют, на рынке фьючерсов люди не торгуют базовым активом, а фактически их ценовыми действиями. Фьючерсы на криптовалюты делятся на поставку и перманентные.

Доставочный фьючерсный контракт - это соглашение о торговле (покупке или продаже) токеном по определенной цене и дате. Перманентный контракт не работает с каким-либо базовым активом, а с его ценовым движением. Давайте подробнее рассмотрим эти конкретные продукты:

Что такое фьючерсный контракт на поставку?

Фьючерсный контракт по поставке в основном является производным финансовым продуктом, который обязывает стороны купить или продать актив на определенную будущую дату и по цене.

Когда вы покупаете поставку, вам не нужно платить полную сумму актива, как если бы вы покупали токен на спот-рынках. Расчет произойдет только при истечении контракта, а до этого должен быть внесен залог в виде обеспечения, чтобы гарантировать, что у вас достаточно активов для исполнения обязательств.

Фьючерсы на криптовалюты имеют сильные сходства с фьючерсами на акции, но сектор развился, и теперь широко используемым продуктом являются Постоянные фьючерсы.

Как торговать фьючерсами на доставку на Gate.io?

Gate.io предоставляет еженедельные, раз в две недели, ежеквартальные и раз в два квартала поставки фьючерсы. Перейдите на страницу Центра фьючерсов и выберите желаемый контракт на поставку фьючерсов, чтобы перейти на страницу торговой платформы.

Источник: Gate.io

Затем у вас будет доступ к маркет-цене, времени истечения, открытому интересу и объему торговли. На приведенном выше примере давайте рассмотрим, к чему относится код продукта (BTCUSDT0701- Weekly):

BTCявляется базовой валютой контракта

USDTэто котируемая валюта контракта

0701это дата истечения

Еженедельноэто длительность этого типа контракта

Что такое перманентный фьючерсный контракт?

Перманентные контракты - инновационные финансовые деривативы, аналогичные фьючерсам в традиционной финансовой сфере, но без даты истечения или расчета.

Через этот тип контракта трейдеры могут сосредоточиться только на восходах и закатах токенов, использовать более высокий рычаг - и «удерживать» свои позиции так долго, как им угодно.

Перпетуумы сосредотачивают большую часть ликвидности BTC и ETH и позволяют более гибкие операции на рынке. В результате объем криптовалютных фьючерсов намного выше, чем у спот-рынка. Если вы зайдете на главную страницу Gate.io, то увидите, что объем ежедневных сделок фьючерсами вероятно выше, чем объем сделок на спот-рынке.

Также, перпетуальные контракты не основаны на базовых активах, а на Индексной Цене. Каждая биржа выполняет собственные расчеты, а Индексная Цена Gate.io - это средняя цена актива на основных рынках Spot, как подробно описано в этой статье.

Учитывая, что рынок заполнен роботизированными трейдерами и арбитражными системами, постоянная цена активов обычно аналогична цене соответствующих активов на рынке Spot.

Как торговать перманентными фьючерсами на Gate.io?

Перейдите на страницу Центра фьючерсов, выберите перпетуальный контракт, в который хотите инвестировать, и перейдите на страницу торговой платформы.

Источник: Gate.io

Интерфейс похож на Торговлю на месте. Пользователям просто нужно определить, какую пару они хотят торговать, и выбрать цену, размер и множитель кредитного плеча.

Когда торговать фьючерсами?

В зависимости от стратегии инвестора, фьючерсные контракты могут использоваться для различных целей, таких как:

• Плечо:Инвесторы могут увеличить свою экспозицию к конкретному активу через плечи. Gate.io позволяет использовать кредитное плечо до 100X.

• Короткие позиции:Инвесторы, ожидающие снижения цен, могут открывать короткие позиции, которые повышаются в цене, когда цены снижаются.

• Хедж:Для более опытных трейдеров фьючерсы также могут использоваться для хеджирования от рыночных крахов или давления на определенные токены. Хеджируются обычно вместе с осторожным процессом управления рисками для снижения стресса и волатильности портфеля.

Товарные фьючерсы против криптовалютных фьючерсов

Фьючерсные контракты на товары - это финансовые деривативы, обязывающие стороны к покупке или продаже физического товара, такого как сельскохозяйственная продукция, энергетическая продукция или металлы, по предварительно определенной цене в будущем. Эти фьючерсные контракты обычно стандартизированы и торгуются на фьючерсной бирже.

Фьючерсные контракты на криптовалюты аналогичны фьючерсным контрактам на товары, но они основаны на криптовалютах, а не на физических товарах. Фьючерсный контракт на криптовалюту обязывает стороны купить или продать определенное количество криптовалюты по предварительно определенной цене в будущем.

Существуют некоторые ключевые различия между фьючерсами на товары и фьючерсами на криптовалюты:

• Базовый актив:Фьючерсы на товары основаны на физических товарах, в то время как фьючерсы на криптовалюты основаны на цифровых активах.

• Размер рынка:Рынок фьючерсов на криптовалюту относительно мал по сравнению с рынком фьючерсов на товары, включающий в себя широкий спектр физических товаров.

• Регулятивная среда:Регулирующая среда для срочных контрактов на товары обычно хорошо разработана, в то время как регулирующая среда для фьючерсов на криптовалюты все еще развивается и может различаться от страны к стране.

Относительно последнего пункта следует сказать, что эта правило не распространяется на биткойн (по крайней мере, в Соединенных Штатах), поскольку он считается товаром Комиссией по торговле товарными фьючерсами (CFTC) США.

Заключение

Фьючерсный торговля - это огромный рынок в криптосекторе, ответственный за большую часть торгового объема криптовалюты в мире. Однако этот продукт рекомендуется для профессиональных трейдеров и требует более широких финансовых знаний и опыта.

Мы настоятельно рекомендуем провести собственное исследование и иметь более глубокое понимание того, как работают эти продукты и что определяет их ценовые колебания, прежде чем начать торговлю.

Gate.io в настоящее время предлагает продукты поставки и постоянной торговли для пользователей на безопасной, стабильной и надежной торговой платформе с одной из самых высоких ликвидностей среди всех бирж, что делает ваш опыт торговли наилучшим возможным. Загляните в Центр фьючерсов, чтобы увидеть преимущества торговли на Gate.