Pengantar

Di ruang DeFi, perdagangan hasil dan tokenisasi mendefinisikan ulang strategi investasi dan pengelolaan aset. Perdagangan hasil, mengejar tingkat pengembalian investasi dari waktu ke waktu, telah menjadi landasan keuangan terdesentralisasi (DeFi), menarik orang untuk terlibat.

Pryzm, sebuah blockchain layer-1, mengubah cara kita mendekati optimisasi hasil. Dibangun di Cosmos SDK, Pryzm menawarkan platform yang fleksibel, cepat, dan kuat yang memberdayakan pengguna untuk membuat token dan melakukan perdagangan hasil masa depan dari setiap aset.

Apa itu Pryzm?

Sumber: situs web Pryzm

Pryzm, sebuah blockchain layer-1, memberdayakan pengguna untuk membuat token dan perdagangkan hasil masa depan dari aset apa pun, membawa era baru fleksibilitas dan peluang keuangan.

Dibangun di atas kerangka yang kuat dari Cosmos SDK, Pryzm adalah ekosistem khusus yang dirancang dengan presisi dan tujuan. Fleksibilitas, kecepatan, dan kekuatan Cosmos SDK adalah landasan di mana Pryzm dibangun, memungkinkannya untuk memberikan pengalaman pengguna yang mulus dan canggih.

Kekuatan sebenarnya dari Pryzm terletak pada kemampuannya untuk saling terhubung dengan banyak blockchain lain melalui Protokol Komunikasi Antar-Blockchain (IBC). Interoperabilitas ini benar-benar mengubah permainan, memungkinkan keluwesan dan integrasi yang belum pernah terjadi sebelumnya dalam ekosistem blockchain.

Di jantung keunggulan teknologi Pryzm adalah Optimistic Execution, fitur terobosan yang mendorong rantai Cosmos SDK untuk membangun blok dengan kecepatan yang mengagumkan. Dalam pengujian internal, waktu blok telah tercatat sekitar 0,4 detik, sebuah bukti akan efisiensi dan skalabilitas yang Pryzm bawa ke meja. Dengan Optimistic Execution dijadwalkan untuk diaktifkan setelah mainnet, Pryzm siap untuk mendorong batas-batas dari apa yang mungkin dalam teknologi blockchain.

Visi Pryzm dan Lanskap DeFi

Ekosistem DeFi penuh dengan potensi tetapi tidak tanpa batasannya. Platform DeFi tradisional sering kali berjuang dengan likuiditas yang terfragmentasi, imbal hasil yang volatile, dan akses terbatas ke peluang pendapatan tetap. Visi Pryzm adalah untuk meredam masalah-masalah ini dengan memperkenalkan tokenisasi hasil pada blockchain Layer-1 buatan sendiri. Inovasi ini memungkinkan pengguna untuk membuat token dari aliran kas masa depan yang dihasilkan oleh protokol DeFi, menawarkan likuiditas yang ditingkatkan dan aliran pendapatan yang dapat diprediksi.

Fitur-Fitur Terkini Pryzm

Fitur-fitur ini secara kolektif memberdayakan pengguna untuk mengoptimalkan strategi hasil mereka, menyediakan lingkungan yang tangguh dan fleksibel untuk perdagangan hasil.

• Tokenisasi Yield: Pengguna dapat mengubah hasil masa depan mereka menjadi token yang dapat diperdagangkan, meningkatkan efisiensi pasar dan pemanfaatan modal.
• Pendapatan Tetap & Token Diskon: Pryzm memungkinkan penguncian pendapatan tetap dan pembelian token favorit dengan diskon, memberikan stabilitas di pasar DeFi yang volatile.
• Liquid Governance: Pryzm menawarkan kemampuan untuk mengakses dan memperdagangkan kekuasaan tata kelola dari token mana pun dalam rantainya.
• Derivatif Penjataan Cair (LSD): Mematok token dan menerima derivatif cair sebagai imbalannya, menjaga likuiditas sambil mendapatkan imbalan penjataan.
• Specialized AMM: automated market maker (AMM) canggih Pryzm memungkinkan perdagangan dengan dampak rendah dan penyediaan likuiditas yang efisien tinggi.
• Pesanan Batas dan Alat DCA: Tetapkan harga yang diinginkan untuk eksekusi perdagangan otomatis dan gunakan alat dollar-cost averaging (DCA) untuk meminimalkan dampak volatilitas pasar.

Mekanika Tokenisasi Hasil

Sumber: Pryzm X

Tokenisasi hasil melibatkan mengonversi hasil masa depan dari suatu aset menjadi token yang dapat diperdagangkan. Proses ini membuka dimensi likuiditas dan strategi investasi baru, memungkinkan kontrol yang lebih terperinci atas hasil keuangan.

Dalam keuangan tradisional, yield umumnya mengacu pada pendapatan yang dihasilkan dari suatu investasi dalam jangka waktu tertentu. Di DeFi, yield dapat berasal dari kegiatan seperti staking, pinjaman, atau penyediaan likuiditas. Tokenisasi yield membawa konsep ini lebih jauh dengan memungkinkan pengguna untuk 'mengunci' token cryptocurrency mereka untuk jangka waktu tertentu untuk mendapatkan imbalan yang dikelola dengan kontrak pintar. Tokenisasi yield juga membayar bunga dengan tingkat yang bervariasi dari beberapa persen hingga angka tiga digit.

Potensi transformatif dari tokenisasi yield dalam DeFi terletak pada kemampuannya untuk memberikan fleksibilitas dan likuiditas kepada pengguna. Investor tidak lagi terikat pada batasan investasi jangka tetap; sebaliknya, mereka dapat melakukan perdagangan hasil yang telah di-tokenisasi di pasar sekunder, yang berpotensi mengoptimalkan keuntungan dan mengelola risiko lebih efektif.

Peran Pryzm dalam Tokenisasi Yield

Pryzm memfasilitasi penciptaan dan perdagangan token yield tetap dan variabel, menawarkan pengguna kontrol yang belum pernah terjadi sebelumnya atas strategi investasi mereka. Dengan Pryzm, pengguna dapat:

• Tokenize Future Yields: Mengubah hasil masa depan menjadi token yang dapat diperdagangkan, memungkinkan pembelian dan penjualan pendapatan yang diantisipasi di pasar terbuka
• Pilih Yield Tetap atau Variabel: Berdasarkan preferensi risiko, pengguna dapat memilih yield tetap untuk stabilitas atau yield variabel untuk memanfaatkan fluktuasi pasar.
• Token Hasil Perdagangan: pertukaran terdesentralisasi Pryzm memungkinkan perdagangan token hasil secara mulus, menyediakan platform bagi pengguna untuk terlibat dalam pertukaran hasil dan strategi perdagangan canggih lainnya.

Teknologi di Balik Pryzm

Arsitektur Pryzm dirancang dengan kinerja, keamanan, dan skalabilitas sebagai inti. Ini menggunakan pendekatan berlapis dan desain modular, memastikan bahwa platform dapat berkembang untuk memenuhi tuntutan aplikasi terdesentralisasi di masa depan. Jaringan Pryzm berdiri sebagai ekosistem blockchain terdesentralisasi yang melayani sebagai infrastruktur pendukung fundamental untuk blockchain lainnya.

Fitur Unik dari Arsitektur Pryzm

Fitur unik arsitektur Pryzm adalah cerminan dari semangat inovatifnya:

• Eksekusi Optimis: Eksekusi Optimis Pryzm memungkinkan blockchain membangun blok dengan kecepatan luar biasa, mendorong batas-batas waktu blok dan efisiensi. Fitur ini akan diaktifkan setelah peluncuran mainnet, menawarkan waktu blok sekitar 0,4 detik.
• Komunikasi Antar-Blockchain (IBC): Pryzm memanfaatkan protokol IBC untuk terhubung dengan blockchain lain, memfasilitasi interaksi lintas rantai yang mulus dan memperluas horison perdagangan hasil.
• Modul yang Dibangun Khusus: Platform ini didukung oleh modul yang dibangun khusus untuk memastikan kinerja dan skalabilitas yang optimal. Modul-modul ini adalah mesin dari Pryzm, mendorong kemampuan platform untuk memenuhi tuntutan dinamis perdagangan hasil.

Bagaimana Pryzm Bekerja?

Pryzm beroperasi berdasarkan prinsip yang canggih namun intuitif yang merevolusi interaksi kita dengan aset yang menghasilkan imbalan. Ini adalah sistem yang menerima dan membuat token likuid yang secara otomatis menggandakan imbalannya, memisahkannya saat terakumulasi. Proses ini difasilitasi oleh kemampuan Pryzm untuk mengintegrasikan token dari platform lain, seperti Lido, atau untuk menghasilkan derivatif staking likuidnya, yang dikenal sebagai "CTs" (token agunan).

Proses Tokenisasi

Bayangkan aset Anda seperti pohon di kebun. Pohon-pohon ini, baik itu ATOM, TIA, INJ, atau OSMO, menghasilkan buah dari waktu ke waktu—buah tersebut adalah hasil atau bunga yang diperoleh dari melakukan staking aset Anda. Pryzm memperkenalkan cara baru untuk mengelola aset tersebut dengan membagi pohon menjadi dua bagian yang berbeda: Token Utama (PT) dan Token Hasil (YT).

• Token Utama (PT): Token Utama (PT) mewakili aset asli dalam bentuk tradisionalnya. Ketika seorang investor mengunci aset di Pryzm, mereka menerima PT yang setara dengan nilai aset yang mendasarinya. PT pada dasarnya adalah janji bahwa investor dapat menukarkan token asli pada tanggal jatuh tempo yang ditetapkan, memastikan bahwa jumlah pokok investasi tetap terjaga. PT mirip dengan sertifikat pohon Anda. Itu adalah bagian dasar dari investasi Anda.
• Token Hasil (YT): Token Hasil (YT), di sisi lain, menggambarkan pendapatan atau hasil potensial yang diharapkan dihasilkan oleh aset asli dari waktu ke waktu. Dengan memegang YT, investor memiliki klaim atas hasil masa depan dari investasi, memungkinkan mereka untuk mendapatkan pengembalian seolah-olah mereka memegang aset asli itu sendiri. Pemisahan hasil dari pokok ini memungkinkan investor untuk melakukan perdagangan hasil secara independen, memberikan jalur baru untuk manajemen hasil dan spekulasi. YT dapat dibandingkan dengan kontrak yang memberikan hak eksklusif kepada Anda atas buah yang dihasilkan oleh pohon. Ini menggambarkan hasil masa depan dari aset Anda.

PT dan YT datang dengan jangka waktu tetap, yang berarti mereka memiliki tanggal jatuh tempo yang telah ditentukan. Setelah jatuh tempo, YT menjadi tidak berharga, karena tidak lagi memberi Anda penghasilan di masa depan. PT, bagaimanapun, tetap mempertahankan nilainya, memungkinkan Anda menukarnya dengan aset asli, menegaskan kepemilikan Anda terhadap pohon tersebut.

Pasar Desentralisasi Pryzm untuk Perdagangan Hasil

Pasar dekentralisasi (DEX) Pryzm dirancang khusus untuk perdagangan hasil, memberikan pengguna alat dan fleksibilitas untuk memproses tokenisasi dan perdagangan hasil masa depan mereka. DEX beroperasi berdasarkan prinsip automated market maker (AMM) canggih, yang memungkinkan perdagangan berdampak rendah dan penyediaan likuiditas yang efisien tinggi.

DEX memungkinkan pengguna untuk melakukan perdagangan baik Principal Tokens (PT) maupun Yield Tokens (YT), menawarkan lebih banyak kendali atas yield dan peluang untuk mendapatkan keuntungan dengan membeli token individu. Sistem ini memungkinkan pengguna untuk menyesuaikan paparan mereka dengan memecah token menjadi elemen inti mereka, mengoptimalkan paparan mereka terhadap yield, harga, dan tata kelola.

Sebuah Contoh Praktis dengan ATOM

Mari kita gambarkan ini dengan ATOM:

1. Deposit dan Stake: Anda mendepositkan ATOM, yang Pryzm men-stake, untuk mulai menghasilkan pendapatan. Sebagai imbalan, Anda menerima token tunai, seperti cATOM, yang mewakili taruhan dan imbalan yang terakumulasi.

1. Tokenisasi Pendapatan: Anda memilih tanggal jatuh tempo untuk tokenisasi pendapatan Anda. Dengan mendepositokan cATOM, Anda menerima yATOM, yang mewakili pendapatan Anda, dan pATOM, yang mewakili deposit Anda. Kedua token akan kedaluwarsa dalam satu tahun, dengan yATOM memberi Anda seluruh pendapatan dari staking ATOM selama setahun tersebut, dan pATOM memastikan pengembalian setara dalam cATOM pada akhir tahun.

2. Perdagangkan dan Manfaatkan Token: Anda dapat melakukan perdagangan token Anda di DEX Pryzm, memanfaatkan penetapan harga pasar untuk pATOM dan yATOM. Anda juga dapat menukar antara hasil tetap dan variabel serta menggunakan pATOM untuk kekuatan voting yang ditingkatkan dalam masalah tata kelola.

3. Menebus Aset Dasar: Dengan menggabungkan jumlah yang sama dari yATOM dan pATOM dengan jatuh tempo yang sama, Anda dapat menebus cATOM. Anda juga dapat membakar cATOM untuk mendapatkan kembali ATOM. Token-token ini likuid, memungkinkan Anda untuk menukarnya dengan aset asli di DEX kapan saja. Setelah jatuh tempo, pATOM sendiri dapat mendapatkan kembali jumlah yang sesuai dari cATOM.

Trading di Pryzm

Terintegrasi ke dalam inti Pryzm adalah beberapa alat perdagangan yang dirancang untuk meningkatkan pengalaman pengguna dan memberikan keunggulan strategis di pasar DeFi. Alat-alat ini termasuk YAMM, WAMM, PulseTrade, dan FlowTrade, masing-masing memenuhi fungsi unik dalam ekosistem.

YAMM & WAMM: Advanced Market Making

YAMM (Yield Automated Market Maker) dan WAMM (Weighted Automated Market Maker) adalah versi khusus dari AMM yang Pryzm manfaatkan untuk memfasilitasi perdagangan yang efisien dan efektif. Alat-alat ini dirancang untuk meminimalkan dampak harga dan memberikan efisiensi modal tinggi, memastikan pengguna dapat menukar token dengan slippage rendah dan memaksimalkan keuntungan mereka.

PulseTrade: Perdagangan Presisi

PulseTrade adalah fitur yang memungkinkan pengguna untuk menetapkan harga yang diinginkan untuk eksekusi perdagangan otomatis. Alat ini berguna bagi para pedagang yang ingin mengunci keuntungan atau memasuki posisi pada titik harga tertentu tanpa harus terus memantau pasar

FlowTrade: Pertukaran Token yang Disederhanakan

FlowTrade adalah modul yang dibangun di atas Cosmos-SDK yang memungkinkan pertukaran token dalam jangka waktu tertentu. Pengguna dapat membuat aliran token yang didistribusikan selama periode tertentu untuk ditukar dengan token lain di pasar terbuka. Token dapat ditukar secara kontinu atau pada interval tertentu selama periode pertukaran, memberikan pendekatan yang fleksibel dalam perdagangan.

Modul FlowTrade memungkinkan pengguna untuk memulai aliran dengan mengamankan deposit, dan pengguna lain dapat berpartisipasi dengan menyumbangkan sejumlah token tertentu. Token yang ditawarkan untuk dijual oleh pencipta aliran disebut token-out, sedangkan token yang disediakan oleh pembeli disebut token-in. Sistem ini memastikan bahwa harga token dihitung berdasarkan jumlah total masing-masing token dan waktu yang berlalu sejak dimulainya aliran, menawarkan mekanisme penetapan harga yang dinamis dan responsif.

Penyediaan Likuiditas di Pryzm

Menyediakan likuiditas di Pryzm adalah proses yang mudah, berkat antarmuka yang ramah pengguna dan alat-alat canggih. Pengguna dapat berkontribusi ke kolam likuiditas menggunakan AMM khusus dan mendapatkan manfaat dari biaya swap, pendapatan rantai Pryzm, dan imbalan Pryzm. Hal ini tidak hanya memberikan aliran pendapatan pasif bagi penyedia likuiditas tetapi juga berkontribusi pada kesehatan dan stabilitas keseluruhan ekosistem Pryzm.

Berpartisipasi dalam Ekosistem Pryzm

Bergabung dengan ekosistem Pryzm adalah perjalanan ke masa depan perdagangan hasil dan tokenisasi. Baik Anda ingin melakukan perdagangan, menyediakan likuiditas, atau menjelajahi kemungkinan DeFi, Pryzm menawarkan cara Gate.io yang ramah pengguna untuk memulai.

Mendirikan Dompet

Untuk berpartisipasi dalam ekosistem Pryzm, langkah pertama adalah menyiapkan dompet yang kompatibel. Pryzm mendukung dompet yang berinteraksi dengan blockchain-nya, memungkinkan pengguna untuk menyimpan, mengirim, dan menerima token secara aman. Berikut cara memulainya:

1. Menginstal Wallet: Pilih dompet yang mendukung Cosmos SDK, seperti Keplr, dan ikuti panduan resmi untuk menginstal dan membuat dompet Anda.

2. Terhubung ke Pryzm: Setelah diinstal, buka aplikasi Pryzm dan hubungkan dompet Anda. Ini akan memungkinkan Anda untuk berinteraksi dengan blockchain Pryzm dan fitur-fiturnya.

Berpartisipasi dalam StakeDrop - Pryzm Airdrop

Airdrop Pryzm, dikenal sebagai StakeDrop, merupakan cara inovatif untuk memberi hadiah kepada komunitas dan mendesentralisasi kepemilikan token Pryzm. Ini merupakan kesempatan bagi pengguna untuk mendapatkan token dengan berpartisipasi dalam keamanan dan tata kelola jaringan melalui staking. Dirancang untuk mendemokratisasi proses penghasilan token dan memastikan distribusi token yang adil sebelum diluncurkannya mainnet.

Untuk memenuhi syarat untuk airdrop StakeDrop, Anda harus deleGate.iod ke validator Pryzm pada blockchain yang didukung seperti ATOM, TIA, DYM, INJ, atau OSMO.

1. DeleGate.io kepada Validator: Pilih validator Pryzm di blockchain yang Anda minati dan deleGate.io aset Anda kepada mereka.

2. Token Earn: Untuk setiap dolar komisi validator yang didonasikan, Anda akan menerima sejumlah token Pryzm tertentu. Foto mingguan akan diambil untuk menentukan penghargaan Anda.

3. Daftar untuk Airdrop: Kunjungi halaman airdrop Pryzm, pilih blockchain di mana Anda bertugas, dan verifikasi alamat dompet Anda untuk memeriksa kelayakan Anda.

4. Hubungkan Dompet: Jika memenuhi syarat, Anda akan diminta untuk menghubungkan dompet Pryzm Anda untuk menerima airdrop. Masukkan alamat dompet Pryzm apa pun yang Anda miliki untuk menghubungkannya.

Pryzm Tokenomics dan Tata Kelola

Tokenomics Pryzm berpusat pada token $PRYZM, yang melayani berbagai tujuan dalam ekosistem:

• Utilitas: token $PRYZM digunakan untuk membayar biaya transaksi, tokenisasi hasil, dan layanan lainnya dalam platform Pryzm.
• Hadiah: Pengguna mendapatkan token $PRYZM dengan berpartisipasi dalam kegiatan seperti staking, menyediakan likuiditas, dan berkontribusi pada keamanan platform.
• Governance: Pemegang $PRYZM memiliki kekuatan untuk memberikan suara pada proposal dan membuat keputusan yang membentuk masa depan ekosistem Pryzm.

Pryzm berencana diluncurkan dengan total pasokan 1 miliar token, di mana 20% (200 juta token) disediakan untuk StakeDrop. Distribusi token $PRYZM dirancang dengan cermat untuk memberikan insentif kepada berbagai pemangku kepentingan, termasuk pendukung awal (Prism OGs), validator, dan pengguna yang berpartisipasi dalam acara StakeDrop.

Pryzm Governance

Model tata kelola Pryzm dibangun berdasarkan prinsip desentralisasi, memastikan bahwa kekuatan untuk membuat keputusan didistribusikan di antara komunitas. Proses tata kelola melibatkan beberapa komponen kunci:

• Usulan: Anggota komunitas dapat mengajukan usulan untuk perubahan atau peningkatan platform Pryzm
• Voting: Pemegang token $PRYZM dapat memberikan suara pada proposal, dengan setiap token mewakili satu suara.
• Pemilihan Validator: Seiring dengan peningkatan jumlah yang dipertaruhkan, tata kelola Pryzm akan memilih lebih banyak validator dalam konsultasi dengan pemangku kepentingan rantai host, mencerminkan komitmen komunitas terhadap desentralisasi.

Perjalanan Penggalangan Dana Pryzm

Jalur inovasi Pryzm di ruang DeFi adalah narasi unik dari dukungan dan partisipasi komunitas. Berbeda dengan metode penggalangan dana tradisional, perjalanan Pryzm tidak melibatkan penjualan pribadi atau dukungan modal ventura. Sebaliknya, itu didorong oleh dukungan luar biasa dari komunitas yang jumlahnya lebih dari 543 ribu peserta, yang semuanya berkontribusi melalui kampanye StakeDrop.

Keberhasilan kampanye StakeDrop menyoroti model baru untuk penggalangan dana proyek blockchain, yang berakar dalam keterlibatan dan partisipasi komunitas. Dengan melakukan staking aset mereka, anggota komunitas dapat menghasilkan token $PRYZM, menjadi pemegang saham efektif di masa depan Pryzm.

Kesimpulan

Pryzm diatur untuk menjadi pemain kunci di masa depan DeFi, menawarkan blockchain layer-1 yang cepat, fleksibel, dan terhubung. Ini adalah platform di mana pengguna dapat membuat token dan melakukan perdagangan hasil masa depan, memberi mereka lebih banyak kontrol atas investasi mereka. Dengan alat seperti YAMM dan PulseTrade, Pryzm membuat perdagangan dan penyediaan likuiditas efisien dan ramah pengguna. Model tata kelola-nya mendorong partisipasi komunitas, memastikan platform berkembang dengan kebutuhan pengguna. Pada intinya, Pryzm sedang membentuk menjadi pusat penting bagi para pedagang hasil, menyediakan alat dan lingkungan untuk berkembang di dunia DeFi yang berkembang.