Uma visão técnica da infraestrutura do Zebec Protocol, utilidade do token e aplicações financeiras em tempo real em várias blockchains.

Introdução

Este artigo fornece uma visão técnica do Zebec Protocol (ZBCN), uma rede de infraestrutura descentralizada construída para suportar fluxos financeiros contínuos e programáveis. Examina a arquitetura do protocolo, o ecossistema de produtos, a utilidade do token e os mecanismos de governança. O Zebec permite transações em tempo real através de múltiplas cadeias e oferece ferramentas como folha de pagamento em streaming, gestão de tesouraria e integrações DePIN. A análise inclui uma descrição detalhada do token ZBCN, sua distribuição de fornecimento, cronogramas de vesting e estrutura econômica, juntamente com uma explicação de como as propostas de governança são iniciadas, avaliadas e executadas.

O que é o Zebec Protocol (ZBCN)?

O Zebec Protocol, atualmente operando sob o nome Zebec Network, é um protocolo de infraestrutura descentralizada que suporta transações financeiras contínuas e em tempo real. É projetado para lidar com fluxos de dinheiro programáveis, permitindo casos de uso como pagamento por streaming, pagamentos instantâneos, pagamentos recorrentes e investimentos em tempo real. O protocolo opera em várias blockchains e incorpora diversas funcionalidades, incluindo contratos inteligentes, infraestrutura de emissão de tokens, ferramentas de gestão de tesouraria e ferramentas de finanças em tempo real.

O conceito de streaming de pagamento contínuo implementado pela Zebec é baseado na ideia de microtransações ocorrendo a cada segundo, em vez de transações programadas em montantes fixos. Através de sua estrutura de contratos inteligentes, os empregadores podem transmitir salários continuamente aos funcionários, eliminando a necessidade de processamento manual e desembolsos programados. Esta abordagem também facilita o tratamento em tempo real de impostos e conformidade a nível de transação.

A infraestrutura da Zebec é independente de cadeias. Inicialmente implantada na Solana, desde então expandiu-se para Ethereum, Arbitrum, BNB Chain e outras cadeias compatíveis com EVM. O protocolo também integra pontes para garantir a movimentação de ativos entre redes. O suporte multi-cadeia permite que usuários e desenvolvedores interajam com os recursos da Zebec, independentemente da cadeia base em que operam.

O protocolo inclui vários produtos sob a sua égide. O Zebec Payroll é uma das suas primeiras aplicações e permite que os utilizadores configurem pagamentos salariais que são transmitidos em tempo real. O Zebec Safe é uma plataforma de gestão de tesouraria multi-assinatura, oferecendo um manuseio descentralizado e seguro de ativos de grupo. O Zebec Card é um produto de cartão de débito ligado a carteiras de streaming, permitindo gastos em moeda fiduciária diretamente a partir de saldos transmitidos. O Instant Card utiliza a infraestrutura da Visa e está ligado ao Coinbase para on- e off-ramping fiduciário direto.

ZBCN é o token nativo da Zebec Network. Em 2024, o protocolo migrou do token ZBC original para ZBCN. Isso foi executado numa proporção de 1:10, significando que os detentores receberam 10 ZBCN para cada ZBC. A migração foi realizada através de um mecanismo de queima e emissão de tokens, com ZBC sendo queimado e a mesma quantidade de ZBCN emitida proporcionalmente. O objetivo principal era permitir cálculos de taxas de transação mais detalhados e apoiar aplicações em cadeia futuras em áreas como infraestrutura descentralizada (DePIN), streaming de dados e finanças transfronteiriças.

História e Equipa do Protocolo Zebec

O Zebec Protocol foi fundado por Sam Thapaliya, um cientista da computação com experiência em visão computacional, infraestrutura de dados e sistemas descentralizados. Antes de lançar o Zebec, ele esteve envolvido no desenvolvimento de modelos de aprendizado de máquina e trabalhou em projetos que se cruzavam com a tecnologia blockchain. O Zebec foi apresentado como um protocolo de fluxo de caixa programável capaz de lidar com o streaming contínuo de dinheiro, e a primeira versão foi implantada na blockchain Solana. O conceito original enfatizava o streaming de salários em tempo real, folha de pagamento descentralizada e lógica financeira programável para empresas e DAOs.

Após ganhar tração inicial, o projeto expandiu para várias blockchains compatíveis com EVM. Isso envolveu reescrever e implantar contratos inteligentes compatíveis com a Ethereum Virtual Machine, construir suporte para a ponte de ativos e lançar interfaces de usuário para interagir com o protocolo em diferentes cadeias. À medida que a arquitetura se tornava multi-chain, a Zebec mudou sua marca de "Zebec Protocol" para "Zebec Network" para refletir a infraestrutura mais ampla e os serviços modulares sendo construídos além das aplicações de folha de pagamento. Isso incluiu sistemas de dados em streaming, dispositivos de ponto de venda, integrações DePIN e ferramentas de finanças tokenizadas.

A equipe executiva supervisionou a transição do protocolo de uma solução focada em Solana para uma rede de infraestrutura modular e multi-chain. Sam Thapaliya continua a ser o fundador e a face pública do projeto. Simon Babakhani atua como Diretor de Operações, trazendo experiência operacional dos setores fintech e de empresas tradicionais. Elena Solovyov lidera o marketing e as comunicações, focando no posicionamento de produtos, parcerias no ecossistema e relações com investidores. Kian, listado como Diretor de Tecnologia, é responsável pela implementação técnica do protocolo entre as chains, incluindo segurança de contratos inteligentes, camadas de abstração de chain e ferramentas de rede. Sajjan Thapaliya, o co-fundador, contribui para a estratégia de negócios e operações.

Investidores do Zebec Protocol

A Zebec levantou capital de uma variedade de investidores institucionais, incluindo tanto firmas de capital de risco como fundos nativos de cripto. Esses investimentos apoiaram o desenvolvimento de protocolos, a expansão multi-chain, lançamentos de produtos e integrações no mundo real em ambas as infraestruturas financeiras descentralizadas e tradicionais.

A Solana Ventures foi um investidor inicial, apoiando o projeto durante a sua fase de implementação inicial na blockchain Solana. A Circle Ventures, o braço de investimento da Circle e emissor do USDC, forneceu financiamento que se alinhava com o uso de stablecoins da Zebec em aplicações de streaming em tempo real. A Coinbase Ventures participou das primeiras rodadas, contribuindo para o desenvolvimento da infraestrutura de cartão da Zebec e integrações com ferramentas de troca centralizadas. A Lightspeed Venture Partners apoiou a escalabilidade operacional da Zebec e estratégias de entrada no mercado. A Distributed Global investiu durante a fase inicial de crescimento, ajudando no engajamento de desenvolvedores e na integração técnica em novas blockchains.

O financiamento adicional veio da Breyer Capital, Shima Capital, Republic Capital e DST Global Partners. Estas empresas contribuíram para os objetivos mais amplos do ecossistema da Zebec, incluindo aplicações financeiras transfronteiriças, soluções de ponto de venda e automação de tesouraria. Vários desses investidores têm formações tanto em tecnologia quanto em fintech, apoiando o objetivo da Zebec de ligar os mecanismos financeiros da Web3 aos processos empresariais tradicionais.

Principais Características do Protocolo Zebec

ZBCN Launchpad

O Launchpad ZBCN funciona como a plataforma nativa de emissão de tokens e angariação de fundos da Zebec Network. É utilizado por projetos de blockchain em fase inicial para levantar capital e distribuir tokens através de eventos estruturados, como IDOs ou vendas privadas. Os participantes normalmente ganham acesso através de critérios que envolvem a posse de tokens ZBCN, atividade de staking ou participação no ecossistema. Uma vez que um projeto é integrado, o launchpad fornece automação de vesting, whitelist de carteiras e cronogramas de distribuição através de contratos inteligentes programáveis. Isso reduz a necessidade de distribuições manuais de tokens e garante que os participantes recebam alocações de acordo com um cronograma fixo.

A infraestrutura suporta a integração imediata com os Zebec Vaults, permitindo que os fundos arrecadados através do launchpad sejam geridos utilizando ferramentas multisig e capacidades de streaming. Isso cria um fluxo contínuo de capital para contribuintes ou equipes operacionais sem exigir aprovações de transações individuais. Os desenvolvedores que lançam através da plataforma podem conectar campanhas de angariação de fundos a operações de tesouraria a jusante, o que simplifica a sobrecarga operacional de gerir fundos de projetos. Todas as atividades no launchpad são executadas através de lógica on-chain, oferecendo transparência e rastreabilidade.

Zebec Airdrop

O Airdrop da Zebec é um mecanismo para distribuir tokens ZBCN a participantes elegíveis no ecossistema. Estes airdrops têm como alvo utilizadores com base no envolvimento histórico, na posse de tokens ou na utilização de produtos Zebec, como o Cartão Zebec ou o Vault. Os airdrops são executados automaticamente utilizando contratos inteligentes que verificam os critérios de elegibilidade e distribuem tokens sem intervenção manual. Algumas campanhas também utilizaram métodos baseados em snapshots, onde os saldos das carteiras em uma altura de bloco específica determinam a elegibilidade para o airdrop. Isto garante que apenas utilizadores ou contribuintes a longo prazo recebam as recompensas.

Filtros anti-sybil são implementados para prevenir abusos através de carteiras duplicadas ou agricultura automatizada. Cada airdrop é publicamente anunciado, e os usuários são direcionados a reivindicar suas alocações através do painel Zebec. A estrutura desses eventos é projetada para promover comportamentos específicos, como experimentar um novo produto, participar da governança ou manter tokens por um período definido.

Zebec Cards

Os Cartões Zebec permitem que os utilizadores gastem criptomoedas em ambientes fiat utilizando cartões de débito físicos ou virtuais. Estes cartões estão ligados às carteiras dos utilizadores e podem retirar diretamente dos saldos mantidos em stablecoins ou outros tokens suportados. Quando um utilizador realiza uma compra, a criptomoeda selecionada é convertida para fiat em tempo real através de fornecedores de liquidez integrados na infraestrutura da Zebec. A transação é então processada na rede Mastercard. Isto remove a necessidade de os utilizadores transferirem manualmente ativos ou moverem fundos entre diferentes serviços antes de gastar.

Os cartões são emitidos em parceria com entidades licenciadas e seguem protocolos de conformidade, incluindo verificação de identidade e limites jurisdicionais. Os titulares dos cartões podem gerenciar saldos, limites de gastos e histórico de transações através de um painel online. Como os cartões estão integrados com o motor de streaming da Zebec, os fundos recebidos como parte da folha de pagamento ou fluxos de aquisição contínuos podem ser acessados imediatamente.

Pagamentos RWA

Os Pagamentos RWA referem-se à integração da lógica de ativos do mundo real da Zebec em fluxos financeiros baseados em blockchain. Isso inclui suporte para contratos de serviço tokenizados, faturas ou ativos físicos que requerem pagamentos recorrentes ou baseados em desempenho. Um contrato pode ser representado como um token digital e vinculado a um fluxo de pagamento, que se ajusta com base na entrega de serviços ou outros inputs mensuráveis. Por exemplo, uma empresa de construção poderia receber pagamento contínuo à medida que os marcos de progresso são registrados na blockchain.

Os pagamentos de ativos são liquidadas usando stablecoins para garantir a estabilidade de preços, especialmente ao interagir com sistemas financeiros tradicionais. Os contratos inteligentes envolvidos são projetados para impor regras como escrow, liberação baseada em marcos, ou condições de pausa com base em gatilhos externos.

DePIN

DePIN é a estrutura da Zebec para integrar a infraestrutura blockchain com dispositivos e sistemas físicos. Isso inclui hardware como terminais de ponto de venda (PoS) que aceitam pagamentos em criptomoedas diretamente. Esses dispositivos estão conectados a contratos inteligentes da Zebec, permitindo que iniciem ou recebam pagamentos em tempo real. A arquitetura suporta o processamento seguro de pagamentos a partir das carteiras dos usuários e integra-se com sistemas de liquidez para conversão em moeda fiat quando necessário. Os terminais de PoS funcionam como pontos de entrada para a adoção de sistemas de pagamento baseados em blockchain por comerciantes do mundo real.

Para além dos dispositivos PoS, a estratégia DePIN estende-se a ferramentas e sensores conectados à IoT que podem desencadear ou receber fluxos financeiros. Exemplos incluem sistemas de portagens automatizados, faturação de consumo de energia ou alocação de largura de banda com base em dados de consumo em tempo real.

Zebec Vaults

Os Cofres Zebec são ferramentas de gestão de tesouraria concebidas para organizações, DAOs e equipas que gerem fundos agrupados. Operam usando lógica de múltiplas assinaturas, onde vários endereços designados devem aprovar uma transação antes que ela seja executada. Os Cofres podem ser usados para reter capital levantado através do ZBCN Launchpad ou para gerir orçamentos operacionais de equipas descentralizadas. Os fundos dentro de um cofre podem ser transmitidos a colaboradores, fornecedores ou prestadores de serviços com base em cronogramas e condições pré-determinadas, reduzindo a sobrecarga administrativa de transferências periódicas.

O sistema de cofre inclui controles de permissão, permitindo diferentes níveis de acesso para visualização, proposta ou aprovação de transações. Também apresenta painéis em tempo real que exibem entradas, saídas, saldos remanescentes e contratos de streaming ativos. Os operadores do tesouro podem ajustar os fluxos, pausar pagamentos ou agendar novos sem interromper as transações existentes.

Arquitetura Técnica do Protocolo Zebec

A arquitetura técnica do Zebec Protocol é estruturada para facilitar transações financeiras programáveis em tempo real através de várias redes de blockchain. O sistema compreende vários componentes, incluindo a Nautilus Chain, uma blockchain modular de Camada 3 projetada para suportar aplicações de alto desempenho. A Nautilus Chain emprega um design modular, separando as camadas de execução, consenso e disponibilidade de dados, permitindo escalabilidade e flexibilidade no desenvolvimento de aplicações.

A arquitetura do protocolo suporta o streaming contínuo de pagamentos, permitindo transações por segundo. Isso é alcançado através de contratos inteligentes que gerenciam fluxos de pagamento, garantindo desembolsos pontuais e precisos. O sistema é projetado para ser interoperável com várias redes de blockchain, incluindo Solana e BNB Chain, facilitando a ampla adoção e integração.

A segurança dentro do Protocolo Zebec é mantida através de carteiras multi-assinatura e controles de acesso baseados em papéis. Essas medidas garantem que apenas partes autorizadas possam iniciar ou aprovar transações, protegendo os fundos dos usuários e mantendo a integridade do sistema. O protocolo também incorpora recursos de conformidade, como verificação de Conheça Seu Cliente (KYC) e checagens de Lavagem de Dinheiro (AML), para aderir aos padrões regulatórios.

A infraestrutura da Zebec inclui suporte para redes de infraestrutura física descentralizada (DePIN), permitindo a integração com sistemas de ponto de venda e outros dispositivos de hardware. Isso permite a aceitação de pagamentos em criptomoeda em ambientes de varejo físico, expandindo a utilidade do protocolo além das transações digitais.

A arquitetura do protocolo é projetada para ser amigável aos desenvolvedores, oferecendo kits de desenvolvimento de software (SDKs) e interfaces de programação de aplicações (APIs) para a construção de aplicações personalizadas. Isso facilita a criação de soluções financeiras sob medida, como sistemas de folha de pagamento, serviços de subscrição e plataformas de investimento, aproveitando as capacidades de pagamento contínuo da Zebec.

O que é o Token ZBC?

Utilidade do Token ZBCN

ZBCN é o token nativo da Zebec Network. Funciona como um token de utilidade e governança em vários componentes do protocolo. É utilizado para pagar taxas de transação, fazer staking para participação no protocolo, votar em propostas de governança e acessar os serviços financeiros da Zebec. O token também serve como o meio principal de valor para acesso a produtos dentro do ecossistema Zebec. Por exemplo, alguns eventos de launchpad e recursos premium requerem a posse ou staking de ZBCN para participar.

A transição de ZBC para ZBCN ocorreu em 2024 através de uma troca de tokens executada por meio de um processo de migração de contrato inteligente. A troca seguiu uma proporção de 1:10, o que significa que cada token ZBC foi trocado por dez tokens ZBCN. Os tokens ZBC originais foram queimados durante o processo, e nenhuma oferta adicional foi criada. A principal motivação para esta mudança foi ajustar a estrutura decimal do token para possibilitar cálculos de taxas menores e mais granulares, particularmente para microtransações e pagamentos contínuos.

ZBCN Suprimento e Alocação

O fornecimento total de ZBCN é fixo em 100 bilhões de tokens. A alocação é dividida em várias categorias que apoiam o crescimento do ecossistema, incentivos para a equipe, participação de investidores e liquidez.

• Comunidade & Recompensas – 50%
  Esta parte é dedicada a recompensas de staking, mineração de liquidez, airdrops e incentivos ao ecossistema. Apoia a aquisição de usuários, participação a longo prazo e subsídios a parceiros.

• Contribuidores – 20%
  Alocado para a equipe Zebec, conselheiros e desenvolvedores. Esses tokens estão sujeitos a cronogramas de aquisição para alinhar os colaboradores internos com o desenvolvimento de longo prazo do protocolo.

• Rodada Privada – 11%
  Reservado para investidores iniciais que forneceram capital durante rodadas de financiamento privado estratégicas. Esses tokens estão bloqueados e são liberados gradualmente para reduzir a pressão de venda.

• Seed Round – 9%
  Atribuído aos primeiros apoiantes que financiaram o protocolo na sua fase inicial. Esta tranche também está sujeita a cronogramas de aquisição a longo prazo.

• Venda Pública – 5,83%
  Distribuídos para os participantes na venda pública de tokens. Esses tokens foram totalmente desbloqueados no momento da distribuição.

• Market Making – 4%
  Usado para fornecer liquidez em bolsas centralizadas e descentralizadas. Esses tokens são liberados com base na atividade de negociação e nas necessidades de liquidez.

ZBCN Vesting Schedule

O cronograma de vesting do ZBCN foi criado para evitar choques de oferta de curto prazo e garantir incentivos alinhados entre as partes interessadas. Cada categoria de alocação de tokens segue uma estrutura de desbloqueio específica. Contribuidores, investidores da rodada privada e investidores da rodada inicial estão sujeitos a um bloqueio de seis meses, seguido por um cronograma de vesting linear ao longo de três anos. Esta configuração impede que grandes detentores de tokens vendam imediatamente após o lançamento e ajuda a manter um lançamento de oferta constante.

Os tokens da venda pública foram totalmente desbloqueados no momento da distribuição. Isso permitiu que os participantes de varejo tivessem acesso imediato às suas alocações. Os tokens de market-making são liberados gradualmente ao longo de um período de 36 meses para garantir a provisão de liquidez sustentada nas plataformas de negociação suportadas. As alocações de recompensas da comunidade seguem cronogramas de liberação dinâmicos dependendo do programa.

Design Económico do Protocolo Zebec

O Zebec Protocol incorpora um elemento deflacionário no seu modelo económico. Uma parte dos tokens ZBCN utilizados como taxas de transação é queimada, reduzindo a oferta circulante ao longo do tempo. Este modelo é projetado para aplicar pressão descendente sobre a oferta total em proporção ao uso do protocolo. Cada transação envolvendo ZBCN, seja relacionada a streaming, staking ou funções de tesouraria, inclui taxas de gás que são parcialmente removidas da circulação.

O protocolo também introduziu um mecanismo de recompra de tokens suportado por receitas operacionais. Por exemplo, os rendimentos gerados através dos Zebec Cards e das taxas de off-ramp foram usados para comprar ZBCN no mercado aberto. Esses tokens são então queimados ou colocados em reservas bloqueadas. Esta estrutura conecta o uso do produto à demanda por tokens, alinhando a utilidade da infraestrutura da Zebec com a saúde a longo prazo da economia do ZBCN.

Governança do Protocolo Zebec

O Protocolo Zebec utiliza um modelo de governança híbrido que combina mecanismos de votação on-chain com processos de deliberação off-chain. A governança é executada através de uma estrutura que permite aos detentores de tokens ZBCN propor, rever e votar em alterações ao protocolo utilizando a plataforma Solana Governance Realms. Para submeter uma proposta, um utilizador deve deter pelo menos 0,5% do fornecimento total de ZBCN. A participação na votação requer uma participação de 5% dos tokens ZBCN, e um quórum é atingido se 33% do fornecimento circulante participar na votação. Uma vez que uma proposta é aprovada, é automaticamente executada por contratos inteligentes on-chain, removendo a necessidade de execução manual e reduzindo potenciais atrasos administrativos.

Este processo é projetado para manter a transparência enquanto confere poder de governança a partes interessadas ativas. Os períodos de votação são pré-definidos, e os usuários podem acompanhar o status das propostas diretamente através da interface de governança. Para iniciar discussões e gerar interesse antes que uma proposta seja oficialmente submetida, os colaboradores podem postar esboços preliminares em fóruns públicos ou centros de governança. Isso ajuda a destacar potenciais conflitos, esclarecer detalhes técnicos e garantir que as propostas finais reflitam objetivos bem definidos. O processo de submissão estruturado é formalizado através de documentos chamados Propostas de Melhoria Zebec (ZIPs), que padronizam a forma como atualizações e mudanças são propostas e avaliadas.

Conclusão

O Zebec Protocol apresenta uma abordagem estruturada para a infraestrutura financeira descentralizada, combinando streaming de pagamento contínuo com ferramentas para gestão de tesouraria em tempo real, distribuição de tokens e governança. A sua arquitetura abrange múltiplas blockchains e integra componentes de software e hardware, incluindo sistemas DePIN e cartões de débito vinculados a moedas fiduciárias. A transição de ZBC para ZBCN reflete um ajuste deliberado para apoiar casos de uso de microtransações e proporcionar maior flexibilidade na modelagem econômica. Com uma oferta de tokens definida, cronogramas de vesting detalhados e mecanismos como taxas deflacionárias e recompra, o design do Zebec favorece a estabilidade e a participação a longo prazo. A governança é formalizada através de um sistema híbrido que combina o envolvimento da comunidade com a aplicação on-chain, dando aos detentores de tokens influência mensurável sobre o desenvolvimento do protocolo.