TAE vs APY: Qual escolher para os seus investimentos em cripto?

Quando começas a investir em criptomoedas ou a poupar em plataformas DeFi, aparecem sempre dois números confusos: TAE (Taxa de Percentagem Anual) e APY (Rendimento Percentual Anual). Parecem semelhantes, mas são completamente diferentes. Compreender a diferença pode poupar-te dinheiro ou fazer-te ganhar mais. Vamos a desenredar isso.

TAE: O número que esconde a realidade

A TAE é a forma mais simples de mostrar uma taxa de juro. Diz-te: “se investires $1,000 a uma TAE de 10%, ganharás $100 em um ano”. Ponto. Sem complicações.

Problema: não conta o juro composto. Ou seja, ignora que o seu dinheiro ganha juros, e esses juros também ganham juros. A TAE só calcula juros sobre o capital inicial, como se os juros nunca existissem.

Onde aparece TAE:

• Cartões de crédito
• Empréstimos pessoais
• Hipotecas

APY: O número que reflete a realidade real

O APY conta sim com os juros compostos. Se o seu dinheiro gera juros todos os dias, todas as semanas ou todos os meses, esses juros também começam a gerar os seus próprios juros.

Exemplo de verdade:

• TAE: 10% sobre $1,000 = $100 ao ano
• APY: 10% com capitalização diária = $105.13 por ano ( ou mais, depende de quantas vezes se capitaliza)

Quanto mais frequente for a capitalização, maior será a diferença entre TAE e APY.

Onde vê APY:

• Contas de poupança bancárias
• Staking em DeFi
• Plataformas de yield farming
• Fundos de investimento

Em cripto: sempre preste atenção no APY

Quando vires uma plataforma de staking a prometer “15% de retorno anual”, pergunta-te: é TAE ou APY? Se apenas disserem um número sem especificar, geralmente é TAE (o número mais baixo). O APY real pode ser 20% ou 25% mais alto dependendo de como os juros são capitalizados.

A regra de ouro: O APY é sempre igual ou maior que a TAE. Se você ver o contrário, algo está errado.