OTC vs exchange: a verdadeira forma de ganhar dinheiro para Grandes investidores em encriptação

Vê os Grandes investidores do mundo crypto a transferir milhões de dólares sem que o preço sofra danos? O segredo está no mercado OTC.

O que é negociação OTC

De forma simples, OTC (negociação de balcão) é quando as partes compradoras e vendedoras negociam diretamente com um corretor, contornando a bolsa, para acertar o preço e a quantidade, e depois realizar a liquidação. Não há livro público, nem livro de ordens, as contrapartes determinam tudo por negociação.

O mercado de OTC de títulos, que se compara ao mercado tradicional de finanças, é principalmente utilizado para:

• Grandes investidores (transações de milhões de dólares por vez)
• Grandes investidores e instituições
• Operações que precisam de proteção de privacidade

OTC vs exchanges: qual é a diferença?

Como ganhar dinheiro com negociações OTC

1. Modelo de market maker

Trate-se como um provedor de liquidez, colocando ordens de compra e venda para lucrar com o spread (diferença de preço). Grandes investidores podem, através de OTC, consumir um pedido inteiro de uma só vez e depois vender dispersamente na bolsa para arbitragem.

2. Arbitragem entre plataformas

Os preços OTC vs os preços das exchanges frequentemente não são consistentes. Algumas moedas são pressionadas a preços baixos no OTC, enquanto o dinheiro inteligente entra na parte inferior do OTC e, em seguida, vende nas exchanges. É por isso que você frequentemente vê algumas moedas subirem inexplicavelmente — os Grandes investidores do OTC completaram suas aquisições e começam a puxar o preço nas exchanges.

3. Hedge e gestão de risco

As instituições bloqueiam o preço e o tempo das grandes transações através de OTC, utilizando futuros/opções para se proteger contra o risco de volatilidade. Investidores individuais comuns não conseguem fazer isso devido à dificuldade.

Os buracos do OTC

⚠️ Risco de contraparte — Caso a outra parte fuja ou não cumpra, o seu dinheiro pode ser perdido.

⚠️ Sem regulação — É precisamente devido às operações em privado que há muitos casos de “black eat black”.

⚠️ Preços não transparentes — Alguns corretores OTC deliberadamente baixam ou aumentam os preços, lucrando com a diferença.

⚠️ Conformidade regulatória — Cada país tem requisitos diferentes para OTC, envolvendo auditorias KYC/AML

Por que as instituições preferem OTC

1. Ordens de grande volume não podem ser listadas em bolsas — Quando um grande volume de 10 milhões de dólares em bitcoin é listado, o preço despenca instantaneamente, resultando em perda.
2. Precisa de privacidade — Não quer ser seguido
3. Tempo flexível — A exchange está aberta 7*24 sem interrupções, o OTC pode personalizar a forma e o tempo de liquidação.
4. Segurança — Reduzir riscos através de corretores e custódia de terceiros (escrow)

Insights para os pequenos investidores

O mercado OTC é um jogo para grandes instituições, os investidores de varejo geralmente não conseguem participar. Mas, através de ferramentas de monitoramento on-chain (como Whale Alert) para observar grandes transferências, você pode sentir antecipadamente os movimentos das instituições - essa é a verdadeira fonte de alpha.

Quando você vê que uma determinada moeda de repente tem grandes transações OTC, e o preço na exchange começa a disparar, isso é o que se chama de “dinheiro inteligente” em ação. Aprender a reconhecer esse sinal é mais útil do que qualquer indicador técnico.