Quatro estratégias para aumentar o TVL em projetos de Finanças Descentralizadas

Aumentar o valor total do bloqueio ( TVL ) é um dos principais objetivos de muitos projetos de Finanças Descentralizadas ( DeFi ). Este artigo irá explorar quatro estratégias principais para aumentar o TVL e seus prós e contras.

1. Expectativa da atividade de pontos

Esta é uma estratégia de baixo custo e alta eficiência. O projeto atrai a participação dos usuários através da realização de atividades de pontos, oferecendo a expectativa de troca de tokens futuros ou outras recompensas. Desta forma, não é necessário um grande investimento inicial, podendo-se construir uma comunidade e atrair liquidez apenas com a expectativa dada aos usuários.

Para projetos que ainda não emitiram tokens, organizar vários tipos de atividades de airdrop é uma ótima estratégia de marketing. Ao oferecer recompensas em pontos para usuários iniciais, é possível atraí-los a participar e construir lealdade. Este método pode atrair usuários antes de gastos de capital substanciais, estabelecendo uma base para o desenvolvimento futuro.

2. Colaboração entre Projetos

Esta estratégia depende principalmente do próprio contexto do projeto e dos recursos de canal, sendo essencialmente uma troca de recursos. Ao colaborar com outros projetos, é possível alcançar a interoperabilidade e a liquidez dos ativos, atraindo assim mais usuários.

Por exemplo, permitir que os usuários utilizem tokens de outros projetos como colateral ou meio de pagamento na plataforma. Este modelo de cooperação pode trazer benefícios mútuos: pode trazer nova liquidez para a própria plataforma e também oferecer cenários de aplicação mais amplos para os parceiros.

3. Incentivos de Lucros

Esta é uma estratégia comum de mineração de liquidez. O projeto estabelece um pool de liquidez, atraindo usuários a adicionar ativos ao pool através de recompensas de taxas de transação. Os usuários fornecem liquidez ao pool designado e, assim, recebem recompensas.

Este método pode aumentar rapidamente o TVL, mas requer um mecanismo de recompensas bem projetado para evitar que recompensas excessivas causem inflação, e também deve prestar atenção à gestão de riscos. Incentivos de rendimento razoáveis podem aumentar significativamente a liquidez do projeto a curto prazo.

4. Criar Novos Ativos

A liquidez do staking e do re-staking é uma maneira típica de criar novos ativos, não apenas liberando a liquidez dos ativos já apostados, mas, mais importante, atraindo novos fundos.

Ao criar novas ferramentas financeiras, como os certificados de staking, é possível aumentar a liquidez dos ativos já staked, ao mesmo tempo que se criam novas oportunidades de investimento, atraindo mais capital para o ecossistema. No entanto, esta abordagem também apresenta riscos, especialmente em casos de múltiplos níveis de aninhamento; se um segmento apresentar problemas, pode afetar a estabilidade de todo o ecossistema.

Prioridade de Estratégia

Do ponto de vista da equipe do projeto, a priorização das quatro estratégias para maximizar a eficiência do capital é a seguinte:

1. Expectativa da atividade de pontos: baixo custo e alto retorno
2. Colaboração entre projetos: custo relativamente baixo, principalmente troca de recursos
3. Incentivo de rendimento: custos elevados, necessidade de partilhar os ganhos da plataforma
4. Criar novos ativos: custo mais alto, necessidade de manter a liquidez dos novos ativos

No entanto, na prática, é necessário ajustar a estratégia de forma flexível com base nos recursos do projeto, nas condições do mercado e nos objetivos específicos. Estes métodos não são mutuamente exclusivos e podem ser combinados de acordo com as necessidades de diferentes fases de desenvolvimento para alcançar os melhores resultados.