Pengenalan

Bidang keuangan terdesentralisasi, atau DeFi, dengan cepat mengubah lanskap keuangan. Dengan memanfaatkan teknologi blockchain, protokol DeFi menawarkan berbagai layanan keuangan yang biasanya disediakan oleh lembaga terpusat. Namun, untuk protokol ini berkembang dan memastikan keberlanjutan jangka panjang, menghasilkan pendapatan sangat penting. Artikel ini membahas cara kerja protokol DeFi, menjelajahi berbagai mekanisme yang mereka gunakan untuk menghasilkan pendapatan melalui kasus penggunaan khusus. Kami akan meneliti bagaimana model pendapatan ini berkontribusi pada fungsionalitas keseluruhan ekosistem DeFi.

Memahami DeFi

DeFisingkatan dari Keuangan Terdesentralisasi. Ini merujuk pada ekosistem aplikasi keuangan yang dibangun di atas blockchain, terutama Ethereum. Aplikasi-aplikasi ini menawarkan beragam layanan keuangan tradisional namun dalam cara sejawat (P2P), menghilangkan kebutuhan akan institusi terpusat. Pengguna berinteraksi dengan protokol DeFi secara langsung melalui dompet kripto mereka, menghilangkan ketergantungan pada pihak ketiga untuk transaksi atau persetujuan.

Apa itu Protokol DeFi?

Beberapa tahun terakhir telah menyaksikan pertumbuhan luar biasa dalam keuangan terdesentralisasi dengan rilis protokol DeFi inovatif. DeFi statistikTelah diperkirakan pasar DeFi akan mencapai $26,170 juta pada tahun 2024, tanpa ragu membuatnya menjadi salah satu sektor paling menjanjikan di industri keuangan.

Protokol DeFi adalah program komputer yang secara mandiri dibangun di blockchain yang dirancang untuk mengatasi masalah yang berkaitan dengan keuangan tradisional. Mereka menggunakan kontrak pintar yang tidak dapat dirusak untuk mengotomatisasi perjanjian keuangan dan transaksi berdasarkan aturan yang telah ditetapkan.

Pikirkan protokol DeFi seperti bank biasa Anda yang menawarkan layanan yang sama tetapi dalam cara modern dan terdesentralisasi. Pengguna mendepositokan aset kripto dan berinteraksi dengan kontrak pintar untuk mengakses layanan seperti perdagangan, peminjaman, pinjaman, dan manajemen aset. Mereka mewakili keuangan tradisional yang disesuaikan untuk era digital.

Bagaimana Protokol DeFi Menghasilkan Pendapatan

Protokol DeFi menghasilkan pendapatan melalui berbagai layanan yang mereka tawarkan. Mekanisme ini bervariasi mulai dari biaya langsung hingga sumber pendapatan tidak langsung tetapi semuanya berkontribusi dalam satu cara atau lainnya untuk menjaga platform tetap beroperasi. Mereka termasuk:

Investasi Angel

Investasi angel merupakan bagian dari pendanaan awal dalam sebuah protokol DeFi yang membuatnya beroperasi sebelum adopsi mainstream. Mereka menyediakan pendanaan awal yang penting untuk memulai protokol DeFi, memungkinkannya mengembangkan fitur dan menarik pengguna. Investor angel juga dapat membawa keahlian dan koneksi berharga ke meja, membantu protokol DeFi menavigasi ruang DeFi dengan mudah.

Jadi, meskipun bukan sumber pendapatan langsung, investasi angel memainkan peran pendukung dalam kesuksesan dan keberlanjutan startup protokol DeFi.

Token Presale

Presale adalah cara umum lainnya di mana protokol DeFi menghasilkan pendapatan. Protokol membuat token mereka sendiri dan menawarkannya dengan harga diskon selama masa pra-penjualan. Pengguna yang percaya pada potensi proyek membeli token-token ini, menyuntikkan dana ke dalam protokol. Ini dilakukan melalui metode seperti Initial Coin Offerings (ICOs), Initial Exchange Offerings (IEOs), dan Initial DEX Offerings (IDOs).

Protokol DeFi dapat memanfaatkan ICO, IEO, dan IDO sebagai mekanisme penghasil pendapatan, semuanya berfungsi dengan cara yang serupa namun dengan perbedaan kunci:

• ICO (Penawaran Koin Awal): Ini adalah metode penggalangan dana paling umum di ruang kripto. Proyek DeFi menjual token yang baru diciptakan kepada publik untuk mengumpulkan modal. Namun, ICO sebagian besar tidak diatur, menimbulkan kekhawatiran tentang penipuan dan perlindungan investor.
• IEO (Initial Exchange Offering): Ini adalah versi yang lebih diatur dari ICO. Di sini, bursa kripto ternama memverifikasi dan mencantumkan token proyek DeFi sebelum penawaran. Dukungan ini oleh bursa dapat meningkatkan kepercayaan investor.
• IDO (Penawaran Pertukaran DeFi Awal): Memanfaatkan Pertukaran Terdesentralisasi (DEXs) untuk penjualan token. Mirip dengan IEO, tetapi menghilangkan kontrol terpusat dari pertukaran kripto. IDO adalah konsep yang relatif baru dan regulasi masih berkembang.

Biaya Transaksi

Sama seperti lembaga keuangan tradisional, protokol DeFi sering kali mengenakan biaya kecil untuk setiap transaksi. Biaya-biaya ini dapat berupa persentase dari nilai transaksi atau tarif tetap dan biasanya dibayarkan dalam stablecoin, atau token asli protokol.

Contoh generasi pendapatan berbasis biaya transaksi:

• Bursa Terdesentralisasi (DEXs): DEX populer seperti Uniswap, PancakeSwap, dan SushiSwap mengenakan biaya perdagangan kecil kepada pengguna pada setiap pertukaran.
• Platform Peminjaman/Peminjaman: Protokol peminjaman mengenakan biaya atas selisih antara tingkat peminjaman dan tingkat pinjaman. Compound dan Aave adalah contoh terkemuka.
• Proyek Derivatif: Protokol seperti dYdX, GMX, dan Drift juga mengenakan biaya penanganan atau perdagangan pada setiap transaksi.

Pinjaman Kilat

Pinjaman kilat memungkinkan pengguna untuk meminjam sejumlah besar aset kripto secara instan tanpa jaminan, tetapi hanya jika itu dibayar kembali dalam satu transaksi. Protokol mengenakan biaya untuk memfasilitasi pinjaman tersebut dan ini menjadi sumber pendapatan bagi platform. Sebagai contoh, Aave, protokol peminjaman dan pinjaman populer mengenakan biaya sebesar 0.09% pada setiap transaksi pinjaman kilat. Jadi jika seorang pengguna mengambil pinjaman sebesar 100 DAI dari platform, pengguna diharapkan untuk mengembalikan jumlah sebesar 100.09 DAI, yang termasuk biaya transaksi.

Biaya Pengelolaan Aset

Beberapa protokol DeFi berfungsi sebagai platform terdesentralisasi untuk manajemen aset, memungkinkan pengguna untuk mengalokasikan modal mereka ke berbagai investasi. Biaya pengelolaan dikenakan oleh protokol pada aset tersebut, merupakan sumber pendapatan bagi mereka.

Yield Farming

Protokol DeFi memungkinkan pengguna untuk mendapatkan imbalan dengan mendepositokan aset kripto. Platform-platform ini menggunakan aset yang didedositokan untuk menghasilkan pendapatan, biasanya melalui biaya pada perdagangan atau pinjaman.

Sebagai contoh, Curve Finance (CRV) adalah protokol DeFi yang populer yang berfokus pada perdagangan stablecoin yang efisien. Curve sendiri tidak menggunakan token CRV yang di deposit untuk keuntungan. CRV adalah token tata kelola Curve, yang memungkinkan pemegangnya untuk memberikan suara terhadap peningkatan platform.

Convex Finance adalah bangunan layer yang bekerja dengan Curve. Penyedia likuiditas dapat mendepositokan token LP Curve mereka (mewakili saham mereka di kolam likuiditas Curve) ke Convex. Convex kemudian mengoptimalkan token-token ini untuk mendapatkan hadiah CRV yang ditingkatkan bagi penyedia likuiditas. Ini berarti pengguna mendapatkan lebih banyak token CRV dibandingkan dengan staking langsung di Curve.

Secara keseluruhan, protokol DeFi menggunakan aset kripto yang disetor untuk menghasilkan pendapatan dan kemudian membagikan sebagian kepada penyedia likuiditas.

Biaya Penyedia Likuiditas (LP)

Penyedia likuiditas menyimpan aset kripto ke dalam kolam likuiditas di bursa terdesentralisasi sebagai imbalan atas bagian dari biaya perdagangan yang dikumpulkan oleh platform. Ini mirip dengan model yang digunakan oleh platform media sosial, X (sebelumnya Twitter), di mana pencipta yang diverifikasi dibayar sebagian dari pendapatan iklan yang dihasilkan oleh platform berdasarkan seberapa banyak lalu lintas yang dapat mereka hasilkan dalam periode tertentu. Bergantung pada seberapa banyak setiap penyedia likuiditas memberikan kontribusi ke dalam kolam, biaya-biaya ini dialokasikan kepada mereka secara proporsional. Setelah itu, platform mengambil bagian yang digunakan untuk pengembangan platform dan kebutuhan lainnya.

Premi Asuransi

Beberapa protokol DeFi menyediakan perlindungan terhadap peretasan atau kegagalan kontrak pintar, sehingga menghasilkan pendapatan melalui premi yang dibayar pengguna.

Kemitraan dan Kolaborasi

Protokol DeFi dapat mengintegrasikan dengan layanan eksternal atau berkolaborasi dengan proyek lain, untuk mendapatkan biaya rujukan, atau berbagi pendapatan yang dihasilkan dari kerja sama tersebut. Sebagai contoh, pada November 2023, GMX dialokasikan 12 juta token ARB senilai sekitar $10 juta. Utilitas yang disepakati dari dana tersebut melibatkan sekitar 2 juta token yang diberikan kepada pengguna sebagai imbalan dan insentif hibah bagi pengembang dan protokol yang memajukan pertumbuhan Arbitrum dengan membangun di GMX V2.

Kemitraan ini menghasilkan sejumlah pencapaian untuk GMX V2 termasuk lonjakan tak tertandingi dalam Total Nilai Terkunci (TVL) dari $80 juta menjadi puncak di atas $400 jutadan akumulasi sekitar $29,72 miliar dalam volume dan $27,10 juta dalam biaya. Ini adalah generasi biaya tertinggi di antara semua DEX berjangka dalam periode kampanye mitra.

Mengapa Penting Bagi Protokol DeFi untuk Menghasilkan Pendapatan?

Penghasilan adalah kunci keberhasilan protokol DeFi mana pun. Sama seperti model bisnis lainnya, mereka memerlukan aliran pendapatan yang konsisten untuk menutupi biaya dukungan operasional. Berikut adalah beberapa alasan mengapa penting bagi mereka untuk terus-menerus menghasilkan pendapatan:

Keberlanjutan dan Pertumbuhan

Pendapatan mencakup biaya menjalankan protokol. Ini termasuk biaya pengembangan, biaya pemeliharaan untuk blockchain yang dioperasikan, dan audit keamanan berkala untuk memastikan protokol aman dari peretasan. Tanpa cara untuk menghasilkan pendapatan, protokol DeFi tidak akan dapat menjaga operasinya.

Menarik dan Memberi Hadiah kepada Pengguna

Protokol DeFi bergantung pada partisipasi pengguna untuk berfungsi. Misalnya, protokol peminjaman terdesentralisasi memerlukan peminjam dan pemberi pinjaman. Dalam menghasilkan pendapatan, mereka dapat menciptakan mekanisme untuk memberi imbalan kepada pengguna. Ini dapat melibatkan berbagi bagian dari pendapatan dengan pengguna yang melakukan staking token di platform atau menawarkan tingkat bunga yang lebih tinggi kepada pemberi pinjaman. Ketika pengguna diberi imbalan, mereka lebih cenderung menggunakan platform lebih sering, yang pada gilirannya meningkatkan nilai keseluruhan protokol.

Pada dasarnya, generasi pendapatan memungkinkan protokol DeFi untuk beroperasi secara berkelanjutan sehingga menciptakan ekosistem DeFi yang sehat dan fungsional.

Bagaimana Cara Memeriksa Pendapatan yang Dihasilkan oleh Protokol DeFi

Keuangan Terdesentralisasi beroperasi di blockchain, yang berarti hampir semua informasi transaksional—tergantung pada blockchain yang digunakan—dapat diverifikasi. Penjelajah blockchain dapat dengan mudah diakses oleh semua orang, tetapi itu tidak berarti bahwa sejauh mana pendapatan protokol selalu dapat dipahami.

Pada dasarnya, dengan memanfaatkan penjelajah blockchain dan alat penelitian DeFi seperti DeFi Llama, Dune Analytics, Messari, DappRadar, dll., memungkinkan pengguna untuk mengakses metrik dan statistik pendapatan protokol DeFi, memfasilitasi pengambilan keputusan investasi yang lebih terinformasi.

Menjelajahi Model Pendapatan Protokol DeFi Terkemuka

Uniswap

Uniswapadalah pertukaran terdesentralisasi yang memungkinkan pengguna untuk menukar kriptokurensi pada kolam likuiditas otomatisnya. Ini menghasilkan pendapatan terutama melalui biaya transaksi menggunakan token pengaturan Uniswap, UNI, yang memungkinkan pemegang untuk berpartisipasi dalam keputusan pengaturan protokol. Juga, memiliki tier 0,05%, 0,30%, dan 1%, tergantung pada tingkat pasangan yang diperdagangkan. Sebagian dari biaya yang terkumpul digunakan untuk pembelian kembali dan pembakaran token UNI, yang potensial meningkatkan nilainya.

Aave

AaveAave adalah protokol peminjaman terdesentralisasi yang memungkinkan pengguna untuk mendepositkan dan meminjam berbagai aset kripto dan aset dunia nyata. Tingkat suku bunga ditentukan oleh penawaran dan permintaan dalam kolam peminjaman. Namun, Aave mengenakan biaya 0,00001% pada selisih antara tingkat peminjaman dan tingkat penyimpanan. Ada juga biaya 0,09% pada pinjaman kilat yang harus dibayar oleh peminjam. Selain itu, Aave memiliki token tata kelola sendiri, AAVE, yang memberikan hak suara kepada pemegang untuk pengembangan protokol.

Compound

Mirip dengan Aave, CompoundMemungkinkan pengguna untuk meminjam dan meminjamkan aset kripto. Ini menggunakan model tingkat bunga unik yang secara otomatis menyesuaikan berdasarkan pada kolam likuiditas. Dari segi pendapatan, Compound mengenakan biaya pada selisih antara tingkat bunga pinjaman dan peminjaman. Selain itu, token COMP memungkinkan pemegang untuk berpartisipasi dalam tata kelola dan potensialnya menutupi sebagian biaya protokol.

MakerDAO

MakerDAOmemfasilitasi penciptaan dan pengelolaan DAI, stablecoin terdesentralisasi yang terikat pada dolar AS. Ini memungkinkan pengguna mengunci aset kripto sebagai jaminan untuk mencetak DAI. MakerDAO menagih biaya stabilitas pada DAI yang membantu menjaga ikatannya dengan dolar. MKR, token governance, memungkinkan pemegang untuk memberikan suara pada perbaikan protokol dan juga mengimbangi sebagian dari biaya stabilitas.

Synthetix

Synthetixmengizinkan pengguna untuk melakukan perdagangan aset sintetis yang mencerminkan pergerakan harga aset dunia nyata seperti saham, komoditas, dan bahkan mata uang fiat. Ini dicapai melalui penggunaan jaringan oracle terdesentralisasi dan token asli protokol, SNX, yang berfungsi sebagai jaminan untuk penciptaan aset sintetis. Protokol ini mengenakan biaya pada volume perdagangan aset-aset ini, dengan sebagian didistribusikan kepada pemegang SNX.

PancakeSwap

PancakeSwapPancakeSwap adalah Pertukaran Terdesentralisasi (DEX) populer yang dibangun di Binance Smart Chain (BSC). Seperti banyak DEX lainnya, PancakeSwap menarik biaya kecil sekitar 0,2% pada setiap perdagangan yang terjadi di platformnya. Biaya ini dibagi antara sebagian diberikan kepada penyedia likuiditas dan sebagian lainnya kembali ke PancakeSwap.

Selain itu, platform ini menawarkan kemampuan kepada pengguna untuk meminjam dan meminjamkan kripto. Peminjam membayar tingkat bunga, dan sebagian dari bunga ini dikumpulkan oleh PancakeSwap sebagai pendapatan. PancakeSwap juga memiliki tokennya sendiri, CAKE yang digunakan untuk tata kelola dan insentif likuiditas.

Protokol DeFi Teratas Menurut Pendapatan

Total nilai terkunci (TVL) telah digunakan sebagai metrik utama untuk mengukur kesuksesan protokol DeFi sejak 2019ketika DeFi Pulse mempopulerkannya. Tetapi saat DeFi melewati pasar bear sebagian besar tahun 2023, dicatat bahwa TVL dapat mengubah nilai asli dari sebuah protokol. Beberapa bersikeras bahwa DeFi seharusnya meninggalkan metrik tersebut sama sekali, mengklaim bahwa itu kurang bermakna daripada yang dikatakan.

Namun, metrik alternatif yang valid adalah pembangkit pendapatan—biaya yang dikumpulkan oleh protokol dikurangi imbalan yang dibayarkan kepada penyedia likuiditas. Dengan demikian, pendapatan yang dibahas di bawah ini didasarkan pada data yang diperoleh dariDeFi Llama:

Lido — $79.49 Juta

Lidoadalah platform terbesar untuk staking likuid dengan lebih dari $28 miliar nilai ETH terkunci. Ini juga adalah protokol DeFi terbesar, menyumbang sekitar sepertiga dari seluruh sektor. Lido memanfaatkan transisi proof-of-stake Ethereum tahun 2022 dengan memungkinkan pengguna untuk melakukan staking Ether (ETH) mereka di platform ini sebagai imbalan untuk staked Ether ter-tokenisasi (stETH), yang memberikan imbalan staking dan dapat ditukar atau dijadikan jaminan. Dengan valuasi pasar lebih dari $20 miliar, stETH berkembang menjadi peringkat kesembilan di antara semua cryptocurrency. Sebuah diskusi mengenai posisi terkonsentrasi Lido di jaringan Ethereum telah muncul karena saat ini mengelola lebih dari 32% dari semua Ether yang distake.

Uniswap (UNI)

Dalam hal volume perdagangan dan total nilai yang terkunci (TVL), Uniswap adalah DEX terbesar, memegang nilai $5 miliar dari kripto dalam kolamnya. Uniswap menyediakan pasangan dua token, seperti USDC/ETH, dalam kolam. Stablecoin hadir di banyak kolam, yang menurunkan risiko kerugian sementara. Dana disimpan ke dalam kolam ini oleh penyedia likuiditas (LP), yang diberi kompensasi dari biaya transaksi trader.

Versi terbaru dari Uniswap sekarang dapat diakses di 11 rantai tambahan, termasuk BNB Chain, Polygon, Avalanche, dan Arbitrum.

Catatan: Tidak ada data tentang pendapatannya di DeFi Llama tetapi menduduki posisi kedua setelah Lido dalam grafik.

PancakeSwap (CAKE) — $70.22 Juta

Keberhasilan PancakeSwap sebagai protokol DeFi teratas di Binance Smart Chain merupakan contoh sempurna betapa pentingnya skalabilitas dan ketersediaan biaya dalam industri DeFi. Dengan mereplikasi model AMM yang terbukti baik dan meningkatkannya dengan biaya yang lebih rendah serta transaksi yang lebih cepat, PancakeSwap telah menjadi peserta utama dalam pasar DeFi yang berubah dengan cepat dan berhasil menarik basis pengguna yang besar sehingga meningkatkan pendapatannya.

Aave (AAVE) — $51.85 Juta

Aave bersaing dengan Maker sebagai platform peminjaman terbesar berdasarkan TVL. Saat ini, Aave memiliki lebih dari $10 miliar nilai crypto sebagai jaminan. Aave menghasilkan pendapatan dari bunga yang dibebankan pada pinjaman dan biaya yang terkait dengan meminjam dan mendepositkan aset. V3, versi terbaru, tersedia di lebih dari 10 blockchain yang berbeda, termasuk Ethereum, yang memungkinkan pengguna untuk meminjam dan meminjamkan beberapa token.

Maker (MKR) — $165.15 Juta

Ekosistem Maker terdiri dari platform pinjaman, DAO yang mengelola jaringan, dan stablecoin terdesentralisasi yang disebut DAI yang didukung oleh dolar AS. Pengguna dapat menyetor aset kripto sebagai jaminan untuk meminjam DAI di platform berbasis Ethereum.

Sejak 2022, Maker secara progresif telah mengakuisisi obligasi Departemen Keuangan AS untuk mendapatkan keuntungan dari kenaikan suku bunga. Pada 6 Agustus 2023, yield dari versi terkunci dari stablecoin DAI-nya mencapai 8%. Karena itu meng-tokenisasi obligasi Departemen Keuangan, token DAI simpanan, atau sDAI, telah diusulkan sebagai contoh aset dunia nyata.

Raydium — $16.65 Juta

Raydium adalah DEX populer yang dibangun di blockchain Solana yang menawarkan fitur seperti Automated Market Making (AMM) dan Initial DEX Offerings (IDO), menghasilkan pendapatan dari biaya yang terkait dengan kegiatan-kegiatan tersebut. Pertumbuhan Solana telah berkontribusi pada memperkuat posisi Raydium sebagai protokol DeFi teratas berdasarkan pendapatan.

Berikut adalah ringkasan singkat dari Protokol DeFi teratas berdasarkan Pendapatan:

Sumber: DefiLlama

Risiko dan Tantangan dalam DeFi

Meskipun memiliki banyak manfaat dan fungsi, DeFi juga datang dengan risiko dan tantangan tertentu:

• Kerentanan Kontrak Pintar: Protokol DeFi sangat bergantung pada kontrak pintar. Bug atau kerentanan lain dalam kontrak ini dapat dieksploitasi oleh pihak yang jahat, menyebabkan kerugian keuangan yang signifikan bagi pengguna.
• Volatilitas Aset Kripto: Aset kripto yang mendasari yang digunakan dalam protokol DeFi seringkali sangat fluktuatif. Volatilitas ini dapat menyebabkan kerugian yang tidak terduga bagi pemberi pinjaman, peminjam, dan petani hasil.
• Ketidakregulan: Sifat terdesentralisasi dari DeFi membuat sulit bagi regulator untuk mengawasi dan menegakkan regulasi keuangan. Ketidakregulan ini dapat meningkatkan risiko penipuan dan bentuk manipulasi lainnya.
• Masalah Skalabilitas: Jaringan blockchain, terutama Ethereum, saat ini menghadapi tantangan skalabilitas. Hal ini berpotensi menyebabkan biaya gas yang lebih tinggi dan waktu pemrosesan yang lebih lambat untuk aplikasi terdesentralisasi (dApps).

Masa Depan Protokol DeFi

Meskipun menghadapi tantangan saat ini, DeFi memiliki potensi nyata untuk masa depan industri keuangan. Berikut adalah beberapa tren menjanjikan yang perlu diawasi:

• Solusi Skala Layer 2: Pengembangan solusi skala layer 2 akan mengatasi keterbatasan skalabilitas dari blockchain yang ada, memungkinkan transaksi yang lebih cepat dan lebih murah untuk dApps.
• Interoperabilitas: Upaya sedang dilakukan untuk menciptakan jembatan antara berbagai blockchain yang berbeda, memungkinkan protokol DeFi berinteraksi secara mulus.
• Integrasi dengan Keuangan Tradisional: Saat DeFi semakin matang, kita mungkin akan melihat lebih banyak integrasi dengan lembaga keuangan tradisional. Hal ini akan melibatkan penawaran produk dan layanan DeFi kepada audiens yang lebih luas.
• Regulasi dan Kepatuhan: Kerangka regulasi sedang berkembang untuk mengatasi kekhawatiran DeFi. Regulasi yang jelas dapat meningkatkan kepercayaan dan mendorong adopsi yang lebih luas dari protokol DeFi.
• Lebih Banyak Kasus Penggunaan: Lahan DeFi terus berkembang, dengan kasus penggunaan baru untuk keuangan terdesentralisasi muncul secara teratur. Ini meliputi area seperti asuransi terdesentralisasi, pasar prediksi, dan kepemilikan fraksional dari aset.

Kesimpulan

Protokol DeFi mewakili kekuatan transformatif dalam industri keuangan, menyediakan alternatif terdesentralisasi untuk layanan keuangan tradisional. Seperti yang disorot dalam artikel ini, keberlanjutan dan pertumbuhan protokol DeFi sangat bergantung pada kemampuan mereka untuk menghasilkan pendapatan. Melalui berbagai aliran pendapatan seperti biaya transaksi, pinjaman kilat, biaya pengelolaan aset, dan kemitraan, protokol DeFi memastikan viabilitas operasional mereka sambil menarik dan memberi imbalan kepada pengguna.

Saat sektor terus berkembang, penting bagi pengguna untuk tetap terinformasi tentang model penghasilan dan risiko yang terlibat, sambil juga mengenali tren-tren menjanjikan yang membentuk masa depan DeFi, termasuk solusi skalabilitas, interoperabilitas, perkembangan regulasi, dan peningkatan penggunaan kasus. Dengan pemahaman ini, pemangku kepentingan dapat menavigasi lanskap DeFi dengan percaya diri, berkontribusi pada inovasi dan adopsi yang berkelanjutan.