Inovações revolucionárias no campo das Finanças Descentralizadas: um novo capítulo na negociação de derivativos

Após um ciclo de desenvolvimento, o DeFi tornou-se uma das aplicações descentralizadas mais bem-sucedidas na blockchain, transformando completamente o panorama do mercado de criptomoedas. A negociação de criptomoedas está gradualmente a passar de off-chain para on-chain, evoluindo de trocas simples para um ecossistema abrangente que abrange empréstimos, staking, negociação de derivativos, entre outros.

No campo das Finanças Descentralizadas, 45% das transações em mercado à vista na cadeia ocorrem em uma conhecida bolsa de valores descentralizada, cuja solução inovadora de liquidez concentrada e mecanismo de listagem sem permissão proporciona aos usuários produtos de rendimento e experiências de negociação eficientes, liberando uma grande quantidade de liquidez na cadeia e estabelecendo uma base fundamental para a prosperidade e diversidade do ecossistema.

No setor de derivativos, a SynFutures está rapidamente a ascender, sendo vista como "a pioneira no campo dos derivativos". Este artigo irá explorar profundamente os mecanismos da SynFutures e as inovações que trouxe para o setor de derivativos, bem como como aproveitar as oportunidades que a SynFutures oferece.

Introdução ao SynFutures

SynFutures é um protocolo de contratos perpétuos descentralizados construído sobre Blast, sendo o primeiro protocolo de derivativos implantado na cadeia após o lançamento da mainnet da Blast, atualmente já está na versão V3. O modelo Oyster AMM da V3 é o primeiro modelo unificado de AMM e livro de ordens on-chain no setor de derivativos.

A V1 e V2 do SynFutures são semelhantes à V2 de uma conhecida bolsa de criptomoedas descentralizada, baseadas no modelo AMM da fórmula xyk, mas esse modelo apresenta problemas de baixa utilização de capital e profundidade insuficiente, resultando em alta slippage.

Na V3, a SynFutures inspirou-se no modelo de liquidez concentrada e no mecanismo de listagem sem permissão de uma conhecida exchange descentralizada V3, lançando o modelo Oyster AMM com base no modelo sAMM da SynFutures. O modelo oAMM permite que os LPs concentrem a liquidez em intervalos de preço específicos, maximizando a eficiência de capital e a profundidade da liquidez, proporcionando aos traders uma experiência de negociação mais fluida e reduzindo ao máximo as perdas de negociação.

A SynFutures obteve um investimento total de 38 milhões de dólares através de três rodadas de financiamento, com investidores que incluem várias das principais instituições do setor.

Dados continuam a subir, potencial começando a aparecer

De acordo com dados oficiais, a SynFutures acumulou um volume de negociação de 65,9 bilhões de dólares, proporcionando mais de 3 milhões de transações para mais de 110 mil usuários, com o volume de negociação a aumentar continuamente, alcançando um pico diário de 1,8 bilhões de dólares.

A plataforma de dados mostra que o TVL da SynFutures atualmente atinge 70 milhões de dólares, com um volume de negociações diário estável acima de 1 bilhão de dólares. De acordo com os dados dos últimos 30 dias, a receita anual de taxas da SynFutures deverá ultrapassar 125 milhões de dólares.

SynFutures demonstra uma forte capacidade de lucro, estabelecendo as bases para a operação saudável a longo prazo do projeto, inovação contínua e iteração.

Solução de liquidez centralizada para derivativos

O modelo Oyster AMM da SynFutures permite adicionar liquidez em faixas de preço especificadas e aumentar a eficiência do capital combinando alavancagem. O Oyster AMM utiliza um quadro de gestão de margem e liquidação projetado especificamente para negociação de derivativos, garantindo a segurança de LP e do protocolo.

o modelo oAMM introduz liquidez bilateral, permitindo que a liquidez seja adicionada usando apenas um token, sem a necessidade de fornecer ativos bilaterais na proporção de 1:1. Os provedores de liquidez podem listar quaisquer pares de negociação, como pares de moedas meme ou pares de quaisquer ativos, trazendo mais flexibilidade e opções para o ecossistema.

O modelo Oyster AMM traz várias vantagens para os provedores de liquidez e para o protocolo:

Aumentar a eficiência do capital

A liquidez concentrada permite que os LPs operem de forma eficaz em faixas de preço específicas, reduzindo a proporção de capital ocioso e aumentando a utilização do capital.

aumentar o retorno potencial

Os fundos concentram-se em faixas de preço específicas, aumentando a frequência de negociação e a quantidade de capital disponível, permitindo que os LP ganhem mais taxas de serviço e obtenham retornos mais altos em intervalos de mercado com alta volatilidade.

melhor profundidade, menor deslizamento

O modelo Oyster AMM melhora a profundidade de negociação e a liquidez, atraindo mais negociantes e formando um ciclo virtuoso. Quanto melhor a profundidade, menor o deslizamento durante as negociações, melhorando a experiência de negociação e trazendo mais receita de negociação.

贯彻真正的去中心化 - sem necessidade de permissão para listar moedas

SynFutures tem a característica de adicionar liquidez arbitrária sem permissão, estimulando ainda mais a inovação e a vitalidade do ecossistema. Qualquer pessoa pode listar moedas de várias maneiras:

Adicionar liquidez em 30 segundos

oAMM é um contrato inteligente de código aberto implantado na blockchain, que dispensa comunicações e revisões complexas antes da listagem de moedas, permitindo que qualquer pessoa adicione qualquer par de negociação a qualquer momento.

livro de ordens on-chain sem permissão

SynFutures V3 introduz um modelo de livro de ordens on-chain, garantindo transparência, ao mesmo tempo que possui características de não necessidade de autorização e resistência à censura. As negociações ocorrem completamente na cadeia, aumentando a eficiência e segurança.

Este design livre, flexível e totalmente descentralizado traz vários efeitos positivos, incluindo a libertação do potencial do mercado, a promoção da inovação, a redução das barreiras de entrada, a ativação da liquidez e o aumento da flexibilidade do mercado.

Explosão do ecossistema, SynFutures enfrenta oportunidades

Com a airdrop do Blast se aproximando, como um projeto estrela de Layer 2, o Blast atraiu a atenção de muitos usuários. Atualmente, já existem vários protocolos DeFi na cadeia do Blast, a maioria dos quais ainda não lançou seus tokens de projeto.

Após o airdrop do token Blast, mais protocolos on-chain iniciarão o TGE. O mecanismo de listagem sem permissão e de liquidez concentrada da SynFutures proporcionará uma rápida resposta ao ecossistema, despertando o potencial e a flexibilidade do mercado, e oferecendo mais estratégias e opções de negociação para projetos e usuários.

Mais projetos trarão mais usuários e liquidez para o SynFutures, aumentando seu volume de negociação e rentabilidade, e trazendo mais expectativas para o futuro TGE do SynFutures.

Perspectivas Futuras

Atualmente, a maior parte das transações no mercado de criptomoedas é de negociação de derivativos, gerando diariamente centenas de bilhões em volume de transações, mas a maioria ocorre em exchanges centralizadas. Os dados mostram que apenas uma pequena fração das negociações perpétuas acontece na cadeia. A descentralização é uma tendência imparável, e no futuro, mais usuários irão transferir suas transações para a cadeia. O setor de derivação tem potencial para se tornar a área de nicho com o maior potencial de explosão e efeito de riqueza.

A atividade on-chain, o volume de transações e o número de usuários da SynFutures continuam a aumentar, destacando-se na pista de derivativos. Esses dados não apenas mostram o alto reconhecimento dos usuários pela SynFutures, mas também indicam sua forte competitividade no mercado.

Com a explosão do ecossistema Blast, a SynFutures terá um crescimento mais robusto. No futuro, a SynFutures também realizará uma implantação em múltiplas cadeias, permitindo que mais ecossistemas se beneficiem, ampliando ainda mais a base de usuários e a quota de mercado, trazendo um enorme espaço de crescimento.