Ninja chora diante do gráfico de velas, mestres treinam na gestão de risco.

"Mais uma vez explodiu!" Esta frase é comum no mundo das criptomoedas. De estar totalmente alavancado a zerar tudo, quantas pessoas juraram nunca mais tocar em contratos futuros, e na próxima onda de mercado, entram de novo com um clique do mouse.

Depois de anos no mercado de criptomoedas, quero dizer uma coisa bem direta: liquidar uma posição não é questão de azar, é que você tem um buraco negro na sua compreensão de risco.

Hoje vou explicar claramente os truques mais escondidos nos contratos futuros, para que você deixe de ser uma vítima da colheita da foice e se torne um trader que realmente sabe fazer contas.

**Alavancagem é uma farsa**

Escolher uma alavancagem de 5x acha que é seguro? Seja mais esperto. O que realmente importa não é o multiplicador de alavancagem, mas quanto você está apostando de fato.

Quando entrei nesse mercado, também achei que 10x era moderado. E o que aconteceu? Com uma volatilidade de 10%, minha conta foi direto ao fundo. Só depois percebi o segredo: o risco real da alavancagem depende totalmente de quanto de capital você colocou.

Fazendo as contas, fica claro: com 10.000 U em mãos, você pode perder no máximo 500 U. Mas se você operou com uma posição de 30.000 U, sabe qual é a verdadeira alavancagem de risco? 60x! Não é aquele 3x que você imagina. Por isso, mesmo reduzindo a alavancagem na superfície, ainda assim você pode ser liquidado.

**Minha regra de sobrevivência é simples**

Não leve a alavancagem como objetivo, apenas como um limite superior. Quando o mercado está muito volátil, é preciso reduzir ainda mais a alavancagem. Por exemplo, quando o BTC oscila mais de 5% ao dia, eu nem uso o multiplicador máximo permitido pela plataforma, na verdade, eu reduzo ainda mais.

Isso não é covardia, é uma estratégia para durar mais tempo.