Mercado de criptomoedas: A interpretação extrema da batalha Bull vs. Bear
Esta semana, o mercado de criptomoedas passou por uma volatilidade intensa, desde vendas em pânico até uma recuperação temporária, seguida por uma queda acentuada após uma quebra técnica, com o sentimento do mercado claramente esfriando. Abaixo, faremos uma análise aprofundada de quatro aspectos: a evolução do mercado, o fluxo de capitais, o mercado de altcoins e as perspectivas futuras.
Um, Tendência do Mercado: A Evolução em Três Fases de um Recuo para a Quebra
O mercado desta semana pode ser resumido como "queda de ressonância após a divergência entre a análise técnica e a situação financeira", dividido em três fases:
Queda de pânico (25 de julho): a venda em massa por grandes investidores desencadeou uma reação em cadeia, fazendo com que o Bitcoin caísse abaixo do nível de suporte de 115.000 dólares, atingindo um novo mínimo na fase. Isso reflete a preocupação do mercado com a incerteza macroeconômica, incluindo as expectativas para a reunião do Fed e o impacto da política tarifária de Trump.
Reação acima do esperado (26 de julho): O Bitcoin recuperou mais de 3000 dólares a partir do fundo, atingindo um pico de 120 mil dólares. A força da recuperação veio da recomposição de fundos após a sobrecarga de vendas e a notícia de uma grande compra por parte de uma empresa que elevou a confiança do mercado.
Aceleração de quebra (31 de julho - 1 de agosto): Após o Federal Reserve liberar sinais hawkish, o Bitcoin não conseguiu superar o máximo anterior, caindo abaixo do suporte de 115.000 dólares. Com a queda das ações americanas e a implementação da política de tarifas de Trump, o sentimento de pânico no mercado se espalhou, fazendo o Bitcoin cair abaixo de 110.000 dólares, resultando em um duplo impacto negativo macroeconômico e técnico.
II. Indicadores financeiros principais: Três evidências de arrefecimento do mercado
2.1 Stablecoins: aumento da emissão cai 97%
A capitalização total do mercado de stablecoins esta semana é de 2277,77 milhões de dólares, com uma emissão semanal de apenas 0,72 milhões de dólares, uma queda de 97% em relação à semana anterior, atingindo o nível mais baixo em 12 semanas. Isso reflete que o fluxo de novos fundos está quase "interrompido", e os investidores mantêm uma atitude cautelosa em relação aos preços atuais.
2.2 ETF: a entrada mantém-se em níveis baixos
O ETF de Bitcoin teve uma entrada líquida de 299,9 milhões de dólares esta semana, mantendo-se praticamente estável em relação à semana passada, mas diminuindo significativamente em comparação com a primeira quinzena de julho. No dia 1 de agosto, houve até uma saída líquida em um único dia, criando um efeito negativo com a rápida queda do preço do Bitcoin. As razões para a saída de fundos institucionais incluem a realização de lucros em níveis elevados e um ambiente macroeconômico mais restrito.
2.3 Estrutura dos detentores: a contradição entre longos e curtos aumenta.
Os dados on-chain mostram que o volume de posições dos detentores de longo prazo (que mantêm criptomoedas por mais de 1 ano) está a diminuir continuamente, enquanto o volume de posições dos detentores de curto prazo (que mantêm criptomoedas por menos de 3 meses) está a aumentar rapidamente, formando um padrão de "longo a curto". Isso reflete que os detentores de longo prazo estão a realizar lucros em níveis elevados, enquanto os investidores de curto prazo tentam entrar no fundo do mercado para lucrar com a recuperação.
É importante notar que uma empresa comprou 21,02K bitcoins a um preço médio de 117256 dólares em 29 de julho, a maior compra única em quase quatro meses. A empresa atualmente tem um custo médio de bitcoin de 73277 dólares, totalizando 628,79K bitcoins.
Três, mercado de altcoins: entrando em modo de defesa total
3.1 Redução dupla de capitalização e atividade
O valor total de mercado das criptomoedas alternativas caiu 6,4% esta semana, para 964 bilhões de dólares, enquanto a participação de mercado do Bitcoin aumentou para 62%, mostrando que os fundos estão se concentrando em ativos principais. A atividade na blockchain também esfriou, com o TVL total caindo 16,2% para 136,1 bilhões de dólares, e o volume de negociações em DEX caiu 17,3%.
3.2 a segmentação é claramente visível
Apenas algumas criptomoedas se destacaram devido a mensagens específicas, como o omni, que subiu devido ao lançamento na bolsa, e o iotx, que subiu por rumores de ETF. O setor de altcoins mainstream caiu de forma geral, com as moedas meme caindo mais de 8%, tornando-se uma área severamente afetada.
3.3 Indicadores de emoção em queda geral
O índice de altcoins caiu para 35, recuando por 5 dias consecutivos. O valor on-chain de prosperidade caiu para 50 pontos, com vários indicadores, incluindo receita de protocolos DEX, número de usuários ativos e volume de transações, todos a cair drasticamente.
3.4 Análise do mercado secundário
Todos os setores caíram esta semana, com os setores de meme e AI a registarem as maiores quedas. No que diz respeito às instituições, o fluxo de entrada do ETF de Bitcoin foi de 169 milhões de dólares, enquanto o fluxo de entrada do ETF de Ethereum foi de 306 milhões de dólares, uma grande diminuição em comparação com a semana passada.
3.5 Análise de dados em cadeia
Em termos de fluxo de ativos, o Ethereum teve a maior entrada líquida, enquanto o STARKET teve a maior saída líquida. A classificação da atividade dos usuários é ETH > BSC > BASE > SOL. A sensação geral de especulação diminuiu significativamente, e todos os indicadores de DEX apresentaram uma grande retração.
Quatro, Perspectivas do Mercado Futuro
4.1 pontos-chave técnicos
Suporte de curto prazo: perto de 110 mil dólares
Suporte forte: intervalo de 93.000 a 106.000 dólares
Ponto de risco: 112 mil dólares existe uma lacuna de URPD
4.2 sinal de estabilidade do fluxo de capital
A emissão semanal de stablecoins voltou a ultrapassar os 500 milhões de dólares.
O fluxo de entrada do ETF de Bitcoin ultrapassou 1 bilhão de dólares na semana.
O volume de posições dos detentores de longo prazo parou de cair
4.3 Sugestões de operação
Curto prazo: controlar a posição abaixo de 30%, aguardando sinais claros de parada de queda
Médio a longo prazo: observar se a faixa entre 93.000 e 106.000 dólares forma um duplo fundo
Altcoins: Após a estabilização do Bitcoin, escolher moedas cuja queda seja menor do que a do mercado e cuja lógica de setor não tenha sido quebrada.
Esta correção do mercado é tanto uma digestão das subidas anteriores como um reflexo da influência conjunta dos fatores macroeconômicos e de liquidez. Os investidores não precisam entrar em pânico excessivo, mas devem manter a paciência e esperar pela oportunidade certa para entrar.
(Nota: o mercado de criptomoedas apresenta riscos elevados, a análise neste artigo baseia-se apenas em dados de mercado, não constituindo aconselhamento de investimento)
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CoinBasedThinking
· 08-13 07:07
cair cair sem parar ainda alavancando
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RugpullAlertOfficer
· 08-13 07:06
Correr, correr, lá vou eu correr novamente.
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NFTRegretter
· 08-13 07:04
Rekt Amarrado em que momento recuperar o investimento
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AirdropChaser
· 08-13 07:04
Novamente a queda e a subida, idiotas estão perdidos.
Análise semanal do mercado de criptomoedas: da recuperação à quebra, o mercado entra em modo de defesa.
Mercado de criptomoedas: A interpretação extrema da batalha Bull vs. Bear
Esta semana, o mercado de criptomoedas passou por uma volatilidade intensa, desde vendas em pânico até uma recuperação temporária, seguida por uma queda acentuada após uma quebra técnica, com o sentimento do mercado claramente esfriando. Abaixo, faremos uma análise aprofundada de quatro aspectos: a evolução do mercado, o fluxo de capitais, o mercado de altcoins e as perspectivas futuras.
Um, Tendência do Mercado: A Evolução em Três Fases de um Recuo para a Quebra
O mercado desta semana pode ser resumido como "queda de ressonância após a divergência entre a análise técnica e a situação financeira", dividido em três fases:
Queda de pânico (25 de julho): a venda em massa por grandes investidores desencadeou uma reação em cadeia, fazendo com que o Bitcoin caísse abaixo do nível de suporte de 115.000 dólares, atingindo um novo mínimo na fase. Isso reflete a preocupação do mercado com a incerteza macroeconômica, incluindo as expectativas para a reunião do Fed e o impacto da política tarifária de Trump.
Reação acima do esperado (26 de julho): O Bitcoin recuperou mais de 3000 dólares a partir do fundo, atingindo um pico de 120 mil dólares. A força da recuperação veio da recomposição de fundos após a sobrecarga de vendas e a notícia de uma grande compra por parte de uma empresa que elevou a confiança do mercado.
Aceleração de quebra (31 de julho - 1 de agosto): Após o Federal Reserve liberar sinais hawkish, o Bitcoin não conseguiu superar o máximo anterior, caindo abaixo do suporte de 115.000 dólares. Com a queda das ações americanas e a implementação da política de tarifas de Trump, o sentimento de pânico no mercado se espalhou, fazendo o Bitcoin cair abaixo de 110.000 dólares, resultando em um duplo impacto negativo macroeconômico e técnico.
II. Indicadores financeiros principais: Três evidências de arrefecimento do mercado
2.1 Stablecoins: aumento da emissão cai 97%
A capitalização total do mercado de stablecoins esta semana é de 2277,77 milhões de dólares, com uma emissão semanal de apenas 0,72 milhões de dólares, uma queda de 97% em relação à semana anterior, atingindo o nível mais baixo em 12 semanas. Isso reflete que o fluxo de novos fundos está quase "interrompido", e os investidores mantêm uma atitude cautelosa em relação aos preços atuais.
2.2 ETF: a entrada mantém-se em níveis baixos
O ETF de Bitcoin teve uma entrada líquida de 299,9 milhões de dólares esta semana, mantendo-se praticamente estável em relação à semana passada, mas diminuindo significativamente em comparação com a primeira quinzena de julho. No dia 1 de agosto, houve até uma saída líquida em um único dia, criando um efeito negativo com a rápida queda do preço do Bitcoin. As razões para a saída de fundos institucionais incluem a realização de lucros em níveis elevados e um ambiente macroeconômico mais restrito.
2.3 Estrutura dos detentores: a contradição entre longos e curtos aumenta.
Os dados on-chain mostram que o volume de posições dos detentores de longo prazo (que mantêm criptomoedas por mais de 1 ano) está a diminuir continuamente, enquanto o volume de posições dos detentores de curto prazo (que mantêm criptomoedas por menos de 3 meses) está a aumentar rapidamente, formando um padrão de "longo a curto". Isso reflete que os detentores de longo prazo estão a realizar lucros em níveis elevados, enquanto os investidores de curto prazo tentam entrar no fundo do mercado para lucrar com a recuperação.
É importante notar que uma empresa comprou 21,02K bitcoins a um preço médio de 117256 dólares em 29 de julho, a maior compra única em quase quatro meses. A empresa atualmente tem um custo médio de bitcoin de 73277 dólares, totalizando 628,79K bitcoins.
Três, mercado de altcoins: entrando em modo de defesa total
3.1 Redução dupla de capitalização e atividade
O valor total de mercado das criptomoedas alternativas caiu 6,4% esta semana, para 964 bilhões de dólares, enquanto a participação de mercado do Bitcoin aumentou para 62%, mostrando que os fundos estão se concentrando em ativos principais. A atividade na blockchain também esfriou, com o TVL total caindo 16,2% para 136,1 bilhões de dólares, e o volume de negociações em DEX caiu 17,3%.
3.2 a segmentação é claramente visível
Apenas algumas criptomoedas se destacaram devido a mensagens específicas, como o omni, que subiu devido ao lançamento na bolsa, e o iotx, que subiu por rumores de ETF. O setor de altcoins mainstream caiu de forma geral, com as moedas meme caindo mais de 8%, tornando-se uma área severamente afetada.
3.3 Indicadores de emoção em queda geral
O índice de altcoins caiu para 35, recuando por 5 dias consecutivos. O valor on-chain de prosperidade caiu para 50 pontos, com vários indicadores, incluindo receita de protocolos DEX, número de usuários ativos e volume de transações, todos a cair drasticamente.
3.4 Análise do mercado secundário
Todos os setores caíram esta semana, com os setores de meme e AI a registarem as maiores quedas. No que diz respeito às instituições, o fluxo de entrada do ETF de Bitcoin foi de 169 milhões de dólares, enquanto o fluxo de entrada do ETF de Ethereum foi de 306 milhões de dólares, uma grande diminuição em comparação com a semana passada.
3.5 Análise de dados em cadeia
Em termos de fluxo de ativos, o Ethereum teve a maior entrada líquida, enquanto o STARKET teve a maior saída líquida. A classificação da atividade dos usuários é ETH > BSC > BASE > SOL. A sensação geral de especulação diminuiu significativamente, e todos os indicadores de DEX apresentaram uma grande retração.
Quatro, Perspectivas do Mercado Futuro
4.1 pontos-chave técnicos
4.2 sinal de estabilidade do fluxo de capital
4.3 Sugestões de operação
Esta correção do mercado é tanto uma digestão das subidas anteriores como um reflexo da influência conjunta dos fatores macroeconômicos e de liquidez. Os investidores não precisam entrar em pânico excessivo, mas devem manter a paciência e esperar pela oportunidade certa para entrar.
(Nota: o mercado de criptomoedas apresenta riscos elevados, a análise neste artigo baseia-se apenas em dados de mercado, não constituindo aconselhamento de investimento)